27 августа Департамент налога на товары и услуги Государственного налогового управления выпустил «Вопросы и ответы по политике налога на потребление № 3», дополнительно разъясняющие критерии сбора и администрирования после корректировки политики налога на потребление аккумуляторов с 1 сентября. Для типичной производственной модели предприятий по хранению энергии, а именно «закупка литий-ионных аккумуляторных элементов на стороне — сборка батарейных кластеров — интеграция электрических систем, систем терморегулирования, противопожарной защиты и управления — формирование систем хранения энергии», последний ответ разъясняет: батарейные кластеры относятся к аккумуляторным батареям, как это определено в «Примечаниях к сфере взимания налога на потребление аккумуляторов», и подлежат обложению налогом на потребление; системы хранения энергии, сформированные в результате дальнейшей интеграции, представляют собой комплектные силовые электроустановки, произведенные с использованием аккумуляторов, не являются налогооблагаемой аккумуляторной продукцией и не обязаны уплачивать налог на потребление аккумуляторов.
Налоговая граница для налога на потребление в сфере хранения энергии в основном ясна, и батарейные кластеры стали ключевым объектом налогообложения,
поскольку налог на потребление не рассчитывается единообразно исходя из продажной цены готового сборного аккумуляторного контейнера мощностью 5 МВт·ч, системы на стороне постоянного тока или даже всей системы хранения энергии, включая преобразователь мощности (PCS). Что действительно необходимо определить, так это продажную цену или передаваемую налогооблагаемую стоимость самого батарейного кластера, а не конечную цену сделки по системе хранения энергии. Это означает, что по мере прояснения границ политики предприятиям в дальнейшем необходимо сосредоточиться не на том, «является ли аккумуляторный контейнер аккумулятором», а на том, как установить независимое ценообразование, внутреннюю трансфертную стоимость и соответствующую бухгалтерскую и налоговую документацию для батарейных кластеров. SMM продолжит отслеживать, как определяется налогообложение батарейных кластеров в разных регионах.
Сама система больше не облагается налогом, но отечественные проекты по-прежнему должны нести бремя налога на аккумуляторы, возникающее на предыдущих этапах.
Тот факт, что системы хранения энергии прямо классифицированы как не облагаемая налогом продукция, не означает, что отечественные проекты по хранению энергии не затронуты налогом на потребление. Больше не облагается налогом лишь добавленная стоимость, созданная после стадии батарейного кластера при формировании систем хранения энергии; налог на потребление, уже понесенный на стадиях аккумуляторных элементов, PACK и батарейных кластеров, по-прежнему будет создавать реальные затраты и может перекладываться на системных интеграторов через цены поставщиков.
В настоящее время ведущие производители аккумуляторов занимают относительно чёткую позицию относительно переложения акцизных издержек. Публичная информация показывает, что EVE ранее уведомила, что с 1 сентября соответствующая аккумуляторная продукция, продаваемая на внутреннем рынке, будет включать дополнительные акцизные издержки; другие производители аккумуляторов на рынке также постепенно пересматривают цены по заказам после сентября.
Такая готовность перекладывать издержки напрямую связана с текущей рентабельностью каждого звена производственной цепочки систем накопления энергии. Согласно опросу SMM, валовая маржа некоторых аккумуляторных ячеек для систем накопления энергии в настоящее время составляет около 10–15%. Если провести только расчёт чувствительности рентабельности, предполагая, что дополнительные 2% акциза полностью поглощаются внутри предприятий-производителей аккумуляторных ячеек, это напрямую снизит их текущую норму прибыли. Поэтому в среднесрочной и долгосрочной перспективе возможности производителей аккумуляторных ячеек продолжать нести всё дополнительное налоговое бремя относительно ограничены.
В то же время сегмент системной интеграции также не обладает значительной способностью поглощать издержки. С начала года, по мере того как производители аккумуляторных ячеек и интеграторы постепенно внедряли механизмы привязки цен к стоимости сырья, изменения издержек в верхних звеньях цепочки стали более прямо переноситься на интеграционный сегмент. В отличие от этого, интеграторам сложнее перекладывать издержки напрямую на нижестоящих владельцев проектов и конечных потребителей. В результате валовая маржа в бизнесе интеграции систем накопления энергии в Китае сузилась примерно до 8–12%. Учитывая относительно ограниченную норму прибыли как в сегменте аккумуляторных ячеек, так и в сегменте интеграции, 2-процентный акциз в долгосрочной перспективе вряд ли будет поглощён каким-либо одним звеном отраслевой цепочки. Его фактическое внедрение, скорее всего, будет происходить в форме поэтапного переноса издержек после нескольких раундов переговоров между верхними и нижними звеньями цепочки, а не в виде простого разового повышения цен для конечных потребителей на 2%.
SMM считает, что в краткосрочной перспективе по существующим заказам с фиксированной ценой дополнительное налоговое бремя, возможно, по-прежнему будет распределяться между производителями аккумуляторных ячеек, предприятиями по производству PACK/батарейных кластеров и интеграторами; для новых заказов, подписанных после сентября, по мере того как акциз постепенно становится обычной статьёй затрат, он с большей вероятностью будет включён в системы ценообразования на системы накопления энергии.
Экспортные и внутренние продажи заметно разошлись, и акциз больше не является постоянной составляющей экспортных издержек.
С учетом этого последнего разъяснения порядок обложения акцизом экспортных операций следует рассматривать отдельно от внутренних продаж. При этом возврат (освобождение от уплаты) акциза и возврат НДС при экспорте необходимо понимать как две отдельные системы регулирования.
При прямом экспорте подакцизных батарей, таких как аккумуляторные ячейки, PACK-блоки и батарейные кластеры, последние разъяснения Государственного налогового управления КНР в формате «вопрос-ответ» уточняют: экспорт самостоятельно произведенных подакцизных батарей, отвечающих соответствующим условиям, освобождается от акциза; по подакцизным батареям, приобретенным или переработанным на давальческой основе и затем непосредственно экспортируемым, акциз, уплаченный на предыдущей стадии, может быть возвращен в установленном порядке.
В отношении готовой системы хранения энергии (СХЭ) сам продукт уже прямо отнесен к продукции, не являющейся подакцизной батареей, поэтому оснований для взимания акциза по формуле «экспортные продажи СХЭ × 2%» не возникает.При экспорте СХЭ акциз, уже уплаченный по аккумуляторной продукции на предыдущих стадиях, может быть возвращен в установленном порядке.Таким образом, для продукции СХЭ, проходящей экспорт и возврат налога в штатном порядке, акциз на батареи, введенный с 1 сентября, в принципе не станет постоянной статьей экспортных затрат. Его влияние будет проявляться скорее в отвлечении оборотных средств в период с момента производства до возврата налога при экспорте и в требованиях к налоговому администрированию компаний.
Прогноз рынка
В дальнейшем рынку необходимо внимательно отслеживать три фактора: во-первых, как крупные компании в сфере СХЭ определяют налогооблагаемую стоимость батарейных кластеров, реализуемых отдельно или передаваемых внутри компании; во-вторых, фактическое переложение акциза в размере 2% производителями аккумуляторных ячеек после 1 сентября и изменение цен в победивших заявках на новые системы СХЭ; в-третьих, конкретный перечень документов, сроки рассмотрения и влияние на денежный поток возврата акциза, уплаченного на предыдущей стадии, при экспорте СХЭ. Поскольку в сентябре 2027 года акциз на литий-ионные батареи будет дополнительно повышен до 4%, сформированные в этом году порядок расчета налога по батарейным кластерам и механизм распределения затрат в цепочке поставок также станут важной основой для ценообразования на системы хранения энергии на следующем этапе.
Аналитик SMM по системам хранения энергии Ли Иша 18017408818
![[Анализ SMM] В августе на сырьевом рынке электролита наблюдался структурный дефицит, а перенос цен на готовую продукцию происходил с задержкой.](https://imgqn.smm.cn/usercenter/QxQbN20251217171727.jpg)
