마그네슘 잉곳 시장 바닥 찍고, 비수기 수요 부진이 가격 상승 발목 잡아 [SMM 마그네슘 주간 리뷰]

1 시장 동향

1 백운석

이번 주 1-3cm 백운석(우타이)의 부가세 제외 공장도 가격은 128위안/톤으로 전주 대비 변동 없었고, 2-4cm 백운석(우타이)도 158위안/톤으로 전주와 동일했다.

운임 포함 백운석 가격은 이번 주 안정세를 유지했다. 우타이 주요 백운석 광산의 장기간 가동 중단으로 주산지 마그네슘 제련소들은 구매처를 후베이성 스옌, 산시성 다퉁, 허난성 허비로 점차 전환했다. 이들 지역의 공장도 가격은 우타이보다 낮았으나 물류 인프라 부족으로 운송비 배분이 상대적으로 높았다. 이를 상쇄한 전체 운임 포함 가격은 소폭 하락했으며, 시장 주류 운임 포함 가격 범위는 180~200위안/톤이었다.

1.2.1 마그네슘 잉곳(주산지: 푸구, 선무)

이번 주 마그네슘 가격은 침체되었다. 보도 시점 기준 주산지의 순도 99.90% 마그네슘 잉곳 주류 호가는 15,850~15,950위안/톤으로 전주 대비 100위안 상승했다.

이번 주 중국 마그네슘 잉곳 시장은 바닥을 치고 전체적으로 가격이 잘 유지되었다. 주 초반 주산지 일부 1차 마그네슘 제련소의 정비 가동 중단 소식이 퍼지면서 제련소들의 가격 유지 의지가 뚜렷이 강화되었다. 시장 호가는 먼저 하락을 멈추고 안정되었다. 투기적 수요가 점차 나타나면서 유휴 자금이 시장에 매수세로 유입되어 현물 거래량을 늘렸고, 마그네슘 가격은 반등하며 주류 공장도 호가가 15,700위안/톤에서 15,900~16,000위안/톤으로 상승했다. 그러나 하류 최종 사용자의 높은 재고와 구매 측의 고가 부담감 증가가 추가 상승을 억제했다. 이번 주 시장은 초반 안정세 후 반등했지만 상승에 어려움을 겪는 양상을 보였다.

1.2.2 마그네슘 잉곳(중국 FOB 톈진항)

이번 주 중국 FOB 가격은 2,250~2,360달러/톤, 평균 2,305달러/톤에 호가되었다. 마그네슘 잉곳 수출 시장은 전반적으로 소폭 회복되었으며, 공장도 가격에 힘입어 중국 FOB 가격이 소폭 상승했다.

이번 주 마그네슘 잉곳 수출 호가는 전반적으로 소폭 올랐다. 국내 EXW 가격이 소폭 상승하면서 톈진항 FOB 오퍼 가격도 동반 상승했습니다. 그러나 중국 외 시장은 전통적인 비수기 수요 기간에 여름 휴가까지 겹쳐 신규 문의가 거의 없었습니다. 지속적으로 높은 해상 운임도 수출 거래를 위축시켰고, 수요 부진으로 마그네슘 가격 상승이 제한되었습니다. 수출 오퍼 가격이 국내 EXW 가격에 따라 수동적으로 인상되었지만, 실제 수요는 뒤따르지 못해 매수자와 매도자 모두 교착 상태에서 관망세를 유지했습니다. 단기적으로 수출 주문이 집중적으로 발생하지 않는 한 FOB 가격은 횡보할 것으로 예상됩니다.

1.3 마그네슘 분말

이번 주 중국 내 20-80메시 마그네슘 분말의 주류 세금 포함 EXW 가격은 1만 7,100~1만 7,200위안/톤이었고, 중국 FOB 가격은 $2,415~$2,515/톤이었습니다.

이번 주 마그네슘 분말 시장은 마그네슘 잉곳을 따라 상승세를 보였습니다. 원자재인 마그네슘 잉곳 가격이 바닥을 찍고 반등하면서 마그네슘 분말의 EXW 및 FOB 오퍼 가격도 회복되었습니다. 그러나 국내외 마그네슘 분말의 전통적인 수요는 계절적 비수기로, 일부 업종에서는 소폭 위축되기도 했습니다. 전반적인 수요 부진으로 주문이 거의 없고 거래도 부진했습니다. 단기적으로 마그네슘 분말 가격은 마그네슘 잉곳과 함께 횡보할 것으로 예상됩니다.

1.4 마그네슘 합금

이번 주 중국 내 마그네슘 합금의 주류 세금 포함 EXW 가격은 1만 7,900~1만 8,200위안/톤이었고, 주류 중국 FOB 가격은 $2,615~$2,695/톤이었습니다.

이번 주 마그네슘 합금 시장은 원자재 마그네슘 잉곳의 강세에 동조했습니다. 공급 측면에서 주요 마그네슘 합금 생산업체들은 안정적인 조업을 유지했지만, 중소 제조업체들은 심각한 재고 적체를 겪었고, 후발 업체들은 주문 부족으로 정비를 위해 강제로 가동을 중단하면서 전체 시장 공급이 전월 대비 축소되었습니다. 수요 측면에서는 고온 비수기가 도래함에 따라 많은 다이캐스팅 가공업체들이 정비를 위해 가동을 중단하여 마그네슘 합금 다운스트림 주문이 크게 위축되었습니다. 시장은 공급 과잉 상태를 유지했습니다. 원자재 비용 상승과 다운스트림 수요 약화 속에서 마그네슘 합금 가공비는 계속 압박을 받았습니다.

주간 요약 2

투기적 수요 유입과 맞물려 현물 가격이 회복되었습니다. 하지만 하류 재고가 높고 구매가 신중하여 가격 상승에는 어려움을 겪었습니다. 톈진항 마그네슘괴 FOB 가격은 평균 톤당 2,305달러로 국내 가격과 동반 소폭 회복했습니다. 해외 시장은 여름 휴가철 비수기로 수요가 부진했고 수출 거래도 한산했습니다. 백운석 가격은 안정적으로 유지되어 비용 지지가 제한적이었습니다. 마그네슘 분말과 마그네슘 합금도 상승세를 따랐지만 비수기 수요는 낮았습니다. 단기적으로 마그네슘 시장 전체는 횡보할 것으로 예상됩니다.