원가 지지와 매수·매도 간 힘겨루기가 이어지며 마그네슘 시장 견조 [SMM 마그네슘 주간 리뷰]

1 시장 리뷰

1 백운석

이번 주 1-3 cm 백운석(우타이)의 공장출고 무부가세 가격은 108위안/톤으로 전주 대비 보합세였으며, 2-4 cm 백운석(우타이)은 138위안/톤으로 역시 전주 대비 보합세를 보였습니다.

이번 주 중국 백운석 시장은 전반적으로 안정세를 유지했습니다. 공급 측면에서는 우타이 지역의 백운석 생산이 중단된 상태를 유지했으며, 주변 현들의 백운석 공장들이 공급을 지원했습니다. 산시 야오산의 백운석 공장 출고 가격은 우타이의 시세와 거의 비슷했으며, 1-3 cm 제품의 공장출고 무부가세 가격은 110위안/톤, 2-4 cm 제품은 140위안/톤으로 전반적인 시장 공급은 대체로 충분한 것으로 나타났습니다. 수요 측면에서는 산시와 산시 지역의 1차 마그네슘 제련소들이 안정적인 가동을 유지하여 시장 수요를 뚜렷하게 뒷받침했습니다. 전반적으로 백운석 시장은 수급 균형 상태에 있으며, 향후 백운석 가격은 안정세를 유지할 것으로 예상됩니다.

1.2 마그네슘 잉곳

1.2.1 마그네슘 잉곳 (주요 생산지: 푸구, 선무)

이번 주 마그네슘 가격은 고점에서 다져지는 양상을 보였습니다. 이 글을 쓰는 시점 기준, 주요 생산지의 99.90% 마그네슘 잉곳 주류 거래 가격은 17,000위안/톤으로 안정세를 보였으며, 전주 대비 350위안/톤 상승했습니다.

이번 주 주요 생산지의 마그네슘 가격은 견조한 흐름을 유지했습니다. 이번 주 마그네슘 시장을 돌아보면, 주 초반 가격은 꾸준히 상승하며 하루 만에 시장 호가가 300위안/톤 급등했습니다. 이후 하류 구매자들의 고가에 대한 부담감이 커지면서 시장 거래는 미약하게 이어졌고, 마그네슘 가격은 고점에서 등락을 거듭했습니다. 구체적으로, 이번 주 마그네슘 가격 상승의 동인을 살펴보면, 중동 지역의 지정학적 혼란이 두드러졌습니다. 주 초반에는 에너지 가격 상승 속에 페로실리콘과 코크스 선물이 고점에서 등락했습니다. 원가 지지와 특정 시점의 현물 공급 부족 요인 등이 맞물려, 마그네슘 가격은 더욱 강한 상승 동력을 얻었습니다.

1.2.2 마그네슘 잉곳 (톈진항 - 중국 FOB)

이번 주 중국 FOB 가격은 2,450~2,510달러/톤으로 호가되었으며, 평균 가격은 2,480달러/톤입니다. 마그네슘 잉곳 FOB 호가는 이번 주 소폭 상승했습니다.

이번 주 국내 공장출고 가격의 추가 강세에 힘입어, 마그네슘 잉곳 수출 호가와 거래 중심 가격은 2,440~2,470달러/톤으로 올랐습니다. 3월 하순 이후, 수출 주문은 전반적으로 관망세를 유지해 왔습니다. 그러나 강력한 원가 지지와 국내 마그네슘 합금 수요 증가에 따른 수요 확대에 힘입어, 중국 시장은 마그네슘 잉곳 공장출고 가격에 대해 대체로 강세를 전망했으며, 이러한 추세가 2분기와 3분기까지 이어질 것으로 예상했습니다. 이에 영향을 받아, 해외의 강성 수요 주문이 연이어 나왔고, 일부 선적 주문은 이미 3분기 물량 확보에 나서기 시작했습니다.

1.3 마그네슘 분말

이번 주 중국 시장 20-80메시 마그네슘 분말의 주류 부가세 포함 공장출고 가격은 18,150~18,350위안/톤이며, 중국 FOB 가격은 2,620~2,660달러/톤입니다.

이번 주 마그네슘 분말 가격은 견조한 흐름을 이어갔습니다. 원자재인 마그네슘 잉곳 가격의 지속적인 상승으로 인해 원가 지지력이 강화되었으며, 이번 주 마그네슘 분말 가격은 하락보다 상승 가능성이 더 클 것으로 예상됩니다. 1월부터 2월까지의 수출 데이터에 따르면, 누적 마그네슘 분말 수출량은 전년 동기 대비 10.3% 증가했습니다. 대외 무역 주문이 점차 확정됨에 따라, 마그네슘 분말 기업들은 마그네슘 잉곳 구매에 대한 수요를 늘렸고, 이는 원자재 측면에 강력한 지지를 제공하며 마그네슘 가격을 견조하게 유지시켰습니다. 현재 마그네슘 분말 업계의 가동률은 꾸준히 회복되고 있고, 공급은 질서 있게 회복되고 있으며, 전반적인 재고는 낮은 수준을 유지하면서 기업들은 주로 수요에 따라 생산하고 있습니다. 내수 시장은 필요 시 구매와 적절한 재고 비축의 패턴을 지속했습니다.

1.4 마그네슘 합금

이번 주 중국 마그네슘 합금의 주류 부가세 포함 공장출고 가격은 19,100~19,400위안/톤이며, 중국 마그네슘 합금의 주류 FOB 가격은 2,840~2,910달러/톤입니다.

이번 주 마그네슘 합금 기준 가격은 견조하게 유지된 반면, 가공 수수료는 여전히 침체된 상태입니다. 공급 측면에서는 상위권 기업들의 가동률이 꾸준히 회복되고 신규 생산 능력이 점차 가동되면서 시장 공급이 크게 증가했고, 일부 현물 거래의 가격 협상 여지가 다소 확대되었습니다. 수요 측면에서는 하류 다이캐스팅 기업들이 연휴 전 재고를 대부분 소진했으며, 현 단계에서는 주로 필요 시 재고를 보충하고 있어 전반적인 시장 거래는 안정세를 유지했습니다. 현재 마그네슘 합금 시장은 전반적으로 공급 과잉, 수요 부진의 양상을 보이고 있으며, 가격은 당분간 침체 상태를 유지할 것으로 예상됩니다.

2 주간 요약

이번 주 마그네슘 산업 체인은 전반적으로 견조한 흐름을 보였으며, 모든 제품의 가격이 대체로 인상되었습니다. 원자재인 백운석 시장은 안정적으로 운영되었으며, 공급은 충분하고 수요는 안정적이었습니다. 마그네슘 잉곳 가격은 고점에서 다져지는 양상이었습니다. 주 초반에는 페로실리콘, 코크스 등 에너지 비용 상승과 유통 물량 부족의 지지를 받아 가격이 300위안/톤 급등했습니다. 이후 하류에서 고가 부담감이 나타나 거래가 둔화되면서 가격은 고점에서 등락했습니다. 대외 무역에서는 마그네슘 잉곳 FOB 호가 중심이 2,440~2,470달러/톤으로 상승했습니다. 중국 외 지역의 관망세는 여전히 강했지만, 중국 내 강세 전망의 영향으로 선적 주문이 점차 확정되었습니다. 마그네슘 분말 가격은 견조세를 유지했으며, 강력한 원가 지지와 전년 대비 증가한 수출 데이터, 그리고 내수 시장은 주로 필요 시 구매 위주로 이루어졌습니다. 마그네슘 합금 기준 가격은 견조하게 유지되었지만, 신규 생산 능력 출시로 공급이 증가하고 가공 수수료는 침체된 상태를 유지하면서 시장은 공급 과잉, 수요 부진의 패턴을 나타냈습니다. 전반적으로 원가 지지는 마그네슘 가격이 높은 수준에서 등락하는 핵심 동력으로 남아 있으며, 하류의 고가 수용성은 제한적이어서 단기적으로 시장은 줄다리기 양상을 지속할 수 있습니다.