리튬 광석:
이번 주 스포듀민 가격의 거래 중심이 소폭 상승하였으며, 전반적인 추세는 현물 탄산리튬 가격과 동조하여 강화되었습니다. 최근 탄산리튬 가격 반등으로 광석 측 심리가 개선되어 저가 자원 매도 의지가 약화되었습니다. 일부 공급업체들은 가격을 고수하려는 경향이 강해졌으며, 스포듀민 정광의 호가와 거래 중심가 모두 상승 탐색 움직임을 보였습니다. 펀더멘털 측면에서 하류 소재 및 배터리 셀 생산 일정은 비교적 양호한 수준을 유지하고 있습니다. 리튬화합물 공장들은 원자재를 적시 조달하는 방식을 이어가고 있으며, 일부 공장은 재고 소진으로 단계적 재고 보충 수요가 있어 광석 가격에 지지력을 제공하고 있습니다. 공급 측면에서는 해외 광석 도착 속도가 아직 뚜렷하게 집중 급증하지 않고 있습니다. 특히 짐바브웨 등 아프리카 광산의 유통 물량 확대는 여전히 제한적입니다. 거래 가능한 저가 물량 감소로 광석 가격의 상승 탄력성이 더욱 강화되었습니다. 요약하면, 현재 리튬 광석 가격 상승은 리튬화합물 가격 반등에 따른 심리 전이와 현물 유통 긴축에 더 크게 기인합니다. 그러나 리튬화합물 공장들의 높은 광석 가격 수용 여부는 여전히 현물 탄산리튬 거래의 지속 가능성과 제련 수익 회복에 달려 있습니다. 스포듀민 가격은 단기적으로 잘 유지될 것으로 예상됩니다. 향후 현물 탄산리튬 거래량, 리튬화합물 공장의 재고 보충 지속 가능성, 실제 해외 광석 도착 속도에 주목해야 합니다.
탄산리튬:
이번 주 현물 탄산리튬 가격은 바닥을 친 후 상승세로 전환되어 횡보했습니다. 선물 시장은 강세를 보였습니다. 가장 활발히 거래된 2609 계약의 가격대는 주초 14만 5,300~15만 4,700위안/톤에서 16만 2,200~16만 7,800위안/톤으로 급반등했으며, 주간 최고가 16만 7,800위안/톤을 기록했습니다. 주간 상승률은 약 8.4%였습니다. 시장 심리는 상류와 하류 간에 뚜렷하게 분화되었습니다. 상류 리튬화합물 공장들은 계속해서 가격을 고수하고 판매를 보류하며, 17만 위안/톤 이하 판매 의지가 낮았습니다. 일부 기업들은 비용에 기반하여 높은 가격을 유지하려는 의지를 보였다. 하류 소재 공장들은 다음 달을 위한 월말 비축을 대부분 완료한 상태였다. 가격이 상승세를 굳히면서 구매는 주로 적기 조달에 그쳤고, 재고 보충 의도는 신중했으며 고가 화물 수용은 여전히 제한적이었다. 전반적으로 시장 문의와 실거래는 비교적 안정적이었으나 거래량은 적었고, 현·선물 가격 스프레드는 소폭 강세를 보였다. 공급 측면에서는 생산량이 큰 폭으로 감소하면서 공급 위축 기대감을 강화시켰다. 이번 주 탄산리튬 생산량은 급감했는데, 주로 스포듀민과 레피돌라이트 원료 유통이 상대적으로 빡빡했고, 일부 리튬 화학 공장에 정비 계획이 있어 스포듀민 기반 생산량이 크게 줄었기 때문이다. 염호 및 재활용 기반 생산량은 꾸준히 증가했다. 공급 측의 여러 강세 요인이 동시에 작용하며 가격 반등을 이끌었다. 첫째, 원료 공급이 타이트해지면서 현물 스포듀민 정광 유통이 빡빡해졌고, 일부 리튬 화학 공장의 정비 계획과 맞물려 단기 공급 위축 기대가 커졌다. 둘째, 수입량이 단계적으로 감소할 조짐을 보였다. 5월 칠레의 대중국 탄산리튬 수출이 전월 대비 40.8% 감소했으며, 이후 국내 수입 도착량도 줄어들 것으로 예상된다. 수요 측면에서는 7월 하류 생산 일정 증가율이 두드러지며 높은 수준을 유지했다. 중국 탄산리튬 수급 밸런스는 7월에 상당한 재고 감소를 보일 것으로 예상된다. 향후 전망으로, 단기 탄산리튬 가격은 견조한 흐름을 보일 수 있겠지만 상승 여력은 신중하게 바라봐야 한다. 단기 리튬 가격은 톤당 16만~17만 위안 범위에서 횡보할 것으로 예상된다. 장시성 광산 갱신 허가 진행 상황, 짐바브웨 리튬 광석의 항구 도착 속도, 하류의 고가 수용 여부, 그리고 창고 증권 보유량의 고점 후퇴를 예의주시해야 한다.
수산화리튬:
이번 주 수산화리튬은 전반적으로 눈에 띄게 회복되었다.하류 수요 개선에 힘입어 이번 주 리튬 시장 심리가 다소 회복되었고 리튬 가격이 급등했다. 대부분의 기업은 비교적 정상적인 생산을 유지했으며, 오퍼 의향이 늘어나 주로 톤당 15만~17만 위안 수준을 제시했다. 트레이더들의 경우, 현재 오퍼 가격은 대부분 탄산리튬 9월 선물 대비 톤당 1만5천~1만8천 위안 할인된 수준으로, 이전보다 소폭 강세 흐름을 이어갔으며 기본 가격은 톤당 13만5천~14만 위안 정도였다. 하류 소재 공장 중 일부 기업은 월간 주문량이 양호하여 장기 계약 및 고객 공급 원료 사용 외에도 하류 주문에 맞추기 위해 소량 매입에 나섰으며, 톤당 14만~15만 위안 수준에서 거래가 이루어졌다. 이번 주 거래는 다소 부진했으며, 단기 가격은 고점에서 등락할 것입니다.
정제 코발트:
이번 주, 현물 정제 코발트는 하락을 멈추고 반등했습니다.공급 측면에서는, 주류 제련업체의 공장도 가격(EXW)은 이번 주 하락 후 상승하며 현재 톤당 38만 5천 위안으로 안정되었습니다. 시장이 안정된 후, 트레이더들은 매도 호가를 재개했으며, 현물-선물 가격 스프레드는 패리티에서 1만 위안/톤 프리미엄 수준까지 형성되었습니다. 수요 측면에서는, DRC 관련 소식에 힘입어 하류 최종 수요처의 구매 문의가 소폭 증가했고, 주간 거래량이 전주 대비 다소 개선되었으나, 대부분 선제적인 강성 수요 재고 축적을 위한 거래였으며 실제 최종 수요 회복은 아직 가시화되지 않았습니다. 단기적으로 하류 수요 지지가 부족하고 업계 재고가 높아 선물가격은 횡보할 가능성이 높습니다. 정제 코발트 가격의 회복 반등은 여전히 코발트 중간체와 황산코발트 등 상류 품목이 상승·주도해야 합니다.
중간체:
이번 주 코발트 중간체 시장 거래는 부진했으며 선물가격은 전반적으로 안정세를 유지했습니다.주 중반, DRC 정부가 광산업체의 2026년 상반기 미수출 쿼터 회수를 발표하면서 시장의 장기 강세 심리가 크게 고조되었습니다. 이에 힘입어 주요 광산업체들은 파운드당 25.5달러 수준에서 확고한 매도 호가를 유지했으며, 일부 트레이더의 소량 화물 최저 선적 가격은 파운드당 24달러 근처에서 안정화되었습니다. 현재 코발트염 시장 가치는 낮게 형성되어 있으며, 코발트염 현물가격 기준, 하류 제련업체가 수용 가능한 원료 구매 가격은 파운드당 23달러에 불과합니다. 매수·매도자 간 가격 차이가 커 실제 시장 거래는 정체되어 있습니다. 단기적으로 하류 제련 부문의 수요 지지가 여전히 약해 중간체 가격은 횡보를 이어갈 가능성이 높습니다. 이후 돌파·강세로 전환되려면 코발트염 가치가 회복된 후 구매 수요가 살아나야 합니다.
코발트염(황산코발트 및 염화코발트):
이번 주 황산코발트 시장도 부진했으며, 가격은 하락을 멈추고 안정세를 보였습니다.공급 측면에서는, 1차 제련업체의 호가가 대체로 견조했으며, 주류 기업들은 최소 수용 판매 가격을 톤당 8만 5천 위안 수준으로 확고히 유지했습니다. 주중 DRC 정책 소식에 힘입어 시장의 비관론이 완화되었고, 일부 재활용 제련소와 트레이더들은 가격을 낮춰 출하하려는 의지가 줄었으며, 저가 소재 호가는 지난주 8만~8만 1천 위안/톤에서 8만 2천~8만 3천 위안/톤으로 상향 조정됐다. 수요 측에서는 아직 뚜렷한 회복세가 나타나지 않았다. 다운스트림 기업들은 대체로 주문 생산 방식으로 운영되며 주로 월평균 가격으로 정산했다. 현물 구매·판매 가격 차이에 따른 위험을 피하기 위해 대부분의 기업은 7월 초 관망 태도를 유지했으며, 본격적인 재고 보충은 7월 중하순으로 지연될 가능성이 크다. 단기적으로 황산코발트 가격은 주로 보합세를 보일 것이며, 지속적인 시장 회복은 여전히 다운스트림의 집중적인 재고 보충 수요가 실현되기를 기다리고 있다.
염화코발트 시장은 이번 주에도 침체를 지속했으며, 문의는 늘었지만 실제 거래는 여전히 극히 드물었다. 화요일 DRC가 2026년 2분기 미사용 쿼터 취소를 발표했으나, 이는 오전에만 소폭의 시장 변동을 일으켰을 뿐 오후에는 진정되었으며, 이는 시장의 관심이 공급 측 교란에서 펀더멘털, 수요 및 재고 상황으로 이동했음을 시사한다. 그러나 펀더멘털 측면에서 가격 반등에는 상당한 저항이 존재하며, 단기적으로 시장은 비교적 비관적이다. 공급 측에서는 제련소들의 호가가 안정화되기 시작했고, 일부는 시장 탐색을 위해 소폭 상향 조정하기도 했다. 그러나 다운스트림의 문의가 증가했음에도 실제 체결은 제한적이었으며, 대표적인 거래가 성사되어야만 7월 가격에 의미가 생길 것이다. 수요 측에서는 "가격이 계속 오르면 추격 매수하고, 하락하면 매수를 보류하는" 심리가 구매 결정을 지배했으며, 다운스트림 업체들은 현재 안정세가 하락 추세의 일시 중단인지 진정한 저점인지를 지켜보며 강한 관망 분위기를 형성했다. 전반적으로 단기적으로 가격은 대체로 안정세를 유지할 것으로 예상되며, 추가 하락 여지는 제한적이다.
코발트염(Co3O4):
Co3O4 시장은 이번 주 극도로 침체되었으며, 실제 거래는 극소수에 불과했다.공급 측에서는 중간 보고 기간이 지나면서 이전에 약세 전망을 가졌던 기업들의 출하가 대부분 완료되었다. 단계적 매도 압력이 완화된 후 이번 주 시세는 안정세를 나타냈습니다. 수요 측면에서는 전통적인 구매 창구가 열렸음에도 불구하고, 하류 양극재 공장들은 지속적인 가격 하락 압력 속에서 주로 관망세를 유지하며 낮은 가격을 계속 요구했고, 이러한 지속적인 저가는 상류의 판매 의욕을 더욱 위축시켰습니다. 전반적으로 Co3O4의 향후 추세는 여전히 코발트염 가격 방향에 달려 있으며, 단기적으로는 주로 염화코발트를 따라 좁은 범위에서 횡보할 것입니다.
황산니켈:
이번 주 목요일 기준, SMM 배터리급 황산니켈 평균 가격이 하락했습니다. 수요 측면에서는 한편으로 니켈 가격의 급락이 뚜렷한 완화세를 보이지 않아 하류 기업들의 재고 확충 자신감을 저해했으며, 다른 한편으로 6월 중간 보고서 기간 동안 하류 기업들은 일반적으로 재고 통제 의지가 강해 일부 전구체 기업에서 재고가 쌓였습니다. 7월 들어 재고 확충 심리가 약했고 니켈염 가격에 대한 수용도도 비교적 낮았습니다. 공급 측면에서는 MHP 매입 가격과 부자재 가격이 여전히 높아 일부 생산업체들은 여전히 높은 수준에서 오퍼를 제시했지만, 다른 일부는 완제품 재고를 출시했습니다. 향후 전망으로는 황산니켈 원자재의 공급 부족 전망이 아직 개선되지 않았으며, 니켈염 가격에 대한 니켈 가격과 중간 제품의 비용 지지에 주목해야 합니다. 재고 측면에서 이번 주 상류 니켈염 제련업체 재고 지수는 8.2일에서 9.7일로 하락했고, 하류 전구체 공장 재고 지수는 9.9일에서 12.3일로 상승했으며, 수직 계열화 기업의 재고 지수는 7.0일에서 8.1일로 증가했습니다. 거래 동향 측면에서 이번 주 상류 니켈염 제련업체의 판매 의욕 지수는 1.8, 하류 전구체 공장의 구매 심리 지수는 2.5, 수직 계열화 기업의 심리 지수는 2.4를 유지했습니다. (이전 데이터는 데이터베이스에서 조회할 수 있습니다.)
삼원계 양극재 전구체:
이번 주 삼원계 양극재 전구체 가격은 약세를 보였습니다. 황산니켈과 황산코발트 가격은 다소 하락한 반면, 황산망간 가격은 소폭 상승했습니다.
할인율 측면에서, 7월 및 3분기 주문의 경우 황산염 원자재의 상대적인 공급 부족으로 인해 일부 생산업체들은 할인율 인상 의지를 보였습니다. 장기 계약 중 일부는 연초에 체결되었으나 계수는 아직 인상되지 않았다. 분기 계약의 경우 계수 인상에 대한 하류의 수용도도 마찬가지로 약했다. 현물 주문의 경우, 6월 일부 소비재 관련 현물 주문의 니켈·코발트 지급액이 상승했지만, 최근 니켈·코발트염 가격이 상대적으로 약세를 보임에 따라 7월 주문의 지급액은 추가 인상되지 않았다.
생산 측면에서는 상위 생산업체들의 이번 달 수출 주문이 견조하게 유지되어 생산 일정이 비교적 높은 수준을 기록했다. 그러나 일부 생산업체들은 하류의 연중 재고 조정으로 인한 완제품 재고 증가로 가동률을 낮췄다.
전망하건대, 최근 황산염 가격이 전반적으로 하락했으며, 향후 신규 주문 가격은 3분기 하류의 재고 재축적 속도에 달려 있다.
삼원 양극재:
이번 주 삼원 양극재 가격은 소폭 반등했다. 원료 측면에서는 황산니켈 가격이 지속 하락했고, 황산코발트와 황산망간 가격은 보합세를 유지했으며, 탄산리튬과 수산화리튬 가격은 상승 국면에 접어들었다. 거래 심리 측면에서는, 지난 2주간 리튬 화합물 가격이 저점으로 하락하는 과정에서 생산자들이 재고 축적을 대부분 완료했기 때문에, 이번 주 가격 반등 이후 신규 축적 수요가 없어 거래가 한산했다. 또한 월초임에 따라 시장은 주로 기존 주문 이행에 집중했다. 할인율과 관련해서는, 최근 전기차 및 소비재 시장 모두에서 눈에 띄는 변화가 없었다. 황산니켈과 황산코발트의 절대 가격은 하락했으며, 전구체 업체들은 할인율을 고수했지만 양극재 업체들은 할인율 인상을 거의 수용하지 않았다. 더욱이 현재 원료 재고가 충분하여 긴급 구매 수요도 없었다. 할인율은 당분간 협상을 거칠 것으로 예상된다. 수요 측면에서는 7월 전기차 시장의 최종 주문이 강세를 보여, 국내 및 유럽 자동차 시장이 지속적으로 개선되면서 배터리 셀 제조사들의 수요가 높은 수준을 유지했다. 상위 삼원 양극재 생산업체들은 빠른 생산 속도를 유지했다. 소비재 및 소형 전력 시장 수요는 여전히 미미한 수준이었다.
LFP:
이번 주 LFP 가격은 탄산리튬 가격 상승의 영향으로 전반적으로 상승했으며, 약 2,500위안/톤 올랐다. 이번 주 SMM 탄산리튬 가격은 누적 약 1만 위안/톤 상승했습니다. 가공비와 관련해, 시장에서 일부 중소형 배터리 셀 제조업체들이 인산철 가격에 연동하여 양극재 공장과 정산하는 방식을 채택하기 시작했습니다. 다만 상위 및 중견 셀 업체들은 아직 관망세를 보이고 있지만, 전반적으로 연동 방식 자체에 반대하지 않으며 협상에 시간이 더 필요할 뿐입니다. SMM 조사에 따르면, 상위 셀 업체들이 아직 인산철 연동을 도입하지 않았더라도 정기적인 일괄 가격 조정이나 황 공급을 통해 간접적으로 가공비를 인상할 수 있겠지만, 양극재 공장들은 실제 가공비 인상에 더 적극적인 모습을 보였습니다. 생산 측면에서는 이번 주 LFP 시장 전체 생산이 안정적으로 유지되었습니다. SMM 조사에 따르면, 7월에는 많은 기업들이 추가 주문과 함께 신규 생산 라인에서 증산을 지속할 예정이며, 일부 라인의 정비 완료로 전체 생산량이 정상 수준을 회복할 것입니다. 다음 주부터 큰 폭의 증산이 예상됩니다. 재고 측면에서는 일부 기업에서 주문이 생산능력을 초과하여 재고 소진 상태가 유지되었습니다. 수요 측면에서는 6월 전체 주문이 다소 증가했으며, 7월에는 상용차와 ESS 부문을 중심으로 추가 성장할 전망입니다.
인산철:
이번 주 SMM 인산철 가격은 약 400위안/톤 상승했습니다 . 현재 업스트림과 다운스트림 플레이어들은 여전히 7월 주문을 협상 중이며, 치열한 가격 협상이 이어지고 있습니다. 일부 체결된 신규 주문은 약 15,300~15,500위안/톤 수준에서 형성되었습니다. 이번 달 전반적으로 비인산법 공정 제품의 시장 시세는 약 15,500위안/톤, 인산법 공정 제품 시세는 약 16,000위안/톤으로, 모두 전월 대비 1,000위안/톤 상승했습니다. 이번 달 업스트림과 다운스트림 간 의견 차이가 유독 컸으며, 주로 암모니아법 가격 인상 여부를 두고 협상이 이루어졌습니다. 원자재 측면에서는 6월 인산 시세가 소폭 올랐으나 실제 거래 가격은 상승하지 않았습니다. 황산철 가격은 눈에 띄게 하락하여 현재 시장 가격은 약 800위안/톤입니다. 인산모노암모늄(MAP) 가격은 안정세를 유지했습니다. 업스트림 생산업체들이 가격 인상을 원했지만, 가격 통제와 다운스트림 인산철 업체들의 낮은 구매 의향으로 인상이 어려웠으며, 시장 가격은 약 7,500위안/톤에 머물렀습니다. 생산 측면에서 LFP 생산업체들은 이번 주 전반적으로 안정적인 가동을 유지했으나, 전반적인 생산능력이 제한적이어서 7월 생산량 증가는 하류 수요에 의해 제약을 받으며 미미한 수준에 그쳤다.
LCO:
LCO 시장은 이번 주에도 이전 추세를 이어갔다. 탄산리튬과 산화코발트 가격 변동으로 LCO 시세가 소폭 하락 조정되었으나, 가격 인하가 거래량 급증으로 이어지지는 않았다. 수요 측면은 여전히 부진했으며, 하류 주문량의 뚜렷한 개선은 없었다. 원자재 가격이 불안정한 가운데, 구매자들은 대부분 관망하는 자세를 취했고, 실제 구매도 경직성 현물 주문에 국한되어 대규모 거래는 부재했다. 현재 매도자와 매수자 모두 더 명확한 방향성을 기다리는 국면에 접어들었다. 향후 시장 움직임은 상류 원자재 비용 변화와 하류 재고 보충 속도의 실질적인 회복 가능성에 달려 있다.
음극재:
이번 주 국내 인조흑연 음극재 가격은 전반적으로 안정세를 유지했다. 비용 측면에서는 앞선 압박이 점차 소화되었으나, 업계 전반의 수익성은 여전히 낮은 수준이다. 수요 측면에서는 하류 주문이 꾸준히 회복되고 있다. 1~2위권 기업의 자체 통합 생산능력은 주문 증가 속도를 따라잡기 어려워 현물 완제품 공급이 타이트해졌다. 박한 이익과 공급 타이트 현상에 힘입어, 인조흑연 가격은 비교적 견조한 흐름을 보였다. 천연흑연의 경우, 하류 구매 수요가 약했고 구매자들의 낮은 가격 압박이 보편화되었다. 현 단계에서 업계 이익은 손익분기점에 근접해 있어, 생산업체들이 추가로 가격을 양보할 여지가 없으며, 시장 가격은 교착 상태에 빠졌다.
향후를 전망하면, 인조흑연의 타이트한 수급 구도는 더욱 심화될 수 있으며, 이는 완만한 가격 상승의 기반을 마련할 것이다. 천연흑연은 취약한 최종 수요로 인해, 거래 가격이 비용선에 근접할 것이며, 단기적으로는 횡보 국면을 유지할 가능성이 가장 크다.
분리막:
이번 주 분리막 시장은 전반적으로 소폭 상승했다. 구체적인 시세를 살펴보면, 고급형 습식 분리막 가격은 견조했다. 5μm(5μ+2μ) 시세는 1.56-1.86위안/m², 7μm(7μ+2μ)의 주류 시세는 1.138-1.337위안/m², 9μm(9μ+3μ)의 시세는 1.13-1.285위안/m²이었다. 공급 측면에서 현재 분리막 생산능력 확대는 개별 생산라인 업그레이드가 주를 이루며, 신규 생산능력은 아직 대규모 가동에 들어가지 않아 전체 증가분이 제한적입니다. 이로 인해 산업계의 공급 탄력성이 지속적으로 견조한 하류 수요 속도를 따라잡기에 부족합니다. 수요 측면에서 2026년 7월 최종 제품 생산 계획은 전월 대비 약 7% 증가했으며, 동력 배터리와 ESS 부문 모두 높은 호황이 지속되었습니다. 1선 배터리 셀 기업들은 높은 가동률을 유지하여 안정적인 분리막 조달 수요를 확보했습니다. 이에 힘입어 7월 분리막 생산량은 전월 대비 3.71% 증가했지만, 생산 증가율은 여전히 최종 수요 증가율에 미치지 못해 수급 갭이 발생했습니다. 이러한 배경에서 분리막 기업들은 양호한 수주 가시성을 누렸으며, 1선 업체들은 풀가동 중이고 2~3선 기업들도 가동률을 높여 전반적인 공급 부족 상태가 이어졌습니다. 향후 단기적으로 신규 설비 가동은 제한적일 것으로 예상되며, 하류 수요는 강세를 유지해 분리막 가격에 지지력을 제공할 가능성이 있습니다. 다만 하반기 신규 생산능력의 집중적인 가동 속도와 비용 부담으로 인한 배터리 셀 제조사들의 가격 인상 수용성에 주목해야 하며, 이는 향후 가격 상승 여력과 지속가능성에 영향을 미칠 수 있습니다.
전해액
이번 주 전해액 가격은 일시적으로 안정세를 보였습니다. 비용 측면에서 이번 주 탄산리튬 현물 가격이 눈에 띄게 상승했습니다. 그러나 LiPF6 산업의 전체적인 수급 구도는 현재 균형을 향해 가고 있으며, 하류 전해액 생산업체들은 강한 관망세를 보이고 재고 축적 및 구매 의지가 약해 LiPF6 거래 가격은 계속 소폭 하락세를 보였습니다. 첨가제 부문은 강한 회복력을 보였습니다. 전반적인 수급 균형이 타이트한 영향을 받아 각 첨가제 생산업체들은 대체로 높은 가격을 고수했고, 일부 전해액 공장은 소폭 가격 인상을 수동적으로 수용했으며, VC, FEC 등 주류 첨가제의 거래 가격 중심이 상승했습니다. 원재료 가격 변동이 서로 상쇄되면서 이번 주 전해액 가격은 전반적으로 안정세를 유지했습니다. 수급 측면에서 7월 승용 NEV 신규 주문이 견조했으며, 상용차 전동화 보급률이 가속화되면서 동력 배터리 셀 수요가 크게 증가했습니다. ESS 섹터의 수요도 꾸준한 성장세를 유지했습니다. 하류 최종 사용 수요가 지속적으로 개선되면서 국내 배터리 셀 가동률이 안정적으로 상승했고, 이에 따라 전해액 생산 수요도 동시에 증가했습니다. 업계 전반의 생산량은 증가할 것으로 예상됩니다. 종합적으로 전해액의 향후 시장 가격 추이는 원자재 가격 변동과 그 전이 효과를 지속적으로 추적해야 합니다.
나트륨 이온 전지:
이번 주 나트륨 이온 전지용 NFPP 양극재 생산 능력은 여전히 공급 부족 상태였으며, 주요 기업들은 기본적으로 재고가 없는 상태로 완성 즉시 출하했습니다. 6월 최고 생산업체의 출하량은 수백 미터톤에 달했으며, 신규 라인이 가동되면 생산 능력이 추가로 확대되어 완전 가동 및 완전 판매를 달성할 수 있습니다. 가격 차별화가 뚜렷하게 나타났고, 단기적으로 가격은 안정세를 보였으며, 장기적인 추세는 원자재 가격 상승에 달려 있습니다. 하드 카본 음극재 또한 다소 타이트하여 생산 능력 효율이 제한적이고 납품이 때때로 지연되었습니다. 하반기에는 신규 생산 능력이 순차적으로 가동될 것으로 예상되며, 고급 저온 사이클 제품은 더 높은 가격을 제시합니다. 음극재 시장은 이미 판매자 우위 시장의 특징을 보였으며, 하반기에도 고급 제품의 타이트한 수급은 지속될 것으로 예상됩니다. 배터리 셀 단계에서는 임가공 모델이 비교적 일반적이지만, 임가공 제조업체의 품질 관리 수준이 상이하여 일부 제품은 재작업이 필요해 비용이 추가되며, 시장 투명성 개선이 필요합니다. 하반기 7~8월 시장 물량 증가에 대한 기대는 명확하며, 업계 신뢰도는 비교적 높습니다.
재활용:
원자재 측면에서 이번 주 탄산 리튬 가격은 다소 상승한 반면, 황산 니켈과 황산 코발트 가격은 지속적으로 하락했습니다. 이번 주 삼원계/리튬 코발트 산화물 및 LFP 소재 유형별 분석: LFP 습식 공정 부문에서는 LFP 전극 흑색 분말을 예로 들면, 이 단계에서 LFP 전극 흑색 분말 가격은 미터톤당 6,800~7,200위안으로, 지난주 목요일 대비 주간 소폭 상승했습니다. 이는 주로 지난주 금요일 탄산 리튬 가격이 견조한 흐름을 보이며 LFP 흑색 분말 가격의 소폭 조정을 이끌었기 때문입니다. LFP 배터리 블랙매스 가격은 현재 6,400~6,600위안/mtu로, 전극 블랙매스와의 가격 격차가 점차 확대되고 있다. 이는 주로 여러 LFP 재생 기업이 활발히 가동되며 폐LFP 전극을 주로 매입함에 따라, 폐LFP 전극의 수요 범위가 넓어졌기 때문이다. 이에 일부 LFP 습식 공정 기업들은 LFP 배터리 블랙매스를 매입하거나 추가 비용을 지불하여 LFP 전극 블랙매스를 매입하는 쪽으로 전환했다. 삼원계 및 LCO 부문의 경우, 삼원계 전극 블랙매스에 대한 니켈·코발트 지급률은 약 77~79% 수준이었다. 이번 주 하류 시장은 전반적으로 수요에 따른 매수에 나섰으며, 리튬 화학 제품 가격은 상승했지만 니켈염과 코발트염 가격이 지속 하락함에 따라 종합 지급률은 일시적인 안정세를 보였다. 순수 코발트 및 고코발트 스크랩의 코발트·리튬 지급률은 일시 안정세를 보였으며, 코발트 황산염 가격의 지속적 하락과 더불어 하류 LCO 양극재 공장의 수요 부진으로 상류 습식 공정 기업들의 구매 의욕은 미온적이었다.
다운스트림 및 터미널:
이번 주 DC 측 배터리 캐빈 가격은 안정세를 보였으며, 5MWh DC 측 평균 가격은 0.455위안/Wh, 3.44/3.72MWh 유닛 가격은 0.44위안/Wh를 기록했다. 산시성 타이위안 400MW/800MWh 독립형 ESS 주파수 조정 스테이션 프로젝트의 EPC 입찰에서는 중국수리수전제14공정국 유한회사가 1.23위안/Wh의 입찰가로 1순위 후보에 올랐다. 이 프로젝트는 타이위안시 싱화링구에 위치한 계통 측 독립형 ESS 주파수 조정 실증 사업으로, 0.5C C-rate로 설계되었다.
뉴스:
[Sinomine Resource Group: 유지보수를 위한 임시 생산 중단으로 연간 리튬염 생산 및 판매가 중대한 악영향을 받지 않을 것으로 예상] Sinomine Resource Group은 주가 이상 변동 공시를 통해, 최근 3거래일 연속 주식 거래 종가 누적 변동 폭이 20%를 초과했다고 밝혔다. 동사는 2026년 7월 1일 '전액 출자 자회사의 임시 생산 중단 및 유지보수에 관한 공고'를 공시했다. 이번 임시 중단 및 유지보수로 인해 단기적으로 동사의 리튬 화합물 생산량이 감소할 전망이다. 그러나 장기적으로, 하류 리튬 화학 수요가 견조하므로, 회사의 자체 생산 리튬 정광이 공장에 도착하면, 리튬 화학 공장의 생산 계획과 일부 리튬 정광 판매 등 조치를 통해 생산과 판매를 개선할 수 있습니다. 이에 따라 회사는 이번 임시 생산 중단 및 유지보수로 인해 연간 리튬 화학 생산 및 판매에 중대한 악영향이 없을 것으로 예상하고 있습니다. (진스 데이터 APP)
[BYD 에너지 스토리지, 폴란드 최대 에너지 저장 프로젝트 계약 체결] 최근 BYD 에너지 스토리지가 Greenvolt Power와 협력 계약을 체결하고, 폴란드의 시에들체 에너지 저장 프로젝트를 공동 개발하기로 했습니다. 이 프로젝트의 총 용량은 600MW/2.4GWh로, 완공 시 폴란드 최대 배터리 에너지 저장 프로젝트가 될 예정입니다. 이에 앞서 두 회사는 폴란드 내 2개 프로젝트에서 누적 1.6GWh의 협력 실적을 기록했습니다. 시에들체 프로젝트는 2026년 3분기 착공 예정이며, 2027년 말 이전 상업 운전에 들어갈 것으로 예상됩니다. (진스 데이터 APP)
[강제 국가 표준 '지능형·커넥티드 차량 - 복합 운전자 보조 시스템 안전 요구사항' 정식 발표] 2026년 6월 27일, 공신부(중국 공업정보화부)가 주관하여 제정한 강제 국가 표준 '지능형·커넥티드 차량 - 복합 운전자 보조 시스템 안전 요구사항'(GB47955—2026)이 국가시장감독관리총국과 국가표준화관리위원회의 승인을 받아 발표되었으며, 2027년 1월 1일 정식 시행될 예정입니다. '복합 운전자 보조 시스템 안전 요구사항'의 발표와 시행은 복합 운전자 보조 시스템에 명확하고 통일된 안전 규범을 제공하여, 지능형·커넥티드 차량의 안전 수준을 높이고 산업의 건전하고 지속 가능한 발전을 보장하는 데 중요한 의미를 갖습니다. 앞으로 공신부는 이 표준의 홍보 및 시행을 철저히 추진하고, 지능형·커넥티드 차량의 제품 접근 관리를 강화하며, 기업의 안전 제1 책임을 더욱 공고히 하여 복합 운전자 보조 시스템의 안전하고 규정에 부합하는 응용을 보장할 것입니다. 동시에 자율주행 시스템 등 기타 강제 국가 표준의 발표와 시행을 가속화하고, 지능형·커넥티드 차량의 종합 표준 시험 및 규제 체계 구축을 추진하며, 자율주행 기술의 산업화 과정을 앞당겨 중국 지능형·커넥티드 차량 산업의 고품질 발전을 주도할 것입니다.
SMM 신에너지 연구팀
Cong Wang 021-51666838
Rui Ma 021-51595780
Ziya Lin 86-2151666902
Disheng Feng 021-51666714
Yanlin Lyu 021-20707875
Zhicheng Zhou 021-51666711
Zihan Wang 021-51666914
Jie Wang 021-51595902
Haohan Zhang 021-51666752
Bolin Chen 021-51666836
Mengqi Xu 021-20707868
