약한 수급 패턴, 이번 주 마그네슘 시장 전반적으로 하락 변동 [SMM 마그네슘 주간 리뷰]

1 시장 검토

1 백운석

이번 주 1-3cm 백운석(우타이) 공장도 세금 별도 가격은 108위안/톤으로 전주 대비 보합세를 보였으며, 2-4cm 백운석(우타이) 공장도 세금 별도 가격은 138위안/톤으로 전주 대비 보합세를 나타냈습니다.

이번 주 중국 백운석 공장도 가격은 전반적으로 안정세를 유지했습니다. 공급 측면에서는 환경 보호 점검의 영향으로 산시 우타이 지역의 주요 석재 광산들이 5월 1일 다시 생산 중단을 발표하면서 시장 내 고품질 백운석 공급이 감소했습니다. 그러나 후베이, 내몽골, 허난 등 지역의 백운석이 즉시 공급 공백을 메웠고, 시장 내 백운석 현물 공급은 여전히 충분했습니다. 수요 측면에서는 산시, 산시 등 지역의 1차 마그네슘 제련소들이 높은 가동률을 유지했으며 시장 수요는 견조했습니다. 그러나 대부분의 1차 마그네슘 제련소들이 3~6개월분의 안전 재고를 보유하고 있고, 시장 구매는 주로 재고 보충을 위한 적기 구매에 그쳐 백운석 가격 변동은 상대적으로 작았습니다. 전반적으로 현재 백운석 시장 공급은 비교적 타이트하며, 백운석 가격은 안정세를 유지할 것으로 예상됩니다.

1.2.1 마그네슘 잉곳(푸구, 선무 - 주요 생산지)

이번 주 마그네슘 가격은 약세를 보였습니다. 본 보도 시점 기준 주요 생산지의 99.90% 마그네슘 잉곳 주류 호가는 16,300~16,400위안/톤으로 전주 대비 200위안 하락했습니다.

이번 주 마그네슘 가격은 지속적으로 약세를 나타냈습니다. 공급 측면에서는 1차 마그네슘 제련소들이 안정적인 가동을 유지했으며, 시장 내 현물 공급은 풍부했고 생산업체들의 출하 의욕이 높아 업계 내 출하 경쟁이 심화되었습니다. 일부 생산업체들은 거래를 성사시키기 위해 선제적으로 가격 양보를 제시하며 시장 거래 가격을 지속적으로 낮췄습니다. 수요 측면에서는 시장 내 관망 심리가 강했습니다. 하류 구매자들은 가격 상승 시 추격 매수하고 가격 하락 시 관망하는 심리의 영향을 받아 구매 속도를 늦췄고, 전반적으로 적기 구매만 유지하며 대량 구매 의사가 부족했습니다. 현 단계에서 마그네슘 시장의 강한 공급과 약한 수요 구도가 두드러졌고, 시장은 강력한 긍정적 지지 요인을 결여했으며, 가격은 점진적 하락 추세를 지속했습니다.

1.2.2 마그네슘 잉곳 (톈진항 - 중국 FOB)

이번 주 중국 FOB 가격은 톤당 2,350~2,410달러에 호가되었으며 평균 가격은 톤당 2,380달러입니다. 마그네슘 잉곳의 대외무역 시장 호가가 이번 주 소폭 하락했습니다.

이번 주 마그네슘 잉곳 공장 출고가 약세의 영향으로 대외무역 호가가 하락세를 이어가며 톤당 2,350달러 수준에서 변동했습니다. 최근 대형 주문이 없어 무역상' 호가는 낮은 쪽에 치우쳤으며 시장 거래는 부진했습니다. 대외무역 호가는 전반적으로 공장 가격 하락을 따라갔습니다.

1.3 마그네슘 분말

이번 주 중국 20-80 메쉬 마그네슘 분말의 세금 포함 주류 공장 출고가는 톤당 17,500~17,600위안이었습니다. 중국 FOB 가격은 톤당 2,480~2,580달러였습니다.

이번 주 마그네슘 분말 시장은 압박을 받았습니다. 최근 마그네슘 분말 제련소의 가동률이 소폭 하락하고 마그네슘 분말 시장 공급이 소폭 감소하면서 향후 현물 공급이 타이트해질 전망입니다. 수요 측면에서는 중국 국내 제강용 탈황 등 하류 산업이 재고 확보 수준의 구매만 유지하고 중국 외 수출 주문 증가세가 없어 전반적인 수요 부양이 제한적입니다. 현재 마그네슘 분말 시장은 원가 지지와 수요 부진이 맞서는 상태로 하락 여력이 상대적으로 제한되어 있으며 단기간 시장은 횡보할 가능성이 크고 가격이 큰 폭으로 변동하기 어렵습니다.

1.4 마그네슘 합금

이번 주 중국 마그네슘 합금의 세금 포함 주류 공장 출고가는 톤당 18,400~18,600위안이었으며 중국'의 마그네슘 합금 주류 FOB 가격은 톤당 2,690~2,770달러였습니다.

이번 주 마그네슘 합금 가격은 저조했습니다. 공급 측면에서는 마그네슘 합금 제련소들이 안정적인 가동을 유지하고 있어 마그네슘 합금 현물 공급이 충분하며 일부 제련소의 재고가 소폭 증가했습니다. 수요 측면에서는 마그네슘 합금 제련소 간 수주 상황이 크게 달라 제련소 호가의 가격 스프레드가 계속 확대되었습니다. 최종 수요 측에서는 신에너지차 수요가 꾸준히 방출되고 이륜 전기차 수요는 약세를 보여 마그네슘 합금 시장 전반에 걸쳐 수요 뒷받침이 부족했습니다. 전반적으로 이번 주 마그네슘 합금 시장은 공급 과잉 경향을 보였으며, 마그네슘 합금 가격은 마그네슘 잉곳과 동조하여 변동했다.

2. 주간 요약

이번 주 중국 마그네슘 산업 체인은 전반적으로 부진했다. 업스트림에서 백운석 시장은 안정을 유지했다. 산시 생산 지역에서는 환경 보호 관련 규제로 일부 생산 능력이 중단되었고, 고품질 공급이 줄어들었지만 여러 지역의 공급이 빠르게 공백을 메우며 전체 공급은 충분했다. 1차 마그네슘 기업의 원자재 재고가 충분한 점과 더불어 적시 조달만 유지되면서 백운석 가격은 안정세를 보였다. 주요 생산 지역에서는 1차 마그네슘 운영이 안정적이었고, 현물 공급이 충분했으며, 생산업체들은 적극적으로 출하를 진행했다. 업계 경쟁이 심화되면서 일부 기업들은 거래를 촉진하기 위해 가격 양보를 하며 마그네슘 잉곳 가격이 지속적으로 완만한 하락세를 보이도록 했다. 다운스트림 최종 사용자들은 가격 상승 시 급매 심리와 가격 하락 시 관망 심리가 강해 대부분 적시 조달에 그쳤고, 대량 주문은 부족했다. 시장은 강한 공급과 약한 수요의 패턴을 보였으며, 대외 무역 견적도 동조하여 하향 조정되면서 해외 거래는 부진했다. 심가공 부문에서는 마그네슘 분말 가동률이 소폭 하락했고, 후반기에 공급이 줄어들 것이라는 전망이 나왔지만 국내외 수요 자극이 부족해 시장은 횡보했다. 마그네슘 합금 기업들은 안정적인 운영을 유지했지만 일부 재고가 소폭 누적되었고, 업계 주문이 분화되면서 견적 가격 차이는 계속 확대되었다. 다운스트림 수요는 고르지 않았으며, 신에너지 차량 수요는 꾸준히 나왔지만, 이륜차 수요는 여전히 약세를 보였다. 전체 수요 지지력은 약했고, 공급은 비교적 널널했으며, 가격은 마그네슘 잉곳과 동조하여 부진했다.