Les prix des plaquettes de silicium et des cellules solaires continuent d'augmenter, l'offre reste limitée [SMM Silicon-Based PV Morning Briefing]

SMM, 3 janvier :

Silice

Prix

Cette semaine, les prix de la silice sont restés stables. En janvier, la capacité de transport devrait se resserrer progressivement, accompagnée de restrictions potentielles sur les activités minières. Les achats de matières premières de silicium métallique en aval avant le Nouvel An chinois sont en grande partie terminés, et la demande récente de silice des entreprises de silicium en aval est relativement faible. Globalement, la demande et l'activité de commande à la sortie des mines devraient se redresser significativement seulement en février-mars de l'année prochaine. Actuellement, le prix à la sortie des mines de la silice de basse qualité dans le Yunnan est de 340-360 yuans/tonne. Le prix à la sortie des mines de la silice de haute qualité est de 360-390 yuans/tonne en Mongolie intérieure, 420-450 yuans/tonne dans le Hubei, et 440-460 yuans/tonne dans le Jiangxi.

Offre et Demande

Offre : Avec l'ajout de nombreux nouveaux droits miniers en 2024, l'offre globale de production de silice reste abondante.

Demande : À court terme, la demande de silice continue de fluctuer à la baisse, avec une reprise significative de l'activité de demande probablement en février-mars de l'année prochaine.

Silicium Métallique

Prix

Les prix au comptant du silicium métallique sont restés dans une phase de consolidation basse. Hier, le prix du silicium métallique #553 au-dessus des normes dans l'est de la Chine était de 11,200-11,300 yuans/tonne, tandis que le silicium métallique #441 était à 11,500-11,700 yuans/tonne. Sur le marché des contrats à terme, le contrat Si2502 a évolué latéralement hier et a clôturé avec un léger gain. Le sentiment de transaction sur le marché du silicium métallique est resté moyen, avec des achats en aval selon les besoins.

Production

Selon les données de SMM, la production de silicium métallique en Chine en décembre était de 331,600 tonnes, en baisse de 73,100 tonnes ou 18,1 % MoM, et en baisse de 5,2 % YoY. La production annuelle totale pour 2024 devrait atteindre 4,898,800 tonnes, soit une augmentation de 1,098,000 tonnes ou 28,9 % YoY. En janvier 2025, le taux d'exploitation du silicium métallique en Chine devrait rester faible, avec une production mensuelle continuant de diminuer.

Inventaire

Inventaire Social : Les statistiques de SMM montrent qu'au 27 décembre, l'inventaire social national de silicium métallique totalisait 538,000 tonnes, en hausse de 6,000 tonnes WoW. Parmi cela, l'inventaire des entrepôts généraux était de 155,000 tonnes, en hausse de 3,000 tonnes WoW, tandis que l'inventaire dans les entrepôts de livraison était de 383,000 tonnes (y compris les bons d'entrepôt non enregistrés et les cargaisons au comptant), également en hausse de 3,000 tonnes WoW.

Plaquettes de Silicium

Prix

Le prix du marché des plaquettes de silicium N-type 18X était de 1,1-1,15 yuan/pièce, tandis que les plaquettes de silicium N-type 210RN étaient à 1,2-1,25 yuan/pièce. Cette semaine, les prix des plaquettes de silicium ont continué d'augmenter, avec une offre tendue et des centres de transaction se déplaçant vers le haut pour plusieurs tailles.

Production

La production de plaquettes de silicium en janvier continue d'augmenter, avec une tendance générale des entreprises de premier rang à étendre leur production. Le 2 janvier, deux tremblements de terre consécutifs ont eu lieu à Yinchuan, Ningxia, impactant la production locale de plaquettes de silicium. La production de plaquettes de silicium en janvier pourrait être inférieure aux attentes.

Inventaire

Les niveaux d'inventaire ont continué de diminuer, tombant maintenant en dessous de 20 GW. L'offre sur le marché reste tendue.

Cellules Solaires

Prix

Le prix des cellules solaires PERC182 à haute efficacité (efficacité de 23,2 % et plus) était de 0,31 yuan/W ; les cellules solaires PERC210 étaient à environ 0,28-0,28 yuan/W ; les cellules solaires Topcon183 (efficacité de 25 % et plus) étaient à environ 0,28-0,29 yuan/W ; les cellules solaires Topcon210RN étaient à 0,27-0,275 yuan/W ; et les cellules solaires Topcon210 étaient à 0,285-0,29 yuan/W. Les cellules solaires HJT210 demi-cellules étaient à 0,38-0,43 yuan/W. Les prix de tous les modèles de cellules solaires ont généralement augmenté.

Production

La plupart des bases de production de cellules solaires prévoient de faire des rotations de personnel pendant les vacances du Nouvel An chinois, avec des lignes de production continuant de fonctionner sans interruption. Quelques fabricants suspendront la production pendant trois semaines pour des réparations, de la maintenance et des mises à niveau des lignes pendant les vacances, mais l'impact global sur l'offre est relativement faible. En janvier 2025, la production de cellules solaires devrait diminuer de 7,36 GW.

Inventaire

À la fin du mois, les fabricants de cellules solaires ont efficacement réduit les niveaux d'inventaire, avec de nouvelles baisses observées. Certains modèles restent en sous-approvisionnement, principalement en raison des activités de stockage en aval.

Film PV

Prix

EVA/POE de qualité PV

Le prix de transaction de l'EVA de qualité PV était de 10,300-10,700 yuans/tonne. Le prix de livraison à l'usine de POE de qualité PV était d'environ 12,000-13,500 yuans/tonne, les prix du POE restant stables.

Film PV

Actuellement, le prix dominant pour le film EVA transparent de 420 g est de 5,29-5,46 yuans/m², le film EVA blanc de 420 g est de 5,67-6,05 yuans/m², le film EPE de 380 g est de 5,79-5,89 yuans/m², et le film POE de 380 g est de 6,84-7,22 yuans/m².

Production

La production prévue d'EVA de qualité PV en janvier est d'environ 110,000 tonnes. La production prévue de film PV en janvier est d'environ 350 millions de m². Les commandes ont diminué, entraînant une réduction des calendriers de production.

Inventaire

Actuellement, les niveaux d'inventaire en amont sont à des niveaux conventionnels. En raison des vacances du Nouvel An chinois, la production de films a été avancée, et le stockage avant les vacances a entraîné une offre limitée sur le marché. Avec la fin du cycle de concentration des achats, les calendriers de production des modules devraient diminuer, entraînant une baisse des taux d'exploitation des films et une diminution subséquente des commandes d'EVA.