[SMM รีวิวรายสัปดาห์ตุรกี] ต้นทุนเศษเหล็กและคำสั่งซื้อส่งออกสอดคล้องกัน ราคาในประเทศและส่งออกปรับตัวขึ้นทั่วทั้งตลาด

EU HRC prices climbed early this week before entering a consolidation phase. The Northwest European index rose to €744.50/tonne EXW (approximately $864/tonne EXW) on Monday before easing to €736/tonne EXW (approximately $854/tonne EXW) by Friday, remaining broadly stable on the week. The Italian index settled at €734.25/tonne EXW (approximately $852/tonne EXW) on Friday, up €2/tonne on the day but little changed week on week, while gaining approximately €15/tonne from August 25. Transaction levels varied considerably. A northern European mill reportedly sold around 10,000 tonnes at €740-750/tonne EXW (approximately $858-870/tonne EXW), while a 2,000-tonne November-delivery lot in northern Italy changed hands at €750/tonne EXW, with larger volumes negotiable at €735-740/tonne EXW. However, actual transactions among core Northwest European buyers remained lower at €715-720/tonne EXW (approximately $829-835/tonne EXW). Mills’ November offers of €750-770/tonne EXW and test offers at €790/tonne EXW attracted limited acceptance, while portside material was available at €730/tonne (approximately $847/tonne, loaded). Supply-side disruptions remained frequent. ADI Taranto faced critically low raw-material inventories, while Metinvest Valsider, with combined plate and HRC capacity of 800,000 tonnes/year, ended its force majeure and was expected to resume production over the weekend. Europe’s blast furnace operating rate stood at 68.58%, while TTF natural gas prices approached €80/MWh, the highest level since December 2022. Import activity also picked up. Italy’s import assessment rose by €5/tonne on the week to €580/tonne CIF (approximately $673/tonne CIF), with Indian offers at €615/tonne CIF (approximately $713/tonne CIF) and Turkish offers at around $600/tonne FOB. Nevertheless, the 50% tariff on out-of-quota volumes and CBAM requirements for product-level emissions data continued to discourage firm bookings. First-quarter delivery offers were already seen above €750/tonne DDP (approximately $870/tonne DDP). Long steel markets diverged: Germany’s monthly rebar assessment fell by €17.50/tonne to €665/tonne DEL (approximately $771/tonne DEL), while Italy’s weekly rebar assessment increased by €15/tonne to €705/tonne EXW (approximately $818/tonne EXW). An industry survey showed that 44% of respondents expect Northwest European HRC prices to range between €750 and €800/tonne EXW (approximately $870-928/tonne EXW) in Q4. Outlook: Looking ahead to next week, import booking activity may accelerate ahead of the opening of the new quarterly quota window on October 1. Domestic HRC indices are expected to consolidate within €730-745/tonne EXW, with the direction of fourth-quarter contract negotiations remaining the key market driver.

ความผันผวนของราคาในตะวันออกกลางมีจำกัดในสัปดาห์นี้ โดยความตึงเครียดของตลาดมุ่งเน้นไปที่ด้านโลจิสติกส์และต้นทุนเป็นหลัก ในสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ บิลเล็ตเอเชียที่ผ่านการรับรอง ECAS ส่งมอบที่ประมาณ 530 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน CFR (โดยสัญญารวมข้อกำหนดการเปลี่ยนเส้นทางผ่านช่องแคบฮอร์มุซ) บิลเล็ตในประเทศของซาอุดีอาระเบียและโอมานตั้งราคาไว้ที่ 645 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน DEL โดยสินค้าพร้อมส่งมีส่วนเพิ่ม 15–20 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน เนื่องจากค่าประกันความเสี่ยงสงครามและค่าใช้จ่ายในการเปลี่ยนเส้นทางยังคงผลักดันต้นทุนนำเข้าให้สูงขึ้น Emirates Steel คงราคาเหล็กเส้นหน้าโรงงานเดือนกันยายนไม่เปลี่ยนแปลง แอฟริกาเหนือแสดงความแตกต่างอย่างชัดเจน: ราคาเหล็กเส้นในประเทศของอียิปต์อยู่ที่ 30,000 ปอนด์อียิปต์/ตัน (รวมภาษีมูลค่าเพิ่ม เทียบเท่าประมาณ 587 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน EXW ไม่รวมภาษีมูลค่าเพิ่ม) เพิ่มขึ้น 300 ปอนด์อียิปต์/ตันเมื่อเทียบรายเดือน ขณะที่ข้อเสนอเหล็กเส้นนำเข้าจากตุรกีอยู่ที่ 590 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน FOB เพิ่มขึ้นรายสัปดาห์ 10 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน ในขณะเดียวกัน เหล็กเส้นในประเทศของแอลจีเรียเสนอราคาที่ 118,000–120,000 ดีนาร์แอลจีเรีย/ตัน EXW (902 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน EXW) ในด้านกระแสการค้า การส่งออกบิลเล็ตจีนไปยังสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ลดลงอย่างมากถึง 1.42 ล้านตันเมื่อเทียบปีต่อปีนับตั้งแต่ต้นปี โดยบางส่วนถูกเปลี่ยนเส้นทางผ่านโอมาน (ซึ่งเพิ่มขึ้นปีต่อปี 380,000 ตัน) ส่งสัญญาณถึงการปรับโครงสร้างช่องทางการนำเข้าของภูมิภาคอ่าวอย่างต่อเนื่อง ทรัพยากรอิหร่านเคยเสนอราคาไว้ที่ประมาณ 415 ดอลลาร์สหรัฐ/ตัน FOB แต่สัปดาห์นี้ไม่มีข้อเสนอใหม่ปรากฏขึ้น เมื่อมองไปยังสัปดาห์หน้า ข้อเสนอที่สูงขึ้นของตุรกีจะผลักดันต้นทุนการนำเข้าของแอฟริกาเหนือให้สูงขึ้น ขณะที่ภูมิภาคอ่าวจะติดตามการปรับตัวขึ้นของราคาบิลเล็ตเอเชีย อย่างไรก็ตาม อุปสงค์จากผู้ใช้ปลายทางที่ซบเซาจะจำกัดโอกาสในการปรับตัวขึ้น ทำให้ตลาดโดยรวมยังคงเคลื่อนไหวในกรอบแคบ

ไม่มีการเปลี่ยนแปลงราคาใด ๆ เลยตั้งแต่สัปดาห์ที่แล้ว: ลวดเหล็ก (495→505 ดอลลาร์สหรัฐ/เมตริกตัน), สแล็บ (480→485 ดอลลาร์สหรัฐ/เมตริกตัน), HRC (515→525 ดอลลาร์สหรัฐ/เมตริกตัน) และบิลเล็ต (475→480 ดอลลาร์สหรัฐ/เมตริกตัน) ทั้งนี้เป็นผลมาจากสถานการณ์ “รอดูท่าที” ที่ดำเนินมาตั้งแต่เดือนที่แล้ว นอกจากนี้ ข้อมูลเกี่ยวกับปัจจัยภายนอก เช่น สินค้าจากจีน มีน้อยมากหรือแทบไม่มีเลย เนื่องจากผู้จัดจำหน่ายจีนในขณะนี้ไม่เต็มใจที่จะลดราคา ปัจจุบันมีรายงานว่าเงินรูเปียห์อินโดนีเซียอาจแข็งค่าขึ้น แต่ผลกระทบต่อราคามีน้อยมาก หากเงื่อนไขเหล่านี้ยังคงอยู่ คาดว่าจะไม่มีการเคลื่อนไหวของราคา เนื่องจากดูเหมือนไม่มีฝ่ายใดเต็มใจที่จะเริ่มก่อน เว้นแต่จะเกิดเหตุการณ์สำคัญ เช่น เหตุการณ์ฟอร์โมซา หรือมีตัวเร่งที่สำคัญและฉับพลันมากระตุ้นให้เกิดการเปลี่ยนแปลง ซึ่งในกรณีนั้นตลาดจะตอบสนองทันที