Инфляция в США усилилась, сырая нефть продолжила рост, металлы в целом снизились, медь на LME росла три дня подряд, коксующийся уголь и кокс, олово и никель на LME лидировали в снижении [Ночной обзор рынка]

Новости SMM, 13 мая:

Рынок металлов:

За ночь базовые металлы на внутреннем рынке преимущественно снизились. Медь на SHFE выросла на 0,93%. Алюминий на SHFE незначительно снизился, свинец на SHFE упал на 0,39%. Цинк на SHFE вырос на 1%. Олово на SHFE упало на 0,96%. Никель на SHFE упал на 0,88%. Кроме того, наиболее торгуемые фьючерсы на глинозём упали на 1,35%, а наиболее торгуемые фьючерсы на литейный алюминий снизились на 0,21%.

За ночь все чёрные металлы снизились. Железная руда упала на 0,24%, нержавеющая сталь — на 0,63%, арматура — на 0,67%, горячекатаный рулон — на 0,52%. Коксующийся уголь и кокс: коксующийся уголь упал на 3,26%, кокс — на 2,01%.

За ночь металлы на зарубежных рынках показали смешанную динамику. Базовые металлы на LME продемонстрировали разнонаправленное движение. Медь на LME продолжила рост предыдущих двух торговых дней, поднявшись на 1,15%. Алюминий на LME упал на 0,2%, свинец на LME вырос на 0,45%. Цинк на LME вырос на 1,45%. Олово на LME упало на 1,22%. Никель на LME упал на 1,71%.

Ночные драгоценные металлы:Золото на COMEX упало на 0,13%, серебро на COMEX выросло на 1,46%. За ночь наиболее торгуемые фьючерсы на золото на SHFE упали на 0,86%, наиболее торгуемые фьючерсы на серебро на SHFE снизились на 0,27%.

По состоянию на 7:18 утра 13 мая, ночные цены закрытия:

Макроэкономический фон

Китай:

[КУГИА: Усилить оригинальные и самостоятельные инновации, сосредоточиться на национальных стратегических потребностях и выиграть битву за модернизацию промышленности]Партийный комитет Комиссии по управлению и контролю за государственным имуществом (КУГИА) Госсовета провёл специальное совещание по рассмотрению подготовки Основных положений плана развития центральных государственных предприятий на «15-ю пятилетку». На совещании была подчёркнута необходимость выиграть битву за лидерство в инновациях путём усиления оригинальных и самостоятельных инноваций, ориентации на национальные стратегические потребности, достижения ряда оригинальных, прорывных и передовых научно-технических результатов, углубления интеграции научно-технических и промышленных инноваций, качественного строительства и использования большего числа пилотных верификационных платформ, а также модернизации инновационных консорциумов. Для победы в битве за модернизацию промышленности совещание призвало сосредоточиться на усилении ключевых функций и повышении основной конкурентоспособности, обеспечении общего скачка в промышленной системе центральных госпредприятий, одновременном продвижении трансформации и модернизации традиционных отраслей и развитии новых опорных отраслей, совершенствовании планирования международного бизнеса и более эффективном содействии центральным госпредприятиям в использовании возможностей, связанных с реструктуризацией глобальных производственных и стоимостных цепочек. Для победы в борьбе за реформирование и расширение полномочий на совещании было подчёркнуто необходимость координации с дальнейшим углублением реформ государственных активов и государственных предприятий, усиления сквозного контроля, содействия оптимизации и укреплению крупных центральных государственных предприятий, а также повышения качества и эффективности их деятельности.

[Центр ценообразования, себестоимости и сертификации ГКРР провёл исследование виртуальных электростанций в провинции Чжэцзян]С 27 по 30 апреля заместитель директора Центра ценообразования, себестоимости и сертификации ГКРР Чэн Ган возглавил группу, направившуюся в провинцию Чжэцзян для проведения исследования виртуальных электростанций. Исследовательская группа посетила компанию China Mobile Communications Group Zhejiang Co., Ltd., ознакомилась с платформой Energy Smart Brain и провела углублённые обсуждения сценариев применения виртуальных электростанций, построенных на базе коммуникационных сетей. Группа также обменялась мнениями с Институтом электротехники и Институтом науки об управлении Чжэцзянского университета по техническим и экономическим аспектам участия виртуальных электростанций в регулировании энергосистемы; стороны договорились о совместном проведении углублённых исследований в будущем. В исследовании приняли участие сотрудники Отдела ценообразования и себестоимости новой энергетики. (Центр ценообразования, себестоимости и сертификации ГКРР) (Jin10 Data)

Доллар США:

Индекс доллара США вырос на 0,36% за ночь, закрывшись на отметке 98,29. Согласно данным, опубликованным Бюро трудовой статистики США (BLS) во вторник, индекс потребительских цен (CPI) в апреле вырос на 3,8% в годовом исчислении, превысив рыночные ожидания в 3,7% и достигнув максимального уровня с мая 2023 года. Рост в месячном исчислении составил 0,6%, что соответствует ожиданиям, но ниже предыдущего значения в 0,9%. Рост цен на бензин, обусловленный войной с Ираном, стал основным фактором ускорения инфляции. Базовый CPI, исключающий продукты питания и энергоносители, вырос на 2,8% в годовом исчислении, превысив ожидания в 2,7% и достигнув максимального уровня с сентября 2025 года; базовый CPI вырос на 0,4% в месячном исчислении, также превысив ожидания в 0,3% и предыдущее значение в 0,2%. Рыночные ставки на траекторию политики ФРС США соответственно изменились. Согласно инструменту CME FedWatch, финансовые рынки теперь оценивают вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов в декабре более чем в 30%, что является резким скачком по сравнению с 21,5% в предыдущий торговый день. (Wallstreetcn)

Сенат США 12-го числа утвердил Кевина Уорша на должность управляющего Совета Федеральной резервной системы голосованием 51 против 45 с 14-летним сроком полномочий. Уорш сменяет Стивена Мирана, срок полномочий которого уже истёк, а его губернаторский срок исчисляется с 1 февраля этого года. Сенат инициировал процедуру утверждения одновременного назначения Уорша на пост председателя ФРС сроком на четыре года и провёл так называемое «голосование о прекращении дебатов», запустив обратный отсчёт, по итогам которого его руководящая роль может быть утверждена уже в среду по местному времени. Срок полномочий нынешнего председателя Пауэлла истекает в пятницу. (Jin10 Data)

Макроэкономический фон:

Данные, публикуемые сегодня, включают: уровень безработицы во Франции по методологии МОТ за I квартал, окончательное значение месячного ИПЦ Франции за апрель, пересмотренное значение годового ВВП еврозоны за I квартал, окончательное значение квартального уровня занятости еврозоны с сезонной корректировкой за I квартал, месячный объём промышленного производства еврозоны за март, годовой индекс цен производителей (PPI) США за апрель и месячный PPI США за апрель.

Кроме того, следует обратить внимание на: участие президента ФРБ Чикаго Гулсби в сессии вопросов и ответов, организованной местной торговой палатой; выступление президента ФРБ Бостона Коллинз, голосующего члена FOMC 2028 года, с речью в Бостонском экономическом клубе; визит делегации во главе с вице-премьером Хэ Лифэном в Южную Корею 12–13 мая для торговых консультаций с американской стороной; а также государственный визит президента США Трампа в Китай.

Нефть:

За ночь оба нефтяных фьючерса продолжили рост предыдущего торгового дня: WTI вырос на 4,06%, Brent — на 3,34%, что напрямую отражает усиление обеспокоенности рынка затяжной войной с Ираном.

Wall Street CN отмечает, что, по данным CCTV News, официальный представитель МИД Ирана Багаи прямо заявил, что прекращение военных действий и снятие блокады Ормузского пролива являются предварительными условиями для любых переговоров с США, обвинив американскую сторону в требовании «полной капитуляции» Ирана вместо подлинного диалога.

Аналитики Bloomberg Дина Эсфандиари и Бекка Вассер указали, что разрыв между позициями США и Ирана слишком велик для достижения соглашения. Если ни одна из сторон не готова идти на компромисс, прочный мир останется недостижимым, а периодическая эскалация и затяжной конфликт будут наиболее вероятным сценарием.

Инвесторы начали оценивать устойчивые перебои в поставках нефти, вызванные затяжным конфликтом. Временна́я структура спотовых цен на Brent продемонстрировала заметную премию ближнего конца, а рынок переоценил риски дефицита краткосрочного предложения. (Wall Street CN)