Queda de dois dias do dólar, metais majoritariamente em alta; Zinco LME, Estanho LME, Alumina sobem mais de 2%; Ouro e prata disparam [Mercado Overnight]

Notícias SMM de 6 de agosto:

Mercado de metais:

Durante a noite, os metais básicos domésticos subiram de forma generalizada. O cobre da SHFE subiu 0,56%. O alumínio da SHFE subiu 0,29%. O chumbo da SHFE ficou estável a 15.640 yuans/ton. O zinco da SHFE subiu 1,6%. O estanho da SHFE subiu 1,7%. O níquel da SHFE caiu 0,17%. Além disso, os contratos futuros de alumina mais negociados subiram 2,56%, e o contrato de alumínio fundido mais negociado subiu 0,13%.

Durante a noite, os metais ferrosos subiram em sua maioria. O aço inoxidável caiu 0,72%. O minério de ferro subiu 1,85%. O vergalhão subiu 0,74%. A bobina laminada a quente subiu 0,53%. Carvão de coque e coque: O contrato mais negociado de carvão de coque subiu 0,94%, e o contrato mais negociado de coque subiu 0,56%.

Durante a noite, no mercado externo, os metais básicos da LME subiram de forma generalizada. O cobre da LME subiu 0,75%. O alumínio da LME subiu 0,81%. O chumbo da LME ficou estável a US$ 1.890/ton. O zinco da LME subiu 2,31%. O estanho da LME subiu 2,1%. O níquel da LME caiu ligeiramente 0,06%.

Metais preciosos durante a noite: O ouro COMEX subiu 3,74%, e a prata COMEX subiu 3,34%. Durante a noite, o contrato mais negociado de ouro da SHFE subiu 3,58%, e o contrato mais negociado de prata da SHFE subiu 3,72%.

O analista sênior de mercado da OANDA, Kelvin Wong, disse: “A ligação entre os preços do ouro e do petróleo permanece, pois os preços do petróleo têm um enorme impacto nas pressões inflacionárias na economia global. Se pudermos ver um roteiro claro para uma maior redução da escalada da situação (no Oriente Médio), os preços do ouro poderão continuar subindo.” Os traders agora esperam uma probabilidade de 59% de um aumento da taxa pelo Fed na reunião de política monetária de 15 a 16 de setembro, abaixo dos 67% do dia anterior. (Jin10 Data APP)

Cotações de fechamento noturno às 7:11 de 6 de agosto:

Panorama macro

Doméstico:

[Ministério das Relações Exteriores: Opõe-se firmemente ao abuso do poder nacional dos EUA para suprimir injustificadamente empresas chinesas] Em resposta a notícias de que os EUA estão elaborando regulamentos para suprimir empresas chinesas, o porta-voz do Ministério das Relações Exteriores, Lin Jian, afirmou no dia 5, ao responder a uma pergunta de um repórter, que a China se opõe firmemente ao abuso do poder nacional pelos EUA para suprimir injustificadamente as empresas chinesas. Um repórter perguntou: Segundo informações, os EUA estão elaborando regulamentos para proibir a importação de módulos de transceptor óptico de novo tipo fabricados na China e se preparam para impor tarifas adicionais e estabelecer um preço mínimo para o polisilício e produtos relacionados. Diante das sanções e restrições anteriores dos EUA contra a Huawei, como a China avalia as ações planejadas pelos EUA? Que medidas específicas serão tomadas para proteger os direitos e interesses das empresas chinesas? Lin Jian afirmou que a China se opõe firmemente ao exagero do conceito de segurança nacional por parte dos EUA e ao abuso do poder nacional para reprimir injustificadamente as empresas chinesas. O protecionismo não pode aumentar a competitividade dos EUA. As ações dos EUA dificultam gravemente as trocas econômicas e comerciais normais entre a China e os EUA e não interessam a nenhuma parte, incluindo as empresas e os consumidores americanos. A China continuará a salvaguardar firmemente os direitos e interesses legítimos e legais das empresas chinesas. (Agência de Notícias Xinhua)

[Guangxi: Política de Troca Impulsiona Consumo de Eletrodomésticos Inteligentes] Com a implementação de subsídios nacionais combinados com políticas de expansão locais e coincidindo com a época de pico de consumo no verão, o mercado de eletrodomésticos de Guangxi recebeu uma nova onda de consumo. Durante as visitas, constatou-se que a política de troca continuou ganhando força, os eletrodomésticos inteligentes aceleraram sua entrada em milhões de lares e as tendências de atualização do consumo foram evidentes. Desde o início deste ano, o programa de troca de bens de consumo de Guangxi subsidiou 2 milhões e 61 mil unidades de produtos digitais e inteligentes, 95 mil veículos e 2 milhões e 553 mil unidades de eletrodomésticos, com um total de fundos de subsídio de 2 bilhões e 960 milhões de yuans, impulsionando vendas de mercadorias no valor de 26 bilhões e 700 milhões de yuans. Entre esses, a proporção de participantes em nível de condado atingiu 45,2%, e a proporção do valor do subsídio usufruída nas áreas rurais representou 37,1%, indicando que o potencial de consumo rural estava sendo liberado rapidamente. Hong Tao, diretor do Instituto de Economia Empresarial da Universidade de Tecnologia e Negócios de Pequim, declarou que a política de troca, com base no contínuo apoio político, foi atualizada para um duplo impulso de "demanda + experiência". Os níveis nacional, local e empresarial estabeleceram um sistema triplo de subsídios vinculados, reduzindo os custos de substituição das famílias e estimulando a vitalidade do consumo, ao mesmo tempo que ajuda toda a sociedade a economizar energia e reduzir as emissões de carbono, promovendo a popularização de estilos de vida verdes e de baixo carbono. (Agência de Notícias Xinhua)

[CAAM Inicia Criação de Comitê Conjunto para o Desenvolvimento da Indústria de Condução Autônoma] Organizado pela CAAM, o 16º Fórum Automotivo da China foi realizado em Jiading, Xangai. Durante o fórum, a CAAM anunciou oficialmente o início da criação do "Comitê Conjunto de Desenvolvimento da Indústria de Direção Autônoma" e realizou a cerimônia de lançamento. Na cerimônia, a CAAM afirmou que o Comitê Conjunto aderirá ao princípio de "ter a segurança como linha de base, a inovação como força motriz e a coordenação para impulsionar o desenvolvimento", colaborando com todas as partes do setor para promover conjuntamente o desenvolvimento seguro, ordenado e em larga escala da indústria chinesa de direção autônoma, contribuindo com a força industrial para construir uma potência automotiva e cultivar novas forças produtivas de qualidade. O Comitê Conjunto convida sinceramente montadoras, provedores de soluções de direção autônoma, empresas de chips e sensores, empresas de software e comunicação, agências de testes e certificação, universidades e institutos de pesquisa, e outras entidades relevantes da cadeia industrial a se juntarem para discutir planos de desenvolvimento, construir mecanismos colaborativos e compartilhar conquistas da indústria. (CAAM)

[DCE: Opções de Coque Serão Listadas para Negociação a Partir de 2 de Setembro de 2026 (Quarta-feira)]A DCE anunciou que as opções de coque serão listadas para negociação a partir de 2 de setembro de 2026 (quarta-feira). O limite de posição para as opções de coque é de 5.000 lotes. As opções de coque e os futuros de coque têm limites de posição separados. A soma das posições compradas em todas as opções de compra e das posições vendidas em todas as opções de venda, bem como a soma das posições compradas em todas as opções de venda e das posições vendidas em todas as opções de compra, em um contrato de opções de um determinado mês para membros não empresas de futuros e clientes, não deve exceder o limite de posição para o produto de opções. As posições consideradas como atuando em conjunto devem ser agregadas para cálculo.

[CPCA: Estimativas Preliminares Mostram que as Vendas no Varejo do Mercado Nacional de Automóveis de Passageiros em Julho Totalizaram 1,506 Milhão de Unidades, Queda de 18% em Relação ao Ano Anterior]Dados preliminares da Associação Chinesa de Automóveis de Passageiros (CPCA) mostraram que, de 1 a 31 de julho, as vendas no varejo do mercado nacional de automóveis de passageiros totalizaram 1,506 milhão de unidades, queda de 18% em relação ao ano anterior e queda de 6% em relação ao mês anterior. As vendas acumuladas no varejo no ano atingiram 10,207 milhões de unidades, queda de 20% em relação ao ano anterior. Os volumes de atacado de automóveis de passageiros pelas montadoras de 1 a 31 de julho foram de 2,241 milhões de unidades, alta de 1% em relação ao ano anterior, mas queda de 5% em relação ao mês anterior, com os volumes acumulados de atacado no ano em 14,788 milhões de unidades, queda de 5% em relação ao ano anterior. (do Wall Street News APP)

Dólar:

Durante a noite, o índice do dólar americano ampliou a queda do pregão anterior, recuando 0,17%, para 99,69. O crescimento do emprego privado nos EUA em julho ficou significativamente abaixo das expectativas, indicando que o ímpeto do mercado de trabalho arrefeceu um pouco, mas o crescimento salarial manteve-se resiliente e a situação geral do emprego permaneceu estável. Dados divulgados pelo ADP Research Institute na quarta-feira mostraram que o emprego no setor privado aumentou em 44.000 em julho, abaixo dos 65.000 esperados numa sondagem da Bloomberg junto de economistas e o nível mais baixo este ano, após um valor revisto de 95.000 em junho. O relatório de 'payrolls' não agrícolas do governo dos EUA, a ser divulgado na sexta-feira, é acompanhado de perto pelo mercado. Se os dados se confirmarem, a atual tendência do emprego apoiaria o foco contínuo da Fed na inflação ainda elevada. (Wall Street News)

Impulsionado por uma recuperação nas novas encomendas e na atividade empresarial, o setor dos serviços dos EUA manteve uma tendência de expansão estável em julho. Dados divulgados na quarta-feira mostraram que o ISM Serviços de julho subiu 0,1 ponto para 54,1, sendo que uma leitura acima de 50 indica expansão. O ritmo de crescimento das novas encomendas acelerou e o indicador da atividade empresarial subiu para um máximo de cinco meses, indicando que a procura do consumidor permaneceu resiliente. No entanto, o aumento dos custos dos serviços e dos materiais continuou a pressionar as empresas. Com o colapso do acordo temporário entre os EUA e o Irão, impulsionando os preços do petróleo bruto e da gasolina, o índice de preços pagos do ISM disparou para 70,3 em julho. Com os custos persistentemente elevados a comprimirem os lucros empresariais e a afetarem os gastos dos consumidores, algumas empresas podem optar por adiar as contratações. O indicador de emprego do instituto indicou a contração mais acentuada do emprego desde março. (APP Jin10 Data)

A governadora da Fed, Cook, reiterou a sua posição: se a inflação não abrandar, está preparada para aumentar as taxas, e avisou que os decisores políticos podem não ter o luxo de esperar que a inflação regresse à meta de 2%. Embora Cook tenha apoiado a decisão da Fed de manter as taxas estáveis na reunião de política de julho, alertou que quanto mais tempo a inflação permanecer acima da meta da Fed, mais difícil será de domar. Num discurso num evento no Alasca, Cook disse: "Se eu não vir sinais de que a inflação está a diminuir de forma sustentável em breve, estou pronta para agir. Com a inflação acima da meta durante cinco anos consecutivos, o risco de a inflação se enraizar no comportamento de fixação de preços e salários está a aumentar, o que levaria a uma inflação mais persistente e mais difícil de resolver."“Mas Cook afirmou que o impacto decrescente das tarifas, a possibilidade de preços mais baixos do petróleo e a redução das pressões relacionadas ao boom da IA poderiam proporcionar um amortecedor para a inflação, evitando assim a necessidade de apertar a política monetária. Ela disse que sua prioridade máxima continua sendo trazer a inflação de volta à meta do Fed.

Em entrevista à CNBC na quarta-feira, o membro votante do FOMC de 2026 e presidente do Fed de Minneapolis, Kashkari, afirmou que o Fed deveria agora “começar a aumentar gradualmente” as taxas para reduzir a inflação e evitar a necessidade de altas mais agressivas no futuro. Kashkari foi um dos três membros votantes que apoiaram um aumento de 25 pontos-base na taxa na reunião do FOMC da semana passada. Ele disse que, com lucros corporativos fortes e consumidores e mercado de trabalho resilientes, não há evidências de que a política monetária seja claramente restritiva, tornando o momento propício para começar a aumentar as taxas gradualmente. Ele enfatizou que não está defendendo grandes aumentos nas taxas, mas sim esperando “pequenos passos” para evitar a necessidade de um aperto acentuado da política no futuro, caso a inflação se torne enraizada. Ele acrescentou que não tem certeza de qual ação o FOMC tomará em setembro, e os dados recebidos desempenharão um papel fundamental. Enquanto isso, Kashkari disse que o presidente do Fed, Warsh, não o pressionou, uma vez lhe dizendo: “Faça o que você achar correto para a economia.” (APP Jin10 Data)

De acordo com o “FedWatch” da CME: A probabilidade de o Fed manter as taxas inalteradas em setembro é de 45,6%, enquanto a probabilidade de um aumento acumulado de 25 pontos-base é de 54,4%. Para outubro, a probabilidade de nenhuma alteração é de 33,5%, de uma alta acumulada de 25 pb é de 52,1%, e de uma alta acumulada de 50 pb é de 14,5%.

Macro:

Hoje, os dados a serem divulgados incluem a taxa de desemprego ajustada sazonalmente da Suíça em julho, as vendas no varejo da zona do euro em junho (mês a mês), os cortes de empregos nos EUA pelo Challenger em julho, os pedidos iniciais de seguro-desemprego nos EUA para a semana encerrada em 1º de agosto, o Índice de Pressão da Cadeia de Suprimentos Global dos EUA em julho e as vendas no atacado nos EUA em junho (mês a mês). Destaque para: discurso da governadora do Fed, Lisa Cook, sobre as perspectivas econômicas; discurso do membro votante do FOMC de 2027 e presidente do Fed de São Francisco, Daly.

Petróleo bruto:

Durante a noite, os contratos futuros de petróleo apresentaram desempenho misto, com o WTI caindo 0,91% e o Brent subindo ligeiramente 0,08%.

Irã e Omã devem chegar a um acordo para reabrir o Estreito de Ormuz, acalmando os preços do petróleo. O Wall Street News informou que o Irã divulgou pela primeira vez mais detalhes sobre as negociações com Omã acerca de novos arranjos de trânsito no estreito e explicou publicamente os contatos mais recentes entre EUA e Irã sobre a reabertura. Na quarta-feira, dia 5, no horário local, o vice-ministro das Relações Exteriores iraniano, Gharibabadi, afirmou que Irã e Omã estão trabalhando em um novo arranjo para o Estreito de Ormuz, diferente do que vigorou nos últimos 60 anos. De acordo com o novo traçado, navios comerciais, ao entrar ou sair do estreito, precisariam passar por águas territoriais iranianas em alguns trechos. Segundo a CCTV News, ele destacou que os arranjos relativos ao estreito devem ser decididos exclusivamente por Irã e Omã, e o Irã jamais aceitará o envolvimento de forças externas. (Wall Street News)

Os EUA exportaram um volume recorde de combustível destilado na última semana, enquanto os estoques internos voltaram a cair, indicando que a disputa global por diesel está drenando cada vez mais os suprimentos americanos. Segundo dados divulgados pela Administração de Informações de Energia (EIA) dos EUA na quarta-feira, as exportações de combustíveis destilados subiram para 1,9 milhões de barris por dia na semana passada, o maior nível já registrado, superando o pico anterior de maio. Os combustíveis destilados incluem principalmente diesel, óleo para aquecimento e outros produtos. Com a eclosão da guerra entre EUA e Irã, o mercado global de diesel entrou em desordem. O fornecimento global de combustível foi interrompido porque os navios-tanque de petróleo e derivados não podiam transitar pelo Estreito de Ormuz. Desde então, meses de ataques ucranianos a refinarias russas agravaram ainda mais as pressões de oferta. Isso fez dos EUA um dos poucos países do mundo com capacidade suficiente de produção de diesel para gerar grandes volumes de combustível e exportá-lo. As exportações americanas de diesel superam 1,5 milhões de barris por dia há cinco semanas consecutivas. Mesmo com as refinarias operando a todo vapor para produzir diesel, os estoques de combustível dos EUA continuam caindo. Até a semana passada, os estoques de combustíveis destilados, ajustados sazonalmente, caíram para o menor nível no mesmo período desde 1996. (Jin10 Data APP)