Preços de exportação de terras raras pesadas continuam a subir, e Europa, EUA e Japão aceleram a construção da cadeia industrial de reciclagem de terras raras [SMM Ex-China Rare Earth Weekly Review]

Dinâmica do Mercado Internacional

Preços:

Óxidos de Terras Raras: Óxido de cério FOB reportado a US$2 094-2 178/t, óxido de cério CIF (Roterdã) reportado a US$2 827-2 837/t, óxido de lantânio FOB reportado a US$1 023-1 083/t, óxido de praseodímio FOB reportado a US$128-131/kg, óxido de neodímio FOB reportado a US$163-195/kg, óxido de neodímio CIF (Roterdã) reportado a US$250-270/kg, óxido de disprósio FOB reportado a US$279-331/kg, estável no momento, óxido de térbio FOB reportado a US$1 193-1 281/kg, alta de US$30/kg.

Metais de Terras Raras: Metal de praseodímio FOB reportado a US$164-172/kg, metal de neodímio FOB reportado a US$155-175/kg, metal de ítrio FOB reportado a US$33-38/kg, metal de lantânio FOB precificado a US$3-3,1/kg, prevaleceu a estabilidade geral, metal de térbio FOB reportado a US$1 491-1 575/kg, alta de US$40/kg.

Negociações: Nesta semana, os preços internacionais do óxido de térbio e do metal de térbio apresentaram clara tendência de alta, influenciados principalmente pela elevação dos preços domésticos. As terras raras leves mantiveram tendência de negociação estável, enquanto as terras raras pesadas, afetadas por políticas de aprovação, continuaram sendo cotadas sem transações significativas.

Dinâmica do Mercado Internacional desta Semana

Desenvolvimentos de Recursos Domésticos e Reciclagem nos EUA

Na primeira rodada de amostragem de lascas de rocha no projeto de terras raras pesadas Music Valley, na Califórnia, a Dateline Resources informou que todas as 33 amostras de superfície apresentaram teores anômalos de terras raras, com uma amostra da área alvo sul retornando 7,13% de ETR e outras duas amostras, situadas a 650-800 metros de distância, retornando 2,32% e 1,07% de ETR respectivamente, validando o modelo do alvo derivado de levantamentos aeromagnéticos e radiométricos de alta resolução; o projeto abrange 20 000 acres. Em sua unidade hidrometalúrgica Whiteridge, no Colorado, a USA Rare Earth produziu com sucesso amostras de óxido de disprósio e óxido de neodímio-praseodímio de grau comercial utilizando cavacos de usinagem de ímãs NdFeB (sucata de ímãs) de sua fábrica de ímãs em Stillwater, Oklahoma, tornando-se um dos poucos produtores ocidentais capazes de separar terras raras pesadas. A empresa espera que os resíduos de usinagem atendam 30% da demanda futura de matérias-primas de óxidos de terras raras para materiais magnéticos e preparem o terreno para a reciclagem de ímãs obsoletos. A ReElement Technologies recebeu um investimento de 25 milhões de dólares do Departamento de Defesa dos EUA para expandir sua unidade em Marion, Indiana, processando materiais reciclados, como ímãs obsoletos, em óxidos de ítrio de alta pureza, óxido de gadolínio, germânio e gálio para aplicações de defesa, aeroespaciais e comunicações seguras, com termos que restringem transações com entidades estrangeiras.

Reciclagem de Ímãs e Tecnologias Alternativas na Europa e no Japão

A australiana Ionic Rare Earths contratou a Tenova Advanced Technologies para iniciar um estudo de engenharia FEED para sua planta de reciclagem de ímãs em Belfast, Reino Unido, baseado na propriedade intelectual de sua subsidiária Ionic Technologies (que anteriormente recebeu uma subvenção de capital de 12 milhões de libras do governo britânico); uma decisão final de investimento é esperada até o final de setembro. A Mitsubishi Electric lançou um programa de reciclagem para extrair ímãs permanentes contendo neodímio de compressores obsoletos de ar-condicionado doméstico, marcando o primeiro esforço em larga escala de reciclagem de terras raras para aparelhos de ar-condicionado doméstico no Japão. O plano visa aproximadamente 230 mil unidades anualmente, e a uma taxa de menos de 2 kg de terras raras de alta pureza por 100 unidades, o volume anual de reciclagem é estimado em apenas algumas toneladas, uma enorme lacuna em comparação com o consumo anual japonês de cerca de 20 mil toneladas. Paralelamente, a Associação para a Promoção do Comércio Internacional do Japão coordenou uma delegação para visitar a China de 20 a 23 de setembro. Em 22 de junho, o presidente interino Hashimoto Takeo reuniu-se com a vice-ministra das Relações Exteriores chinesa, Hua Chunying, em Pequim, e foi recebido com boas-vindas. A norte-americana Niron Magnetics assinou um acordo de fornecimento com a fabricante de motores japonesa Aspina para desenvolver conjuntamente motores CC sem escovas, motores de passo híbridos e ventiladores centrífugos baseados nos ímãs permanentes de nitreto de ferro da Niron (livres de terras raras) para aplicações aeroespaciais, automotivas, eletrônicos de consumo e automação. A Niron produz ímãs permanentes livres de terras raras em sua planta de Minnesota, e sua fábrica de produção em escala total em Sartell, com capacidade projetada de 1.500 toneladas por ano, deve iniciar a produção em 2027. Em janeiro de 2025, a fábrica recebeu um crédito fiscal de 52 milhões de dólares do Departamento de Energia dos EUA, e em outubro de 2025, a Niron firmou parceria com a Stellantis para o design de motores livres de terras raras.

Reestruturação das Cadeias de Abastecimento do Indo-Pacífico e da Coreia do Sul

Índia e Indonésia assinaram um acordo conjunto de cadeia de abastecimento sobre minerais críticos, ímanes permanentes de terras raras e aço inoxidável em Jacarta, como parte de um pacote abrangente de parceria estratégica: a NFTDC e a Midwest da Índia assinaram um memorando de acordo com a Perminas da Indonésia para desenvolver ímanes permanentes de terras raras; a SAIL e a Krakatau Steel formaram uma joint venture para construir uma fábrica de chapas de aço inoxidável na Indonésia; e a Índia planeia investir em instalações de processamento de níquel e de ímanes permanentes de terras raras na Indonésia. Em 2025, a Índia importou 126.365 toneladas de ferroníquel da Indonésia (representando a grande maioria das suas importações totais de 134.279 toneladas). A REalloys, sediada nos EUA, e a JS Link, da Coreia do Sul, assinaram uma carta de intenção não vinculativa para avaliar a construção de uma cadeia de abastecimento de terras raras abrangendo as etapas de matéria-prima, separação, metal e ímanes na América do Norte, servindo os setores de defesa, aeroespacial, automóvel, robótica, IA e energia. A fábrica de ímanes da JS Link em Chungnam, Coreia do Sul, tem uma capacidade de 1.000 toneladas/ano e planeia investir 223 milhões de dólares numa nova fábrica de 3.000 toneladas/ano na Geórgia, com início de produção previsto para 2027. No mesmo dia, a Lynas concordou em investir numa fábrica de ímanes de 3.000 toneladas/ano para a JS Link na Malásia, adjacente à planta de separação da Lynas. A REalloys detém a totalidade do projeto Hoidas Lake em Saskatchewan, Canadá, e em maio assinou um contrato de compra de 15 anos com a Critical Metals para adquirir concentrados de terras raras do projeto Tanbreez na Gronelândia.

Projetos de Recursos e Processamento do Sudeste Asiático

A Comissão Especial de Comércio Internacional e Relações Internacionais do Dewan Rakyat da Malásia agendou uma audição em 16 de julho sobre o acordo de fornecimento de terras raras no valor de 96 milhões de dólares assinado entre a Lynas e o Departamento de Defesa dos EUA em março, examinando se este viola as políticas malaias. Participarão o Ministério do Comércio Internacional e Indústria, o Ministério dos Negócios Estrangeiros, o Ministério da Economia, a Lynas e grupos ambientalistas, e as conclusões serão submetidas ao governo como base para a formulação da política nacional de terras raras. A Carester, de França, e a Malaco Mining, da Malásia, assinaram um acordo de cooperação estratégica de 10 anos para estabelecer uma joint venture de separação de terras raras em Perak, com uma capacidade anual de processamento de cerca de 13.000 toneladas, marcando o primeiro investimento de grande escala de uma empresa europeia de terras raras na Malásia. A australiana Hastings Technology Metals expandiu os planos para sua planta de Kabin Buri na Tailândia, elevando a capacidade das 6.000 t/ano originais de concentrados mistos de terras raras para 12.000 t/ano, com uma expansão adicional para 36.000 t/ano até o quarto trimestre de 2028. A matéria-prima será monazita africana, com a primeira produção prevista para o primeiro trimestre de 2027, utilizando um processo com ácido clorídrico para produzir cloretos de terras raras mistos, apoiada pelo Memorando de Entendimento (MOA) da cadeia de suprimentos de terras raras EUA-Tailândia, assinado em outubro de 2025. Em 14 de julho, a Hastings divulgou um estudo de viabilidade definitivo atualizado para seu projeto de joint venture de terras raras Yangibana, na Austrália Ocidental (participação de 40%, Wyloo 60%), confirmando uma capacidade de 37.000 t/ano de concentrado de terras raras com 27% de TREO. No mesmo dia, a Wyloo manifestou a intenção de vender sua participação de 60%, com várias partes interessadas no país e no exterior. Em março, a Hastings adquiriu uma participação de 49% na Enuo Holdings, de Singapura, para cooperar no teste de fontes de minério australianas, e também está desenvolvendo integralmente o projeto de terras raras pesadas e nióbio Brockman, na Austrália Ocidental.

Atualização de Recursos na América Latina e Cooperação Tecnológica Rússia-Índia

No Brasil, a Meteoric Resources e a Viridis Mining & Minerals anunciaram simultaneamente a elevação de recursos para a categoria "medida": o projeto Colossus, da Viridis, relatou recursos minerais medidos de 31 milhões de toneladas com teor de 0,2858% de TREO e 0,0758% de MREO, e recursos totais de 473 milhões de toneladas com 0,2505% de TREO e 0,0592% de MREO. O relatório anterior, de janeiro, indicava recursos totais de 493 milhões de toneladas com 0,2508% de TREO e 0,0601% de MREO, incluindo recursos medidos de 700.000 toneladas com 0,2605% de TREO e 0,0603% de MREO. A indiana Nexon Geochem e a russa Giredmet (Instituto Estatal de Pesquisa e Projeto da Indústria de Metais Raros) assinaram um MOA para desenvolver conjuntamente tecnologias de processamento profundo de terras raras e metais raros, além da tecnologia de ímãs permanentes NdFeB, com o objetivo de estabelecer uma plataforma integrada "do óxido ao ímã". Os ímãs permanentes NdFeB são componentes essenciais para geradores de acionamento direto em energia eólica offshore e motores de tração em veículos híbridos e elétricos.