[SMM Computing Power Express] Dois compradores buscam 128 unidades H100 cada; fornecedores questionam autenticidade

O índice de hoje registrou ajustes localizados: o maior aluguel mensal da H100 no Delta do Rio Yangtzé subiu 1,22%, para 83.000 yuans (4 novas unidades em Jiangsu), enquanto o menor aluguel mensal da 4090 no Delta do Rio Yangtzé caiu 2,78%, para 7.000 yuans (mais de 40 unidades no leste da China liberadas em cronograma fixo no início do mês), com o restante inalterado. Os sinais de monetização de estoque foram intensos: um módulo A100 80G SXM de 8 placas no sul da China foi vendido por 870.000 yuans (primeira venda com avaliação baseada em aluguel), e 30 unidades de 5090 à vista atingiram novo recorde de 41.800 yuans por placa; o A100 40G bare metal com impostos incluídos permaneceu estável em 10.000 yuans, enquanto o Hong Kong Pro 6000 foi cotado a US$ 17.220 por placa. O teto do segmento de alta performance subiu ainda mais.

SMM apurou que 30 unidades da placa de vídeo RTX 5090 de marca de primeira linha estão disponíveis para venda à vista no sul da China, ao preço de 41.800 yuans por unidade. Em comparação com as amostras avulsas da 5090 coletadas recentemente pela SMM — placas com cooler tipo blower foram cotadas a 40.800 yuans por unidade em meados de agosto, e placas com ventoinha tinham preço de varejo de cerca de 41.000 yuans por unidade no fim de agosto —, este lote subiu mais 800 yuans, estabelecendo um novo recorde na série acompanhada pela SMM. A SMM acredita que o preço à vista da 5090 avulsa em 41.800 yuans, somado ao fato de os preços de compra recentes estarem alcançando os preços de varejo e a validade das cotações ter sido reduzida para o mesmo dia, confirma que a oferta restrita no mercado à vista de placas de consumo de alto padrão continua.

A SMM soube que um conjunto de módulos A100 80G SXM de 8 placas está disponível para venda no sul da China, ao preço de 870.000 yuans por conjunto. O equipamento passou nos testes e não é fornecida garantia. Anteriormente, as unidades A100 80G coletadas pela SMM eram todas reportadas em regime de aluguel, com aluguéis mensais estáveis de 34.000 a 35.000 yuans por unidade. Esta é a primeira vez que este modelo é coletado com base em transação de hardware. A SMM acredita que as máquinas completas A100 existentes estão começando a migrar do aluguel para a venda, o que está alinhado com a tendência recente da 4090 de passar do "aluguel para a compra", refletindo que os detentores de modelos existentes estão acelerando a monetização.