Le marché du titane dans son ensemble a maintenu un schéma morose, avec un déséquilibre offre-demande entre les coûts et la demande qui s'intensifie. [Revue Hebdomadaire du Titane SMM]

Concentré de titane

Cette semaine, le concentré de titane domestique (TiO2≥46%) était coté entre 1 580 et 1 650 yuans/tonne, avec un prix moyen de 1 615 yuans/tonne, tandis que la spécification TiO2≥47% était cotée entre 1 900 et 2 050 yuans/tonne, pour une moyenne de 1 975 yuans/tonne.

Le marché du concentré de titane est resté globalement morose cette semaine. Les taux d'activité de l'industrie aval du dioxyde de titane sont restés stables, mais en raison des prix élevés de l'acide sulfurique impactant le procédé sulfurique du dioxyde de titane, les coûts de production sont restés sous pression, incitant les acheteurs à négocier des baisses de prix sur les achats de concentré de titane. Dans ce contexte, les prix des minerais importés ont également baissé, avec le concentré de titane mozambicain (TiO2≥46%) à environ 1 580 yuans/tonne CFR et le concentré de titane nigérian (TiO2≥50%) autour de 1 900 yuans/tonne CFR. La pression globale du marché a persisté, et la tendance faible du concentré de titane devrait se poursuivre.

Dioxyde de titane

Cette semaine, les prix domestiques du dioxyde de titane étaient cotés comme suit : le dioxyde de titane anatase entre 11 800 et 12 200 yuans/tonne, pour une moyenne de 12 000 yuans/tonne ; le dioxyde de titane rutile entre 12 300 et 13 700 yuans/tonne, avec une moyenne de 13 000 yuans/tonne ; et le dioxyde de titane par procédé au chlore entre 14 000 et 16 400 yuans/tonne sur le marché domestique, pour une moyenne de 15 200 yuans/tonne.

Les prix du dioxyde de titane sont globalement restés stables cette semaine, avec des cotations principales dans la fourchette de 13 100 à 13 300 yuans/tonne, mais la demande effective est restée atone. Côté coûts, les prix du soufre se sont stabilisés à des niveaux élevés, et avec la mise en œuvre des politiques nationales de contrôle des exportations d'engrais phosphatés, la pression sur la demande d'acide sulfurique en aval devrait s'atténuer, ce qui pourrait ralentir la hausse des prix des matières premières. Cependant, les stocks d'acide sulfurique à bas coût précédemment accumulés par les entreprises de dioxyde de titane étant largement épuisés, la pression sur les coûts de production du procédé sulfurique demeure. Côté demande, le marché aval domestique entre progressivement en saison creuse, tandis que le marché international voit ses commandes faiblir en raison des fêtes de Noël. Le marché est tiraillé entre le soutien des coûts et l'affaiblissement de la dynamique offre-demande, l'attention du secteur se concentrant sur l'éventuelle publication de nouvelles lettres d'ajustement de prix par les entreprises leaders pour stabiliser les tendances du marché.

Scories de titane

Cette semaine, les scories de titane solubles dans l'acide (Sichuan) étaient cotées entre 5 820 et 5 845 yuans/tonne ; les cotations principales pour les scories de titane standard 90 étaient de 5 200 à 5 400 yuans/tonne.

Le marché des scories de titane à haute teneur est resté sous pression récemment, avec des prix se consolidant à des niveaux bas. L'analyse de l'offre et de la demande a indiqué quelques augmentations de l'offre suite à la reprise de production de certains producteurs, poussant la production de scories de titane vers le haut. La performance du côté de la demande était relativement médiocre, les achats en aval étant principalement effectués en petits lots et par nécessité, les nouvelles commandes étant limitées en volume, et la libération globale de la demande insuffisante. Compte tenu de l'offre et de la demande, le déséquilibre actuel entre les deux sera difficile à résoudre efficacement à court terme, et les prix des scories de titane à haute teneur devraient rester dans les bas niveaux.

Titane spongieux

Cette semaine, les cotations principales pour le titane spongieux de grade 0 étaient de 46 000 à 48 000 yuans/tonne, avec un prix moyen de 47 000 yuans/tonne ; le prix FOB moyen pour le titane spongieux de grade 0 était de 6 650 dollars/tonne. Le titane spongieux de grade 1 était coté entre 45 000 et 47 000 yuans/tonne, avec une moyenne de 46 000 yuans/tonne ; le titane spongieux de grade 2 était coté entre 44 000 et 46 000 yuans/tonne, avec une moyenne de 45 000 yuans/tonne.

Le marché du titane spongieux a globalement fonctionné de manière stable cette semaine, avec des prix affichant une légère tendance à la fermeté. Actuellement, les cotations principales pour le titane spongieux de grade 0 restaient dans la fourchette de 46 000 à 47 000 yuans/tonne. L'activité globale des transactions sur le marché était modérée. Cependant, comme les stocks des producteurs étaient généralement faibles, l'offre avait une forte volonté de maintenir les prix fermes, fournissant un soutien solide aux prix actuels. La demande finale est restée globalement stable, les entreprises de titane spongieux remplissant principalement les commandes existantes et maintenant des calendriers de production stables. Les prix du marché devraient rester fermes à court terme.

Produits en titane

Cette semaine, le prix du lingot de titane TA1 était de 54-55 yuans/kg, le lingot de titane TA2 de 53-54 yuans/kg, et le TC4 de 60-61 yuans/kg. La cotation pour la plaque de titane laminée à chaud (3-8mm) cette semaine était de 60-61 yuans/kg, le tube soudé en titane de 115-125 yuans/kg, la barre de titane pur de 100-105 yuans/kg, et la barre d'alliage pur de 115-125 yuans/kg.

La demande finale a été faible cette semaine, le marché civil étant morose ; seules les commandes des secteurs médical et militaire ont soutenu les produits en titane haut de gamme. Parallèlement, la concurrence sectorielle accrue et la pression des entreprises pour récupérer des fonds avant la fin de l’année ont fait que les usines de transformation manquaient de volonté pour suivre la hausse des prix des matières premières. Les prix de la plupart des produits en titane devraient rester en phase de consolidation basse.

Synthèse hebdomadaire

La chaîne industrielle du titane a globalement affiché une consolidation faible cette semaine. Le marché des concentrés de titane en amont a poursuivi sa tendance à la baisse ; sous l’effet des pressions baissières en aval, les prix des minerais nationaux et importés ont connu de légers ajustements. Les prix du dioxyde de titane en milieu de chaîne sont restés stables, mais le déséquilibre entre les coûts et la demande est devenu marqué. La pression des coûts liés au procédé sulfurique persistait, tandis que la demande nationale et externe restait faible, alimentant une forte attentisme sur le marché. L’offre de scories de titane a connu un certain rebond, mais sans soutien suffisant de la demande, maintenant les prix sous pression. Le marché du titane spongieux était relativement ferme, les faibles stocks soutenant une tendance des prix stable à légèrement haussière. En aval, les produits en titane ont été affectés par la faible demande du secteur civil, ne trouvant qu’un soutien limité dans les applications haut de gamme, les prix globaux maintenant un schéma de consolidation bas.