[Analisis SMM] Tinjauan Pasar Besi Fosfat 2024: Mengatasi Tantangan dan Menatap Masa Depan Cerah

Menurut survei SMM, total produksi besi fosfat di Tiongkok pada 2024 mencapai 1,886 juta mt, naik 63% YoY. Dari jumlah ini, perusahaan non-terintegrasi memproduksi 934 ribu mt, menyumbang 49,5% dari total produksi.

I. Gambaran Umum Harga dan Tren Pasar 2024

Penurunan Pasar di Awal Tahun, Pasokan Berkurang: Pada awal 2024, dipengaruhi oleh libur Tahun Baru Imlek, tingkat operasional perusahaan besi fosfat menurun, menyebabkan produksi berkurang. Permintaan pasar tidak menunjukkan peningkatan signifikan, mengakibatkan kurangnya dorongan produksi pada Februari. Sementara itu, perusahaan LFP hilir terus mendorong pengurangan biaya, menciptakan tekanan harga yang signifikan bagi produsen besi fosfat.

Pemulihan Permintaan di Pertengahan Tahun, Pasokan Meningkat: Pada kuartal kedua, dengan pertumbuhan permintaan yang substansial dari pabrik katoda LFP hilir dan produsen sel baterai, perang harga di pasar NEV secara signifikan meningkatkan data penjualan kendaraan, secara bertahap menghidupkan kembali permintaan untuk besi fosfat. Mulai Maret, perusahaan besi fosfat menerima peningkatan pesanan yang signifikan, menyebabkan tingkat operasional lebih tinggi dan peningkatan pasokan pasar yang signifikan.

Kenaikan Biaya dan Harga di Akhir Tahun: Pada akhir tahun, karena kenaikan harga bahan baku dan perubahan hubungan penawaran-permintaan, biaya besi fosfat meningkat. Ditambah dengan permintaan akhir tahun yang kuat dari sektor hilir yang bertujuan meningkatkan penjualan, hal ini memberikan kepercayaan kepada perusahaan besi fosfat yang telah lama berjuang untuk tetap bertahan pada penawaran harga mereka. Akibatnya, harga besi fosfat menunjukkan tren naik pada akhir Desember, dengan prospek permintaan 2025 yang relatif optimis.

II. Analisis Titik Nyeri Industri 2024—Persaingan Ketat, Sulit Meningkatkan Pendapatan Meski Produksi Lebih Tinggi

Kerugian Berat: Karena fluktuasi harga bahan baku, ketidakseimbangan penawaran-permintaan, dan penawaran harga rendah, perusahaan besi fosfat menghadapi kerugian berkepanjangan. Meskipun ada upaya untuk bernegosiasi lebih baik selama diskusi pesanan, hasilnya minimal, sangat menekan margin keuntungan.

Persaingan Harga yang Intens: Perusahaan LFP hilir terus mendorong pengurangan biaya, memperburuk persaingan harga di antara produsen besi fosfat. Untuk mengamankan pangsa pasar, beberapa perusahaan menggunakan strategi harga rendah, semakin memperburuk tantangan profitabilitas di industri ini.

Fluktuasi Penawaran-Permintaan yang Signifikan: Dipengaruhi oleh penyesuaian kebijakan dan perubahan permintaan pasar, hubungan penawaran-permintaan di pasar besi fosfat berfluktuasi secara signifikan. Ketidakstabilan ini menimbulkan tantangan besar bagi perencanaan produksi dan manajemen inventaris, meningkatkan risiko pasar.

Pada kuartal keempat, pasar besi fosfat mengalami musim puncak akhir tahun yang "sekali dalam seabad". Besi fosfat berkualitas tinggi tetap tak tergantikan dalam produksi LFP, dengan pasokannya masih ketat dan harga relatif tinggi.

III. Prospek Pasar Besi Fosfat 2025—Pertumbuhan Dinamis, Membuka Babak Baru Keunggulan

Pada 2025, kapasitas tambahan besi fosfat diperkirakan akan mulai beroperasi, terutama dari perusahaan mapan di industri ini. Setelah bertahun-tahun berkembang, struktur industri menjadi relatif stabil, menyisakan sedikit ruang bagi pendatang baru tanpa keunggulan sumber daya atau produk yang signifikan untuk menonjol di pasar yang sangat kompetitif.

Dari perubahan pasar sepanjang 2024, terlihat bahwa keunggulan sumber daya memainkan peran penting dalam produksi besi fosfat. Sumber daya fosfor, yang diwakili oleh monoammonium fosfat industri dan asam fosfat, serta sumber daya besi, yang diwakili oleh ferrous sulphate, adalah bahan baku utama dalam produksi besi fosfat. Perusahaan dengan keunggulan sumber daya fosfor diperkirakan akan menantang mereka yang tidak memiliki keunggulan tersebut pada 2025. Perusahaan besi fosfat perlu memperkuat kolaborasi di seluruh rantai industri, tidak hanya dengan pemasok sumber daya hulu tetapi juga dengan produsen katoda, baterai, dan OEM hilir. Karena besi fosfat sangat penting untuk kinerja dan kualitas LFP, periode validasi untuk besi fosfat yang digunakan dalam NEV biasanya melebihi enam bulan. Mengamankan pelanggan pengguna akhir hilir secara efektif akan memungkinkan perusahaan untuk mendapatkan keunggulan kompetitif di pasar, mencapai berbagi sumber daya, dan saling melengkapi kekuatan. Selain itu, memperluas basis pelanggan hilir untuk mendiversifikasi risiko, mengurangi ketergantungan pada satu pelanggan, dan memantau arus kas serta siklus pembayaran pelanggan hilir akan membantu mengurangi risiko operasional.

Pada saat yang sama, meningkatkan inovasi teknologi dan pengendalian biaya sangat penting. Dengan mengurangi biaya produksi melalui inovasi dan meningkatkan kualitas serta kinerja produk, perusahaan dapat secara fundamental memperkuat daya saing pasar mereka. Mengoptimalkan proses produksi dan meminimalkan limbah yang tidak perlu akan lebih meningkatkan profitabilitas.

Merefleksikan liku-liku pasar besi fosfat 2024, pasar ini menunjukkan lanskap yang kompleks dan bergejolak. Menghadapi tantangan seperti kerugian berkepanjangan, persaingan harga, dan fluktuasi penawaran-permintaan, perusahaan secara aktif mencari solusi dan mengeksplorasi tren masa depan pada 2025 untuk merumuskan strategi pasar yang baik, mengatasi risiko potensial, dan meraih peluang pertumbuhan. Hanya dengan terus maju dan berjuang tanpa henti, perusahaan besi fosfat dapat mengamankan pijakan di pasar yang sangat kompetitif.

Seiring dengan semakin terkonsolidasinya industri, seleksi alam dalam alokasi kapasitas semakin intens. Perusahaan harus bersaing dalam berbagai dimensi, termasuk modal, teknologi, manajemen, dan sumber daya, menghadapi ujian waktu. Hanya dengan mengatasi kesulitan dan menavigasi lanskap komersial yang rumit, mereka akhirnya dapat melihat kembali perjalanan mereka melalui puncak-puncak berbahaya, menunggu momen ketika kesuksesan bermekaran.