실리콘 메탈 거래 답보 상태 지속, 폴리실리콘 시장 심리 약세 [SMM 실리콘 기반 PV 조간 회의 요약]

SMM 뉴스, 3월 11일:

실리콘용 석탄

가격: 이번 주 실리콘용 석탄 가격은 대체로 안정세를 보였다. 신장 지역에서 비점결성 실리콘용 석탄 평균 가격은 약 855위안/톤, 점결성 실리콘용 석탄 가격 범위는 약 1,300~1,650위안/톤이었다. 내몽골에서는 실리콘용 석탄 평균 가격이 약 1,260위안/톤이었다. 간쑤성에서는 실리콘 혼합탄 평균 가격이 약 930위안/톤, 입탄 평균은 약 1,050위안/톤이었다. 산시성에서는 실리콘용 석탄 평균 가격이 약 850위안/톤이었다.

공급: 이번 주 전반적인 공급은 다소 위축되었다. 주로 신장 지역 일부 광산이 특별한 이유로 생산을 중단했으며, 생산 재개 시기가 불확실하여 이러한 상황에서 전체 공급이 감소했다.

수요: 이번 주 하류 실리콘 공장의 전체 가동률은 전월 대비 비교적 안정적이었으며, 원료인 실리콘용 석탄 조달은 주로 적시 구매 방식이었다.

실리콘 메탈

가격: 어제 SMM 동중국 산소 취입 #553 실리콘 가격은 9,100~9,300위안/톤, #441 실리콘은 9,300~9,600위안/톤으로 전일 대비 50위안 하락했다. 어제 선물 시장은 8,600위안/톤 부근에서 박스권 등락을 거듭하다 오후 장 마감 시 8,625위안/톤으로 전일 종가 대비 45위안 하락했다. 시장 및 거시 정서의 영향으로 선물 가격은 급등락했고, 하류 문의는 약세를 보였으며 시장 거래는 주로 적시 수요 위주였다. 실리콘 메탈 가격은 상승 저항과 하방 비용 지지를 받았다.

생산:

SMM 데이터에 따르면, 2월 국내 실리콘 메탈 생산량은 전월 대비 26.6% 감소, 전년 대비 5% 감소했다. 영업일수 영향을 고려하면 2월 일평균 생산량은 1월 대비 약 19% 감소했다. 공급 측면에서 3월 일부 생산능력이 가동을 재개해 3월 실리콘 메탈 일평균 생산량은 전월 대비 약 12% 증가할 것으로 예상된다.

재고:

사회적 재고: SMM 통계에 따르면 2월 26일 기준 주요 지역의 실리콘 메탈 사회적 재고는 총 56만 톤으로 춘절 전보다 3,000톤 증가했다. (내몽골, 닝샤, 간쑤 등 지역 제외).

실리콘

가격

DMC: 어제 거래 가격은 14,000~14,300위안/톤으로 전월 대비 안정세였다. 지난주 인상 이후 현재 가격은 대체로 안정세를 보였습니다. 시장 거래는 주로 필요 시 구매 위주였습니다. 또한 수출 주문과 관련하여 일부 생산업체는 여전히 수출 주문 납품 일정을 우선시했으나, 수출세 환급 정책 폐지 시행일이 가까워지면서 3월 중하순부터 수출 주문 지원이 약화될 것으로 예상되었습니다.

D4: 어제 호가는 14,100~15,000위안/mt, 전월 대비 안정.

107 실리콘 고무: 어제 호가는 14,500~15,100위안/mt, 전월 대비 안정.

원료 고무: 어제 호가는 14,900~15,300위안/mt, 전월 대비 안정.

실리콘 오일: 어제 호가는 15,500~16,100위안/mt, 전월 대비 안정.

생산:

주간 가동률이 전반적으로 비교적 안정적으로 유지되면서 전체 공급도 비교적 안정적이었습니다.

재고:

선주문 지원으로 대부분 개별 기업의 재고 수준은 비교적 낮게 유지되었습니다.

폴리실리콘

가격:

N형 재충전 폴리실리콘 호가는 44.7~53위안/kg이었습니다. 폴리실리콘 가격은 최근 급락했으며, 이는 웨이퍼 가격 인하와 시장 심리의 영향을 주로 받았습니다. 현재 일부 제조업체는 폴리실리콘 가격을 계속 인하했으며, 소량 주문은 시장 저가로 체결되었습니다. 시장 심리는 약세를 유지했습니다.

생산

3월에는 일부 중소기업이 가동 계획을 가지고 있으며, 달력상 일수 증가와 맞물려 폴리실리콘 생산량이 어느 정도 증가할 것으로 예상됩니다. 현재 주요 대형 업체들의 가동에는 큰 변화가 없었습니다.

재고:

이번 주 폴리실리콘 재고는 계속 증가했습니다. 현재 시장은 비교적 혼란스러웠습니다. 춘절 이후 거래 빈도가 다소 회복되었지만 여전히 상대적으로 부진했고 재고는 소폭 증가했습니다.

웨이퍼

가격

18X 웨이퍼 시장 가격은 개당 1.05~1.05위안, 210RN 웨이퍼는 1.13~1.15위안, 210N 웨이퍼는 1.35~1.38위안입니다. 18X 및 210N 웨이퍼의 저가 가격은 여전히 소폭 하락하고 있는 반면, 210RN 웨이퍼 가격은 일시적으로 안정세를 유지했습니다. 셀 수요의 강화 추세가 점차 웨이퍼 부문으로 전달되고 있었습니다.

생산

3월 웨이퍼 생산량은 약 10.71% 증가했으며, 이는 주로 달력상 일수가 늘어난 데 기인합니다. 조사에 따르면, 실제로 감산한 3개 기업을 제외한 나머지 기업은 주로 생산량을 늘렸습니다. 시장의 위탁 가공 주문은 증가했으며 더 큰 집중도를 보이는 추세였습니다.

재고

웨이퍼 기업의 재고는 감소하기 시작했습니다. 셀 기업들이 3월 생산 일정을 확정한 후, 수요가 공급을 초과하면서 웨이퍼 부문은 재고 소진을 향해 나아갔습니다.

고순도 석영 모래

가격

현재 국내 가격은 내층 석영 모래가 5만~5만5,000위안/mt, 중간층 모래가 2만~2만5,000위안/mt, 외층 모래가 1만3,000~2만위안/mt입니다. 수입 고순도 석영 모래 가격은 7만~7만3,000위안/mt입니다. 33인치 석영 도가니 가격은 6,000~6,300위안/개, 36인치 석영 도가니 가격은 7,200~7,300위안/개입니다. 내층 석영 모래와 33인치 도가니의 가격 범위가 조정되었습니다.

생산

2월에 석영 모래 기업들은 계획 생산량을 소폭 감축할 것으로 예상되었으며, 국내 고순도 석영 모래 기업들은 감산을 통해 웨이퍼 수요에 맞춘 생산 계획을 수립했습니다.

재고

2026년 초, 도가니 기업들은 웨이퍼 계획 생산량에 따라 합리적으로 구매했으며, 석영 모래 재고 수준은 계속 증가했습니다.