11월 3일 SMM 주조 알루미늄 합금 조간 시황
선물: 금요일 야간, 주력 계약인 AD2601 주조 알루미늄 합금 선물은 시가 20,920위안/톤, 고가 20,985위안/톤, 저가 20,875위안/톤을 기록한 후, 종가 20,965위안/톤으로 마감하며 전일 종가 대비 160위안/톤, 즉 0.77% 상승했습니다. 거래량은 2,870수, 미결제약정은 14,135수였으며, 주로 매수 세력이 주도하며 증가했습니다. 단기 이동평균선은 정배열을 형성하여 MA5(20,767), MA10(20,706.5), MA20(20,577.75)이 순차적으로 상향 교차했으며, 가격은 지속적으로 단기 이동평균선 위에서 움직이고 있습니다. 일봉은 상단 꼬리가 작은 양봉을 나타냈습니다. 이전 고점인 20,760위안/톤을 돌파한 후 가격이 지속적으로 상승했으며, 매수 동력이 약화될 조짐은 보이지 않아 단기 상승 추세는 유지될 전망입니다.
현물-선물 가격 스프레드 보고: SMM 데이터에 따르면, 10월 31일 SMM ADC12 현물 가격은 오전 10시 15분 기준 주조 알루미늄 합금 주력 계약(AD2601) 종가 대비 이론적으로 515위안/톤의 프리미엄으로 거래되었습니다.
창고 증서 보고: 상해선물거래소 데이터에 따르면, 10월 31일 기준 주조 알루미늄 합금 창고 증서의 총 등록 물량은 50,844톤으로, 전 거래일 대비 30톤 감소했습니다. 지역별로는 상하이 4,214톤(30톤 감소), 광둥 16,371톤(변동 없음), 장쑤 8,444톤(변동 없음), 저장 16,801톤(변동 없음), 충칭 5,014톤(변동 없음), 쓰촨 0톤(변동 없음)입니다.
알루미늄 스크랩: 금요일, 원자재 알루미늄 현물 가격이 전 거래일 대비 상승했으며, SMM A00 현물 알루미늄은 21,280위안/톤에 마감했습니다. 알루미늄 스크랩 시장 가격은 전반적으로 안정세를 유지했습니다. 압축 UBC 스크랩 호가는 16,050~16,550위안/톤(비세금) 범위였고, 파쇄 알루미늄 텐스 스크랩(알루미늄 함량 기준 가격 책정) 호가는 17,700~18,200위안/톤(비세금) 범위였습니다. 압축 UBC 가격은 주간 변동 없이 안정적이었으나, 파쇄 알루미늄 텐스 스크랩(알루미늄 함량 기준 가격 책정), 휠 허브 스크랩, 기계 주조 알루미늄 스크랩은 주간 100위안/톤 상승했습니다. 하류 합금 생산업체의 수요 개선으로 인해 알루미늄 텐스 스크랩 가격이 따라 올랐습니다. 장시, 후베이, 포산, 안후이, 후난 등 지역에서 알루미늄 텐스 스크랩 계열 호가가 일제히 상향 조정되었으며, 상승 폭은 100~200위안 수준이었습니다. 금주 알루미늄 스크랩 시장은 강보합세가 예상되며, 파쇄 알루미늄 텐스 스크랩(알루미늄 함량 기준 가격 책정)의 주류 가격 범위는 17,800~18,300위안/톤으로 상승할 수 있습니다. 만약 원자재 알루미늄 가격이 21,200위안/톤 선을 확고히 지지한다면 긍정적인 영향이 추가로 전달될 것입니다. 여기에 재생 알루미늄 기업들의 낮은 재고 상황에서 재고 보충 수요가 더해져, 단기적으로 공급 부족 상황이 바뀌기는 어려울 것입니다.
실리콘 메탈: (1) 가격: 금요일, 실리콘 메탈 가격은 대체로 안정세를 보였습니다. SMM 산소 취입 #553 실리콘 화동 지역 가격은 9,400~9,500위안/톤, #441 실리콘 가격은 9,600~9,700위안/톤이었습니다. 선물 시장에서는 주력 실리콘 메탈 SI2601 계약이 금요일 종가 기준 9,100위안/톤으로 마감하여 전일 대비 55위안/톤 하락했습니다. 현물 실리콘 메탈 주류 거래 가격은 안정세를 유지했습니다. (2) 생산: 건기가 도래함에 따라 쓰촨 및 윈난 지역의 실리콘 생산업체들이 최근 단계적으로 생산량을 줄여 가동률이 하락했고, 전국 실리콘 메탈 생산량이 감소했습니다. (3) 사회적 재고: SMM 통계에 따르면, 10월 23일 기준 주요 지역의 실리콘 메탈 사회적 총 재고는 559,000톤으로, 주간 3,000톤 감소했습니다. 이 중 일반 사회 창고 재고는 123,000톤(주간 3,000톤 증가)이고, 인도용 사회 창고 재고(창고 증서 미등록 분 및 현물 화물 재고 포함)는 436,000톤(주간 6,000톤 감소)이었습니다. 최근 신장 지역 창고의 일부 화물이 지속적으로 톈진으로 이전되면서 지역별 재고 변동이 두드러졌습니다. (내몽골, 간쑤 등 제외)
해외 시장: 해외 ADC12 오퍼 가격은 2,560~2,590달러/톤이었으며, 국내 현물 가격은 20,500~20,700위안/톤으로 보합세를 유지하여 즉시 수입 시 약 200위안/톤의 손실이 발생합니다. 태국 현지 ADC12 오퍼 가격은 kg당 83.5바트(세금 별도)였습니다.
재고: SMM 집계에 따르면, 11월 3일 포산, 닝보, 우시 지역의 재생 알루미늄 합금 잉곳 일일 사회적 재고는 총 50,291톤으로, 전 거래일 대비 165톤 증가했으며, 지난 월요일(10월 27일) 대비로는 1,916톤 증가했습니다.
요약: 지난 금요일, SMM A00 알루미늄 가격은 전일 대비 80위안/톤 상승한 21,280위안/톤으로 반등세를 이어갔으며, SMM ADC12 가격은 21,300위안/톤으로 안정세를 유지했습니다. 현재 알루미늄 스크랩의 타이트한 공급 구조는 여전히 지속되고 있으며, 여기에 사상 최고가를 기록한 구리 가격이 원자재 비용을 밀어올려 기업들은 주문 이행을 위해 높은 가격에 조달할 수밖에 없는 상황입니다. 원자재 유통 부족, 고가 원자재에 따른 이익 침식, 장시 및 안후이 등 지역의 불명확한 정책 등의 요인으로 업계 공급은 위축되었습니다. 전반적인 수요는 견조한 편으로, 최근 일부 재생 알루미늄 공장에서 주문 증가를 보고하고 있습니다. 다만, 완제품 및 원자재 재고가 낮아 기업들의 주문 수주 전략은 더욱 신중해졌으며, 이는 시장 가격에 일부 지지 요인으로 작용하고 있습니다. 종합하면, 현재 비용 및 공급 측면의 지지가 우세하며, ADC12 가격은 단기적으로 강보합세를 유지할 것으로 예상되며, 원자재 가격, 재고 변동 및 하류 주문 상황에 주목할 필요가 있습니다.
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