중국 승용차 소매 판매, 2025년 7월 전월 대비 감소에도 전년 동기 대비 6.3% 증가

중국승용차협회(CPCA) 데이터에 따르면, 2025년 7월 중국 승용차 시장의 소매 판매량은 182만 6,000대로 전년 동기 대비 6.3% 증가했으나 전월 대비 12.4% 감소했다. 올해 1~7월 누적 판매량은 1,272만 8,000대로 전년 동기 대비 10.1% 증가했다.

1~2월 1.2%에서 6월 10.8%로 꾸준히 상승하던 성장세는 높은 비교 기저 효과로 7월에 둔화되었다. 그럼에도 불구하고 7월 판매량은 2023년 7월 사상 최고치보다 3% 높은 수준을 유지하며 견고한 상승 추세를 이어갔다.

명확히 하자면, 여기서 언급된 승용차는 모두 중국 본토에서 현지 생산된 차량이다.

공격적인 가격 인하 전략의 후퇴는 프로모션 감소와 가격 안정화로 시장 안정에 기여했다. CPCA 데이터에 따르면, 7월 공식 가격 인하 모델은 17개로 전년 동월 23개 및 2023년 동월과 비교해 감소했으며, 이는 경쟁 환경이 완화되었음을 반영한다. 신에너지차(NEV)의 할인 강도는 10.2%로 전년 대비 2.1%포인트 상승했으나 6월과 동일한 수준을 유지했고, 내연기관차(ICE) 평균 할인율은 23.4%로 전월 및 전년 대비 소폭 상승했다.

외부 압력과 국내 과제가 증가하는 가운데, 강력한 역주기적 조치가 경제 및 자동차 산업을 지지했다. 중국 1~6월 GDP는 전년 대비 5.3% 성장하며 66조 위안을 기록, 기대치를 소폭 상회하고 자동차 판매 호조를 이끌었다. "두 가지 신규" 정책(대규모 장비 갱신 및 소비재 교체 인센티브를 포함한 중국 경기 부양 패키지) 하 확대된 정부 보조금은 상반기 성장을 견인했다. 그러나 3차 보조금 지급 전 잠시의 공백과 지역 고금리 리베이트 프로그램 축소로 구매자 가격 상쇄 규모가 줄어들었다. 이는 인지된 구매 비용 상승으로 소비 심리를 위축시키고 기다림 현상을 유발한 반면, 딜러 재고는 압력을 받았다. 결과적으로 7월 판매 성장률은 3~6월 평균 15%에서 약 6%로 둔화되었다.

중국 자체 브랜드의 7월 승용차 판매량은 121만 대로, 전년 대비 14% 증가했지만 전월 대비 10% 감소하며 시장 점유율 65.9%를 기록, 전년 동기 대비 4%포인트 높아졌다. 1월~7월 누적 점유율은 64%로 전년 대비 6.9%포인트 상승했으며, 이는 신에너지차(NEV)와 수출 증가에 힘입은 결과다. 지리(Geely), 체리(Chery), 창안(Changan), 그레이트 월 모터(Great Wall Motor, "GWM") 등 기존 완성차 업체들은 성공적인 변혁 전략 덕분에 눈에 띄는 시장 점유율 성장을 기록했다.

주류 합작사들은 7월에 45만 대를 판매해 전년 대비 1% 소폭 증가했지만 6월 대비 12% 감소했다. 독일 브랜드 점유율은 14.5%로 전년 대비 3%포인트 하락했으며, 일본 브랜드는 전년과 비슷한 12.9%를 유지했다. 미국 브랜드는 1.1%포인트 하락한 4.7%를 기록한 반면, 한국 및 기타 서유럽 브랜드는 소폭 상승했다.

프리미엄 승용차 소매 판매는 17만 대로 급감해 전년 대비 20%, 6월 대비 29% 감소했으며, 시장 점유율은 9.3%로 축소되었다. 프리미엄 부문은 주류 합작사보다 더 큰 압박을 받고 있다.

중국의 승용차 도매 출하량은 7월에 222.1만 대로 사상 최고치를 기록하며 전년 대비 13% 증가했지만 6월 대비로는 10.8% 감소했다. 연간 누계 도매 판매는 전년 대비 12.4% 증가한 1,550.3만 대를 기록했다. 7월 도매 성장률은 소매 성장률을 6.7%포인트 앞섰으며, 이는 판매 채널 조정에 따른 것이다. 중국 토종 브랜드의 출하량은 158만 대로 전년 대비 20% 증가했고, 주류 합작사는 44만 대(전년 대비 7% 증가), 프리미엄 브랜드는 20만 대(전년 대비 16% 감소)를 판매했다.

도매 구도는 변화하고 있으며, 지리, 둥펑 닛산, 샤오펑, 샤오미 EV, 립모터 등 중간 규모 업체들이 강력한 전월 대비 실적을 올렸다. 7월에 5개 제조사가 10만 대를 돌파해 6월 및 작년과 같은 수치를 보였으며, 이들이 합산 시장 점유율의 47%를 차지했다. 이는 6월의 46%, 작년 동기의 40%에서 상승한 것이다.

중국의 7월 승용차 생산량은 222.9만 대로 전년 대비 12.1% 증가했지만 6월 대비 7.1% 감소했다. 누적 생산량은 전년 동기 대비 13.2% 증가한 1,545.8만 대를 기록해, 2022년 7월의 최고치를 7만 대 넘어섰다.

7월 프리미엄 PV 생산량은 전년 대비 24% 감소했으며, 합작사 생산량은 전년 대비 11% 증가했고, 중국 자체 브랜드 생산량은 전년 대비 19% 급증했다.

세관 데이터에 따르면 7월 중국은 CKD 키트를 포함해 69만 4,000대의 차량을 수출했으며, 금액은 118억 3,700만 달러에 달했다. 1월~7월 누적 수출은 417만 대(+19.7%), 651억 달러(+9.7%)에 이르렀다. 7월 PV 수출은 CKD 키트를 포함해 47만 5,000대로, 전년 대비 25% 증가했으나 전월 대비 1% 감소했다. 신에너지차(NEV)가 전체의 44.7%를 차지해 전년 동기 대비 19%포인트 높았다. 중국 자체 브랜드는 41만 5,000대(전년 대비 34% 증가)를 수출한 반면, 합작사 및 프리미엄 PV 합산 수출은 전년 대비 15% 감소한 6만 대를 기록했다.