전반적인 웨이퍼 거래 약세, 태양전지 가격 하락세 지속 [SMM 실리콘 기반 PV 모닝 미팅 요약]

SMM 6월 27일:

전극봉

가격

이번 주 전극봉 시장은 낮은 수준을 유지했다. 원가 측면에서, 원자재인 석유 코크스 가격이 이번 주 큰 폭으로 상승해 시장에 연쇄 반응을 일으켰고, 저유황 석유 코크스 가격도 올랐다. 전극봉 생산의 핵심 원료인 석유 코크스 가격 상승은 전극봉의 한계 비용 지지력을 강화했지만, 이러한 원가 상승 영향은 아직 전극봉 가격에 직접 반영되지 않았다. 현재 일반 전력 탄소 전극봉(직경 960~1100mm)은 6,100~6,300위안/톤, 일반 전력 탄소 전극봉(직경 1272mm)은 6,800~7,000위안/톤에 호가되고 있다. 일반 전력 흑연 전극봉(직경 960~1100mm)은 9,300~9,500위안/톤, 일반 전력 흑연 전극봉(직경 1272mm)은 10,900~11,100위안/톤이다.

공급

업계 전반의 가동률은 낮은 수준을 유지하고 있으며, 전극봉 기업들의 재고 수준이 높아 재고 소진에 주력하고 있다.

수요

현재 하류 구매는 필요 시마다 충족하는 수준에 그치고 있으며, 주문 증가 폭이 부족하고 거래 분위기는 부진하며 가격 압박이 심해, 당장 필요한 만큼만 소규모로 재고를 보충하고 있다.

규소 금속

가격

어제 SMM 동중국 산소 취입 553등급 규소 가격은 8,100~8,300위안/톤으로 전일 대비 50위안/톤 상승했다. 대형 공장의 감산 소식이 선물 시장과 현물 호가 상승을 자극했으며, 하류 기업들은 관망세로 돌아서 대형 공장의 후속 생산 변화를 주시하고 있다.

생산:

주 후반 신장 지역 대형 공장의 일부 생산 능력이 감산을 시작했으며, 기타 지역 규소 기업들의 가동률은 대체로 변동이 없었다. 다음 주 규소 금속 생산은 전월 대비 감소할 것으로 예상된다.

재고

사회 재고: SMM 통계에 따르면 6월 26일 기준 주요 지역 규소 금속 사회 총 재고는 54만 2,000톤으로 전주 대비 1만 7,000톤 감소했다. 이 중 사회 일반 창고 재고는 12.8만 톤으로 전주 대비 3,000톤 감소했으며, 사회 인도 창고 재고(미등록 워런트 및 현물 부품 포함)는 41.4만 톤으로 전주 대비 1.4만 톤 감소했습니다(내몽골, 간쑤 등 제외).

웨이퍼

가격

시장 N형 18X 웨이퍼 가격은 0.85~0.9위안/장이며, N형 210RN 웨이퍼 가격은 1.2~1.25위안/장입니다. 이번 주 가격은 계속 하락했으며, 여러 업체가 웨이퍼 가격을 인하했고, 후속 제조업체들도 이에 동참하면서 시장 심리는 약세를 유지했습니다.

생산

6월 글로벌 웨이퍼 생산량은 약 60GW로 예상됩니다. 현재 웨이퍼 기업들의 현금 비용 손실이 일반화되었으며, 최상위 기업들은 현금 비용선을 간신히 유지하고 있어 향후 소폭의 감산 여지가 있을 수 있습니다.

재고

이번 주 시장 거래는 비교적 약세였습니다. 일부 주문이 앞서 체결되면서 웨이퍼 재고가 소폭 증가했습니다.

태양전지

가격

고효율 PERC182 셀(효율 23.2%+) 가격은 0.265~0.27위안/W였습니다. 국내 수요는 미미했고, 수출 비중이 높았습니다. 일부 생산업체들은 생산 라인 자원을 통합하고 주문에 따라 운영을 조정했습니다.

Topcon183N 셀(효율 25%+)의 주류 호가는 0.23~0.24위안/W였습니다. Topcon210RN의 주류 거래 가격은 0.26위안/W, 호가 범위는 0.255~0.265위안/W였습니다. Topcon210N 셀은 약 0.25~0.255위안/W에 가격이 형성되었습니다. 전반적인 하락세는 지속되었습니다. 부문별로 보면: 183N 셀 가격은 이전에 주문 급감으로 급락했지만, 현재는 웨이퍼 가격에 의해 지지되며 대체로 바닥을 다졌습니다. 210RN 가격은 월말 재고 소진의 영향으로 약세를 보였으며, 210N은 수급 불균형 압력을 받았습니다.

HJT 30% 은코팅 동(효율 25%+) 가격은 최근 0.35~0.36위안/W로 안정세를 보였습니다. 가격 상승은 시장 수요 변동과 비용 통제에 기인했습니다. HJT 제품의 직접 판매는 제한적이었으며, 통합 생산업체들은 주로 자체 조달에 의존했습니다.

생산

6월 글로벌 생산 계획은 57~58GW로 전월 대비 4~5% 감소했다. 수요 약세로 셀 공급이 더욱 타이트해졌으나, 그 정도는 예상보다 덜했다. 일부 생산업체들이 월 중순에 183N 셀에 대해 추가 생산 축소를 실시해 6월 실제 생산량은 감소했다.

재고

수출 중심 생산업체들의 재고 증가 속도가 지난주 둔화되었다. 월말이 다가오면서 재고 관리가 한층 강화되었으며, 이번 주에는 재고 수준이 하락할 것으로 예상된다.

PV 필름

가격

태양광용 EVA

태양광용 EVA 가격은 9,500~9,750위안/톤이었다. 태양광용 POE 거래가는 11,300~14,000위안/톤에 달했다.

PV 필름

현재 주류 가격은 다음과 같다: 420g 투명 EVA 필름 5.17~5.25위안/m², 420g 백색 EVA 필름 5.67~5.75위안/m², 380g EPE 필름 5.28~5.32위안/m², 380g POE 필름 6.69~6.84위안/m².

생산

6월 태양광용 EVA 생산 계획은 전월 대비 2.70% 감소했고, PV 필름 계획은 전월 대비 3.1% 감소했다.

재고

일부 필름 업체들은 최근 재고를 보충했고, 석유화학 공장들은 재고 소진 단계에 있다. 일부 석유화학 공장은 태양광용 생산으로 전환할 예정이어서, 태양광용 EVA의 수급 패턴이 점차 완화될 전망이다.