Pada tanggal XX Desember, First Majestic Silver Corp. mengumumkan penyelesaian penerbitan obligasi konversi senior tanpa jaminan senilai US$300 juta dengan bunga 0,125% yang jatuh tempo 2031, ditambah tambahan US$50 juta dari pelaksanaan penuh opsi over-alotment, sehingga total dana yang diperoleh menjadi US$350 juta.
Obligasi ini memiliki tingkat konversi awal 44,7227 saham per US$1.000, yang menyiratkan harga konversi sekitar US$22,36 per saham.
Sebagian dana akan digunakan untuk membeli kembali sekitar US$174,7 juta dari obligasi konversi outstanding bunga 0,375% yang jatuh tempo 2027 dengan total pertimbangan sekitar US$214,7 juta. Sisa dana akan dialokasikan untuk keperluan korporat umum, termasuk inisiatif strategis potensial.
Obligasi dan saham dasar belum terdaftar under U.S. Securities Act atau memenuhi syarat prospektus Kanada dan hanya dapat ditawarkan under pengecualian yang berlaku.
