Pada 3 Desember, First Majestic Silver Corp. mengumumkan penetapan harga atas penawaran sebelumnya untuk obligasi senior konversi tanpa jaminan yang jatuh tempo pada 2031. Perusahaan akan menerbitkan obligasi senilai US$300 juta, atau US$350 juta jika opsi kelebihan alokasi dilaksanakan sepenuhnya, dengan obligasi diterbitkan pada nilai pari.
First Majestic berencana menggunakan hasil bersih untuk membeli kembali sebagian obligasi senior konversi 0,375% yang beredar jatuh tempo 2027 melalui transaksi yang dinegosiasikan secara privat, serta untuk keperluan korporat umum, termasuk peluang strategis.
Obligasi akan membawa bunga tunai setengah tahunan sebesar 0,125%. Tingkat konversi awal adalah 44,7227 saham biasa per US$1.000 nilai pokok, menyiratkan harga konversi awal sekitar US$22,36 per saham, premium 42,5% terhadap harga penutupan NYSE kemarin. Tingkat konversi dapat disesuaikan sesuai ketentuan biasa.
Penawaran diharapkan ditutup pada atau sekitar 8 Desember 2025, tergantung pada kondisi yang berlaku umum.
