[SMM Computing Flash] 6 unidades B200 en venta con arrendamiento, alquiler mensual de 100.000 por unidad

SMM ha sabido que los precios de las GPU se han disparado recientemente, afectando al sector del arrendamiento. Una plataforma de potencia de cómputo de una empresa cotizada decidió cancelar un negocio de subarrendamiento de capacidad de cómputo. SMM considera que, en un contexto de altos costes de adquisición de GPU y de estrechamiento del diferencial de precios del subarrendamiento, el endurecimiento de las expectativas de suministro por parte de los tenedores y el retiro del subarrendamiento para asegurar los recursos existentes reflejan la prudente valoración del mercado sobre la sostenibilidad del aumento de precios.

SMM ha sabido que un clúster de computación en el este de China planea desplegar 128 servidores NVIDIA H200 (versión HGX), con una renta mensual de 120 mil yuanes por unidad bajo un acuerdo a largo plazo de tres años. Se espera que estos recursos estén en línea en un plazo de 6-7 semanas. Cada máquina está equipada con 32 módulos de memoria DDR5 de 64 GB. Como chip de entrenamiento e inferencia de alta gama de nueva generación de NVIDIA, el H200 enfrenta actualmente una oferta limitada en el mercado, y la entrada en lote de estos recursos proporcionará un complemento gradual al suministro de computación de alta gama en el este de China.

Beneficiándose de la explosión de la demanda de centros de computación inteligente con IA, la iniciativa «East Data, West Computing» y los cables submarinos transoceánicos, el ciclo de expansión de la preforma de fibra óptica aguas arriba es de 18 a 24 meses, lo que mantiene ajustada la oferta de capacidad industrial, y los precios de la fibra óptica han subido de forma significativa y continua en 2026. La fibra de núcleo hueco y la fibra de gama alta G.654E de pérdida ultrabaja son una demanda rígida para los backbones de potencia de cálculo, y los principales actores han asegurado pedidos mediante acuerdos a largo plazo hasta 2028.