El crudo sigue bajando, los metales muestran un comportamiento mixto, el aluminio del LME cae más de un 4%, el estaño del LME sube más de un 2%, el oro y la plata del COMEX suben por tercer día consecutivo [Mercado nocturno]

Noticias SMM del 16 de junio:

Mercado de Metales:

Durante la noche, los metales básicos en los mercados nacionales e internacionales mostraron un desempeño mixto. El estaño LME lideró las ganancias con un aumento del 2,54%, mientras el estaño SHFE subió un 1,52%. El aluminio SHFE cayó un 1,8% y el aluminio LME bajó un 4,52%, con el resto de los metales registrando cambios porcentuales dentro del 1%. El contrato principal de alúmina cayó un 1,5% y el de aluminio fundido bajó un 1,41%.

Durante la noche, los metales ferrosos en general cayeron. El mineral de hierro subió un 0,39%, la bobina laminada en caliente repuntó un 0,18% y el acero inoxidable ganó un 1,72%, mientras que las caídas de los demás metales fueron relativamente pequeñas. En cuanto al carbón de coque y el coque, el carbón de coque cayó un 0,7% y el coque bajó un 0,36%.

En metales preciosos durante la noche, el oro COMEX subió un 2,18% y la plata COMEX saltó un 3,07%. En el mercado nacional, el oro SHFE ganó un 1,77% y la plata SHFE subió un 2,49%.

Precios de cierre nocturno al 16 de junio a las 6:44 AM:

Frente Macro

Nacional:

[La CNDR y otros departamentos: Lanzan un plan de acción trienal para mejoras de conservación de energía y reducción de carbono en sectores clave] La Comisión Nacional de Desarrollo y Reforma (CNDR) y otros departamentos decidieron organizar e implementar un plan de acción trienal para mejoras de conservación de energía y reducción de carbono en sectores clave, incluidos el acero, el aluminio, el cemento, el vidrio plano, la refinación de petróleo, el etileno, el amoniaco sintético, el metanol y la generación eléctrica a carbón. Se mencionó que estas industrias clave concentran un gran volumen y alta intensidad de consumo energético y emisiones de dióxido de carbono, por lo que son la máxima prioridad para mejorar la eficiencia energética, reducir el consumo de carbón y disminuir las emisiones de carbono. A partir de 2026, el plan se centrará en nueve sectores —acero, aluminio, cemento, vidrio plano, refinación de petróleo, etileno, amoniaco sintético, metanol y generación eléctrica a carbón— para implementar plenamente las mejoras de conservación de energía y reducción de carbono durante tres años, impulsando a las empresas a elevar al máximo posible sus niveles de eficiencia energética y de carbono, y mejorar significativamente el desarrollo verde y bajo en carbono de la industria. A partir de 2028, el ámbito de aplicación se ampliará aún más según las condiciones reales, incorporando sectores adicionales de manera progresiva, y las distintas regiones podrán avanzar de manera ordenada y anticipada según las necesidades de trabajo.

[La repo inversa del Banco Popular de China inyecta hoy un neto de 206.500 millones de yuanes] El Banco Popular de China llevó a cabo operaciones de repo inversa a siete días por 425.000 millones de yuanes a un tipo de interés del 1,40%, sin cambios respecto al día anterior. Hoy vencieron 218.500 millones de yuanes en repo inversa.

Dólar estadounidense:

Durante la noche, el índice del dólar estadounidense bajó un 0,11% hasta 99,68. La gestora de activos estadounidense PGIM mantiene una opinión marginal de que la Reserva Federal subirá los tipos de interés tres veces este año para enfriar una economía sobrecalentada, antes de revertir las subidas en 2027. La firma había pronosticado recortes de tipos este año tan recientemente como en abril. PGIM afirmó que la economía estadounidense es "excepcionalmente fuerte" y que una inflación persistentemente rígida exige un nuevo enfoque. Dado este contexto, y con la Reserva Federal habiendo incumplido su objetivo del 2% durante cinco años consecutivos, PGIM prevé tres subidas de tipos este año para reforzar su credibilidad y anclar las expectativas de inflación. "Las subidas de tipos serían políticamente aceptables para Warsh si se presentan como medidas 'preventivas' para abordar la inflación de oferta y las recientes turbulencias en los bonos del Tesoro a largo plazo", dijo PGIM. No obstante, la firma señaló que espera que la Reserva Federal "revierta estas subidas con relativa rapidez, con tres recortes de tipos en 2027 y uno adicional en 2028, situando el tipo terminal en el 3,375%, por debajo del tipo actual y probablemente cercano al tipo neutral". (Jin10 Data APP)

Leslie Falconio, Directora de Estrategia de Renta Fija Imponible de UBS Global Wealth Management, afirmó que el retroceso del precio del petróleo tras el anuncio del acuerdo entre Estados Unidos e Irán hizo que el mercado de bonos del Tesoro se fortaleciera, aliviando la presión sobre la Reserva Federal para subir los tipos este año. "Incluso antes del acuerdo de alto el fuego, cuando los precios del petróleo estaban bajando, el rendimiento a dos años seguía subiendo porque los mercados estaban descontando una probabilidad cercana al 100% de una subida en diciembre", dijo Falconio. "Ahora, los precios del petróleo están cayendo y los mercados están deshaciendo esas expectativas de subida de tipos. Como resultado, el rendimiento a dos años está empezando a bajar". El nuevo presidente de la Reserva Federal, Warsh, presidirá su primera decisión sobre tipos de interés esta semana. Tras la reciente subida de los precios del crudo, que reavivó las presiones inflacionistas, las voces dentro del FOMC que apoyan subidas de tipos este año han ido en aumento. Falconio dijo que espera que el FOMC abandone formalmente su sesgo acomodaticio en la reunión de esta semana, haciendo que las perspectivas de política monetaria sean más restrictivas. Sin embargo, ella sigue creyendo que el próximo movimiento de la Fed será un recorte, que ocurrirá en 2027. (Jin10 Data APP)

Según el "FedWatch" de CME: La probabilidad de que la Fed mantenga las tasas estables en junio es del 98,5%, con un 1,5% de posibilidades de recortes acumulados de 25 pb. Para julio, la probabilidad de mantener las tasas sin cambios es del 91,3%, la probabilidad de una subida acumulada de 25 pb es del 7,4%, y la probabilidad de recortes acumulados de 25 pb es del 1,4%. (Jin10 Data APP)

Previsión de datos:

Los datos que se publicarán hoy incluyen las ventas minoristas totales de China de mayo interanual, el valor añadido de la producción industrial de China por encima del tamaño designado de mayo interanual, la variación semanal del empleo ADP de EE. UU. para la semana que finaliza el 30 de mayo, los inicios de viviendas anualizados de EE. UU. de mayo, los permisos de construcción de EE. UU. de mayo, el índice de precios de importación de EE. UU. de mayo mensual, la decisión de tipos de interés del Banco de la Reserva de Australia hasta el 16 de junio, el índice de sentimiento económico ZEW de Alemania de junio, el índice de sentimiento económico ZEW de la zona euro de junio y el tipo de interés objetivo del Banco de Japón hasta el 16 de junio.

Además, la Oficina Nacional de Estadísticas (NBS) publicará el informe mensual sobre los precios de venta de viviendas en 70 ciudades grandes y medianas, y la Oficina de Información del Consejo de Estado celebrará una conferencia de prensa sobre el desempeño económico nacional. La Academia China de Tecnología de la Información y las Comunicaciones convocará un seminario para lanzar el Plan de Escalada de Capacidad de Servicio de Tokens de Alta Calidad. El Banco de la Reserva de Australia anunciará su decisión sobre los tipos de interés, y la gobernadora del RBA, Bullock, ofrecerá una conferencia de prensa sobre política monetaria. El vicegobernador del Banco de Japón, Shinichi Uchida, ofrecerá una conferencia de prensa sobre política monetaria, y el BOJ anunciará su decisión sobre los tipos de interés.

Petróleo crudo:

Durante la noche, ambos referenciales del petróleo cayeron, con el crudo WTI bajando un 4,38% y el crudo Brent un 4,55%. Estados Unidos e Irán anunciaron simultáneamente que se alcanzó un memorando de entendimiento de alto el fuego, con Trump autorizando un estrecho de Ormuz "libre y abierto" y levantando el bloqueo naval. La ceremonia formal de firma está programada para el 19 de junio en Suiza.

A medida que la administración Trump se acerca a completar su plan para liberar 172 millones de barriles de la Reserva Estratégica de Petróleo (SPR) para aliviar el aumento de los precios del combustible provocado por la guerra con Irán, el suministro de emergencia de crudo de Estados Unidos ha caído a su nivel más bajo desde 1983. Según datos publicados por el Departamento de Energía de EE. UU. (DOE) el 15 de junio, la Reserva Estratégica de Petróleo (SPR) de EE. UU., creada tras el embargo petrolero árabe a principios de los años 70, ha caído a un mínimo casi histórico de aproximadamente 340 millones de barriles. (De Wallstreetcn APP)

Según noticias locales de Irán del día 16, tres petroleros y dos buques que transportaban bienes esenciales iraníes han roto el bloqueo naval impuesto por EE. UU. Informes separados indicaron que múltiples embarcaciones iraníes transitaron con éxito la zona bloqueada. Según datos de seguimiento de embarcaciones, un superpetrolero iraní (Very Large Crude Carrier) se dirigía desde aguas internacionales hacia un puerto iraní y había superado la zona de bloqueo. Un buque que transportaba alimento para ganado también había cruzado el bloqueo y se dirigía a Irán. Además, otro petrolero iraní completamente cargado de crudo ha atravesado el golfo de Omán y la línea de bloqueo, rumbo a su destino de exportación. (CCTV News) (Jin10 Data APP)