Kim loại đồng loạt suy yếu, lithium carbonate giảm hơn 4%, bạc SHFE, bạch kim-palađi, polysilicon và hợp đồng tương lai vận tải biển châu Âu dẫn đầu đà giảm [Bình luận giữa phiên SMM]

SMM, ngày 24 tháng 9:

Trên thị trường kim loại:

Tính đến thời điểm đóng cửa phiên sáng, kim loại cơ bản trên thị trường nội địa hầu hết giảm. Đồng SHFE giảm 0,53%. Nhôm SHFE giảm 0,05%. Chì SHFE giảm 0,95%. Kẽm SHFE tăng 0,17%. Thiếc SHFE giảm 0,32%, và niken SHFE giảm 0,94%.

Ngoài ra, hợp đồng nhôm đúc được giao dịch nhiều nhất giảm 0,15%, và hợp đồng alumina được giao dịch nhiều nhất giảm 0,99%. Hợp đồng lithium carbonate được giao dịch nhiều nhất giảm 4,59%. Hợp đồng silicon kim loại được giao dịch nhiều nhất giảm 0,29%. Hợp đồng polysilicon tương lai được giao dịch nhiều nhất giảm 2,55%.

Kim loại đen đều giảm. Quặng sắt giảm 0,28%, thép cây giảm nhẹ, và thép cuộn cán nóng giảm 0,21%. Thép không gỉ giảm 0,72%. Đối với than cốc luyện kim và than cốc: hợp đồng than cốc luyện kim được giao dịch nhiều nhất giảm 1,62%, và hợp đồng than cốc được giao dịch nhiều nhất giảm 0,58%.

Ở kim loại cơ bản nước ngoài, tính đến 11:43, kim loại LME đồng loạt giảm. Đồng LME giảm 0,26%, và nhôm LME giảm 0,28%. Chì LME giảm 0,36%, và kẽm LME giảm 0,13%. Thiếc LME giảm 0,07%. Niken LME giảm 0,24%.

Ở kim loại quý, tính đến 11:43, vàng COMEX tăng nhẹ 0,06%, và bạc COMEX giảm 0,76%. Ở kim loại quý nội địa: vàng SHFE giảm 1,04%, và hợp đồng bạc SHFE được giao dịch nhiều nhất giảm 3,21%.

Ngoài ra, tính đến thời điểm đóng cửa phiên sáng, hợp đồng bạch kim tương lai được giao dịch nhiều nhất giảm 3,02%, và hợp đồng palladium tương lai được giao dịch nhiều nhất giảm 2,38%.

Tính đến thời điểm đóng cửa phiên sáng, hợp đồng tương lai chỉ số vận tải container được giao dịch nhiều nhất giảm 2,56% xuống 2.166,5 điểm.

Tính đến 11:43 ngày 24 tháng 9, một số báo giá phiên sáng của hợp đồng tương lai:

Giá giao ngay và các yếu tố cơ bản

Bạc: PMI sản xuất và dịch vụ tháng 9 của Mỹ đều đạt mức cao nhất trong nhiều năm, xác suất tăng lãi suất vào tháng 10 tăng lên 75%, cùng với căng thẳng Mỹ-Iran gia tăng, kim loại quý giảm dưới áp lực. Trên thị trường giao ngay, việc dự trữ cho hai kỳ nghỉ lễ tạm thời thúc đẩy giao dịch trước khi suy yếu. Giá bạc hôm nay giảm, nhu cầu từ khách hàng hạ nguồn vẫn ổn định, tâm lý nghỉ lễ mạnh, và giao dịch tập trung gần mức ngang giá...

Vĩ mô

Trong nước:

[Cục Năng lượng Quốc gia: Tính đến cuối tháng 8, công suất lắp đặt phát điện tích lũy của Trung Quốc đạt 4,103 tỷ kW, tăng 11,1% so với cùng kỳ] Ngày 24 tháng 9, Cục Năng lượng Quốc gia công bố số liệu thống kê điện lực toàn quốc từ tháng 1 đến tháng 8. Tính đến cuối tháng 8, công suất lắp đặt phát điện tích lũy của Trung Quốc đạt 4,103 tỷ kW, tăng 11,1% so với cùng kỳ. Trong đó, công suất lắp đặt điện mặt trời là 1,299 tỷ kW, tăng 16,3% so với cùng kỳ; công suất lắp đặt điện gió là 693 triệu kW, tăng 19,6% so với cùng kỳ. Từ tháng 1 đến tháng 8, số giờ sử dụng trung bình của thiết bị phát điện toàn quốc là 1.942 giờ, giảm 163 giờ so với cùng kỳ. (Cục Năng lượng Quốc gia)

[Lưu lượng hành khách xuất nhập cảnh trong kỳ nghỉ Tết Trung thu tại Bắc Kinh dự kiến đạt 11,18 triệu lượt]Kỳ nghỉ Tết Trung thu năm nay kéo dài từ ngày 25 tháng 9 (thứ Sáu) đến ngày 27 tháng 9 (Chủ nhật), gần với kỳ nghỉ Quốc khánh, tạo thành khung thời gian đi lại kéo dài. Dòng người thăm thân trong dịp Tết Trung thu, dòng người nghỉ phép xen kẽ và dòng người du lịch Quốc khánh sẽ lần lượt được giải phóng, với đỉnh cao hơn và thời gian kéo dài hơn. Theo Ủy ban Giao thông Thành phố Bắc Kinh, tổng lưu lượng hành khách xuất nhập cảnh trong kỳ nghỉ Tết Trung thu năm nay dự kiến đạt 11,18 triệu lượt, trung bình mỗi ngày 3,726 triệu lượt. (Tin tức CCTV)

[Bắc Kinh: Đẩy nhanh xây dựng trung tâm ngành công nghiệp mới nổi có ảnh hưởng toàn cầu và dẫn đầu ngành công nghiệp tương lai]Chiều ngày 23 tháng 9, Cục Kinh tế và Công nghệ thông tin Thành phố Bắc Kinh đã tổ chức cuộc họp mở rộng của Đảng ủy. Cuộc họp nhấn mạnh cần triển khai đầy đủ kế hoạch phát triển ngành công nghiệp cao cấp và tinh vi trong giai đoạn Kế hoạch 5 năm lần thứ 15 của Bắc Kinh, mở rộng tăng trưởng của các ngành công nghiệp mới nổi, nuôi dưỡng biến số trong các ngành công nghiệp tương lai, cải thiện nền tảng của các ngành công nghiệp truyền thống, và đẩy nhanh xây dựng trung tâm ngành công nghiệp mới nổi có ảnh hưởng toàn cầu và dẫn đầu ngành công nghiệp tương lai. Cần nỗ lực thúc đẩy phát triển phối hợp các ngành công nghiệp trong khu vực Bắc Kinh-Thiên Tân-Hà Bắc, tăng cường chia sẻ nguồn lực đổi mới và gắn kết nguồn lực công nghiệp trên toàn khu vực, thúc đẩy sâu rộng "sáu chuỗi và bảy cụm", đẩy nhanh xây dựng một số dự án hợp tác liên khu vực có tính trình diễn cao như khu công viên công nghệ sinh thái xe năng lượng mới kết nối thông minh Bắc Kinh-Thiên Tân-Hà Bắc, và thúc đẩy nhiều thành tựu hơn được chuyển giao và chuyển đổi tại khu vực Bắc Kinh-Thiên Tân-Hà Bắc. Các cơ chế làm việc cần được liên tục hoàn thiện, phát triển công nghiệp được phối hợp, liên kết công nghiệp liên vùng được tăng cường, đảm bảo yếu tố được củng cố, đồng thời nêu bật cách tiếp cận theo định hướng vấn đề và định hướng mục tiêu để thúc đẩy việc triển khai các nhiệm vụ trọng tâm theo từng bước. (Kinh tế và Công nghệ thông tin Bắc Kinh)

[Chính sách mới của quỹ nhà ở Tô Châu hỗ trợ rút tiền để trang trí, mức tối đa 150.000 nhân dân tệ]Trung tâm Quản lý Quỹ Nhà ở Tô Châu đã ban hành Thông báo về việc hỗ trợ rút quỹ nhà ở để trang trí. Theo đó, nếu người gửi tiền và vợ/chồng của họ không có dư nợ vay quỹ nhà ở trên toàn quốc và trang trí nhà ở tự sở hữu trong phạm vi hành chính của Tô Châu, họ có thể nộp đơn xin rút quỹ nhà ở cho cùng một tài sản đứng tên mình. Tổng số tiền rút tích lũy của tất cả người rút không được vượt quá số tiền trên hóa đơn VAT trang trí nhà ở và không vượt quá 150.000 nhân dân tệ. Tài khoản quỹ nhà ở cá nhân phải giữ lại ít nhất một tháng đóng góp dựa trên cơ sở đóng góp mới nhất (không bao gồm trợ cấp cho nhân viên mới). (Quỹ nhà ở Tô Châu)

[Hoạt động mua lại đảo ngược của PBOC đạt mức rút ròng 110,5 tỷ nhân dân tệ trong ngày; bơm ròng 19,5 tỷ nhân dân tệ trong tuần này]PBOC đã thực hiện 51,5 tỷ nhân dân tệ hoạt động mua lại đảo ngược kỳ hạn 7 ngày hôm nay. Do 162 tỷ nhân dân tệ mua lại đảo ngược kỳ hạn 7 ngày đáo hạn hôm nay, mức rút ròng 110,5 tỷ nhân dân tệ đã đạt được trong ngày. Tuần này (9.2-9.24), PBOC đã thực hiện 291,5 tỷ nhân dân tệ hoạt động mua lại đảo ngược kỳ hạn 7 ngày. Do 272 tỷ nhân dân tệ mua lại đảo ngược kỳ hạn 7 ngày đáo hạn trong tuần này, mức bơm ròng 19,5 tỷ nhân dân tệ đã đạt được trong tuần này. (Ứng dụng dữ liệu Jin10 APP)

Đô la Mỹ:

Tính đến 11:43, chỉ số đô la Mỹ tăng 0,02% lên 101,15.

Được thúc đẩy bởi sự gia tăng đột biến của các đơn đặt hàng mới, hoạt động kinh doanh của Mỹ đã tăng tốc lên mức cao nhất trong hơn năm năm vào tháng 9; tuy nhiên, nhu cầu mạnh mẽ cũng gây áp lực lên chuỗi cung ứng và đẩy giá lên cao. S&P Global cho biết hôm thứ Tư rằng chỉ số PMI tổng hợp sơ bộ của Mỹ đã tăng lên 58,4 vào tháng 9, mức cao nhất kể từ tháng 7 năm 2021 và tăng so với mức 56 vào tháng 8. Sự gia tăng của PMI phản ánh sự tăng trưởng mạnh mẽ ở cả lĩnh vực dịch vụ và sản xuất. S&P Global cho biết dữ liệu PMI phù hợp với tốc độ tăng trưởng kinh tế Mỹ khoảng 5% theo năm. Cơ quan này cũng lưu ý rằng lượng đơn hàng tồn đọng và sự chậm trễ trong chuỗi cung ứng đã tăng đáng kể, "cho thấy năng lực vận hành không đủ và thúc đẩy giá cả tăng thêm". Chris Williamson, chuyên gia kinh tế trưởng về doanh nghiệp tại S&P Global Market Intelligence, cho biết: "Hiện tại, hoạt động kinh doanh trong cả lĩnh vực sản xuất và dịch vụ rõ ràng là rất mạnh mẽ. Tuy nhiên, nếu loại trừ tác động của giai đoạn đại dịch, mức tăng trưởng này đi kèm với một trong những tắc nghẽn chuỗi cung ứng nghiêm trọng nhất trong gần 20 năm lịch sử khảo sát." Hạn chế nguồn cung chủ yếu bắt nguồn từ cuộc chiến Mỹ-Israel chống Iran, hiện đã bước sang tháng thứ bảy. (Ứng dụng dữ liệu Jin10)

Theo "FedWatch" của CME: Xác suất Fed giữ nguyên lãi suất ở mức 3,75%-4,00% tại cuộc họp tháng 10 là 30,3%, và xác suất tăng 25 điểm cơ bản là 69,7%. Xác suất Fed giữ nguyên lãi suất ở mức 3,75%-4,00% đến tháng 12 là 6,5%, xác suất tăng lũy kế 25 điểm cơ bản là 38,7%, và xác suất tăng lũy kế 50 điểm cơ bản là 54,8%. (Ứng dụng dữ liệu Jin10)

Giám đốc Hội đồng Kinh tế Quốc gia Nhà Trắng Hassett hôm thứ Tư đã chỉ trích các quan chức Fed gần đây ủng hộ việc tăng lãi suất thêm, cho rằng khi lạm phát lõi đã gần 2%, việc Fed tiếp tục thắt chặt là điều đáng lo ngại. Hassett nói: "Tại sao lại tăng lãi suất nữa", và đặt câu hỏi về những phát biểu gần đây của một số quan chức không do Trump bổ nhiệm ủng hộ tăng lãi suất thêm. Hassett cho biết Chủ tịch Fed Warsh đang quản lý một "Fed bị chính trị hóa cao độ", và việc khôi phục tính độc lập của Fed là nhiệm vụ quan trọng mà ông phải đối mặt. Hassett cũng chỉ trích việc một số quan chức cấp cao của Fed vẫn tiếp tục ở lại Fed ngay cả sau khi rời khỏi vị trí lãnh đạo ban đầu. Ông nêu tên Powell và Barr, cho rằng tình trạng này khác với thông lệ trước đây sau khi chuyển giao lãnh đạo Fed. Gần đây, nhiều quan chức Fed đã phát tín hiệu diều hâu. Barr cho biết có thể cần tăng lãi suất thêm để đưa lạm phát trở lại mục tiêu 2%; Collins và Musalem cũng bày tỏ ủng hộ việc tăng lãi suất thêm. Dự báo kinh tế mới nhất của Fed cho thấy 16 quan chức kỳ vọng ít nhất một lần tăng lãi suất nữa trong năm nay. (Ứng dụng dữ liệu Jin10)

Thống đốc Fed Barr cho biết để đảm bảo lạm phát quay trở lại mục tiêu kịp thời, Fed có thể cần tăng lãi suất thêm. Barr hôm thứ Tư cho biết ông ủng hộ quyết định tăng lãi suất 25 điểm cơ bản của Fed vào tuần trước, và rủi ro đối với việc đạt được mục tiêu lạm phát của Fed đã gia tăng. Ông nói: "Lạm phát vẫn ở trên mục tiêu 2% của chúng tôi và chưa cho thấy rõ xu hướng quay trở lại mục tiêu một cách kịp thời. Trong kịch bản cơ sở của tôi, có thể cần thêm các điều chỉnh chính sách để đảm bảo lạm phát giảm trở lại mục tiêu một cách kịp thời." Barr cho biết nền kinh tế Mỹ đã trải qua một loạt cú sốc trong một năm rưỡi qua, làm gia tăng áp lực tăng giá. Những cú sốc này bao gồm thuế quan, xung đột Trung Đông, gián đoạn do chiến tranh của Nga chống lại Ukraine, và sự gia tăng gần đây của nhu cầu đầu tư để hỗ trợ xây dựng cơ sở hạ tầng AI. (Ứng dụng dữ liệu Jin10)

Các loại tiền tệ khác:

Mặc dù việc làm phục hồi mạnh mẽ, tỷ lệ thất nghiệp của Australia bất ngờ tăng lên mức cao nhất trong 5 năm vào tháng 8. Báo cáo việc làm trái chiều không thay đổi kỳ vọng của thị trường rằng Ngân hàng Dự trữ Australia sắp tăng lãi suất, thị trường vẫn đặt cược rằng họ sẽ tăng lãi suất để kiềm chế lạm phát. Thị trường hiện nhận định xác suất 95% rằng RBA sẽ tăng lãi suất lần thứ tư vào thứ Ba tới, nâng lãi suất lên 4,6%. Oscar Guth, nhà kinh tế Australia tại Oxford Economics, lưu ý rằng tăng trưởng việc làm trong tháng 8 không theo kịp mức tăng của những người mới gia nhập thị trường lao động, và tình trạng thắt chặt của thị trường lao động đã phần nào giảm bớt. Tuy nhiên, áp lực lạm phát không chỉ đến từ thị trường lao động mà còn từ giá dầu. Do đó, RBA vẫn được kỳ vọng sẽ tăng lãi suất vào thứ Ba tới. (Ứng dụng dữ liệu Jin10)

Dữ liệu:

Hôm nay sẽ công bố số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu của Mỹ trong tuần kết thúc ngày 19 tháng 9, tài khoản vãng lai quý 2 của Mỹ, doanh số bán nhà mới tháng 8 của Mỹ tính theo năm, tỷ lệ thất nghiệp điều chỉnh theo mùa tháng 8 của Australia, lãi suất chính sách của ngân hàng trung ương Thụy Sĩ tính đến ngày 24 tháng 9, chỉ số môi trường kinh doanh IFO tháng 9 của Đức, cán cân doanh số bán lẻ CBI tháng 9 của Anh, doanh số bán lẻ tháng 7 của Canada theo tháng, và các dữ liệu khác.

Ngoài ra, Ngân hàng Quốc gia Thụy Sĩ sẽ công bố quyết định lãi suất. Thành viên bỏ phiếu thường trực của FOMC và Chủ tịch Fed New York Williams sẽ có cuộc trò chuyện bên lò sưởi với cựu Phó Thống đốc Ngân hàng Anh Charlie Bean tại Diễn đàn Chính sách Vĩ mô London. Thành viên bỏ phiếu FOMC năm 2027 và Chủ tịch Fed Richmond Barkin sẽ tham gia cuộc trò chuyện bên lò sưởi tại một câu lạc bộ kinh tế. Thành viên bỏ phiếu FOMC năm 2026 và Chủ tịch Fed Cleveland Hammack sẽ phát biểu khai mạc tại một hội nghị. Nghị sĩ FOMC 2026 và Chủ tịch Fed Philadelphia Paulson sẽ phát biểu tại một hội nghị fintech. Sản phẩm dầu tinh chế của Trung Quốc sẽ mở cửa sổ điều chỉnh giá mới (chưa xác định). Chủ tịch Tập Cận Bình sẽ thăm cấp nhà nước tới Mỹ từ ngày 23 đến 25 tháng 9.

Dầu thô:

Tính đến 11:43, giá dầu giảm ở cả hai thị trường, WTI giảm 0,8% và Brent giảm 0,77%. Tồn kho dầu thô của Mỹ tăng trong tuần trước, và sự không chắc chắn về đàm phán Mỹ-Iran cũng ảnh hưởng đến biến động giá dầu.

Ngày 23 tháng 9 theo giờ địa phương, Tổng thống Iran Pezeshkian đã phát biểu tại phiên thảo luận chung của Khóa họp lần thứ 81 Đại hội đồng Liên Hợp Quốc. Ông cho biết Iran sẵn sàng đàm phán và hợp tác, nhưng sẽ không chấp nhận bị ép buộc nhượng bộ thông qua quyền lực, trừng phạt hay đe dọa quân sự, và hòa bình phải được xây dựng trên cơ sở công bằng, công lý, phẩm giá và quyền bình đẳng cho mọi quốc gia. (Tin tức CCTV)

Dữ liệu: Tồn kho dầu thô EIA của Mỹ trong tuần kết thúc ngày 18 tháng 9 là 2,969 triệu thùng, so với kỳ vọng -641.000 thùng và giá trị trước đó là -640.000 thùng. Tồn kho xăng EIA của Mỹ trong tuần kết thúc ngày 18 tháng 9 là -1,686 triệu thùng, so với kỳ vọng 95.000 thùng và giá trị trước đó là 794.000 thùng.

Bộ trưởng Tài chính Mỹ Bessent đã thảo luận về lạm phát và tác động kinh tế của xung đột với Iran trong cuộc phỏng vấn với Fox News. Bessent thừa nhận xung đột Iran đã gây ra cú sốc nguồn cung năng lượng, nhưng dự đoán giá dầu sẽ giảm khi gián đoạn nguồn cung dịu bớt. Bessent cũng nhấn mạnh việc tạo ra hơn 1 triệu việc làm trong khu vực tư nhân Mỹ và tăng trưởng tiền lương thực tế, đồng thời kỳ vọng nền kinh tế tiếp tục tăng trưởng. (Ứng dụng dữ liệu Jin10)

Ngoài ra, sau khi Politico đưa tin chính quyền Trump đang xây dựng lệnh cấm xuất khẩu dầu diesel trong 90 ngày, giá dầu diesel tương lai siêu thấp lưu huỳnh đã giảm khoảng 5% trong phiên giao dịch giữa ngày, nhưng Nhà Trắng sau đó đã phủ nhận báo cáo này.

Các quan chức Nhà Trắng cho biết các báo cáo rằng chính quyền Trump đang xem xét lệnh cấm xuất khẩu dầu diesel là "tin giả". Trước đó, các báo cáo thị trường rằng Mỹ có thể áp đặt hạn chế xuất khẩu dầu diesel trong 90 ngày đã khiến giá dầu diesel tương lai siêu thấp lưu huỳnh của Mỹ có lúc giảm hơn 7%, trong khi giá dầu diesel tương lai châu Âu tăng hơn 7% do lo ngại về nguồn cung. (Ứng dụng dữ liệu Jin10)

Tổng quan thị trường giao ngay:

►

►

►

►

Các bài đánh giá giữa phiên cho kim loại giao ngay khác sẽ được cập nhật sau. Vui lòng làm mới để xem~