【Phân tích SMM】Mỹ Áp Đặt Kiểm Soát Xuất Khẩu Tạm Thời Đối với Vật Liệu Đen Pin Lithium để Đảm Bảo Chuỗi Cung Ứng Nội Địa

Tin tức SMM ngày 7 tháng 8:

Trong bối cảnh Hoa Kỳ đẩy nhanh xây dựng chuỗi cung ứng pin nội địa nhưng vẫn phụ thuộc vào nguồn khoáng sản quan trọng từ nước ngoài, Cục Công nghiệp và An ninh (BIS) thuộc Bộ Thương mại Hoa Kỳ đã ban hành quy định tạm thời cuối cùng vào ngày 5 tháng 8 năm 2026, áp đặt kiểm soát xuất khẩu đối với một số vật liệu pin tái chế. Biện pháp có tác động lớn nhất là hạn chế xuất khẩu tạm thời đối với khối đen (black mass) — sản phẩm trung gian của quá trình tái chế pin lithium. Động thái này không cắt đứt hoàn toàn xuất khẩu vật liệu pin lithium; đúng hơn, nó nhắm chính xác vào các sản phẩm trung gian ở giai đoạn tái chế giàu lithium, coban và niken, với mục đích ngăn chặn từ nguồn lượng tài nguyên pin hết hạn sử dụng trong nước đang tăng nhanh.

Cơ sở pháp lý cho quy định tạm thời cuối cùng này là Mục 101 của Đạo luật Sản xuất Quốc phòng năm 1950 (DPA), được kích hoạt bởi Quyết định của Tổng thống. Thông qua BIS trong khuôn khổ Hệ thống Phân bổ và Ưu tiên Quốc phòng (DPAS), Bộ Thương mại đã ban hành lệnh ưu tiên, yêu cầu doanh số bán các vật liệu liên quan phải ưu tiên đáp ứng nhu cầu nội địa Hoa Kỳ. Theo định nghĩa của quy định, "khối đen" bao gồm hỗn hợp bột giàu lithium, coban, niken và các kim loại khác thu được sau khi pin hết hạn trải qua quá trình xả, nghiền và phân loại, cũng như các sản phẩm trung gian tái chế đã qua xử lý vật lý ban đầu nhưng chưa vào giai đoạn tinh chế hóa học. Pin mới thành phẩm, mô-đun pin và pin hết hạn chưa ở trạng thái trung gian này không thuộc diện kiểm soát trực tiếp.

Quy định tạm thời cuối cùng này có hiệu lực từ ngày công bố trên Công báo Liên bang vào ngày 6 tháng 8 năm 2026, với các biện pháp hạn chế được thực thi đầy đủ sau đó 21 ngày — tức từ ngày 27 tháng 8 năm 2026. Quy định có hiệu lực đến ngày 27 tháng 8 năm 2027.

Hiện nay, năng lực sản xuất khối đen toàn cầu năm 2026 đạt khoảng 3,42 triệu tấn mỗi năm, trong đó Trung Quốc chiếm khoảng 70%, với mạng lưới doanh nghiệp tái chế pin lithium phân bố rộng khắp và công suất đáng kể. Ngược lại, Bắc Mỹ chiếm khoảng 7% công suất tiền xử lý bột đen toàn cầu. Về mảng tái chế thủy luyện, thị phần công suất thủy luyện của Trung Quốc đạt 80% trở lên. Hơn nữa, Biện pháp tạm thời về quản lý tái chế và sử dụng tổng hợp pin năng lượng của xe năng lượng mới hết hạn sử dụng, được ban hành ngày 1 tháng 4 năm 2026, quy định rõ ràng các yêu cầu về tỷ lệ thu hồi: tỷ lệ thu hồi tổng hợp đối với niken, coban và mangan không được thấp hơn 98%, và tỷ lệ thu hồi lithi không được thấp hơn 85%. Hiện tại, công suất sản xuất lithi cacbonat thu hồi năm 2025 là 556.000 tấn, đối với niken sunfat là 184.000 tấn kim loại, và đối với coban sunfat là 82.000 tấn kim loại. Hơn nữa, phần lớn các doanh nghiệp đạt tỷ lệ thu hồi lithi trên 85% và tỷ lệ thu hồi niken-coban khoảng 97%. Trung Quốc giữ vị trí dẫn đầu toàn cầu về cả công suất lẫn tỷ lệ thu hồi trong khâu tinh luyện thủy luyện ở giai đoạn sau của tái chế pin lithi. Mặc dù châu Âu và Bắc Mỹ cũng sở hữu một số năng lực tinh luyện thủy luyện, phần lớn vẫn đang ở giai đoạn thí điểm hoặc sản xuất thử nghiệm.

Do đó, tại các khu vực này đã hình thành thói quen tiền xử lý pin hết hạn thành bột đen và bán như một sản phẩm trung gian cho các nhà tinh luyện hạ nguồn, hoặc xuất khẩu trực tiếp sang châu Á để chiết xuất thủy luyện. Sau khi lệnh hạn chế này có hiệu lực, bất kỳ lô bột đen nào không có giấy phép xuất khẩu sẽ không thể rời khỏi lãnh thổ hải quan Hoa Kỳ, trực tiếp khiến các kênh xuất khẩu của một số đơn vị tái chế bị đóng băng trong ngắn hạn.

SMM cho rằng lệnh hạn chế xuất khẩu tạm thời này sẽ gây ra phản ứng dây chuyền trong toàn ngành tái chế pin lithi. Trong ngắn hạn, một số doanh nghiệp tái chế phụ thuộc vào xuất khẩu bột đen để duy trì dòng tiền đối mặt với rủi ro tồn kho nguyên liệu và vỡ hợp đồng, và có thể buộc phải cắt giảm hoặc điều chỉnh công suất. Trong trung hạn, động thái này có khả năng thúc đẩy việc triển khai năng lực tinh luyện bột đen tích hợp, sản xuất tiền chất và vật liệu catốt tại Bắc Mỹ, buộc các đơn vị tái chế phải ký kết các thỏa thuận khóa sản lượng dài hạn với các nhà tinh luyện và nhà sản xuất pin, qua đó định hình lại chuỗi cung ứng và mô hình kinh doanh của ngành tái chế pin lithi Hoa Kỳ.