Kim loại giảm trên diện rộng, với lithium cacbonat và palladi tăng hơn 3%, kẽm SHFE, niken SHFE và đồng SHFE dẫn đầu đà giảm, và vàng SHFE giảm hơn 4% [Bình luận giữa ngày của SMM]

Tin SMM, ngày 11 tháng 6:

Thị trường kim loại:

Tính đến giờ đóng cửa phiên sáng, kim loại cơ bản trên thị trường nội địa phần lớn giảm: đồng SHFE giảm 1,4%, chì SHFE tăng 0,68%, thiếc SHFE giảm 1,08%. Niken SHFE giảm 1,49%. Nhôm SHFE tăng 0,33%. Kẽm SHFE giảm 2,48%.

Ngoài ra, hợp đồng tương lai nhôm đúc giao dịch nhiều nhất tăng 0,46%, hợp đồng alumina giao dịch nhiều nhất tăng 1,19%. Hợp đồng lithium carbonate giao dịch nhiều nhất tăng 3,17%. Hợp đồng silic kim loại giao dịch nhiều nhất tăng 0,81%. Hợp đồng tương lai polysilicon giao dịch nhiều nhất tăng 4,19%.

Kim loại đen phần lớn giảm: quặng sắt giảm 0,46%, thép cây giảm 0,28%, thép cuộn cán nóng giảm 0,3%, thép không gỉ giảm 0,14%. Than luyện cốc và than cốc: hợp đồng than luyện cốc giao dịch nhiều nhất giảm 0,41%, trong khi hợp đồng than cốc giao dịch nhiều nhất tăng 1,27%.

Kim loại cơ bản ở nước ngoài: tính đến 11:43, kim loại LME gần như đồng loạt giảm. Đồng LME giảm 0,19%, nhôm LME giảm 0,31%, chì LME tăng 0,48%. Kẽm LME giảm 0,45%, thiếc LME giảm 0,77%, niken LME giảm 0,23%.

Kim loại quý: tính đến 11:43, vàng COMEX giảm 1,16%, chạm mức thấp trong ngày là 4.046,2 USD/oz; bạc COMEX giảm 2,04%. Kim loại quý trong nước: hợp đồng vàng SHFE giao dịch nhiều nhất giảm 4,58%, hợp đồng bạc SHFE giao dịch nhiều nhất giảm 3,89%.

Ngoài ra, tính đến giờ đóng cửa phiên sáng, hợp đồng tương lai bạch kim giao dịch nhiều nhất giảm 0,77%, trong khi hợp đồng tương lai palladi giao dịch nhiều nhất tăng 3,7%.

Tính đến giờ đóng cửa phiên sáng, hợp đồng vận tải container châu Âu giao dịch nhiều nhất không đổi ở mức 3.977,5 điểm.

Tính đến 11:43 ngày 11 tháng 6, diễn biến giữa phiên của một số hợp đồng tương lai:

Thị trường giao ngay và các yếu tố cơ bản

Đồng:Giá giao ngay đồng âm cực số 1 Quảng Đông so với hợp đồng tháng hiện tại hôm nay: đồng chất lượng cao báo giá ở mức 240 nhân dân tệ/tấn, tăng 80 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước; đồng chất lượng tiêu chuẩn báo giá với mức chênh lệch tăng 180 nhân dân tệ/tấn, tăng 50 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước; đồng SX-EW báo giá với mức chênh lệch tăng 120 nhân dân tệ/tấn, tăng 50 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước. Giá trung bình của đồng âm cực số 1 Quảng Đông là 103.625 nhân dân tệ/tấn, giảm 585 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước, trong khi giá trung bình của đồng SX-EW là 103.550 nhân dân tệ/tấn, giảm 585 nhân dân tệ/tấn so với ngày giao dịch trước. Thị trường giao ngay: Tồn kho Quảng Đông hôm nay tiếp tục giảm, đánh dấu phiên giảm thứ tám liên tiếp...

Tình hình vĩ mô

Trung Quốc:

[Liên minh Đổi mới Công nghiệp Pin Điện Ô tô Trung Quốc: Tháng 5, doanh số pin năng lượng và pin lưu trữ năng lượng của Trung Quốc tăng 47,4% so với cùng kỳ]Liên minh Đổi mới Công nghiệp Pin Điện Ô tô Trung Quốc đã công bố thông tin pin năng lượng hàng tháng tháng 5 năm 2026. Trong tháng 5, tổng sản lượng pin năng lượng và pin lưu trữ năng lượng tại Trung Quốc đạt 191,7 GWh, tăng 4,2% so với tháng trước và tăng 55,2% so với cùng kỳ năm trước. Tổng doanh số bán pin năng lượng và pin lưu trữ năng lượng trong tháng 5 đạt 182,2 GWh, tăng 11,0% so với tháng trước và tăng 47,4% so với cùng kỳ. Trong đó, doanh số pin năng lượng là 127,0 GWh, chiếm 69,7% tổng số, tăng 16,6% so với tháng trước và tăng 45,2% so với cùng kỳ; doanh số pin lưu trữ năng lượng là 55,2 GWh, chiếm 30,3% tổng số, giảm 0,1% so với tháng trước nhưng tăng 52,7% so với cùng kỳ.

[Trường Xuân: Xây dựng Tập đoàn sản xuất ô tô đẳng cấp thế giới, hỗ trợ FAW và Huawei tăng cường hợp tác chiến lược]Kế hoạch 5 năm lần thứ 15 về phát triển ngành ô tô Trường Xuân (Dự thảo lấy ý kiến) đã được công bố để lấy ý kiến công chúng. Kế hoạch đề cập đến việc hỗ trợ toàn diện cho các doanh nghiệp ô tô chuyển đổi và nâng cấp, với mục tiêu xây dựng tập đoàn sản xuất ô tô đẳng cấp thế giới. Kế hoạch tập trung hỗ trợ các doanh nghiệp ô tô phát triển xe năng lượng mới và xe tiết kiệm năng lượng, đồng thời xây dựng hệ thống thương hiệu rõ ràng. Kế hoạch cũng hỗ trợ các đơn vị vận tải tăng cường hợp tác chiến lược với các doanh nghiệp xuyên ngành trong nước trong lĩnh vực xe kết nối thông minh. Đặc biệt, kế hoạch hỗ trợ toàn diện cho Tập đoàn FAW Trung Quốc trong việc tích hợp các nguồn lực đổi mới toàn cầu và tăng cường hợp tác chiến lược về công nghệ với Leap Motor, Huawei, DJI và các doanh nghiệp khác trong các lĩnh vực như xe năng lượng mới và xe kết nối thông minh. Kế hoạch nhấn mạnh việc ứng dụng công nghiệp hóa và nâng cấp lặp đi lặp lại các công nghệ chính như pin thể rắn hoàn toàn, chip hợp nhất đa miền 'Hongqi Số 1', mô hình lớn lái xe thông minh Sinan, và mô hình lớn buồng lái Lingxi. Kế hoạch hỗ trợ FAW Trung Quốc tăng cường hợp tác chiến lược với các doanh nghiệp công nghệ hàng đầu như Huawei, Baidu, iFLYTEK và các nền tảng internet để cùng thành lập các phòng thí nghiệm đổi mới, tập trung giải quyết các công nghệ chính như kiến trúc thông minh tích hợp đầu cuối - đám mây, lái xe tự động cấp độ 3 trở lên và tương tác đa phương thức, từ đó tạo ra một nguồn đổi mới xe kết nối thông minh có ảnh hưởng toàn quốc. (Từ Ứng dụng WSJ)

Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc (PBOC) đã thực hiện 188,5 tỷ nhân dân tệ hoạt động mua lại đảo ngược kỳ hạn 7 ngày với lãi suất 1,4%, không đổi so với hoạt động trước đó. Hôm nay không có hoạt động mua lại đảo ngược nào đáo hạn.

Về đồng đô la Mỹ:

Tính đến 11:43, chỉ số đô la Mỹ giảm 0,09% xuống 99,96. Bộ Lao động Mỹ hôm thứ Tư cho biết CPI tháng 5 tăng 4,2% so với cùng kỳ, tăng tốc so với mức 3,8% của tháng trước. Đây là mức tăng cao nhất theo năm kể từ tháng 4 năm 2023, cho thấy chi phí năng lượng cao do xung đột với Iran tiếp tục thúc đẩy áp lực giá cả. Kể từ khi Mỹ và Israel phát động các cuộc tấn công chống lại Iran vào cuối tháng 2, người dân Mỹ đã cảm nhận được nỗi đau từ giá dầu tăng. Chi phí năng lượng tăng đã làm suy yếu niềm tin của người tiêu dùng. Hiện tại, có rất ít dấu hiệu cho thấy các tàu chở dầu có thể được phép liên tục đi qua eo biển Hormuz, có nghĩa là áp lực nguồn cung trên thị trường năng lượng toàn cầu dự kiến sẽ tiếp tục.

Theo công cụ CME FedWatch, xác suất Cục Dự trữ Liên bang Mỹ giữ nguyên lãi suất đến hết tháng 6 là 98,4%, với khả năng cắt giảm lũy kế 25 điểm cơ bản chỉ ở mức 1,6%. Xác suất Fed duy trì lãi suất hiện tại đến hết tháng 7 là 89,1%, khả năng tăng lũy kế 25 điểm cơ bản là 9,5%, và khả năng cắt giảm lũy kế 25 điểm cơ bản là 1,5%.

Art Hogan, Giám đốc Chiến lược Thị trường tại B. Riley Wealth Management, mô tả báo cáo CPI mới nhất như một 'câu chuyện của hai thành phố'. Mặc dù dữ liệu rất khớp với kỳ vọng, xu hướng chung vẫn tiêu cực. Điều này không thay đổi lộ trình chính sách cho cuộc họp tiếp theo của Fed. Tuy nhiên, sự đồng thuận chung là Fed sẽ giữ nguyên, và các hợp đồng tương lai quỹ Fed hiện chỉ định giá một lần tăng lãi suất. Tóm lại, sau áp lực chốt lời đáng kể đối với cổ phiếu bán dẫn và lĩnh vực công nghệ nói chung, những yếu tố này có thể đã giúp thị trường phục hồi một số điểm đã mất trong giao dịch đầu ngày hôm nay.

Một báo cáo của CICC lập luận rằng lạm phát của Mỹ vẫn chịu sự chi phối của các yếu tố cấu trúc, như cú sốc năng lượng, trong khi lạm phát có tính chu kỳ chưa rõ ràng. Tuy nhiên, báo cáo cảnh báo về nguy cơ tổng cầu phục hồi do mở rộng chi tiêu vốn cho AI và cải thiện việc làm. Về chính sách tiền tệ, công ty vẫn giữ dự báo cơ bản rằng Fed sẽ không cắt giảm cũng như không tăng lãi suất trong năm nay. Báo cáo kỳ vọng lập trường của Fed sẽ tiếp tục diều hâu, lưu ý rằng ưu tiên hàng đầu của Chủ tịch Fed Warsh khi nhậm chức sẽ là xây dựng lại uy tín chính sách, có khả năng thể hiện quyết tâm bằng cách phát đi tín hiệu mạnh mẽ hơn về kỳ vọng thu hẹp bảng cân đối kế toán thay vì ám chỉ tăng lãi suất. Kịch bản 'thu hẹp bảng cân đối trước, trì hoãn cắt giảm lãi suất' không thể loại trừ, gây áp lực liên tục lên các tài sản xung đột với triết lý của Warsh, những tài sản phụ thuộc vào thanh khoản và những tài sản hưởng lợi từ việc phát hành quá mức đồng đô la. (Ứng dụng Dữ liệu Jin10)

Về mặt dữ liệu:

Các dữ liệu dự kiến công bố hôm nay bao gồm lãi suất tiền gửi của ECB khu vực đồng euro và lãi suất tái cấp vốn chính của ECB tính đến ngày 11 tháng 6, số đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu của Mỹ trong tuần kết thúc vào ngày 6 tháng 6, và số liệu PPI của Mỹ so với cùng kỳ và so với tháng trước trong tháng 5. Ngoài ra, sự chú ý sẽ đổ dồn vào cuộc họp báo thường kỳ lần thứ hai của Bộ Thương mại trong tháng 6; quyết định lãi suất của ECB; và cuộc họp báo chính sách tiền tệ của Chủ tịch ECB Christine Lagarde.

Về dầu thô:

Tính đến 11:43, giá dầu tăng ở cả hai loại chuẩn, với WTI tăng 1,94% và dầu Brent tăng 1,65%. Giá tăng trong bối cảnh xung đột quân sự leo thang giữa Mỹ và Iran.

Bộ Năng lượng Mỹ (DOE) hôm thứ Tư theo giờ địa phương cho biết Mỹ đang tìm cách cho các doanh nghiệp năng lượng vay tới 40 triệu thùng dầu thô từ Kho Dự trữ Dầu mỏ Chiến lược (SPR) để giúp hạ giá nhiên liệu. Kế hoạch này là một phần của thỏa thuận trước đó nhằm giải phóng 172 triệu thùng từ SPR. Đến nay, Mỹ đã cho vay khoảng 133 triệu thùng dầu thô theo thỏa thuận đó. Vào tháng 3 năm nay, sau khi Mỹ và Israel phát động cuộc chiến chống lại Iran vào ngày 28 tháng 2, Mỹ đã đạt được thỏa thuận với khoảng 30 quốc gia thành viên của Cơ quan Năng lượng Quốc tế (IEA) để cùng giải phóng khoảng 400 triệu thùng dầu dự trữ chiến lược nhằm giúp ổn định thị trường dầu mỏ toàn cầu. Vào thời điểm đó, tồn kho SPR của Mỹ ở mức 349,2 triệu thùng, mức thấp nhất kể từ tháng 8 năm 2023. Các doanh nghiệp vay dầu thô phải hoàn trả một lượng bằng nhau và trả một khoản phí bảo hiểm lên tới 24% dưới dạng dầu thô bổ sung. (Ứng dụng Dữ liệu Jin10)

Tổng quan thị trường giao ngay:

►

►

►

►

►

►

►

►

►

►

►