Đón làn sóng lắp đặt gấp mới do “531” mang lại, giá mô-đun có thể tăng 2-3 cents/W?

Theo các nguồn tin trong ngành, một số nhà phân phối đã cho biết rằng các nhà sản xuất mô-đun PV lớn đang chuẩn bị tăng giá, với mức tăng từ 0,02 đến 0,03 nhân dân tệ/W. Đáp lại, Polaris đã tiến hành khảo sát một số công ty mô-đun. Một vài doanh nghiệp hàng đầu xác nhận tình hình, trong khi những doanh nghiệp khác tuyên bố rõ ràng rằng hiện tại họ không có kế hoạch điều chỉnh giá, với thái độ chung của các công ty là quan sát.

Động lực chính của đợt tăng giá mô-đun mới này là "Thông báo về việc làm sâu sắc thêm cải cách thị trường hóa giá điện năng lượng mới để thúc đẩy phát triển chất lượng cao năng lượng mới" (sau đây gọi là "Thông báo") do Ủy ban Cải cách và Phát triển Quốc gia (NDRC) và Cục Năng lượng Quốc gia ban hành vào ngày 9 tháng 2.

Ngành PV đối mặt với một đợt lắp đặt gấp rút khác

Theo "Thông báo," điện năng từ gió và mặt trời sẽ, về nguyên tắc, hoàn toàn tham gia thị trường điện, với giá điện được hình thành thông qua giao dịch thị trường. Đối với phần điện nằm trong cơ chế, phần giá giao dịch thị trường thấp hơn hoặc cao hơn giá cơ chế sẽ được các doanh nghiệp lưới điện thanh toán theo quy định, với chi phí thanh toán được tính vào chi phí vận hành hệ thống địa phương, tức là "hoàn trả phần thu vượt và bổ sung phần thu thiếu."

"Thông báo" quy định rằng ngày 1 tháng 6 năm 2025 sẽ là mốc phân chia giữa các dự án mới và hiện có. Đối với các dự án hiện có được đưa vào vận hành trước ngày 1 tháng 6 năm 2025, sự khác biệt về giá sẽ được thanh toán để đảm bảo phù hợp với các chính sách hiện hành. Khối lượng điện sẽ được điều chỉnh theo các chính sách hiện hành đảm bảo khối lượng điện liên quan. Trong phạm vi này, các dự án năng lượng mới sẽ tự quyết định tỷ lệ điện nằm trong cơ chế mỗi năm, nhưng không được vượt quá tỷ lệ của năm trước. Giá cơ chế sẽ tuân theo các chính sách giá hiện hành và không vượt quá giá chuẩn địa phương cho điện than.

Điều này có nghĩa là các dự án kết nối lưới trước ngày 1 tháng 6 có thể hưởng mức giá "đảm bảo" cao hơn, nằm giữa giá chuẩn than khử lưu huỳnh địa phương và giá giao ngay.

Đối với các dự án tăng thêm được đưa vào vận hành từ ngày 1 tháng 6 năm 2025 trở đi, khối lượng điện nằm trong cơ chế sẽ được điều chỉnh động dựa trên việc hoàn thành các mục tiêu phát triển năng lượng mới do nhà nước đặt ra cho từng khu vực. Giá cơ chế sẽ được xác định thông qua đấu thầu thị trường tại từng khu vực.

Điều này cho thấy rằng đối với các dự án kết nối lưới sau ngày 1 tháng 6, mô hình tính toán doanh thu sẽ thay đổi đáng kể. Sau khi tài liệu được công bố, vẫn chưa có sự hiểu rõ giữa các bên liên quan về phương pháp tính toán giá thanh toán thực tế cho các dự án. Xét đến những thách thức vận hành, việc hoàn thành kết nối lưới trước ngày 1 tháng 6 được coi là một lựa chọn an toàn và thận trọng hơn, dẫn đến một đợt lắp đặt gấp rút "531" khác trong ngành PV.

Đối với các dự án PV phân tán, chỉ có Sơn Đông và Hà Bắc đã ban hành chính sách cho phép điện PV phân tán tham gia thị trường. Các chuyên gia trong ngành phân tích rằng trước tháng 6, các tỉnh liên quan có khả năng tiếp tục thực hiện các chính sách cấp tỉnh hiện tại. Sau đó, họ có thể xây dựng các chi tiết thực hiện cụ thể phù hợp với chính sách quốc gia, chẳng hạn như làm rõ liệu các dự án PV trên mái nhà có chính sách đặc biệt hay không và mô hình đấu thầu cho các dự án phân tán.

Tuy nhiên, để tránh các tính toán doanh thu phức tạp và quy tắc đấu thầu thị trường, một số dự án phân tán có lợi nhuận đầu tư tốt hơn cũng rất có khả năng tham gia vào đợt lắp đặt gấp rút "531."

Các chuyên gia khác trong ngành cho rằng đối với các dự án PV phân tán tham gia thị trường, chiến lược ưu tiên các dự án thương mại hơn các dự án PV hộ gia đình có thể tiếp tục. Các dự án PV hộ gia đình có thể là những dự án cuối cùng tham gia thị trường và không nhất thiết phải tham gia vào đợt lắp đặt gấp rút này.

Liệu các mô-đun có đạt được mức tăng giá mong muốn?

Đợt lắp đặt gấp rút trong nửa đầu năm đã tạo ra bầu không khí cho việc tăng giá mô-đun, nhưng liệu các mô-đun có đạt được mức tăng giá kỳ vọng hay không vẫn là một chủ đề gây tranh cãi. Quan sát từ mạng xã hội cho thấy một số nhà phân phối vẫn đang quảng bá các mô-đun, bao gồm các thương hiệu ở nhiều cấp độ khác nhau. Hiện tại, các công ty cấp hai và ba đang quan sát hành động của các doanh nghiệp hàng đầu, với xu hướng "nếu bạn tăng giá, chúng tôi cũng sẽ tăng." Tuy nhiên, một số công ty cho rằng điều này phụ thuộc vào nhu cầu sử dụng cuối cùng và cảnh báo không nên quá lạc quan.

Một mặt, năm 2025 đánh dấu năm cuối cùng của Kế hoạch 5 năm lần thứ 14. Theo thống kê từ Mạng lưới PV Mặt trời Polaris, chín khu vực vẫn chưa đạt được mục tiêu, với Sơn Tây và Quý Châu mỗi nơi thiếu hơn 10 GW. Các khu vực này có thể đẩy nhanh tiến độ các dự án PV vào năm 2025.

Mặt khác, xét đến chính sách tham gia thị trường toàn diện cho các dự án năng lượng mới, mô hình tính toán doanh thu cho các khoản đầu tư dự án PV đã thay đổi đáng kể, có thể ảnh hưởng đến ý chí đầu tư của các công ty.

Xét đến tình hình cung và cầu, Hiệp hội Công nghiệp PV Trung Quốc trước đây đã phân tích rằng công suất hàng năm của tất cả các phân khúc PV hiện tại vượt quá 1,100 GW, trong khi nhu cầu lạc quan cho thị trường PV toàn cầu và Trung Quốc vào năm 2025 chỉ là 600 GW và 250 GW. Sự mất cân đối cung cầu vẫn chưa được giải quyết.

Từ góc độ giá chuỗi ngành, giá thị trường polysilicon vẫn ổn định. Theo Hiệp hội Công nghiệp Silicon, các công ty sản xuất tấm wafer hạ nguồn dự kiến sẽ tăng lịch trình sản xuất, dẫn đến sự tăng trưởng ổn định trong nhu cầu polysilicon. Tuy nhiên, việc tăng lịch trình sản xuất tấm wafer mang rủi ro chuyển thành tồn kho, khiến việc duy trì giá trong ngắn hạn trở nên khó khăn. Sự chấp nhận tăng giá liên tục cho polysilicon vẫn yếu.

Dữ liệu từ các gói thầu tập trung mô-đun tháng 1 năm nay cho thấy giá thầu trung bình cho các mô-đun loại n là khoảng 0,696 nhân dân tệ/W, tăng nhẹ so với tháng trước. Kết quả thầu gần đây cho gói thầu thiết bị mô-đun PV năm 2025 của CGN New Energy (các phần 2, 3 và 4) cho thấy giá thầu mô-đun dao động từ 0,695 đến 0,706 nhân dân tệ/W.

Về việc liệu giá mô-đun PV có tiếp tục tăng hay không, cuộc đấu thầu sắp tới cho dự án mua sắm tập trung mô-đun Datang có thể cung cấp thông tin chi tiết về xu hướng này.