เริ่มมีการกักตุนสต็อกปลายน้ำเมื่อราคาปรับตัวลง ราคาตะกั่วทรงตัวในระดับต่ำด้วยทิศทางอ่อนตัว [สรุปการประชุมเช้า SMM ตลาดตะกั่ว]

ฟิวเจอร์ส:

ข้ามคืน สัญญา LME ตะกั่ว 3M เปิดที่ 1,880.5 ดอลลาร์/ตัน เมื่อวันที่ 15 กันยายน ปรับลงแตะ 1,870.0 ดอลลาร์/ตันในช่วงการซื้อขายยุโรป ดีดตัวขึ้นชั่วคราวสู่ระดับประมาณ 1,880 ดอลลาร์/ตันในช่วงเย็น จากนั้นปรับลงอีกครั้งในช่วงเช้ามืด ปิดท้ายที่ 1,875.5 ดอลลาร์/ตัน ลดลง 4.5 ดอลลาร์/ตัน หรือ 0.24% จากราคาปิดของวันทำการก่อนหน้า ช่วงการซื้อขายทั้งวันอยู่ที่ 1,870.0-1,882.5 ดอลลาร์/ตัน ปริมาณการซื้อขาย 5,525 สัญญา ลดลง 4,199 สัญญา และสถานะคงค้าง 174,481 สัญญา ลดลง 999 สัญญา แท่งเทียนรายวันปิดเป็นแท่งเทียนขาลงขนาดเล็ก

ข้ามคืน สัญญา SHFE ตะกั่ว 2610 เปิดที่ 15,830 หยวน/ตันในรอบการซื้อขายกลางคืน พุ่งขึ้นชั่วครู่หลังเปิดตลาดก่อนจะอ่อนตัวลง เคลื่อนไหว sideways ในกรอบแคบที่ 15,755-15,800 หยวน/ตัน และปิดท้ายที่ 15,780 หยวน/ตัน เพิ่มขึ้นเล็กน้อย 5 หยวน/ตัน หรือ 0.03% จากราคาปิดของวันทำการก่อนหน้า ปริมาณการซื้อขาย 25,598 สัญญา และสถานะคงค้าง 62,815 สัญญา

โดยรวมแล้ว ทั้ง SHFE และ LME ตะกั่วเปลี่ยนจากช่วงขาลงรุนแรงก่อนหน้านี้มาเป็นการปรับฐานในกรอบแคบที่ระดับต่ำ นอกจากนี้ เมื่อวานนี้เป็นวันซื้อขายสุดท้ายของสัญญา SHFE ตะกั่ว 2609 และเริ่มส่งมอบตั้งแต่วันนี้ โดยเงินทุนยังคงโยกย้ายไปยังสัญญา 2611 ควรจับตาการบรรจบกันของสัญญาใกล้เดือนและความผันผวนจากการเปลี่ยนสัญญาที่มีปริมาณการซื้อขายสูงสุด

ด้านมหภาค:

ต่างประเทศ ตลาดมุ่งความสนใจไปที่สัปดาห์ซูเปอร์เซ็นทรัลแบงก์ในสัปดาห์นี้ เวลา 02:00 น. เช้ามืดหลังวันนี้ ธนาคารกลางสหรัฐจะประกาศการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ย FOMC และสรุปประมาณการเศรษฐกิจ และเวลา 02:30 น. ประธานเฟด วอร์ช จะแถลงข่าว ตลาดเดิมพันการขึ้นดอกเบี้ย 25bp ในเดือนกันยายนสูงขึ้นเป็นประมาณ 90% แล้ว และบรรยากาศรอดูท่าทีหนาแน่นในช่วงการซื้อขายกลางวัน วันอังคาร ความรู้สึกหลีกเลี่ยงความเสี่ยงและความคาดหวังอัตราดอกเบี้ยขาขึ้นยังคงครอบงำ ดอลลาร์สหรัฐและอัตราผลตอบแทนที่แท้จริงแข็งค่าขึ้นทั้งคู่ ดัชนีดอลลาร์ปิดบวก 0.13% ที่ 99.613 สูงสุดนับตั้งแต่ต้นเดือน อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปีแตะ 5.04% ระหว่างวัน สูงสุดนับตั้งแต่ปี 2007 ด้านภูมิรัฐศาสตร์และเงินเฟ้อ ความกังวลอุปทานเกี่ยวกับ "สองช่องแคบ" ในตะวันออกกลางทวีความรุนแรงขึ้น หลังการโจมตีท่อส่งน้ำมันดิบตะวันออก-ตะวันตกของซาอุดีอาระเบีย การขนถ่ายน้ำมันดิบที่ท่าเรือยานบู ซึ่งเป็นท่าเรือใหญ่ที่สุดในทะเลแดง ถูกระงับซาอุดีอาระเบียได้แจ้งโรงกลั่นในยุโรปบางแห่งให้ยกเลิกคำสั่งซื้อน้ำมันดิบที่จะขนส่งในเดือนกันยายน ความกังวลด้านอุปทานผลักดันให้ราคาน้ำมันระหว่างประเทศพุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว โดยน้ำมันดิบ WTI ทะลุ 102 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรลระหว่างวัน และปิดตลาดเพิ่มขึ้น 3.01% ที่ 100.96 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล ขณะที่น้ำมันดิบเบรนต์ปิดตลาดเพิ่มขึ้น 1.74% ที่ 104.96 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นยิ่งตอกย้ำความคาดหวังเรื่องเงินเฟ้อและการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย นอกจากนี้ ผู้นำเสียงข้างมากในวุฒิสภาสหรัฐกล่าวว่าเขา "ยินดีที่จะพิจารณา" การห้ามส่งออกน้ำมันดีเซล

ในจีน มีการเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจเดือนสิงหาคม มูลค่าเพิ่มภาคอุตสาหกรรมที่สูงกว่าขนาดที่กำหนดเพิ่มขึ้น 5.2% เมื่อเทียบเป็นรายปี แต่ด้านอุปสงค์ยังคงอ่อนแอ ยอดค้าปลีกรวมเพิ่มขึ้นเพียง 0.4% เมื่อเทียบเป็นรายปี การลงทุนในสินทรัพย์ถาวรลดลง 7.2% เมื่อเทียบเป็นรายปีในช่วงเดือนมกราคมถึงสิงหาคม และการลงทุนพัฒนาอสังหาริมทรัพย์ลดลง 19.9% เมื่อเทียบเป็นรายปี ห่วงโซ่อสังหาริมทรัพย์และการบริโภคยังคงอ่อนแอ กดดันความคาดหวังอุปสงค์ปลายน้ำของโลหะนอกกลุ่มเหล็ก สมาคมเหล็กและเหล็กกล้าจีนระบุว่าจะดำเนินการควบคุมการผลิตอย่างเข้มงวดและยึดมั่นในวินัยการควบคุมการผลิตและลดสต็อก รัฐมนตรีต่างประเทศอิหร่านเดินทางเยือนจีนในวันนี้ ในตลาดการเงิน หุ้น A อ่อนตัวลงท่ามกลางมูลค่าการซื้อขายที่หดตัว โดยมูลค่าการซื้อขายรวมของสองตลาดแตะระดับต่ำสุดใหม่ของปี หุ้นมากกว่า 4,300 ตัวปรับตัวลดลง และมีเพียงไม่กี่ภาคส่วน เช่น โลหะหายาก ที่สวนทางตลาด ภาคเหมืองทองแดงและทองคำที่จดทะเบียนในฮ่องกงอ่อนตัวลง และความอยากเสี่ยงโดยรวมของตลาดยังคงอยู่ในระดับต่ำ

ปัจจัยพื้นฐานด้านอุปสงค์และอุปทาน:

ในด้านอุปทานตะกั่วปฐมภูมิ ราคาตะกั่ว SHFE ปรับฐานในกรอบแคบ โรงถลุงตะกั่วปฐมภูมิยังคงยืนกรานราคา และสินค้าตะกั่วอิเล็กโทรไลต์ที่ออกจากโรงงานมีความแข็งแกร่งเป็นพิเศษ ความแตกต่างระหว่างภูมิภาคเห็นได้ชัด: โรงถลุงตะกั่วปฐมภูมิในเหอหนานส่งมอบตามสัญญาระยะยาวเป็นหลัก ปริมาณสปอตลดลง และผู้ขายปรับลดส่วนลดราคาเสนอขาย โรงถลุงตะกั่วปฐมภูมิในจีนตอนใต้เสนอราคาสปอตที่พรีเมียม 25-80 หยวนต่อตันเหนือราคาเฉลี่ยตะกั่ว SMM #1 ณ หน้าโรงงาน โดยรวมสินค้าหมุนเวียนตึงตัวขึ้น และผู้ขายตะกั่วปฐมภูมิยืนกรานราคาเมื่อขาย โดยบางส่วนถูกขายล่วงหน้าเพื่อส่งมอบหลังวันที่ 25 กันยายน ในด้านอุปทานตะกั่วทุติยภูมิ โรงถลุงตะกั่วทุติยภูมิแสดงท่าทีไม่เต็มใจขายในราคาต่ำอย่างชัดเจน สินค้าตะกั่วบริสุทธิ์ทุติยภูมิบางส่วนจากพื้นที่ผลิตหลักเสนอราคาที่พรีเมียม 0-50 หยวนต่อตันเหนือราคาเฉลี่ยตะกั่ว SMM #1 ณ หน้าโรงงานในด้านอุปสงค์ปลายน้ำ ด้วยราคาตะกั่วที่อ่อนตัว ผู้ประกอบการปลายน้ำได้เข้าซื้อเมื่อราคาย่อตัวและสอบถามราคาอย่างแข็งขัน กระตุ้นกิจกรรมการซื้อขายในตลาดสปอตให้คึกคักขึ้น ผู้ประกอบการปลายน้ำบางรายเริ่มสะสมสต็อกล่วงหน้าก่อนช่วงเทศกาลไหว้พระจันทร์และวันชาติจีน โดยภาพรวมการซื้อขายอยู่ในระดับปานกลาง

สต็อก: ณ วันที่ 15 กันยายน สต็อกตะกั่ว LME อยู่ที่ 379,850 ตัน เพิ่มขึ้น 1,325 ตันจากวันทำการก่อนหน้า สต็อกใบสำคัญแสดงสิทธิแท่งตะกั่วรวมใน SHFE อยู่ที่ 60,096 ตัน ลดลง 301 ตันจากวันทำการก่อนหน้า

คาดการณ์ราคาตะกั่ววันนี้:

ในช่วงข้ามคืน SHFE และ LME ยังคงปรับฐานในทิศทางอ่อนตัว ประกอบกับดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้น ความคาดหวังการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้น และการประชุมธนาคารกลางสหรัฐที่มีกำหนดในช่วงเช้าตรู่ของวันพรุ่งนี้ ส่งผลให้ตลาดฟิวเจอร์สยังคงถูกกดดัน ในตลาดสปอต ปริมาณสินค้าหมุนเวียนตึงตัวขึ้น ผู้จำหน่ายรวมถึงโรงถลุงขั้นต้นและขั้นทุติยภูมิต่างยืนราคาและไม่เต็มใจขาย สินค้าตะกั่วรีไซเคิลบางส่วนปรับเป็นราคาพรีเมียม ผู้ใช้ปลายน้ำซื้อเพิ่มเมื่อราคาย่อตัวและเริ่มสะสมสต็อกสำหรับเทศกาลไหว้พระจันทร์และวันชาติจีน โดยธุรกรรมการซื้อขายปรับตัวดีขึ้น ซึ่งช่วยพยุงราคาตะกั่วไม่ให้ปรับลงแรง วันนี้คาดว่าราคาตะกั่วสปอตจะปรับฐานในกรอบแคบที่ระดับต่ำ โดยการปรับลงชะลอตัว การยืนราคาของโรงถลุงและการซื้อสะสมเมื่อราคาย่อตัวคาดว่าจะจำกัดพื้นที่ขาลง ควรจับตาการส่งผ่านผลการประชุมธนาคารกลางสหรัฐต่อความเชื่อมั่นใน LME ว่า SHFE จะยืนเหนือหรือหลุดเส้น Bollinger Band ล่างหรือไม่ และความยั่งยืนของการยืนราคาและธุรกรรมการซื้อขายในตลาดสปอต