[วิเคราะห์ SMM] สหรัฐฯ ประกาศใช้ข้อจำกัดฉุกเฉินในการส่งออกแบล็กแมสจากแบตเตอรี่ลิเธียม ล็อกวัตถุดิบรีไซเคิลสำคัญด้วยกฎระเบียบ

6 สิงหาคม 2026

ท่ามกลางฉากหลังที่สหรัฐกำลังเร่งดำเนินการจัดห่วงโซ่อุปทานแบตเตอรี่ภายในประเทศ แต่ยังคงต้องพึ่งพาการนำเข้าแร่ธาตุสำคัญ สำนักอุตสาหกรรมและความมั่นคง (BIS) แห่งกระทรวงพาณิชย์สหรัฐ ได้ออกกฎข้อบังคับชั่วคราวขั้นสุดท้ายเมื่อวันที่ 5 สิงหาคม 2026 โดยกำหนดการควบคุมการส่งออกวัสดุแบตเตอรี่รีไซเคิลบางประเภท มาตรการที่สร้างผลกระทบมากที่สุดคือการจำกัดการส่งออกแบล็กแมส—ซึ่งเป็นผลิตภัณฑ์ขั้นกลางในการรีไซเคิลแบตเตอรี่ลิเธียมเป็นการชั่วคราว การดำเนินการนี้ไม่ได้เป็นการห้ามแบบครอบคลุมในการส่งออกวัสดุที่เกี่ยวข้องกับแบตเตอรี่ลิเธียม แต่เป็นการมุ่งเป้าไปยังผลิตภัณฑ์ขั้นกลางจากการรีไซเคิลที่อุดมด้วยลิเธียม โคบอลต์ และนิกเกิลอย่างแม่นยำ โดยมีเป้าหมายเพื่อตัดท่อส่งแหล่งวัตถุดิบจากแบตเตอรี่ใช้แล้วที่เติบโตอย่างรวดเร็วในประเทศตั้งแต่ต้นทาง

พื้นฐานทางกฎหมายของกฎข้อบังคับชั่วคราวขั้นสุดท้ายนี้คือมาตรา 101 ของพระราชบัญญัติการผลิตเพื่อการป้องกันประเทศ ค.ศ. 1950 ซึ่งถูกบังคับใช้ผ่านการลงนามคำสั่งของประธานาธิบดี ภายใต้กรอบระบบ DPAS BIS ได้ออกคำสั่งจัดสรร (directive allocation order) โดยกำหนดให้การขายวัสดุที่เกี่ยวข้องต้องให้ความสำคัญกับความต้องการภายในประเทศสหรัฐฯ ก่อน ตามคำนิยามของกฎระเบียบ "แบล็กแมส" ครอบคลุมถึงส่วนผสมผงที่อุดมด้วยโลหะ เช่น ลิเธียม โคบอลต์ นิกเกิล และโลหะอื่นๆ ซึ่งได้มาจากการคายประจุ ทุบ และคัดแยกแบตเตอรี่ที่หมดอายุการใช้งาน รวมถึงวัสดุขั้นกลางจากการรีไซเคิลที่ผ่านการแปรรูปขั้นต้นทางกายภาพแล้ว แต่ยังไม่ได้เข้าสู่ขั้นตอนการกลั่นทางเคมี แบตเตอรี่ใหม่ที่ประกอบเสร็จสมบูรณ์ โมดูลแบตเตอรี่ และแบตเตอรี่ใช้แล้วที่ไม่อยู่ในสถานะขั้นกลางนี้ ไม่อยู่ภายใต้มาตรการควบคุมนี้โดยตรง

กฎข้อบังคับชั่วคราวขั้นสุดท้ายนี้ ซึ่งเผยแพร่ใน Federal Register เมื่อวันที่ 6 สิงหาคม 2026 จะมีผลบังคับใช้ในอีก 21 วันต่อมา กล่าวคือ มาตรการจำกัดดังกล่าวจะถูกบังคับใช้อย่างเต็มรูปแบบนับตั้งแต่วันที่ 27 สิงหาคม 2026 เป็นต้นไป กฎระเบียบนี้มีผลใช้บังคับไปจนถึงวันที่ 27 สิงหาคม 2027

ปัจจุบัน กำลังการผลิตขั้นตอนการทุบและเตรียมวัตถุดิบเบื้องต้นสำหรับการรีไซเคิลแบตเตอรี่ลิเธียมทั่วโลกในปี 2026 อยู่ที่ประมาณ 3.42 ล้านตันต่อปี โดยกำลังการผลิตของจีนคิดเป็นสัดส่วนประมาณ 70% กิจการรีไซเคิลในจีนมีการกระจายตัวอย่างกว้างขวางและมีกำลังการผลิตขนาดใหญ่ ในขณะที่อเมริกาเหนือมีสัดส่วนประมาณ 7% ของกำลังการผลิตขั้นตอนการทุบและเตรียมวัตถุดิบเบื้องต้นทั่วโลก ในส่วนของการรีไซเคิลแบบไฮโดรเมทัลเลอร์จี (hydrometallurgy) กำลังการผลิตของจีนคิดเป็นสัดส่วน 80% ขึ้นไป นอกจากนี้ ในมาตรการชั่วคราวสำหรับการบริหารจัดการการรีไซเคิลและการใช้ประโยชน์อย่างครอบคลุมของแบตเตอรี่พลังงานสำหรับยานยนต์ไฟฟ้าที่หมดอายุการใช้งาน ซึ่งออกเมื่อวันที่ 1 เมษายน 2026 ได้มีการกำหนดข้อกำหนดประสิทธิภาพการรีไซเคิลอย่างชัดเจน: อัตราการนำโลหะนิกเกิล-โคบอลต์-แมงกานีสกลับคืนมาอย่างครอบคลุมต้องไม่น้อยกว่า 98% และอัตราการนำลิเธียมกลับคืนมาอย่างครอบคลุมต้องไม่น้อยกว่า 85%ปัจจุบัน กำลังการผลิตลิเทียมคาร์บอเนตรีไซเคิลในปี 2025 อยู่ที่ 556,000 เมตริกตัน นิกเกิลซัลเฟต 184,000 เมตริกตันในรูปโลหะ และโคบอลต์ซัลเฟต 82,000 เมตริกตันในรูปโลหะ องค์กรส่วนใหญ่มีอัตราการนำลิเทียมกลับคืนสูงกว่า 85% และอัตราการนำนิกเกิลและโคบอลต์กลับคืนประมาณ 97% จีนเป็นผู้นำทั้งในด้านกำลังการผลิตรวมและอัตราการนำกลับคืนสำหรับการถลุงด้วยกระบวนการไฮโดรเมทัลลูร์จีในขั้นตอนปลายน้ำของการรีไซเคิลแบตเตอรี่ลิเทียม แม้ว่ายุโรปและอเมริกาเหนือจะมีกำลังการถลุงด้วยกระบวนการนี้เช่นกัน แต่โรงงานส่วนใหญ่ยังอยู่ในขั้นทดลองผลิต

ดังนั้น ในภูมิภาคเหล่านี้ แบตเตอรี่หมดอายุจะถูกแปรรูปเบื้องต้นเป็นมวลดำและขายเป็นผลิตภัณฑ์ขั้นกลางให้กับผู้กลั่นปลายน้ำ หรือส่งออกไปยังเอเชียโดยตรงเพื่อสกัดด้วยกระบวนการไฮโดรเมทัลลูร์จี หลังจากคำสั่งห้ามมีผลบังคับใช้ มวลดำที่ไม่มีใบอนุญาตส่งออกจะไม่สามารถออกจากเขตศุลกากรสหรัฐฯ ได้ ส่งผลให้ช่องทางส่งออกระยะสั้นของผู้รีไซเคิลบางรายหยุดชะงักทันที

เอสเอ็มเอ็มเชื่อว่าข้อจำกัดการส่งออกชั่วคราวนี้กำลังก่อให้เกิดปฏิกิริยาลูกโซ่ในภาคการรีไซเคิลแบตเตอรี่ลิเทียม ในระยะสั้น องค์กรรีไซเคิลบางแห่งที่พึ่งพาการส่งออกมวลดำเพื่อกระแสเงินสดต้องเผชิญกับการค้างสต็อกวัตถุดิบและความเสี่ยงในการผิดสัญญาที่มีอยู่ ซึ่งอาจบังคับให้ต้องลดกำลังการผลิตและปรับการผลิต ในระยะกลาง มาตรการนี้อาจเร่งการสร้างกำลังการผลิตแบบครบวงจรสำหรับการกลั่นมวลดำ การผลิตพรีเคอร์เซอร์ และวัสดุแคโทดในอเมริกาเหนือ ผลักดันให้ผู้รีไซเคิลลงนามข้อตกลงผูกพันปริมาณระยะยาวกับผู้กลั่นและผู้ผลิตแบตเตอรี่ ซึ่งจะปรับโฉมโลจิสติกส์และรูปแบบธุรกิจของห่วงโซ่อุตสาหกรรมรีไซเคิลแบตเตอรี่ลิเทียมในสหรัฐฯ

ทีมวิจัยพลังงานใหม่ เอสเอ็มเอ็ม

หวัง ชง 021-51666838

หม่า รุ่ย 021-51595780

เฟิง ตี้เซิง 021-51666714

ลวี่ เหยียนหลิน 021-20707875