[SMM ตารางการผลิตเหล็กเส้น] การขาดทุนที่เลวร้ายลงและอุปสงค์นอกฤดูกาลกดดันให้การผลิตวัสดุก่อสร้างตามแผนเดือนกรกฎาคมลดลงอีก

เริ่มตั้งแต่เดือนตุลาคม 2025 เป็นต้นไป ได้มีการเพิ่มข้อมูลกำหนดการส่งออกใหม่ของโรงงานเหล็กกล้า โดยปริมาณการผลิตเหล็กเส้นและเหล็กลวดตามแผนรวมถึงการส่งออก แต่ไม่รวมการส่งออกเหล็กแท่ง

จากการสำรวจของ SMM กับผู้ผลิตเหล็กรายใหญ่จำนวน 56 ราย พบว่า:

• ในเดือนกรกฎาคม แผนการผลิตเหล็กเส้นอยู่ที่ 7.428 ล้านตัน ลดลง 389,700 ตัน หรือ 4.98% จากปริมาณการผลิตจริงของเดือนมิถุนายน ปริมาณการผลิตเหล็กเส้นรายวันในเดือนกรกฎาคมอยู่ที่ 239,600 ตัน ลดลง 8.05% จากเดือนก่อน
• ในเดือนกรกฎาคม แผนการผลิตเหล็กลวดอยู่ที่ 3.197 ล้านตัน เพิ่มขึ้น 18,700 ตัน หรือ 0.59% จากปริมาณการผลิตจริงของเดือนมิถุนายน อย่างไรก็ตาม ปริมาณการผลิตเหล็กลวดรายวันในเดือนกรกฎาคมอยู่ที่ 103,100 ตัน ลดลง 2.66% จากเดือนก่อน

แผนภูมิ 1-2: กำหนดการผลิตเหล็กเส้นและเหล็กลวดของโรงงานเหล็กก่อสร้างกระแสหลัก (56 โรงงาน)

แหล่งที่มา: SMM

• ในเดือนกรกฎาคม กำหนดการส่งออกผลิตภัณฑ์เหล็กยาวของโรงงานตัวอย่างอยู่ที่ 653,000 ตัน ลดลง 41,000 ตันจากเดือนก่อน โดยกำหนดการส่งออกเหล็กแท่งอยู่ที่ 350,000 ตัน ลดลง 30,000 ตันจากเดือนก่อน

โดยเฉพาะอย่างยิ่ง การลดลงของกำหนดการส่งออกผลิตภัณฑ์เหล็กยาวในเดือนกรกฎาคมยังคงมาจากเหล็กแท่งเป็นหลัก ในขณะที่คำสั่งซื้อเหล็กเส้นและเหล็กลวดปรับตัวลดลงเล็กน้อย ก่อนหน้านี้ ช่องแคบฮอร์มุซเปิดให้เดินเรือได้ และผู้ซื้อในตะวันออกกลางบางรายมีท่าทีรอดูต่อการซื้อจากจีน นอกจากนี้ ความได้เปรียบด้านราคาของประเทศเพื่อนบ้านดีขึ้น ทำให้ราคาส่งออกของจีนมีการแข่งขันลดลง ซึ่งส่งผลให้ปริมาณการจัดซื้อในตลาดเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ลดลง เมื่อแยกตามภูมิภาค โรงงานในภาคตะวันออกเฉียงเหนือพิจารณาว่าความได้เปรียบด้านราคาของการส่งออกเหล็กแท่งลดลงและด้อยกว่าการค้าในประเทศ จึงเห็นการลดลงเพิ่มเติมของคำสั่งซื้อ ในขณะเดียวกัน โรงงานในจีนตะวันออกมีการซ่อมบำรุงในเดือนกรกฎาคม และควบคุมคำสั่งซื้อส่งออกของเดือนกรกฎาคมล่วงหน้า

แผนภูมิ 3: กำหนดการส่งออกผลิตภัณฑ์เหล็กยาวของโรงงานตัวอย่าง (รวมเหล็กแท่ง)

แหล่งที่มา: SMM

แผนภูมิ 4: กำหนดการส่งออกเหล็กแท่งของโรงงานตัวอย่าง

แหล่งที่มา: SMM

แยกตามภูมิภาค:

ตาราง 1: กำหนดการผลิตเหล็กเส้นและเหล็กเส้นม้วน - ปริมาณจริงของเดือนก่อนและแผนของเดือนนี้

แหล่งที่มา: SMM

ภาคตะวันออกเฉียงเหนือ: สำหรับโรงงานบางแห่ง การกำหนดราคาคำสั่งซื้อส่งออกเหล็กแท่งในต่างประเทศไม่เอื้ออำนวย ส่งผลให้คำสั่งซื้อส่งออกลดลงเล็กน้อยนอกจากนี้ ยังมีการเปลี่ยนทิศทางน้ำเหล็กบางส่วนไปผลิตเหล็กก่อสร้าง แต่ปริมาณโดยรวมเปลี่ยนแปลงเพียงเล็กน้อย

ภาคเหนือของจีน: ความสามารถในการทำกำไรในการผลิตของโรงถลุงเหล็กในปัจจุบันส่วนใหญ่อยู่ในระดับคุ้มทุน และยังคงรักษาระดับการผลิตก่อนหน้านี้ได้ชั่วคราว

ภาคตะวันออกของจีน: โรงถลุงเหล็กบางแห่งในภูมิภาคมีแผนซ่อมบำรุงเตาถลุงและสายรีด โรงถลุงบางแห่งวางแผนลดการผลิตเหล็กเส้นในเดือนกรกฎาคมลงครึ่งหนึ่ง นอกจากนี้ สำหรับโรงถลุงจำนวนน้อยราย ความสามารถในการทำกำไรของแผ่นและเพลทค่อนข้างดีกว่าเหล็กก่อสร้าง จึงมีการย้ายน้ำเหล็กบางส่วนไปเพิ่มผลผลิตแผ่นและเพลท ส่งผลให้การผลิตเหล็กก่อสร้างโดยรวมลดลงอย่างมีนัยสำคัญ

ภาคกลางและใต้ของจีน: โรงถลุงเหล็กบางแห่งเผชิญกับแรงกดดันด้านสินค้าคงคลังอย่างมาก ประกอบกับการผลิตเหล็กเส้นให้กำไรน้อยกว่าผลิตภัณฑ์ชนิดพิเศษ จึงมีแผนซ่อมบำรุงหรือลดการผลิตเหล็กเส้นในเดือนกรกฎาคม

ภาคตะวันตกเฉียงเหนือ: โรงถลุงเหล็กหลายแห่งในภูมิภาคนี้ประสบภาวะขาดทุน โดยบางแห่งมุ่งเน้นไปที่การผลิตเหล็กแผ่นรีดร้อนหรือเพลทหน้ากว้างเป็นหลัก ทำให้การผลิตเหล็กเส้นลดลงอย่างมาก ขณะที่ผลกระทบต่อผลผลิตเหล็กลวดมีค่อนข้างน้อย

ภาคตะวันตกเฉียงใต้: ในเดือนกรกฎาคม โรงถลุงบางรายดำเนินการซ่อมบำรุงเตาถลุง ซึ่งส่งผลกระทบเล็กน้อยต่อการผลิตวัสดุก่อสร้าง นอกจากนี้ เนื่องจากภูมิภาคนี้ยังคงเป็นจุดต่ำสุดของราคาระดับประเทศ โรงถลุงบางแห่งจึงลดภาระการดำเนินงาน

ด้านต้นทุน:

มีการเสนอการปรับขึ้นราคาถ่านโค้กรอบที่ 10 แม้ว่าการบังคับใช้ยังอยู่ระหว่างการเจรจา แต่โรงถลุงเหล็กได้ดูดซับการปรับขึ้นเพิ่มเติมอีก 3-4 รอบในเดือนมิถุนายน ซึ่งกดดันส่วนต่างกำไรของผลิตภัณฑ์สำเร็จรูปอย่างต่อเนื่อง ผู้ประกอบการบางรายอยู่ในขั้นขาดทุนแล้ว โดยอัตราการทำกำไรของโรงถลุงในปัจจุบันอยู่ที่ 33.33% ลดลงอย่างมากจากเดือนมิถุนายน ระดับส่วนต่างกำไรในปัจจุบันอยู่ในช่วง -200 ถึง 100

แผนภูมิที่ 5: แนวโน้มกำไรจากการผลิตเหล็กเส้นของโรงถลุงเหล็กแบบเรียลไทม์ ตั้งแต่ปี 2024 จนถึงปัจจุบัน

ที่มา: SMM

แผนภูมิที่ 6: ความสามารถในการทำกำไรส่วนเพิ่มของเหล็กเส้นในกลุ่มตัวอย่างโรงถลุงเหล็ก

ที่มา: SMM

แนวโน้ม:

เมื่อเร็ว ๆ นี้ โรงถลุงเหล็กส่วนใหญ่ดำเนินการในระดับใกล้จุดคุ้มทุน ทำให้ความกระตือรือร้นในการผลิตลดลง ในภาคตะวันออกของจีน ภาคใต้ และภาคตะวันตกเฉียงเหนือ โรงถลุงมีกำหนดการซ่อมบำรุงหรือเปลี่ยนไปผลิตผลิตภัณฑ์เหล็กอื่น ๆ เนื่องจากส่วนต่างกำไรของเหล็กเส้นไม่ดี ส่งผลให้ปริมาณการผลิตเหล็กเส้นตามแผนในเดือนกรกฎาคมลดลงอย่างเห็นได้ชัดในขณะเดียวกัน อัตรากำไรของเหล็กลวดดีกว่าเหล็กเส้นเล็กน้อย และโรงงานบางแห่งได้ลดการผลิตเหล็กลวดลงสู่ระดับต่ำตั้งแต่ก่อนหน้านี้แล้ว โดยผลิตเป็นรายเดือนเพื่อเติมเต็มความต้องการประจำของผู้ใช้ปลายทาง ส่งผลให้การลดลงของปริมาณการผลิตเหล็กลวดเฉลี่ยต่อวันน้อยกว่าเหล็กเส้น

โดยรวม ช่วงนอกฤดูความต้องการตามฤดูกาลตั้งแต่เดือนกรกฎาคมถึงสิงหาคม ประกอบกับการผลิตวัสดุก่อสร้างโดยทั่วไปเริ่มประสบภาวะขาดทุน คาดว่าจะนำไปสู่การปรับจังหวะการผลิตของโรงงานเหล็ก นอกจากนี้ โรงงานบางแห่งมีกำหนดการซ่อมบำรุงประจำปีในเดือนสิงหาคม ทำให้การปรับเปลี่ยนเพื่อเพิ่มผลผลิตวัสดุก่อสร้างในภายหลังมีความเป็นไปได้น้อยลง ดังนั้น การผลิตจึงคาดว่าจะยังคงอยู่ในระดับต่ำก่อนที่กำไรจะปรับตัวดีขึ้น อย่างไรก็ตาม เพื่อให้มั่นใจถึงปริมาณการจัดส่งโดยตรง การลดการผลิตตามแผนในเดือนสิงหาคมคาดว่าจะมีขนาดค่อนข้างเล็ก