【SMM ข่าวด่วนอะลูมิเนียม】ราคาและแนวโน้มบอกไซต์: แรงกดดันขาขึ้นต่อต้นทุนและราคาบอกไซต์นำเข้า

ราคาบอกไซต์นำเข้า

ณ วันที่ 25 พฤษภาคม 2569 ราคาบอกไซต์ต่างประเทศจาก SMM โดยรวมทรงตัวพร้อมปรับขึ้นเล็กน้อย โดยได้รับแรงหนุนจากต้นทุนพลังงานและค่าระวางเรือที่สูงขึ้น ราคาบอกไซต์นำเข้าบางล็อตปรับตัวขึ้นเล็กน้อย อย่างไรก็ตาม โรงกลั่นอะลูมินาในประเทศยังคงมีสต็อกวัตถุดิบค่อนข้างสูง ขณะที่การยอมรับทรัพยากรราคาสูงจากปลายน้ำยังมีจำกัด ธุรกรรมในตลาดขับเคลื่อนด้วยอุปสงค์จำเป็นเป็นหลัก โดยดัชนี SMM Imported Bauxite CIF Index (แปลงเป็นเกรด 45/3) อยู่ที่ 67.61 ดอลลาร์/ตัน เพิ่มขึ้น 0.09 ดอลลาร์/ตัน เมื่อเทียบรายเดือน โดยช่วงราคารายเดือนอยู่ที่ 67.52-67.85 ดอลลาร์/ตัน

แยกตามผลิตภัณฑ์ ราคา FOB บอกไซต์กินี (แปลงเป็นเกรด 45/3) อยู่ที่ 38 ดอลลาร์/ตัน ทรงตัวเมื่อเทียบรายเดือน โดยราคาค่อนข้างคงที่ตั้งแต่ต้นเดือนพฤษภาคม ราคา CIF บอกไซต์กินี (แปลงเป็นเกรด 45/3) อยู่ที่ 68 ดอลลาร์/ตัน เพิ่มขึ้น 0.05 ดอลลาร์/ตัน เมื่อเทียบรายเดือน โดยช่วงราคารายเดือนอยู่ที่ 67-68 ดอลลาร์/ตัน ราคา CIF บอกไซต์ออสเตรเลีย (เกรด 49-50/6-7) อยู่ที่ 62 ดอลลาร์/ตัน ขณะที่ราคา CIF บอกไซต์ทนความร้อนสูงออสเตรเลีย (เกรด 51-52/8-10) อยู่ที่ 56.50 ดอลลาร์/ตัน ทั้งสองทรงตัวเมื่อเทียบรายเดือน ราคา CFR บอกไซต์ตุรกี (เกรด 54/6) อยู่ที่ 78.50 ดอลลาร์/ตัน เพิ่มขึ้น 2.50 ดอลลาร์/ตัน เมื่อเทียบรายเดือน ปรับขึ้นจาก 76 ดอลลาร์/ตัน เป็น 78.50 ดอลลาร์/ตัน ในระหว่างเดือน ราคา CIF บอกไซต์มาเลเซีย (เกรด 37-41/5-6) อยู่ที่ 52 ดอลลาร์/ตัน ราคา CIF บอกไซต์ล้างมาเลเซีย (เกรด 37-41/5-6) อยู่ที่ 62.50 ดอลลาร์/ตัน และราคา CIF บอกไซต์กานา (เกรด 47-51/5-6) อยู่ที่ 78 ดอลลาร์/ตัน โดยราคาทรงตัวในระหว่างเดือน

การนำเข้าและส่งออกบอกไซต์

ตามข้อมูลศุลกากร จีนนำเข้าบอกไซต์ 19.743 ล้านตันในเดือนเมษายน 2569 ลดลง 9.4% เมื่อเทียบรายเดือน และลดลง 4.6% เมื่อเทียบรายปี ตั้งแต่เดือนมกราคมถึงเมษายน 2569 ยอดนำเข้าบอกไซต์สะสมของจีนอยู่ที่ 77.728 ล้านตัน เพิ่มขึ้น 14.7% เมื่อเทียบรายปี

แยกตามประเทศ จีนนำเข้าบอกไซต์จากกินี 16.423 ล้านตันในเดือนเมษายน 2569 ลดลง 9.4% เมื่อเทียบรายเดือน และลดลง 1.9% เมื่อเทียบรายปี ตั้งแต่เดือนมกราคมถึงเมษายน 2569 ยอดนำเข้าบอกไซต์สะสมของจีนจากกินีอยู่ที่ 62.964 ล้านตัน เพิ่มขึ้น 18.5% เมื่อเทียบรายปี กินียังคงเป็นแหล่งนำเข้าบอกไซต์หลักของจีน

ในด้านการขนส่ง ณ วันที่ 22 พฤษภาคม ปริมาณการขนส่งบอกไซต์เฉลี่ยต่อวันจากท่าเรือหลักของกินีลดลงเหลือ 559,000 ตัน/วัน ลดลงประมาณ 21.8% เมื่อเทียบรายเดือน เมื่อพิจารณาระยะเวลาส่งผ่านของตารางเดินเรือ คาดว่าปริมาณบอกไซต์ที่เข้าถึงในประเทศจะค่อยๆ ลดลงตั้งแต่ปลายเดือนมิถุนายน โดยคาดว่าปริมาณบอกไซต์ที่เข้าถึงในประเทศจะลดลงอย่างมีนัยสำคัญในเดือนกรกฎาคม

ปัจจัยที่ส่งผลกระทบต่อตลาด

ในเดือนพฤษภาคม 2569 ราคาบอกไซต์ต่างประเทศได้รับผลกระทบหลักจากสามปัจจัย ได้แก่ ความคาดหวังเกี่ยวกับนโยบายส่งออกของกินี ต้นทุนพลังงานและค่าระวางเรือที่สูงขึ้น และการจำกัดความต้องการจัดซื้อจากสต็อกบอกไซต์ที่สูงของโรงกลั่นอะลูมินาในประเทศ

ประการแรก นโยบายโควตาส่งออกบอกไซต์ของกินียังคงเป็นจุดสนใจหลักของตลาด ก่อนหน้านี้ มีข่าลือในตลาดว่ารัฐบาลกินีอาจดำเนินนโยบายโควตาส่งออกบอกไซต์ในช่วงวันหยุดแรงงาน ซึ่งอาจหนุนราคาบอกไซต์กินีโดยการจำกัดปริมาณการขนส่ง อย่างไรก็ตาม เนื่องจากนโยบายดังกล่าวยังไม่ได้ดำเนินการอย่างเป็นทางการ ผลกระทบส่วนเพิ่มต่อความเชื่อมั่นตลาดจึงอ่อนลง ผู้เข้าร่วมตลาดยังลดความกระตือรือร้นในการกำหนดราคาและสะสมสต็อกตามปัจจัยนี้

ประการที่สอง ต้นทุนพลังงานและค่าระวางเรือที่สูงขึ้นให้แรงหนุนบางส่วนแก่ราคาบอกไซต์ต่างประเทศ จากผลกระทบของความขัดแย้งทางภูมิรัฐศาสตร์ ราคาน้ำมันระหว่างประเทศยังคงอยู่ในระดับสูง ส่งผลให้ต้นทุนขนส่งทางบกของเหมือง ค่าระวางเรือ และต้นทุนการดำเนินงานการผลิตเพิ่มขึ้น จากการสำรวจของ SMM อัตราค่าระวางเรือจากกินีไปจีนปรับขึ้นจากประมาณ 34 ดอลลาร์/ตันเปียกในเดือนเมษายน เป็น 36-37.5 ดอลลาร์/ตันเปียกในเดือนพฤษภาคม ทำให้ต้นทุนการขนส่งของเหมืองและผู้ค้าเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ ภายใต้แรงกดดันด้านต้นทุนที่เพิ่มขึ้น เหมืองและผู้ค้าบางรายมีความกระตือรือร้นในการขนส่งลดลง ขณะที่ตลาดยังสังเกตเห็นการชะลอตัวของจังหวะการขนส่ง

ประการที่สาม สต็อกวัตถุดิบของโรงกลั่นอะลูมินาในประเทศยังคงค่อนข้างสูง จำกัดการยอมรับบอกไซต์นำเข้าราคาสูง ปัจจุบัน สต็อกบอกไซต์ของโรงกลั่นอะลูมินาในประเทศโดยทั่วไปยังคงอยู่เหนือระดับสามเดือน การจัดซื้อปลายน้ำเป็นไปตามอุปสงค์จำเป็นเป็นหลัก ขณะที่ความเต็มใจในการไล่ซื้อทรัพยากรราคาสูงยังคงอ่อนแอ แม้ว่าราคาสัญญาระยะยาวบางส่วนสำหรับสินค้าจากกินีไปจีนจะอยู่ที่ประมาณ 70 ดอลลาร์/ตันในเดือนพฤษภาคม แต่การสำรวจของ SMM พบว่าราคาจัดซื้อที่ตั้งใจไว้ของโรงกลั่นอะลูมินาปลายน้ำบางแห่งสำหรับสินค้าจร ยังคงกระจุกตัวอยู่ที่ประมาณ 65-67 ดอลลาร์/ตัน บ่งชี้ว่าช่องว่างราคาระหว่างผู้ซื้อและผู้ขายยังคงมีนัยสำคัญ

แนวโน้มราคา

ในด้านอุปทาน ต้นทุนพลังงานและค่าระวางเรือยังคงอยู่ในระดับสูง ให้แรงหนุนบางส่วนแก่ราคาบอกไซต์ต่างประเทศ ขณะเดียวกัน การลดลงเป็นช่วงๆ ของปริมาณการขนส่งจากท่าเรือหลักของกินีอาจค่อยๆ ส่งผลต่อปริมาณที่เข้าถึงจีน ในด้านอุปสงค์ สต็อกบอกไซต์ของโรงกลั่นอะลูมินาในประเทศยังคงเพียงพอ และโอกาสที่ความคาดหวังราคาจัดซื้อจะเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วในระยะสั้นมีจำกัด การเจรจาราคาระหว่างผู้ซื้อและผู้ขายยังคงเห็นได้ชัด

SMM คาดว่าราคาบอกไซต์ต่างประเทศจะผันผวนในระดับสูงในระยะสั้น ในระยะต่อไป ควรจับตาการเปลี่ยนแปลงของปริมาณการขนส่งจากกินี แนวโน้มค่าระวางเรือ จังหวะการบริโภคสต็อกของโรงกลั่นอะลูมินาในประเทศ และการเปลี่ยนแปลงของความเชื่อมั่นในการจัดซื้อ