[ประเด็นร้อน SMM] กำลังการผลิตเหล็กดิบทั่วโลกฟื้นตัว! การส่งออกเหล็กของจีนกำลังเผชิญแรงกดดันทั้งด้านหน้าและด้านหลัง

เมื่อวันที่ 10 มีนาคม ข้อมูลจากกรมศุลกากรจีนแสดงให้เห็นว่า ยอดส่งออกเหล็กสะสมของจีนในช่วงเดือนมกราคม-กุมภาพันธ์ 2026 อยู่ที่ 15.591 ล้านตัน ลดลง 8.1% เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยยอดส่งออกเหล็กในเดือนกุมภาพันธ์อยู่ที่ 7.837 ล้านตัน

ส่วนยอดนำเข้าเหล็กสะสมของจีนในช่วงเดือนมกราคม-กุมภาพันธ์ 2026 อยู่ที่ 827,000 ตัน ลดลง 21.7% เมื่อเทียบกับปีก่อน

• การส่งออกเหล็กของจีนในช่วงเดือนมกราคม-กุมภาพันธ์ลดลงเมื่อเทียบกับปีก่อน

เมื่อเทียบกับฐานสูงในปีก่อน ยอดส่งออกเหล็กสะสมของจีนในช่วงเดือนมกราคม-กุมภาพันธ์ลดลง 8.1% เมื่อเทียบกับปีก่อน แต่ยังคงอยู่ในระดับค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน ๆ การลดลงเมื่อเทียบกับปีก่อนของยอดส่งออกรวมในช่วงเดือนมกราคม-กุมภาพันธ์นั้น เกิดจากผลกระทบด้านนโยบายเป็นส่วนหนึ่ง โดยในช่วงปลายปี 2025 กระทรวงพาณิชย์จีนประกาศว่าระบบใบอนุญาตส่งออกจะมีผลบังคับใช้ตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม 2026 เนื่องจากครอบคลุมหมวดหมู่การส่งออกเหล็กเกือบทั้งหมด ความไม่แน่นอนของนโยบายจึงทำให้ผู้ค้าส่งออกบางส่วนระมัดระวังในการรับคำสั่งซื้อมากขึ้น อีกด้านหนึ่ง การแข็งค่าของเงินหยวนทำให้ข้อได้เปรียบด้านราคาของการส่งออกอ่อนตัวลง ซึ่งส่งผลต่อการรับคำสั่งซื้อเช่นกัน ในเดือนกุมภาพันธ์ แม้จำนวนวันตามปฏิทินจะน้อยลง แต่ตัวเลขเมื่อเทียบรายเดือนยังคงเพิ่มขึ้น สาเหตุคือโรงงานเหล็กบางแห่งที่ดำเนินการส่งออกอย่างถูกต้องตามกฎหมายได้เร่งหาคำสั่งซื้อส่งออกเพื่อลดแรงกดดันจากการขายในประเทศ ขณะที่ผู้ค้ายังคงรอดูสถานการณ์ ขณะเดียวกัน ในช่วงเริ่มต้นของการบังคับใช้ใบอนุญาตส่งออก ทั้งศุลกากรและผู้ส่งออกต่างต้องใช้เวลามากขึ้นในการปรับตัวต่อการเปลี่ยนแปลงของนโยบาย เมื่อเวลาผ่านไป ประสิทธิภาพการทำงานโดยรวมดีขึ้น และการรับสินค้าที่ท่าเรือก็เร่งตัวขึ้นตามไปด้วย

• การนำเข้าเหล็กของจีนยังคงอยู่ในระดับต่ำในช่วงเดือนมกราคม-กุมภาพันธ์

ด้านการนำเข้า ยอดนำเข้าเหล็กสะสมของจีนในช่วงเดือนมกราคม-กุมภาพันธ์อยู่ที่ 827,000 ตัน ลดลง 21.7% เมื่อเทียบกับปีก่อน ขณะที่ยอดส่งออกเหล็กสุทธิอยู่ที่ 14.764 ล้านตัน ลดลง 7.3% เมื่อเทียบกับปีก่อน

• แนวโน้มการส่งออกเหล็กในระยะสั้น

ตามข้อมูลของสหพันธ์โลจิสติกส์และการจัดซื้อแห่งประเทศจีน ดัชนี PMI ภาคการผลิตโลกในเดือนกุมภาพันธ์ 2026 อยู่ที่ 51.2% เพิ่มขึ้น 0.2 จุดเปอร์เซ็นต์จากเดือนก่อน และยืนเหนือระดับ 50 ต่อเนื่องเป็นเดือนที่สอง เอเชีย ยุโรป และทวีปอเมริกาต่างปรับเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบรายเดือนและอยู่เหนือระดับเส้นแบ่งทั้งหมด สะท้อนสัญญาณการฟื้นตัวที่ดีขึ้นของภาคการผลิตโลก อย่างไรก็ดี จากผลกระทบของวันหยุดตรุษจีนที่ยาวนานในจีน ดัชนีคำสั่งซื้อส่งออกใหม่ใน PMI ภาคการผลิตของจีนในเดือนกุมภาพันธ์อยู่ที่ 45% ลดลง 2.8 จุดเปอร์เซ็นต์จากเดือนก่อนขณะเดียวกัน ความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ในตะวันออกกลางได้พุ่งสูงขึ้นในระยะหลัง สร้างความไม่แน่นอนต่อการฟื้นตัวของเศรษฐกิจโลกที่เพิ่งเริ่มดีขึ้น

ตามข้อมูลติดตามของสมาคมเหล็กโลก การผลิตเหล็กดิบทั่วโลกในเดือนมกราคม 2026 อยู่ที่ 147.3 ล้านตัน ลดลง 6.5% เมื่อเทียบรายปี โดยมีสาเหตุหลักจากการหดตัวอย่างรุนแรงของการผลิตในจีน ซึ่งอยู่ที่ 75.3 ล้านตันในเดือนเดียว ลดลงมากถึง 13.9% เมื่อเทียบรายปี อย่างไรก็ตาม หากไม่รวมตลาดจีน ส่วนอื่นของโลกกลับเติบโตสวนทางได้ราว 3.6% ในเดือนมกราคม สะท้อนความยืดหยุ่นเฉพาะพื้นที่ท่ามกลางภาวะที่แตกต่างกัน การฟื้นตัวต่อเนื่องของกำลังการผลิตเหล็กดิบทั่วโลกได้กดดันการส่งออกเหล็กของจีนอยู่บ้าง

ณ วันที่ 6 มีนาคม 2026 ราคาเสนอส่งออก HRC (FOB) จากอินเดีย ตุรกี และเครือรัฐเอกราช (CIS) อยู่ที่ 500 ดอลลาร์/ตัน 566 ดอลลาร์/ตัน และ 460 ดอลลาร์/ตัน ตามลำดับ ขณะที่ราคาเสนอส่งออก HRC (FOB) ของจีนอยู่ที่ 472 ดอลลาร์/ตัน ปัจจุบัน ราคาเสนอส่งออก HRC ของจีนต่ำกว่าประเทศเหล่านี้อยู่ -28 ดอลลาร์/ตัน -94 ดอลลาร์/ตัน และ +12 ดอลลาร์/ตัน ตามลำดับ โดยรวมแล้ว การส่งออกเหล็กของจีนยังคงมีความได้เปรียบด้านราคาอย่างชัดเจน

รูปที่ 1 - ราคาเสนอส่งออก HRC ในตลาดหลักทั่วโลก

แหล่งที่มา: SMM

ตามข้อมูลกำหนดการส่งออกล่าสุดของโรงงานเหล็กจาก SMM ปริมาณส่งออก HRC ที่วางแผนไว้ในเดือนนี้อยู่ที่ 819,000 ตัน ลดลง 125,000 ตันจากปริมาณส่งออกจริงของเดือนก่อน หรือลดลง 13.2% เมื่อเทียบรายเดือน สาเหตุหลักมาจากโรงงานหลักในภาคเหนือมีแผนปรับสัดส่วนสินค้าส่งออก

ตามข้อมูลการรับคำสั่งซื้อส่งออกเหล็กของ SMM หลังผลกระทบจากใบอนุญาตส่งออกค่อย ๆ ลดลง การรับคำสั่งซื้อส่งออกก็ทยอยฟื้นตัวในช่วงกลางถึงปลายเดือนมกราคม ขณะเดียวกัน เมื่อใกล้เข้าสู่วันหยุดยาวตรุษจีน ผู้ค้าส่งออกส่วนใหญ่ได้เร่งยอดขายล่วงหน้า ทำให้โดยรวมการรับคำสั่งซื้อส่งออกยังคงเติบโตค่อนข้างสูงเมื่อเทียบรายเดือน อย่างไรก็ตาม จากการหยุดชะงักด้านการขนส่งที่เกิดจากความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านที่ทวีความรุนแรงขึ้น คำสั่งซื้อก่อนหน้านี้จะเผชิญความยากลำบากในการขนส่งอยู่บ้าง

เมื่อพิจารณาปัจจัยทั้งหมด โดยได้รับแรงหนุนจากจำนวนวันตามปฏิทินที่มากขึ้นในเดือนมีนาคม SMM คาดว่าปริมาณส่งออกโดยรวมจะฟื้นตัวเล็กน้อยเมื่อเทียบรายเดือน แม้ความแตกต่างระหว่างสินค้ายังคงชัดเจน การเปลี่ยนแปลงของปริมาณส่งออกรวมในระยะต่อไปมีแนวโน้มขึ้นอยู่กับการประเมินสถานการณ์ความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านหากความขัดแย้งยุติลงอย่างรวดเร็ว ผลกระทบโดยรวมจะค่อนข้างจำกัด ผู้ค้าส่งออกในประเทศบางรายถึงกับได้รับคำสั่งซื้อสินค้ากึ่งสำเร็จรูปบางส่วนที่สูญเสียไปจากตะวันออกกลางเนื่องจากความขัดแย้ง ขณะเดียวกัน ความต้องการจากตะวันออกกลางเป็นเพียงการชะลอตัว ไม่ได้หายไป โดยคาดว่าความต้องการจะพุ่งขึ้นหลังความขัดแย้งสิ้นสุดลง แต่หากความขัดแย้งยืดเยื้อกลายเป็นสงครามระยะยาว ความต้องการจากตะวันออกกลางที่เคยคาดไว้ก่อนหน้านี้อาจเผชิญความเสี่ยงที่จะต้องประเมินใหม่ ขณะเดียวกัน ความไม่แน่นอน เช่น ค่าระวางเรือทางทะเล ก็จะทำให้อุปสงค์บางส่วนระมัดระวังมากขึ้น

รูปที่ 2 - ปริมาณคำสั่งซื้อส่งออกเหล็กที่รับเข้าโดย SMM

ที่มา: SMM

คำชี้แจงแหล่งข้อมูล: ยกเว้นข้อมูลที่เปิดเผยต่อสาธารณะ ข้อมูลอื่นทั้งหมดผ่านการประมวลผลโดย SMM จากข้อมูลสาธารณะ การสื่อสารกับตลาด และแบบจำลองฐานข้อมูลภายในของ SMM โดยมีไว้เพื่อการอ้างอิงเท่านั้น และไม่ถือเป็นคำแนะนำในการตัดสินใจ

หมายเหตุ: บทความนี้เป็นบทความต้นฉบับของบัญชีทางการนี้ หากต้องการนำไปเผยแพร่ซ้ำ ขึ้นบัญชีขาว หรือความร่วมมือใด ๆ โปรดติดต่อเรา ห้ามทำซ้ำ ดัดแปลง ใช้ จำหน่าย โอน แสดง แปล เรียบเรียง เผยแพร่ หรือเปิดเผยต่อบุคคลที่สามในรูปแบบอื่นใดโดยไม่ได้รับอนุญาต และห้ามอนุญาตให้บุคคลที่สามใช้โดยเด็ดขาด มิฉะนั้น เมื่อพบการละเมิด SMM จะดำเนินการตามกฎหมายเพื่อเอาผิดจากการละเมิด รวมถึงแต่ไม่จำกัดเพียงการเรียกร้องค่าเสียหายจากการผิดสัญญา การเรียกคืนผลประโยชน์ที่ได้มาโดยไม่ชอบ และการชดใช้ความเสียหายทางเศรษฐกิจทั้งทางตรงและทางอ้อม

สแกนโค้ดเพื่อรับข้อมูลฟรี