เส้นทางที่ขับเคลื่อนโดยนโยบายสู่การขยายขนาด การเพิ่มความเข้มข้น และการเติบโตอย่างยั่งยืนในภาคอุตสาหกรรมอลูมินาของจีน

ข่าว SMM 5 มกราคม 2567

เมื่อเร็วๆ นี้ กรมส่งเสริมอุตสาหกรรม ภายใต้คณะกรรมการพัฒนาและปฏิรูปแห่งชาติ (NDRC) ได้เผยแพร่บทความเรื่อง "ส่งเสริมการปรับปรุงและยกระดับอุตสาหกรรมดั้งเดิมอย่างแข็งขัน" โดยระบุชัดเจนว่าสำหรับภาคส่วนที่ใช้ทรัพยากรเข้มข้น เช่น อะลูมินาและการถลุงทองแดง ต้องเสริมสร้างการจัดการ ปรับปรุงการจัดวางโครงสร้าง และส่งเสริมให้วิสาหกิจหลักขนาดใหญ่ดำเนินการควบรวมและปรับโครงสร้างองค์กรเพื่อเพิ่มขนาดและความเป็นกลุ่มก้อน หลังจากสัญญาณนโยบายนี้ถูกปล่อยออกมา แนวโน้มในอนาคตของอุตสาหกรรมอะลูมินาจึงได้รับความสนใจอย่างกว้างขวาง บทความนี้จะวิเคราะห์แนวทางการพัฒนาของโรงงานแปรรูปอะลูมินาจาก 3 มิติ ได้แก่ แนวทางนโยบาย สภาพอุตสาหกรรมปัจจุบัน และแนวโน้มในอนาคต

I. แนวทางนโยบาย: การปรับปรุงการจัดวางโครงสร้างและการควบรวมกิจการเป็นหัวใจหลัก

เอกสารล่าสุดของ NDRC เน้นย้ำถึงความมุ่งมั่นของรัฐบาลในการควบคุมอุตสาหกรรมที่ใช้ทรัพยากรเข้มข้น อะลูมินา ซึ่งเป็นภาคส่วนที่มีการใช้พลังงานสูงและพึ่งพาทรัพยากรอย่างมาก ต้องเผชิญกับปัญหาการกระจายตัวทางภูมิศาสตร์ที่ไม่สมเหตุสมผลและแรงกดดันด้านสิ่งแวดล้อมที่รุนแรงมาอย่างยาวนาน นโยบายดังกล่าวเรียกร้องให้มีแนวทาง "กระดานหมากรุกแห่งชาติ" โดยกำหนดให้แต่ละภูมิภาคสร้างการจัดวางโครงสร้างกำลังการผลิตที่มีลักษณะเฉพาะสอดคล้องกับพื้นฐานอุตสาหกรรม ทรัพยากรในพื้นที่ และขีดความสามารถในการรองรับสิ่งแวดล้อม ซึ่งหมายความว่าการอนุมัติโครงการอะลูมินาจะมีความเข้มงวดมากขึ้น เพื่อควบคุมการลงทุนที่ขาดการพิจารณาและการขยายตัวที่ไม่มีประสิทธิภาพ ในขณะเดียวกัน วิสาหกิจหลักขนาดใหญ่ได้รับการส่งเสริมให้ควบรวมหรือซื้อกิจการ เพื่อบูรณาการทรัพยากรและเพิ่มความเข้มข้นของอุตสาหกรรมและขีดความสามารถในการแข่งขันโดยรวม แนวโน้มนโยบายนี้จะเร่งการปรับโครงสร้างภาคส่วนและส่งเสริมการไหลของทรัพยากรที่ดีไปสู่ผู้ผลิตชั้นนำ II. สภาพปัจจุบัน: อุตสาหกรรมอะลูมินาถูกบีบจากต้นทุน กำลังการผลิตเกินและข้อกำหนดด้านสิ่งแวดล้อม

อุตสาหกรรมอะลูมินาของจีนกำลังอยู่ภายใต้แรงกดดันสามด้าน ข้อมูลจาก SMP แสดงให้เห็นว่า ณ สัปดาห์ที่ผ่านมา กำลังการผลิตอะลูมินาชั้น metallurgical-grade ที่ติดตั้งของประเทศอยู่ที่ 110.32 ล้านตันต่อปี โดยกำลังการผลิตที่ใช้งานอยู่อยู่ที่ 88.09 ล้านตันต่อปี ซึ่งเป็นอัตราการใช้งานที่ 79.85% ในบริบทนี้ แรงกดดันด้านสินค้าคงคลังเพิ่มสูงขึ้น: ปัจจุบันโรงงานแปรรูปมีสินค้าคงคลังประมาณ 1.2 ล้านตัน ในขณะที่โรงถลุงมีวัตถุดิบคงคลัง 3.42 ล้านตัน ซึ่งทั้งคู่อยู่ในระดับสูงสุดของปีนี้

ในด้านต้นทุน อุตสาหกรรมยังคงพึ่งพาการนำเข้าสูง ห่วงโซ่อุปทานบอกไซต์ที่เปราะบางทำให้อุตสาหกรรมเสี่ยงต่อความผันผวนของราคาทรัพยากรระหว่างประเทศ ค่าเรือที่เพิ่มขึ้นและความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ในขณะเดียวกัน เป้าหมาย "คาร์บอนคู่" ก็กำลังผลักดันให้ต้นทุนด้านพลังงานและการปฏิบัติตามข้อกำหนดด้านสิ่งแวดล้อมเพิ่มสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง ซึ่งบั่นทอนอัตรากำไร ด้านอุปสงค์และอุปทาน ภาวะเกินกำลังการผลิตยังคงฝังรากลึก สินค้าคงคลังในคลังสังคมเพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ กดดันให้ราคาอยู่ภายใต้แรงกดดันอย่างต่อเนื่อง การแข่งขันที่ดุเดือดทิ้งให้ภาคธุรกิจจมอยู่กับความสามารถในการทำกำไรที่บางเฉียบหรือติดลบ ข้อจำกัดด้านสิ่งแวดล้อมก็กำลังเข้มงวดมากขึ้นเช่นกัน การกำจัดขี้แดงและความท้าทายทางนิเวศวิทยาอื่นๆ สร้างต้นทุนทางการเงินและสิ่งแวดล้อมที่สูง ขณะที่การควบคุมการปล่อยคาร์บอนที่เข้มงวดบังคับให้ผู้ผลิตต้องลงทุนก้อนใหญ่ในการปรับปรุงเทคโนโลยีที่เป็นมิตรกับสิ่งแวดล้อมและคาร์บอนต่ำ การเปลี่ยนแปลงยังคงเป็นภารกิจที่ยาวนานและยากลำบาก

III. แนวโน้มในอนาคต: การรวมตัวท่ามกลางภาวะเกินsupply การเปลี่ยนแปลงภายใต้ข้อจำกัด

ภายใต้การชี้นำของแนวนโยบายและพื้นฐานของตลาด ภาคอุตสาหกรรมอลูมินาของจีนกำลังเข้าสู่การปรับโครงสร้างอย่างลึกซึ้ง ทศวรรษหน้าจะถูกกำหนดโดยสี่ลักษณะหลัก ได้แก่ กำลังการผลิตส่วนเกิน เส้นต้นทุนที่ลดต่ำลง และเพดานด้านสิ่งแวดล้อมที่แข็งกร้าว ซึ่งบังคับให้อุตสาหกรรมต้องหาทางออกผ่านการบูรณาการ การเพิ่มประสิทธิภาพ และการยกระดับ

1. การรวมตัวที่เร่งตัวขึ้นจากการขยายขนาด: การบูรณาการกลายเป็นเส้นแบ่ง จากการกระตุ้นของนโยบายและแรงกดดันเพื่อความอยู่รอด ผู้ผลิตรายใหญ่จะใช้การควบรวมและซื้อกิจการเพื่อสร้างยักษ์ใหญ่ข้ามภูมิภาคแบบครบวงจรหลายราย นี่ไม่ใช่เพียงเส้นทางสู่ความเข้มข้นที่สูงขึ้นเท่านั้น แต่กำลังกลายเป็นข้อกำหนดเบื้องต้นสำหรับการแข่งขันเลยทีเดียว จุดแบ่งแยกที่ชี้ขาดคือบริษัทมีกิจการ "อลูมินา + โรงถลุง" ที่บูรณาการหรือไม่ ผู้เล่นแบบบูรณาการ ซึ่งมีเกราะป้องกันจากอุปทานภายในที่มั่นคงและผลประโยชน์ทางต้นทุนร่วมกัน มีความสามารถในการทนต่อความเสี่ยงที่แข็งแกร่งกว่ามาก ในขณะที่โรงกลั่นอลูมินาขนาดกลางแบบแยกเดี่ยวเสี่ยงที่จะถูกบีบออกจากตลาดจากความผันผวนของต้นทุนและราคา

2. ภาวะเกินกำลังการผลิตจะทวีความรุนแรงขึ้น; การจัดวางโครงสร้างภายในประเทศเปลี่ยนไปเพื่อตอบสนองต่ออุปทานจากต่างประเทศ อุปทานส่วนเกินเป็นแนวโน้มพื้นฐานสำหรับห้าปีข้างหน้า กำลังการผลิตที่ติดตั้งภายในประเทศยังคงเพิ่มขึ้นและอาจสูงถึงประมาณ 126 ล้านตันต่อปีภายในปี 2569-2570 ในเวลาเดียวกัน กำลังการผลิตจากต่างประเทศ โดยเฉพาะอย่างยิ่งจากอินโดนีเซีย จะเพิ่มขึ้นประมาณ 5 ล้านตันต่อปีในช่วงเวลาเดียวกัน เนื่องจากโรงถลุงที่จับคู่กันในภูมิภาคดังกล่าวล่าช้า วัสดุส่วนใหญ่จะไหลเข้าสู่จีน เพื่อรับมือกับการโจมตีแบบหนีบ กำลังการผลิตกำลังย้ายไปยังกลุ่มอุตสาหกรรมชายฝั่ง เช่น กว่างซี โดยใช้ประโยชน์จากโลจิสติกส์ท่าเรือเพื่อลดต้นทุนรวมของปัจจัยนำเข้าและผลผลิต และสร้างการรวมกลุ่มอุตสาหกรรมที่สามารถแข่งขันกับทรัพยากรจากการขนส่งทางทะเลได้อย่างมีประสิทธิภาพมากขึ้นแต่การย้ายนี้จะทำให้ส่วนเกินโครงสร้างมีความมั่นคงมากขึ้น

3. เส้นโค้งต้นทุนกำหนดราคา; ในพื้นที่ด้อยโอกาสจะอยู่ได้ยาก ราคาจะหมุนเวียนรอบเส้นโค้งต้นทุนที่เปลี่ยนแปลง คาดว่าการคลายคลอดของบอร์ไซต์และโซดาไฟจะทำให้เส้นโค้งทั้งหมดลดลง ทำให้ผู้ผลิตแตกต่างกันมากขึ้น โรงงานที่มีสถานที่ตั้งบนชายฝั่ง หรือมีข้อได้เปรียบด้านพลังงานหรือเทคโนโลยีจะสามารถรักษาตำแหน่งได้ ในขณะที่โรงกลั่นในพื้นที่ภายในที่ไม่มีการรวมศูนย์และพึ่งพาแร่จากต่างประเทศจะมีต้นทุนเงินสดสูงกว่าราคาตลาดอย่างต่อเนื่อง ขาดทุน และสุดท้ายจะต้องออกจากตลาด

4. การปฏิบัติตามกฎระเบียบสิ่งแวดล้อมกลายเป็นใบอนุญาตในการดำเนินงาน การปกครองด้านสิ่งแวดล้อม—โดยเฉพาะการใช้ประโยชน์จากโคลนแดงในวงกว้าง—ได้เปลี่ยนจากการเป็นปัญหาต้นทุนมาเป็นข้อจำกัดที่เข้มงวดว่ากำลังการผลิตสามารถทำงานได้หรือไม่ การสะสมแบบดั้งเดิมไม่สามารถทำได้อีกต่อไป และปริมาณการสะสมสิ่งแวดล้อมกำลังเพิ่มขึ้น บริษัทที่ไม่สามารถทำลายการปล่อยมลพิษและการใช้ประโยชน์จากโคลนแดงอย่างครอบคลุมอาจเผชิญกับการควบคุมการผลิตอย่างรุนแรงหรือการปิดกิจการอย่างสิ้นเชิง ในเขตการผลิตที่มีความเข้มข้น เช่น กว่างซี ความจุสิ่งแวดล้อมภูมิภาคอาจกระตุ้นมาตรการจำกัดที่บ่อยครั้งมากขึ้น เทคโนโลยีสีเขียวและความสามารถในการปฏิบัติตามกฎระเบียบตอนนี้กำหนดความต่อเนื่องของการดำเนินงาน

สรุป

ในอนาคต อุตสาหกรรมอลูมินาของจีนจะถูกเปลี่ยนแปลงอย่างลึกซึ้งภายใต้ภาวะส่วนเกินที่ยั่งยืน สนามแข่งขันจะเปลี่ยนจากการขยายขนาดอย่างง่ายๆ มาเป็นการแข่งขันที่ผสมผสานระหว่างการควบคุมต้นทุน การประสานงานแบบรวม สิ่งแวดล้อมเทคโนโลยี และข้อได้เปรียบทางภูมิศาสตร์ ผลลัพธ์สุดท้ายจะเป็นการรวมศูนย์มากขึ้น การวางผังที่ดีขึ้น และการพัฒนาอย่างยั่งยืน—เสร็จสมบูรณ์จากการเปลี่ยนผ่านอันยากลำบากจากการเติบโตที่นำโดยปริมาณมาสู่การแข่งขันที่มีคุณภาพ

ท่าทีนโยบายของคณะกรรมการพัฒนาและปฏิรูปแห่งชาติได้กำหนดทิศทางสำหรับ "การปรับปรุงและอัปเกรด" โดยได้รับแรงผลักดันจากข้อจำกัดทรัพยากรและการพัฒนาสีเขียว โรงกลั่นอลูมินาจะต้องเคลื่อนไปสู่ขนาดใหญ่ขึ้น การรวมศูนย์ และความยั่งยืน บริษัทต้องยอมรับแนวโน้มนี้อย่างแข็งขัน เพิ่มการนวัตกรรมทางเทคโนโลยี และปรับปรุงการจัดสรรทรัพยากร หากต้องการอยู่รอดหลังจากการคัดเลือก อุตสาหกรรมอลูมินาในวันพรุ่งนี้—มีประสิทธิภาพมากขึ้น สะอาด และทนทาน—จะให้การสนับสนุนที่มั่นคงสำหรับการพัฒนาเศรษฐกิจการผลิตที่มีคุณภาพสูงของจีน