การวิเคราะห์ตลาดอลูมิเนียมเศษของ SMM: สี่ปัจจัยที่เข้ามาเกี่ยวข้องในปี 2568 ทำลายข้อได้เปรียบทางการแข่งขันของเอเชียตะวันออกเฉียงใต้

ในปี 2568 ตลาดอลูมิเนียมเศษของเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ตกอยู่ในภาวะหดตัวอย่างรุนแรง โดยปริมาณการส่งออกลดลงอย่างมาก การชะลอตัวนี้คาดว่าจะดำเนินต่อไปตลอดทั้งปีและยืดออกไปจนถึงต้นปี 2569 การวิเคราะห์รวมของสภาพแวดล้อมมหภาคและการดำเนินงานในอุตสาหกรรมเผยให้เห็นถึงแรงกดดันหลักสี่ประการ คือ การเข้มงวดขึ้นอย่างฉับพลันของนโยบายท้องถิ่นและความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ การขยายตัวอย่างรวดเร็วของความต้องการอลูมิเนียมรีไซเคิลในภูมิภาค การอุดตันของท่าเรือร่วมกับการลดลงของประสิทธิภาพทางโลจิสติกส์ และการเก็บภาษีศุลกากรของสหรัฐฯ ในอัตราที่สูง การผสมผสานกันของปัจจัยเหล่านี้ทำให้ไม่มีโอกาสที่ข้อได้เปรียบทางการแข่งขันในการส่งออกอลูมิเนียมเศษของเอเชียตะวันออกเฉียงใต้จะฟื้นตัวได้ในระยะสั้น

ประการแรก มาเลเซียและไทยต่างก็ประสบกับการกระทบกระเทือนทางนโยบายและภูมิรัฐศาสตร์ในเวลาเดียวกันในปี 2568 ซึ่งทำให้ช่องทางการส่งออกของทั้งสองประเทศแคบลง ในเดือนกรกฎาคม กระทรวงมหาดไทยและคณะกรรมการป้องกันและปราบปรามการทุจริตแห่งชาติของมาเลเซียได้เปิดตัว "ปฏิบัติการพายุโลหะ" ซึ่งเป็นการสอบสวนทางอาญาเกี่ยวกับโซ่การอนุญาตการส่งออกโลหะเศษ ผู้ส่งออกหลายราย เจ้าหน้าที่ศุลกากร และเจ้าหน้าที่รัฐบาลท้องถิ่นถูกควบคุมตัว กรมศุลกากรราชอาณาจักรมาเลเซียเริ่มตรวจสอบแถลงการณ์โลหะเศษทั้งหมดด้วยมือ ซึ่งทำให้ระยะเวลาในการผ่านพิธีการศุลกากรยาวนานขึ้นจาก 3–5 วันทำการเป็น 12–15 วันทำการ และก่อให้เกิดค่าใช้จ่ายในการค้างเรือ ค่าเก็บรักษา และค่าใช้จ่ายทางการเงินที่พุ่งสูงขึ้น ในเดือนเดียวกันนั้นเอง การปะทะกันทางอาวุธได้เกิดขึ้นตามแนวชายแดนระหว่างจังหวัดตราดของไทยและเขตโคกกองของกัมพูชา ซึ่งทำให้ไทยต้องปิดด่านพรมแดนอรัญประเทศ–ปอยเปต ผลที่ตามมาคือ การขนส่งทางบกจากภาคตะวันออกของไทยไปยังท่าเรือแหลมฉบังหยุดชะงักลง ผู้ส่งสินค้าเพิ่มค่าขนส่งขึ้นถึง 25% และผู้ส่งสินค้าถูกบังคับให้เปลี่ยนเส้นทางผ่านทางหาดใหญ่–ปีนัง–ท่าเรือกลัง ซึ่งเพิ่มระยะทางทางบกขึ้นถึง 480 กิโลเมตร ข้อมูลจากผู้เข้าร่วมตลาดระบุว่า การซื้อขายอลูมิเนียมเศษลดลงอย่างมากหลังจากเดือนกรกฎาคม การผ่อนคลายความตึงเครียดทางชายแดนและการกลับมาตรวจสอบนโยบายตามปกติในช่วงปลายปี 2568 เท่านั้นที่อาจฟื้นฟูการส่งออกได้

ประการที่สอง ความต้องการอลูมิเนียมรีไซเคิลในภูมิภาคได้ขยายตัวอย่างเป็นโครงสร้าง ซึ่งดึงดูดการจัดหาอลูมิเนียมเศษอย่างแข็งขัน ตั้งแต่ปี 2565 มาเลเซียได้ออกมาตรการจูงใจอย่างเป็นระบบสำหรับห่วงโซ่อุปทานรถยนต์ไฟฟ้าของตนเอง คือ ตั้งแต่ปี 2565 ถึง 2570 รถยนต์ไฟฟ้าที่ประกอบในประเทศจะได้รับการยกเว้นภาษีนำเข้าโปรไฟล์และภาษีอากรขาเข้า 10% ในขณะที่ส่วนประกอบแบตเตอรี่แพ็คจะได้รับการยกเว้นภาษีมูลค่าเพิ่มในการนำเข้าวัตถุดิบในปี 2567 ประเทศไทยได้ตามมาด้วยแผนงานส่งเสริม EV3.5 ของตนเอง โดยขยายการยกเว้นภาษีซื้อและเงินอุดหนุนให้ครอบคลุมไปถึงรถกระบะและรถจักรยานยนต์ นอกเหนือจากรถยนต์ไฟฟ้าแล้ว อลูมิเนียมเศษมีส่วนประกอบสูงถึง 32% ของการใช้อลูมิเนียมเฉลี่ยในแผงตัวถังรถยนต์ไฟฟ้า กระบะแบตเตอรี่ และชิ้นส่วนโครงรถยนต์ ภาคธุรกิจต่อเนื่อง เช่น ผนังกั้นอาคาร บรรจุภัณฑ์อาหาร และตัวระบายความร้อนของอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์เพื่อผู้บริโภค กำลังเติบโตด้วยอัตราการเติบโตเฉลี่ยต่อปี (CAGR) 6%–9% ผลลัพธ์คือ ราคาซื้ออลูมิเนียมเศษในประเทศมาเลเซียและไทยพุ่งสูงขึ้น ในเดือนสิงหาคม 2568 ราคาอลูมิเนียมเศษ ADC12 ที่โรงงานในทั้งสองประเทศได้พุ่งขึ้นถึง 1,920 ดอลลาร์สหรัฐต่อตัน ซึ่งอยู่ในระยะ 30 ดอลลาร์สหรัฐของราคาสปอตที่เทียบเท่าในเมืองโฟชาน มณฑลกวางตุ้ง ซึ่งลบล้างข้อได้เปรียบทางเศรษฐกิจการส่งออกไปแล้ว ผู้รีไซเคิลและโรงหลอมอลูมิเนียมขนาดใหญ่หลายรายได้เปิดตัวโครงการหลอมและอัดรีดแบบบูรณาการแล้วเพื่อล็อกวัตถุดิบในประเทศ ซึ่งทำให้ปริมาณการส่งออกลดลงเพิ่มเติม

ประการที่สาม การติดขัดในท่าเรือและการลดลงของประสิทธิภาพการขนส่งทางเรือได้เพิ่มขึ้นค่าใช้จ่ายด้านเวลาและเงินทุนในด้านโลจิสติกส์ ตั้งแต่เกิดวิกฤตในทะเลแดงในเดือนตุลาคม 2566 เรือบรรทุกสินค้าในเส้นทางหลักยุโรป-เอเชียได้ถูกบังคับให้เปลี่ยนเส้นทางเดินเรือไปรอบอ่าวโก๊ดโฮป ซึ่งเพิ่มระยะทางการเดินเรือ 5,500–11,100 กิโลเมตร และทำให้ตารางเวลาล่าช้าไป 10–14 วัน เพื่อประหยัดค่าเชื้อเพลิงและค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมสำหรับการใช้คลอง ผู้ขนส่งได้ใช้วิธีการ “ข้ามท่าเรือเป็นครั้งคราว” ซึ่งสร้างความเสียหายให้กับช่องเวลาการเข้าเทียบท่าเรือที่ท่าเรือกระบี่ (มาเลเซีย) และท่าเรือแหลมฉบัง (ไทย) ณ เดือนกรกฎาคม 2568 เวลารอเรือเฉลี่ยที่ท่าเรือแหลมฉบังยืดออกไปเป็น 10–24 ชั่วโมง ในขณะที่ท่าเรือตะวันตกของท่าเรือกระบี่ถึง 40 ชั่วโมง ค่าธรรมเนียมการค้างเรือ ค่าธรรมเนียมการเกินเวลาของตู้คอนเทนเนอร์ และค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมทางเรือได้พุ่งสูงขึ้น ซึ่งทำให้ค่าขนส่งอลูมิเนียมเศษจากเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ไปยังท่าเรือทางตะวันออกของจีนเพิ่มขึ้นจาก 62 ดอลลาร์สหรัฐต่อตันในช่วงต้นปีเป็น 105 ดอลลาร์สหรัฐต่อตัน ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นเกือบ 70% เพื่อลดความเสี่ยง ผู้ค้าได้เปลี่ยนท่าเรือบรรทุกไปยังมุนดราของอินเดียหรือฉินโจวของจีนแล้ว ซึ่งทำให้สูญเสียส่วนแบ่งตลาดจากประตูทางเข้าเอเชียตะวันออกเฉียงใต้แบบดั้งเดิม

สุดท้าย นโยบายภาษีศุลกากรของสหรัฐฯ ได้กระทบต่อความต้องการโดยตรง ในเดือนมีนาคม 2568 อดีตประธานาธิบดีทรัมป์ได้ออกคำสั่งบริหารเพื่อกำหนดภาษีศุลกากรเพื่อลงโทษสูงถึง 50% สำหรับผลิตภัณฑ์อลูมิเนียมนำเข้า โดยเฉพาะอย่างยิ่งรวมถึงอลูมิเนียมรีไซเคิลและอลูมิเนียมเศษ ประเทศในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ได้รับใช้เป็นผู้จัดหาและศูนย์กลางการขนส่งสินค้าสำหรับการนำเข้าอลูมิเนียมเศษของสหรัฐฯ มาเป็นเวลานานแล้วเมื่อมาตรการภาษีศุลกากรมีผลบังคับใช้ ราคาส่งออกจากมาเลเซียและไทยก็สูญเสียความสามารถในการแข่งขันทันที ผู้จัดหาสินค้าถูกบังคับให้ยกเลิกสัญญาระยะยาวกับสหรัฐฯ และเปลี่ยนเส้นทางการขนส่งสินค้าไปยังตลาดเอเชียอื่น ๆ ซึ่งความต้องการยังคงมีจำกัดและช่องทางการส่งออกก็ยังคงแคบลง

สรุปแล้ว การผสมผสานกันของมาตรการนโยบายที่เข้มงวดและความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ ความต้องการอลูมิเนียมรีไซเคิลในภูมิภาคที่กำลังเติบโต การอุดตันของท่าเรือที่รุนแรงขึ้น และอุปสรรคทางภาษีศุลกากรของสหรัฐฯ ที่สูงขึ้น ได้ผลักดันตลาดอลูมิเนียมเศษในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ให้หดตัวอย่างรุนแรงในปี 2568 ในระยะสั้น ผู้ค้าต้องปรับตัวให้เข้ากับสภาพจริงที่เป็น "ปริมาณต่ำ ค่าใช้จ่ายสูง การหมุนเวียนช้า" โดยมุ่งเน้นการส่งออกไปยังผู้บริโภคในประเทศและภายในภูมิภาคเป็นหลัก มีเพียงการปรับเปลี่ยนนโยบายภาษีศุลกากรภายนอก การผ่อนคลายความตึงเครียดในภูมิภาค และการขยายโครงสร้างพื้นฐานท่าเรือเท่านั้นที่จะค่อยๆฟื้นฟูข้อได้เปรียบเชิงเปรียบเทียบของเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ในการส่งออกอลูมิเนียมเศษแหล่งที่มา: สถิติการส่งออกอลูมิเนียมเศษของมาเลเซีย 760200 จาก UM ComTrade