สรุปการประชุมเช้าวันที่ 7.11
ข่าวสารเศรษฐกิจโลก:
(1) รายงานการประชุมของเฟดสหรัฐฯ เดือนมิถุนายน เปิดเผยว่ามีความเห็นที่แตกต่างกันในหมู่เจ้าหน้าที่เกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ย เนื่องจากพวกเขาถือมุมมองที่แตกต่างกันเกี่ยวกับผลกระทบของภาษีศุลกากรต่อเงินเฟ้อ เจ้าหน้าที่แบ่งออกเป็นสามกลุ่มหลัก ๆ คือ กลุ่มที่สนับสนุนการลดอัตราดอกเบี้ยภายในปีนี้ แต่ไม่รวมเดือนกรกฎาคม (กลุ่มหลัก) กลุ่มที่สนับสนุนการไม่ดำเนินการใด ๆ ตลอดทั้งปี และกลุ่มที่สนับสนุนการดำเนินการทันทีในการประชุมครั้งต่อไป
(2) รัฐมนตรีว่าการกระทรวงพาณิชย์สหรัฐฯ รูธนิค ระบุว่ามีแผนที่จะพบปะกับคู่หูชาวจีนในช่วงต้นเดือนสิงหาคม คณะผู้แทนสหรัฐฯ จะประกอบด้วยรัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังสก็อตต์ เบซันท์ และตัวแทนการค้าสหรัฐฯ เจมิสัน กรีร์ด้วย
นิกเกิลบริสุทธิ์:
ตลาดสปอต: วันนี้ ราคานิกเกิลบริสุทธิ์ SMM 1# อยู่ที่ 119,400-121,800 หยวน/ตัน โดยมีราคาเฉลี่ยอยู่ที่ 120,600 หยวน/ตัน เพิ่มขึ้น 450 หยวน/ตัน เมื่อเทียบกับวันซื้อขายก่อนหน้า ราคาส่วนเกินสปอตหลักของนิกเกิลบริสุทธิ์ Jinchuan #1 อยู่ในช่วง 1,900-2,200 หยวน/ตัน โดยมีราคาส่วนเกินเฉลี่ยอยู่ที่ 2,050 หยวน/ตัน เพิ่มขึ้น 50 หยวน/ตัน เมื่อเทียบกับวันซื้อขายก่อนหน้า ราคาส่วนเกิน/ส่วนลดสปอตของนิกเกิลชุบไฟฟ้าแบรนด์หลักในประเทศอยู่ในช่วง -100 ถึง 300 หยวน/ตัน
ตลาดฟิวเจอร์ส: สัญญานิกเกิล SHFE 2508 ที่ซื้อขายมากที่สุดปิดลง 0.03% ที่ระดับ 119,420 หยวน/ตัน ในช่วงการซื้อขายกลางคืน ในช่วงการซื้อขายกลางวัน เปิดต่ำกว่าและผันผวน ถึงเวลาเที่ยงวัน นิกเกิล SHFE ราคาอยู่ที่ 119,590 หยวน/ตัน เพิ่มขึ้น 0.11% ก่อนการบังคับใช้ภาษีศุลกากรเดือนสิงหาคม ความรู้สึกเกี่ยวกับการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงยังคงดำรงอยู่ และการเปลี่ยนแปลงของนโยบายเศรษฐกิจโลกยังคงเป็นตัวแปรหลัก ศูนย์กลางราคาเผชิญกับความเสี่ยงในการลดลง และราคานิกเกิลในระยะสั้นคาดว่าจะยังคงอยู่ในภาวะซบเซา โดยมีช่วงราคาอยู่ที่ 118,000-123,000 หยวน/ตัน
นิกเกิลซัลเฟต:
เมื่อวันที่ 10 กรกฎาคม ดัชนีราคานิกเกิลซัลเฟตเกรดแบตเตอรี่ SMM อยู่ที่ 27,227 หยวน/ตัน โดยมีช่วงราคาอยู่ที่ 27,200-27,640 หยวน/ตัน และราคาเฉลี่ยไม่เปลี่ยนแปลงจากวันก่อนหน้า ด้านต้นทุน การประชุมล่าสุดของเฟดสหรัฐฯ ไม่ได้บรรลุข้อตกลงร่วมกันเกี่ยวกับผลกระทบของภาษีศุลกากรทั่วโลกต่อเศรษฐกิจสหรัฐฯ และความไม่แน่นอนของนโยบายเศรษฐกิจโลกยังคงดำรงอยู่ ทำให้ราคานิกเกิล LME อยู่ในภาวะซบเซา โดยรวมแล้ว คาดว่าต้นทุนโดยตรงของเกลือนิกเกิลจะยังคงอยู่ในระดับต่ำ ด้านอุปทาน ราคาคำนวณของโรงงานผลิตเกลือนิกเกิลยังคงไม่เปลี่ยนแปลงจากวันก่อนหน้า ในช่วงเวลาที่ผ่านมา ผู้ผลิตบางรายได้ปรับราคาคำนวณขึ้น แต่ความต้องการของผู้ซื้อที่อ่อนแอทำให้การซื้อขายมีจำนวนจำกัด โดยมีระดับสินค้าคงคลังและตารางการผลิตโดยรวมอยู่ในระดับต่ำด้านอุปสงค์ แม้ว่าผู้ผลิตบางรายจะแสดงเจตจำนงในการซื้อเมื่อเร็วๆ นี้ แต่ความกระตือรือร้นในการซื้อโดยรวมยังคงต่ำ หลังจากเสร็จสิ้นการสะสมสินค้าสำหรับเดือนนี้เมื่อสิ้นเดือนที่แล้ว ผู้ซื้อส่วนใหญ่ใช้แนวทางรอดูสถานการณ์ก่อน เมื่อมองไปข้างหน้า ด้วยต้นทุนการผลิตที่ลดลงและอุปสงค์ด้านล่างที่ยังคงอ่อนแอ แม้ว่าโรงงานหลอมเกลือนิเกิลจะยังคงปฏิเสธที่จะลดราคา แต่ราคาเกลือนิเกิลคาดว่าจะยังคงอยู่ในระดับต่ำและคงที่ในระยะสั้น
นิเกิลหมัก (NPI):
เมื่อวันที่ 10 กรกฎาคม ราคาเฉลี่ยของ NPI เกรดสูง 8-12% SMM อยู่ที่ 905 หยวน/mtu (ราคาโรงงาน รวมภาษี) ไม่เปลี่ยนแปลงจากวันทำการก่อนหน้า ด้านอุปทาน ในประเทศ ราคาแร่นิเกิลจากฟิลิปปินส์ยังคงแข็งแกร่ง และโรงงานหลอมยังคงประสบกับการขาดทุน ทำให้การผลิตโดยรวมอยู่ในระดับต่ำ ในอินโดนีเซีย ค่าเบี้ยประกันภัยสำหรับแร่ซาโปไรท์อ่อนแอลงเล็กน้อย และเส้นค่าใช้จ่ายในการหลอมก็คลายตัวลง อย่างไรก็ตาม เนื่องจากโรงงานหลอมบางแห่งประสบกับการขาดทุนที่เพิ่มขึ้น จึงมีความคาดหวังในการซ่อมบำรุง และการผลิตโดยรวมอาจอ่อนแอลงเล็กน้อย ด้านอุปสงค์ สแตนเลสเข้าสู่ฤดูการบริโภคแบบดั้งเดิมที่ซบเซา โดยมีการปรับปรุงอุปสงค์ด้านล่างที่จำกัด ปริมาณสินค้าคงคลังในสังคมยังคงสูง และการผลิตสแตนเลสอาจลดลง ทำให้อุปสงค์สำหรับ NPI เกรดสูงอ่อนแอลง ในระยะสั้น คาดว่าราคา NPI เกรดสูงจะยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดัน
สแตนเลส:
เมื่อวันที่ 10 กรกฎาคม SMM รายงานว่า ราคาฟิวเจอร์ส SS เพิ่มขึ้นอย่างแข็งแกร่งในวันนี้ โดยได้รับแรงผลักดันจากการเพิ่มขึ้นโดยรวมในตลาดฟิวเจอร์ส ซึ่งเข้าใกล้ระดับ 12,900 หยวน/ตัน ก่อนปิดตลาด ในตลาดสปอต ราคายังคงคงที่ในช่วงเช้า โดยรักษาระดับก่อนหน้าไว้โดยไม่มีการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญในการซื้อขาย ในช่วงบ่าย เนื่องจากราคาฟิวเจอร์สยังคงแข็งแกร่งขึ้น ผู้ค้าก็มีความกระตือรือร้นมากขึ้นในการสะสมสินค้า การสอบถามในตลาดเพิ่มขึ้น และราคาเสนอขายก็เพิ่มขึ้นเล็กน้อย ในสัปดาห์นี้ ปริมาณสินค้าคงคลังในสังคมของสแตนเลสเพิ่มขึ้นอีกครั้ง เพิ่มขึ้น 1.31% เมื่อเทียบกับสัปดาห์ก่อน เป็น 990,800 ตัน โดยมีแรงกดดันอย่างมากต่อการขายและการซื้อขายในตลาด
ในตลาดฟิวเจอร์ส สัญญา SS 2508 ที่ซื้อขายมากที่สุดก็แข็งแกร่งขึ้นและเพิ่มขึ้น ในเวลา 10:30 น. SS 2508 มีราคาเสนอขายที่ 12,825 หยวน/ตัน เพิ่มขึ้น 80 หยวน/ตัน จากวันซื้อขายก่อนหน้า ในเมืองอู่ซี ค่าเบี้ยประกันภัย/ส่วนลดสปอตของ 304/2B อยู่ในช่วง -55 ถึง 145 หยวน/ตัน ในตลาดสปอต ม้วนเหล็กรีดเย็น 201/2B ในอู่ซีและฝอซาน มีราคาเสนอขายที่ 7,500 หยวน/ตัน ม้วนเหล็กรีดเย็นขอบไม่ตัด 304/2B มีราคาเฉลี่ยที่ 12,700 หยวน/ตัน ในทั้งอู่ซีและฝอซาน ม้วนเหล็กรีดเย็น 316L/2B มีราคาเสนอขายที่ 23,700 หยวน/ตัน ในทั้งสองพื้นที่ ในขณะที่ม้วนเหล็กรีดร้อน 316L/NO.1 มีราคาเสนอขายที่ 23,150 หยวน/ตัน ม้วนเหล็กรีดเย็น 430/2B มีราคาเสนอขายที่ 7,100 หยวน/ตัน ในทั้งอู่ซีและฝอซาน
แม้ว่าราคาฟิวเจอร์ส SS จะหยุดลดลงและฟื้นตัว และแข็งแกร่งขึ้นมาก แต่พื้นฐานของตลาดสปอตสแตนเลสก็ยังไม่แสดงให้เห็นถึงการกลับตัวที่สำคัญ ตลาดยังคงอยู่ในฤดูการบริโภคแบบดั้งเดิมที่ซบเซา โดยมีอุณหภูมิในฤดูร้อนที่สูงทำให้อุปสงค์ด้านล่างบางส่วนอ่อนแอลงมากขึ้นข่าวล่าสุดเกี่ยวกับการลดการผลิตในโรงงานเหล็กได้ช่วยเพิ่มความเชื่อมั่นในตลาดและปรับปรุงสภาพการซื้อขายที่อ่อนแอเล็กน้อย อย่างไรก็ตาม แรงกดดันจากสินค้าคงคลังสแตนเลสยังคงมีอยู่อย่างมาก สินค้าคงคลังภายในโรงงาน สินค้าคงคลังล่วงหน้า และสินค้าคงคลังในสังคมของโรงงานผลิตสแตนเลสล้วนอยู่ในระดับที่ค่อนข้างสูง อัตราการลดสินค้าคงคลังที่ช้าในช่วงฤดูอ่อนแอได้ชะลอการฟื้นตัวของความสัมพันธ์ระหว่างอุปทานและความต้องการ เนื่องจากความคาดหวังในการลดการผลิตในโรงงานผลิตสแตนเลส ราคาซื้อ NPI เกรดสูงได้ลดลงเพิ่มเติม ซึ่งทำให้การสนับสนุนต้นทุนสแตนเลสอ่อนแอลง โดยสรุปแล้ว ตลาดสแตนเลสในปัจจุบันต้องเผชิญกับแรงกดดันหลายประการ รวมถึงสินค้าคงคลังสูง ความต้องการที่อ่อนแอ และการสนับสนุนต้นทุนที่ลดลง การฟื้นตัวของความสัมพันธ์ระหว่างอุปทานและความต้องการจะใช้เวลา
แร่นิกเกิล:
ราคาแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์ลดลงเนื่องจากโรงงานหลอมเหล็กประสบกับการขาดทุน และการยอมรับแร่นิกเกิลราคาสูงจากผู้ซื้อในตลาดล่างยังคงมีจำกัด
เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ราคาแร่นิกเกิลเกรดกลางจากฟิลิปปินส์ลดลง ราคา CIF ของแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์ (NI 1.3%) ไปยังจีนอยู่ที่ 45-47 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน และราคา FOB อยู่ที่ 36-38 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน ราคา CIF ของ NI 1.5% อยู่ที่ 58-61 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน และราคา FOB อยู่ที่ 51-53 ดอลลาร์สหรัฐต่อเมตริกตัน ด้านอุปทาน ปริมาณน้ำฝนในพื้นที่ผลิตหลักทางตอนใต้ของฟิลิปปินส์ลดลงเล็กน้อยเมื่อเทียบกับสัปดาห์ที่แล้ว ปริมาณน้ำฝนในทางตอนใต้ของปาลาวันยังคงไม่เปลี่ยนแปลง ในขณะที่ภูมิภาคดาเวาทางตะวันออกเกือบจะไม่มีฝนตกเลย ปริมาณน้ำฝนส่วนใหญ่จะอยู่ในภูมิภาคซัมบาเลส โดยรวมแล้ว ปริมาณน้ำฝนไม่ได้ส่งผลกระทบอย่างมากต่อการขนส่ง ปริมาณการจัดหาแร่นิกเกิลเพิ่มขึ้น ณ วันที่ 4 กรกฎาคม สินค้าคงคลังในท่าเรือแร่นิกเกิลของจีนเพิ่มขึ้นเป็น 6.63 ล้านเมตริกตัน เนื่องจากการจัดส่งสินค้าก่อนหน้านี้มาถึงท่าเรือ ทำให้สินค้าคงคลังเพิ่มขึ้น ด้านความต้องการ ราคา NPI ยังคงลดลงในสัปดาห์นี้ โรงงานหลอมเหล็ก NPI ในประเทศประสบกับการขาดทุนอย่างรุนแรง ซึ่งทำให้อารมณ์ในการจัดซื้อวัตถุดิบอ่อนแอลง และการสนับสนุนราคาแร่นิกเกิลจากด้านความต้องการก็อ่อนแอลงด้วย เมื่อมองไปข้างหน้า ด้วยราคาแร่นิกเกิลในประเทศอินโดนีเซียที่ลดลงเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว การขาดทุนอย่างต่อเนื่องในโรงงานหลอมเหล็กในตลาดล่าง ความเต็มใจในการซื้อแร่ราคาสูงที่มีจำกัด และสินค้าคงคลังในท่าเรือที่เพิ่มขึ้น ราคาแร่นิกเกิลจากฟิลิปปินส์คาดว่าจะอ่อนแอลงต่อไป
ราคาเบนช์มาร์คของอินโดนีเซียลดลงในต้นเดือนกรกฎาคม แร่ซาโปไรท์เผชิญกับแนวโน้มลดลง
ราคาแร่นิกเกิลจากอินโดนีเซียลดลงอีกครั้งเมื่อสัปดาห์ที่แล้วค่าพรีเมียมสำหรับหินนิกเกิลท้องถิ่นของอินโดนีเซียอยู่ที่ 24-26 ดอลลาร์/wmt ในสัปดาห์ที่ผ่านมา ราคาเปรียบเทียบ HMA สำหรับครึ่งแรกของเดือนกรกฎาคมลดลงเล็กน้อยเหลือ 14,943 หยวน/ตัน ลดลง 1.83% เมื่อเทียบรายเดือน ราคาส่งมอบถึงโรงงานของ SMM สำหรับหินนิกเกิลท้องถิ่นของอินโดนีเซีย (NI 1.6%) อยู่ที่ 50.4-54.4 ดอลลาร์/wmt ลดลง 0.5 ดอลลาร์จากสัปดาห์ที่แล้ว หรือลดลง 0.9% สำหรับราคาหินลิโมไนต์ ราคาส่งมอบถึงโรงงานของ SMM สำหรับหินนิกเกิลท้องถิ่นของอินโดนีเซีย (NI 1.3%) ยังคงอยู่ที่ 26-28 ดอลลาร์/wmt ไม่เปลี่ยนแปลงจากสัปดาห์ที่แล้ว
หินซาโปรไลต์: ด้านการจัดหา การขุดและการขนส่งในพื้นที่หลักของหินนิกเกิลบนเกาะซูลาเวสีและฮัลมะเฮราของอินโดนีเซียยังคงถูกขัดขวางโดยฝนตกต่อเนื่องในสัปดาห์นี้ อย่างไรก็ตาม มีความคืบหน้าในการอนุมัติโควตาใหม่และโควตา RKAB ที่แก้ไข คาดว่าการอนุมัติ RKAB จะดำเนินต่อไปในเดือนกรกฎาคมและสิงหาคม ทำให้คาดว่าการจัดหาหินนิกเกิลจะเพิ่มขึ้น ด้านความต้องการ ส่วนใหญ่โรงกลั่น NPI ของอินโดนีเซียยังคงประสบปัญหาราคาหินนิกเกิลสูง บางโรงกลั่นเผชิญกับการขาดทุน และแม้กระทั่งการลดกำลังการผลิต นำไปสู่ความต้องการจัดซื้อที่ลดลง โดยรวมแล้ว แม้การจัดหาหินนิกเกิลในอินโดนีเซียจะตึงตัวเนื่องจากฤดูฝน แต่แรงกดดันจากโรงกลั่น NPI ทำให้ราคาสูงอยู่ยาก คาดว่าในอนาคต ราคาหินซาโปรไลต์จะยังคงอ่อนแอ
หินลิโมไนต์: ด้านการจัดหา การจัดหาหินลิโมไนต์ในปัจจุบันยังคงเสถียร ตอบสนองความต้องการของตลาดได้ นอกจากนี้ คาดว่าจะมีความคืบหน้าอย่างมากในการอนุมัติ RKAB ในช่วงหลายเดือนข้างหน้า อาจส่งเสริมการเพิ่มขึ้นของการจัดหา ด้านความต้องการ การผลิตโครงการ MHP ยังคงปกติ ความต้องการหินลิโมไนต์ยังคงเสถียร ในระยะยาว ด้วยความคืบหน้าในการอนุมัติโควตา RKAB เพิ่มเติม คาดว่าราคาหินลิโมไนต์จะยังคงอ่อนแอ
