Центр нисходящего тренда Pr-Nd смещается ниже; гадолиний падает, а гольмий растёт, демонстрируя расходящиеся тенденции [Еженедельный обзор рынка редкоземельных металлов SMM]

Новости от 22 октября:

Редкоземельная руда:

На этой неделе основные справочные цены на карбонат редкоземельных металлов были снижены до 59 300–59 500 юаней за тонну. Котировки со стороны руды немного снизились вместе с ослаблением оксидов. Разделительные предприятия в первую очередь расходовали имеющееся сырьё, а пополнение запасов оставалось своевременным. Разрыв в ценах между покупателями и продавцами ещё не сократился, и фактические сделки были ограниченными. Хлопья хлорида редкоземельных металлов удерживались на уровне 63 000–64 000 юаней за тонну. Котировки продавцов не изменились, а downstream-покупатели совершали небольшие закупки в соответствии с производственными планами, без поддержки со стороны крупных сделок. Руда со средним содержанием иттрия и высоким содержанием европия откатилась до 244 000–246 000 юаней за тонну. Готовность рудной стороны удерживать цены не усилилась, котировки upstream и downstream по-прежнему демонстрировали разрыв, а сделки оставались вялыми. Монацит оставался стабильным на уровне 41 000–45 000 юаней за тонну. И спрос, и предложение не показали улучшения, запросы были единичными.

Оксиды редкоземельных металлов:

На этой неделе цены на оксид лантана оставались стабильными на уровне 5 500–6 000 юаней за тонну, а цены на оксид церия — на уровне 13 800–14 200 юаней за тонну. Покупательский интерес downstream к лантановой и цериевой продукции был недостаточным, поставки осуществлялись в рамках долгосрочных контрактов и эпизодических своевременных закупок, что не давало ценам импульса для изменения. На сегодняшний день цены на оксид празеодима-неодима были снижены до 732 000–734 000 юаней за тонну. Откат фьючерсов заметно опустил центры спотовых котировок. Поставщики усилили ценовые уступки для продажи, и низкоценовые партии стали доступнее, чем ранее. Металлургические заводы совершали своевременные закупки на спадах в соответствии с производственными планами, но фактические сделки не расширились.

На этой неделе цены на оксид диспрозия оставались стабильными на уровне 1,4–1,42 миллиона юаней за тонну. Расхождение между покупателями и продавцами диспрозия сохранялось: продавцы были осторожны в уступках, а покупатели продолжали настаивать на снижении цен, что оставляло торговлю в тупике. Цены на оксид тербия были снижены до 6,33–6,37 миллиона юаней за тонну. Низкоценовых партий стало больше, чем ранее, и слабая атмосфера осталась неизменной. Металлургические заводы стали более сдержанно подходить к закупкам, и фактические сделки в основном заключались по нижней границе диапазона. Цены на оксид гадолиния были снижены до 178 000–182 000 юаней за тонну, снижаясь вместе с празеодимом-неодимом и показав одно из самых значительных падений. Готовность поставщиков продавать выросла, в то время как покупатели оставались в стороне, и сделки проходили вяло. Цены на оксид гольмия были повышены до 660 000–665 000 юаней за тонну. Гольмий пошёл против тренда и укрепился, при этом рост цен на оксид оказался одним из самых значительных, однако смогут ли сделки последовать за этим, ещё предстоит увидеть. Цены на оксид эрбия были дополнительно повышены до 720 000–740 000 юаней за тонну. Котировочные центры продолжали двигаться вверх, но после резкого роста поставки от поставщиков были ограничены, а закупки downstream-потребителей стали осторожными. Цены на оксид иттрия (5N) выросли до 58 000–62 000 юаней за тонну, а цены на оксид иттрия (3N) были повышены до 34 000–35 000 юаней за тонну. Последующий спрос был недостаточным, фактические сделки ограничены, и рост цен не имел поддержки со стороны сделок.

Редкоземельные металлы:

В лёгких редкоземельных элементах рыночные цены на металлический церий на этой неделе немного снизились, диапазон котировок поставщиков сузился до 28 000–28 500 юаней за тонну. Цены на сплав празеодим-неодим на этой неделе в целом снижались. В начале недели под влиянием снижения цен на оксид празеодима-неодима поставщики шли на уступки для продажи, и металлургические предприятия соответствующим образом корректировали котировки. В середине недели, хотя котировочные центры по оксиду празеодима-неодима немного снизились, основные котировки поставщиков оставались высокими, и готовность удерживать цены не ослабевала. Низкоценовых товаров на рынке не прибавилось, а на стороне металлов убытки ограничивали возможности для уступок, котировки временно поддерживались. Ближе к выходным котировочные центры по оксиду празеодима-неодима заметно упали, и цены на металл последовали вниз, хотя снижение всё ещё было меньше, чем у оксидов. На сегодняшний день котировки поставщиков были скорректированы до 885 000–892 000 юаней за тонну. Закупки downstream-потребителей сохранялись в режиме «точно в срок», активность запросов была низкой, фактическое поступление заказов недостаточным, а последующие сделки — слабыми.

В средне-тяжёлых редкоземельных элементах сплав диспрозий-железо закрылся на уровне 1,365–1,375 миллиона юаней за тонну. Цены на этой неделе оставались стабильными, котировки поставщиков не изменились. Запросы downstream были стабильными, сделки в основном представляли собой небольшие заказы точно в срок. Цены на металлический тербий на этой неделе немного снизились, закрывшись на уровне 7,88–7,95 млн юаней за тонну, главным образом из-за сохраняющихся трудностей с заключением сделок по высоким ценам. Металлургические предприятия увеличивали ценовые уступки для продажи, и котировки соответственно снижались. Ближе к выходным снижение сузилось, котировки перестали падать и стабилизировались, однако фактические сделки на рынке оставались редкими. Цены на гадолиний-железный сплав на этой неделе заметно снизились, котировки поставщиков были скорректированы до 171 000–173 000 юаней за тонну, главным образом из-за связанной слабости продукции Pr-Nd и непрерывного снижения цен на сырьё. В середине недели некоторые поставщики временно приостановили котировки и заняли выжидательную позицию. Ближе к выходным котировки продолжили снижаться, рыночные запросы были ограниченными, а фактические сделки — вялыми. Цены на гольмий-железный сплав на этой неделе были повышены до 660 000–665 000 юаней за тонну, главным образом благодаря увеличению экспортных заказов и сокращению предложения по низким ценам. Котировки поставщиков несколько дней подряд немного повышались, что сделало гольмий единственным растущим продуктом среди среднетяжёлых редкоземельных металлов на этой неделе. Однако downstream сохраняли выжидательную позицию в отношении запросов и закупок, и фактическое сопровождение сделок было ограниченным.

Заготовки NdFeB:

В настоящее время заготовка NdFeB N38 (Ce) закрылась на уровне 211–221 юаня за кг; заготовка NdFeB 38M закрылась на уровне 249–269 юаней за кг; заготовка NdFeB 40H закрылась на уровне 261–271 юаня за кг; заготовка NdFeB 45SH (Ce) закрылась на уровне 311–331 юаня за кг.

Что касается цен, цены на NdFeB на этой неделе немного снизились. Основная причина заключалась в том, что падение цен на сырьё в сочетании с сохраняющимися медвежьими настроениями среди downstream производителей двигателей и конечных потребителей в конечном итоге привело к снижению цен на NdFeB. Что касается торговли, объёмы сделок на рынке NdFeB на этой неделе были средними. Причина заключалась в том, что цены на сырьё на этой неделе продолжали снижаться, а производители двигателей и конечные потребители понизили свои ожидания относительно последующего внутреннего спроса. Закупки магнитной стали ограничивались пополнением запасов точно в срок, масштабного пополнения запасов пока не происходило.

Лом NdFeB:

На этой неделе празеодим-неодим, извлеченный из лома NdFeB, закрылся на уровне 735–745 юаней/кг; диспрозий, извлеченный из лома NdFeB, закрылся на уровне 1230–1250 юаней/кг; тербий, извлеченный из лома NdFeB, закрылся на уровне 5600–5800 юаней/кг.

На этой неделе цены на рынке лома в целом демонстрировали устойчивую тенденцию к снижению, в основном под влиянием отката цен на оксид празеодима-неодима. В начале недели цены на лом оставались стабильными. Перерабатывающие предприятия не вносили заметных изменений в закупочные котировки, закупочная активность по мере необходимости была ограниченной, поставщики лома проявляли среднюю готовность к продаже, а рыночные настроения были вялыми. В середине недели цены на оксид празеодима-неодима немного откатились, и перерабатывающие предприятия соответственно снизили закупочные котировки. Цены на лом последовали вниз, а закупки в основном характеризовались снижением цен и ограниченными объемами. Поставщики заняли выжидательную позицию в отношении продаж, и в целом на рынке преобладали выжидательные настроения. Ближе к выходным цены на оксид празеодима-неодима продолжили снижаться. Запасы лома были относительно достаточными, и перерабатывающие предприятия проявляли слабую готовность закупать по высоким ценам. Закупочные котировки снижались несколько дней подряд, и цены на лом откатились еще сильнее. Впоследствии снижение на стороне оксидов замедлилось, и выжидательные настроения на рынке несколько восстановились, однако фактические объемы торгов были средними.