ЕС рассматривает изменение подхода к экспорту алюминиевого лома. Вместо экспортных пошлин и других торговых мер, обсуждавшихся ранее, он изучает возможность принятия делегированного акта в рамках Регламента о перевозке отходов (WSR) для дальнейшего ограничения экспорта отходов, включая алюминиевый лом, в страны, не входящие в ОЭСР, с возможными исключениями для некоторых стран-кандидатов в ЕС. Мера официально не принята, а её охват, сроки реализации и соотношение с действующей процедурой подачи заявок остаются неопределёнными.
По оценке SMM, ключевой вопрос не просто в том, куда направится европейский лом, а в том, где он будет перерабатываться и в каком виде выйдет на международные рынки. Поскольку европейский спрос в перерабатывающих отраслях пока не демонстрирует явного роста, а азиатские покупатели сохраняют осторожность, ужесточение экспортных каналов может сначала перераспределить существующие объёмы, прежде чем повлиять на размещение мощностей по переработке и рециклингу.
Смена политики: от экспортных издержек к доступу на рынок
Европейская алюминиевая промышленность ранее выступала за экспортные пошлины и другие меры для сохранения лома внутри региона. В отраслевых обсуждениях фигурировала ставка около 15%, однако её не следует путать с фактически введённой пошлиной. Новое направление политики делает больший акцент на WSR и соблюдении экологических требований.
Это различие важно для торговли. Экспортная пошлина в первую очередь меняет транзакционные издержки, тогда как допустимость направлений и экологические требования могут определить, останется ли торговый маршрут доступным вообще. Поэтому бизнесу необходимо оценивать не только потенциальные издержки, но и допустимые направления, охватываемые категории отходов и требования к принимающим предприятиям.
В рамках действующего WSR более строгие правила экспорта неопасных отходов в страны, не входящие в ОЭСР, должны вступить в силу с 21 мая 2027 года. Заявители обязаны продемонстрировать способность экологически безопасно управлять соответствующими отходами. Среди первых заявителей — Индия, Малайзия, Таиланд, Индонезия и Вьетнам. По текущему графику первый утверждённый список должен быть сформирован к 21 ноября 2026 года.
Подача заявки не означает одобрения. Если будут приняты более широкие ограничения, их взаимодействие с этим процессом — а также направления и потоки отходов, которые останутся допустимыми, — станет центральным фактором будущих торговых потоков.
Европа: рост использования лома не гарантирует полного поглощения
Последние обсуждения на рынке SMM указывают на то, что спрос на алюминиевый экструзионный профиль в Европе остаётся в целом стабильным, без явного роста. При этом сокращение доступности некоторых ближневосточных первичных алюминиевых заготовок поддержало производство у отдельных европейских производителей заготовок и литейных заводов наряду с более широким использованием вторичного сырья.
Участники отрасли сообщают, что доля лома в некоторых операциях по выпуску вторичных заготовок может достигать 70% и более, причём значительная часть приходится на новый и предпотребительский лом. Это демонстрирует возможности отдельных производителей, а не среднеотраслевой показатель или доказательство того, что Европа способна поглотить весь дополнительный лом, удерживаемый внутри региона.
Совместимость сырья остаётся критически важной. Чистый производственный лом, старый экструзионный лом и автомобильный шредерный материал имеют разный состав и требования к переработке. Рост производства вторичных заготовок не создаёт автоматически эквивалентного спроса на автомобильный шредерный лом или смешанное металлическое сырьё.
Если экспортные каналы сузятся, Европа столкнётся с проблемой подбора сырья, а не просто с необходимостью наращивать объёмы плавки. Мощности сортировки, контроль химического состава сплавов и заказы перерабатывающих предприятий определят, какие материалы смогут поступить в местное производство, а каким по-прежнему потребуются зарубежные рынки сбыта.
Торговые потоки: рост локальной переработки может изменить форму экспорта
При ужесточении экспортных ограничений европейский лом может пойти по двум основным маршрутам: более широкое внутреннее потребление или отгрузка в другие допустимые направления; и дальнейшая переработка в переплавочные слитки, вторичные заготовки или вторичные алюминиевые сплавы перед экспортом.
Последний вариант может сместить часть плавильной и легирующей активности из импортирующих рынков ближе к источнику лома. Однако такой переход требует оборудования, энергии, технических возможностей и квалификации у заказчиков. Он не произойдёт сразу после введения ограничений. Переработанный материал также должен соответствовать применимым требованиям классификации продукции и импортным правилам.
США и другие рынки с подходящим спросом могут стать направлениями сбыта для европейских производителей вторичного алюминия. Их способность поглотить дополнительное предложение будет зависеть от спецификаций, торговых договорённостей и фактических заказов, а не только от размера рынка.
Аналогичным образом простую перевалку через страны ОЭСР, не входящие в ЕС, не следует рассматривать как гарантированную альтернативу. Изменение транспортного маршрута не меняет автоматически статус материала как отхода и не снимает требований, касающихся перевозки, обработки и конечного пункта назначения.
Юго-Восточная Азия: корректировка источников может затронуть и роль переработки
Для Малайзии, Таиланда, Индонезии и Вьетнама первоначальное воздействие будет связано прежде всего с надёжностью доступа к сырью. Компаниям, зависящим от конкретных европейских сортов, придётся оценивать альтернативные источники происхождения, внутренний сбор и региональные закупки.
Замена — это не просто смена поставщика. Лом из разных источников может различаться по составу, загрязнённости и стабильности партий, что требует испытаний материалов, корректировки шихты и проверок соответствия импортным требованиям. Производители с диверсифицированными сетями поставок и более сильными возможностями сортировки получат большую гибкость.
Недавние обсуждения с клиентами показывают, что некоторые производители вторичного алюминия в Юго-Восточной Азии продолжают закупать сырьё в соответствии с заказами. Следовательно, в ближайшей перспективе более вероятны изменения в структуре закупок, чем широкий рост импорта или производства.
Со временем рост европейского экспорта продукции из вторичного алюминия может привести к двум последствиям для Юго-Восточной Азии: появлению дополнительных вариантов промежуточного сырья, такого как переплавочные слитки, и усилению конкуренции на зарубежных рынках сплавов. Таким образом, политика может повлиять не только на происхождение сырья, но и на распределение сортировки, плавки и поставок продукции между регионами.
Китай: не автоматическое направление для перенаправленного материала
Общую ситуацию с предложением алюминия в Китае следует отличать от спроса на конкретные виды вторичного сырья. Хотя страна обладает значительной внутренней сырьевой базой, отдельные импортируемые сорта лома остаются полезными для определённых составов сплавов и производственных требований. Изменение доступности европейского сырья может побудить затронутых покупателей скорректировать источники или шире использовать внутренние альтернативы, не обязательно создавая дефицит в масштабах всей отрасли.
Соответствие требованиям также необходимо оценивать с обеих сторон сделки. Классификация импортируемого вторичного сырья в Китае и регулирование экспорта отходов в ЕС должны соблюдаться одновременно; одно лишь коммерческое наименование продукции не определяет, может ли торговля продолжаться.
Поскольку внутренние покупатели сохраняют осторожность, а импортная экономика для некоторых продуктов неблагоприятна, европейский лом, переработанный в слитки, не будет автоматически направляться в Китай. Устойчивая торговля по-прежнему потребует подходящих спецификаций и фактических заказов. Китайские покупатели могут искать альтернативное сырьё, а европейские поставщики — оценивать другие рынки сбыта.
Таким образом, первоначальное влияние на Китай, скорее всего, проявится в отдельных сортах и каналах закупок, а не во всей системе поставок алюминия.
Прогноз рынка: сначала корректируются торговые маршруты, затем — перерабатывающие мощности
SMM ожидает, что любое дальнейшее ужесточение правил экспорта лома из ЕС сместит внимание с поиска экспортного направления на решение о том, где материал должен перерабатываться и какая продукция должна пересекать границы. Закупки, каналы сбыта и контракты, вероятно, скорректируются первыми; инвестиции и перерабатывающие мощности отреагируют в более длительной перспективе.
Способность Европы удерживать больше лома зависит от совместимых мощностей и заказов. Непрерывность производства в Юго-Восточной Азии зависит от альтернативных поставок и перерабатывающих возможностей. Способность Китая и других рынков поглощать продукцию из вторичного алюминия остаётся привязанной к спросу в перерабатывающих отраслях и условиям торговли.
Результатом может стать рост переработки и рециклинга внутри регионов наряду с расширением межрегиональной торговли продукцией из вторичного алюминия. Однако изменение торговых маршрутов не создаёт дополнительного спроса. Окончательный охват политики и способность покупателей поглощать материал будут совместно определять темпы и масштабы корректировки.
