Цветные металлы демонстрируют смешанную динамику; карбонат лития и свинец на SHFE выросли более чем на 1%, железная руда и поликремний лидируют в снижении [SMM Midday Review]

Новости SMM 17 июня:

Обзор рынка металлов,

по состоянию на закрытие дневных торгов базовые металлы на внутреннем рынке показали смешанную динамику. Фьючерсы SHFE на медь выросли на 0,33%, на алюминий — на 0,17%, на свинец — на 1,04%, на цинк упали на 0,48%, на олово упали на 0,33%, на никель упали на 0,22%.

Кроме того, наиболее торгуемые фьючерсы на литой алюминий выросли на 0,58%, наиболее торгуемый контракт на глинозем упал на 0,1%, наиболее торгуемый контракт на карбонат лития вырос на 1,54%, наиболее торгуемый контракт на металлический кремний незначительно повысился, а наиболее торгуемые фьючерсы на поликремний упали на 1,68%.

Черные металлы в основном снизились: железная руда упала на 1,89%, арматура — на 0,38%, горячекатаный рулон — на 0,3%, нержавеющая сталь выросла на 0,66%. Коксующийся уголь и кокс: наиболее торгуемый контракт на коксующийся уголь упал на 0,48%, наиболее торгуемый контракт на кокс упал на 0,95%.

Зарубежные базовые металлы, по состоянию на 11:39, металлы LME показали смешанную динамику. Медь и никель LME незначительно выросли, алюминий LME вырос на 0,53%, свинец LME упал на 0,1%, цинк LME вырос на 0,13%, олово LME выросло на 0,27%.

Драгоценные металлы, по состоянию на 11:39: золото COMEX упало на 0,08%, серебро COMEX выросло на 0,39%. Внутренние драгметаллы: наиболее торгуемый контракт на золото SHFE упал на 0,26%, наиболее торгуемый контракт на серебро SHFE упал на 0,27%.

Кроме того, на закрытие дневных торгов наиболее торгуемые фьючерсы на платину выросли на 1,59%, наиболее торгуемые фьючерсы на палладий незначительно повысились.

На закрытие дневных торгов наиболее торгуемый фьючерс на европейские контейнерные перевозки упал на 2,95% до 3 697,5 пункта.

По состоянию на 11:39 17 июня, некоторые промежуточные рыночные условия по фьючерсам:

Спот и фундаментальные показатели

Медь: Сегодня спотовые цены на катодную медь Гуандун №1 по отношению к ближайшему контракту: высококачественная медь котировалась с премией 210 юаней/т, без изменений по сравнению с предыдущим торговым днем; стандартная медь — с премией 150 юаней/т, без изменений; медь SX-EW — с премией 90 юаней/т, без изменений. Средняя цена катодной меди Гуандун №1 составила 105 500 юаней/т, рост на 565 юаней/т к предыдущему торговому дню, а средняя цена меди SX-EW составила 105 410 юаней/т, рост на 565 юаней/т к предыдущему дню. Спотовый рынок: запасы в Гуандуне после двух последовательных ростов сегодня наконец снова снизились, в основном из-за сокращения поступлений и увеличения отгрузок...

Макроэкономическая сводка

Китай:

[Государственное управление финансового регулирования: способствовать лучшей концентрации финансовых ресурсов в новых и будущих отраслях] Дин Сянцюнь, глава Государственного управления финансового регулирования, заявил, что обслуживание реальной экономики всегда должно быть основой финансового развития, оптимизируя структуру предложения капитала и качественно выполняя «пять основных статей» в сфере финансов. Будут приложены усилия для содействия развитию новых качественных производительных сил. Следует постоянно совершенствовать полный цикл системы финансовых услуг в области науки и технологий, усиливать поддержку финансирования и страховые гарантии, а также лучше концентрировать финансовые ресурсы в новых и будущих отраслях. Эффективно поддерживать стратегию расширения внутреннего спроса. Органы финансового регулирования должны направлять финансовые учреждения к активному участию в фискально-финансовой координации для стимулирования внутреннего спроса, помогать в реализации специальных действий по стимулированию потребления и повышению потенциала и качества сферы услуг, а также усиливать финансовые услуги для крупных проектов в рамках 15-й пятилетки. Укреплять финансовую поддержку слабых звеньев. Способствовать эффективному повышению качества и разумному росту объемов кредитования малых и микропредприятий. Развивать эксклюзивные инклюзивные продукты для новых групп занятости, таких как водители грузовиков, водители такси, курьеры и доставщики еды, известных как «два водителя и два работника». Постоянно совершенствовать финансовые услуги в сфере предотвращения, снижения и ликвидации последствий стихийных бедствий, чтобы укрепить линию защиты средств к существованию людей. (CCTV News)

[Народный банк Китая: совершенствовать механизм контроля краткосрочных процентных ставок] Пань Гуншэн, глава Народного банка Китая, заявил, что механизм контроля краткосрочных процентных ставок будет усовершенствован. На основе создания временных инструментов овернайт-репо и обратного репо в июле 2024 года механизм использования инструментов будет доработан, а операционные ставки скорректированы до ставки 7-дневного обратного репо плюс-минус 25 базисных пунктов, сужая диапазон с 70 базисных пунктов до 50 базисных пунктов. Инструментарий операций на открытом рынке будет дополнительно расширен, и в соответствующие моменты будут добавлены разновидности операций овернайт-обратного репо, чтобы лучше соответствовать потребностям банковской системы в краткосрочной ликвидности. (Новости CCTV)

[Опубликован полный текст «Плана действий по развитию офшорных финансов Шанхайского международного финансового центра»] Народный банк Китая, Государственный комитет по развитию и реформам (ГКРР), Государственное управление финансового регулирования, Китайская комиссия по регулированию ценных бумаг, Государственное управление валютного контроля и Народное правительство города Шанхая совместно опубликовали «План действий по развитию офшорных финансов Шанхайского международного финансового центра». В нем отмечается, что к концу 2027 года будет предварительно создана институциональная система, адаптированная к офшорной финансовой деятельности, включая правила ведения бизнеса, управление рисками и урегулирование, а также деловую среду, и на основе цифровых рубежей будет проводиться изучение офшорных финансовых операций для лучшего обслуживания предприятий, «выходящих за рубеж»; к концу 2030 года постепенно сформируется относительно зрелая система офшорных финансовых институтов и законодательства, предоставляющая безопасные и надежные финансовые услуги для непрерывных международных инвестиций и торговли китайских предприятий, апробирующая реформы оншорной финансовой системы и оказывающая мощную поддержку развитию функций глобального распределения активов в юанях и управления рисками; к концу 2035 года центр станет стратегическим узлом высокоуровневого скоординированного развития офшорных и оншорных финансов, ведущим к высокоуровневой финансовой открытости и высококачественному развитию страны. (Из приложения Wall Street CN)

[Народный банк Китая создает инструмент репо для зарубежных центральных банков] Для поддержки высокоуровневой открытости финансового рынка Китая и облегчения управления ликвидностью в юанях для зарубежных центральных банков Народный банк Китая будет предоставлять ликвидность в юанях квалифицированным зарубежным центральным банкам через инструмент FIMA RMB Repo. К зарубежным центральным банкам относятся зарубежные центральные банки или денежно-кредитные органы, международные финансовые организации и суверенные фонды благосостояния. Способы проведения операций включают репо с залогом и окончательную продажу. Виды облигаций для репо включают китайские государственные облигации, облигации центрального банка, облигации политических банков и другие высококачественные юаневые облигации, признанные Народным банком Китая. Сроки репо: 7 дней, 1 месяц и 3 месяца. Ставка репо определяется путем добавления пунктов к ставке 7-дневных обратных репо на открытом рынке. (Народный банк Китая)

[Народный банк Китая оптимизирует механизм временных однодневных репо и обратных репо на открытом рынке] Для гибкого и эффективного использования инструментов временных однодневных репо и обратных репо на открытом рынке Народный банк Китая решил с сегодняшнего дня оптимизировать операционные параметры, изменив время проведения операций на 15:00–15:30 по рабочим дням, а операционные ставки – на ставку 7-дневных обратных репо на открытом рынке минус 25 базисных пунктов и плюс 25 базисных пунктов соответственно. Уточнить правила использования инструментов; когда ставка овернайт денежного рынка (DR001) устойчиво остается ниже или выше соответствующей операционной ставки инструмента, Народный банк Китая будет инициировать соответствующие операции, исходя из потребностей первичных дилеров. (Народный банк Китая)

[У Цин: С момента принятия новой версии «Девяти положений» фонды социального страхования, страховые компании и др. осуществили чистую покупку акций А на 1,3 трлн юаней] На церемонии открытия Форума Луцзяцзуй 2026 года председатель Китайской комиссии по регулированию ценных бумаг У Цин выступил с программной речью на тему «Дальнейшее совершенствование функций рынка капитала, согласованных с инвестициями и финансированием, для лучшего обслуживания новых производительных сил и высококачественного экономического развития». Он заявил, что за два с лишним года с момента выхода новой версии «Девяти положений» рыночная стоимость обращающихся акций А, находящихся во владении фондов социального страхования, страховых компаний и др., выросла на 85%, а чистая покупка акций А составила 1,3 трлн юаней. У Цин отметил, что будут активно расширяться источники капитала, поддерживаться взаимодополняемость государственных инвестиционных фондов и частного капитала, направляться пенсионные и страховые фонды на увеличение инвестиций в акционерный капитал, а также содействовать дальнейшему сглаживанию цикла «привлечение, управление, инвестирование и выход». (Приложение Wall Street CN)

[Чжу Хэсинь: Предоставлять хозяйствующим субъектам с устойчивой деятельностью и хорошей кредитной историей больше удобств] Заместитель председателя Народного банка Китая и глава Государственного управления валютного контроля Чжу Хэсинь на Форуме Луцзяцзуй 2026 года заявил, что следующим шагом станет дальнейший переход от удобства отдельных операций к удобству хозяйствующих субъектов, с предоставлением большего уровня удобства субъектам с устойчивой деятельностью и хорошей кредитной историей. (Приложение Wall Street CN)

[Обратное РЕПО НБК сегодня обеспечило чистые вливания в размере 261,3 млрд юаней] Сегодня НБК провел операции 7-дневного обратного РЕПО на сумму 420,3 млрд юаней. С учетом погашения 159 млрд юаней 7-дневного обратного РЕПО, чистые вливания за день составили 261,3 млрд юаней. (Приложение Jin10 Data)

Доллар США:

По состоянию на 11:39 индекс доллара США снизился на 0,03% до 99,53.

Другие валюты:

Экономист Goldman Sachs Акира Отани отметил, что Банк Японии, вероятно, снова повысит ставку в январе 2027 года, однако неопределенность относительно сроков будущих повышений ставки остается высокой. «При базовой инфляции, близкой к 2%, даже незначительные изменения, такие как дальнейшее небольшое ослабление иены, могут существенно повысить риск превышения инфляцией уровня 2%, — отметил экономист. — Таким образом, распределение вероятностей относительно сроков следующего повышения ставки считается смещённым в сторону более раннего повышения». Отани также добавил, что фактические сроки повышения ставки «будут в значительной степени зависеть от прогресса в коммуникации с правительством». (Jin10 Data APP)

Высокопоставленный представитель Резервного банка Австралии заявил в среду, что по мере того, как напряжённая геополитическая обстановка меняет финансовые и экономические связи, австралийским институтам необходимо подготовиться к финансовой системе, более подверженной потрясениям. Заместитель управляющего РБА Брэд Джонс сказал: «Мы должны принимать мир таким, какой он есть, а не таким, каким мы хотели бы его видеть, и именно в этом контексте политики активизируют усилия, чтобы финансовая система могла справляться с более серьёзными рисками». Джонс отметил, что высокая доля иностранной собственности на австралийском рынке инструментов с фиксированной доходностью означает, что финансовая система страны не будет застрахована от внешних потрясений. Он упомянул пенсионные фонды: «Около половины активов нашей отрасли пенсионных накоплений инвестировано за рубежом». (Jin10 Data APP)

Данные:

Сегодня ожидается публикация следующих данных: розничные продажи в США за май (м/м), изменение запасов в бизнесе США за апрель (м/м), индекс незавершённых продаж жилья в США за май (м/м), индекс потребительских цен (CPI) Великобритании за май (м/м), индекс розничных цен Великобритании за май (м/м), окончательный годовой индекс CPI еврозоны за май и месячный индекс CPI еврозоны за май. Кроме того, следует обратить внимание на: участие президента ЕЦБ Лагард в саммите по влиянию искусственного интеллекта (ИИ), а также на Луцзяцзуйский форум 2026 года в Китае, который пройдёт 17–18 июня.

Нефть:

По состоянию на 11:39 цены на нефть на обоих рынках снизились: нефть марки WTI подешевела на 0,32%, нефть марки Brent — на 0,32%.

Обзор спотового рынка:

►

►

►

►

Обзоры спотовых цен на другие металлы на середину дня будут обновлены позже, пожалуйста, обновите страницу для просмотра~