10 июня 2025 года Министерство экологии и окружающей среды (МЭОС) Китайской Народной Республики официально объявило о принятии «Правил импорта переработанного сырья из черного концентрата для литий-ионных аккумуляторов и переработанной стали». В этом документе переработанному сырью из черного концентрата для литий-ионных аккумуляторов присвоен таможенный код Гармонизированной системы (ГС) 3824999996. Правила вступят в силу 1 августа 2025 года.
I. Конкретные стандарты импорта/экспорта черного концентрата
В объявлении уточняется, что переработанное сырье из черного концентрата для литий-ионных аккумуляторов, соответствующее установленным стандартам, не классифицируется как твердые отходы и может свободно импортироваться или экспортироваться. Кроме того, партии не должны смешивать переработанное сырье из черного концентрата с другими категориями переработанных материалов. В одной таможенной декларации запрещается декларировать несколько видов переработанного сырья.
Стандарты импорта/экспорта, изложенные в этом документе, отличаются от «Стандарта на переработанный черный концентрат для литий-ионных аккумуляторов» (GB/T 45203-2024), который был опубликован 31 декабря 2024 года и должен вступить в силу 1 июля 2025 года. Этот стандарт, изданный Государственным управлением по регулированию рынка (ГУРР) и Управлением по стандартизации Китая (УСК), классифицирует переработанный черный концентрат литий-ионных аккумуляторов на тип I и тип II, соответствующие черному концентрату аккумуляторов NMC, черному концентрату отходов электродов NMC, черному концентрату отходов электродов LFP и черному концентрату аккумуляторов LFP соответственно. В связи с этим ожидается, что после либерализации эти виды черного концентрата, соответствующие стандарту, можно будет свободно импортировать и экспортировать.
II. Обзор китайского рынка черного концентрата для литий-ионных аккумуляторов
В настоящее время на долю Китая приходится не менее 70% мировых мощностей по переработке литий-ионных аккумуляторов, включая возможности по разборке/измельчению и гидрометаллургической переработке. Из-за дефицита предложения ценовая власть остается сосредоточенной на верхнем звене у продавцов. В результате после официальной либерализации импорта/экспорта черного концентрата ожидается, что Китай станет нетто-импортером черного концентрата для литий-ионных аккумуляторов. В настоящее время, когда цены на большинство солевых продуктов продолжают снижаться, а дробилки/гидрометаллургические заводы работают с убытками, многие гидрометаллургические заводы сократили внешние закупки и работают с частичной загрузкой.
По состоянию на 16 июня 2025 года:
- **Черный концентрат отходов электродов NMC**: коэффициент Ni+Co составляет 73-75%, коэффициент Li — 70-73%.
- **Черный концентрат отходов аккумуляторов NMC**: коэффициент Ni+Co составляет 70-72%, коэффициент Li — 68-70%.
- **Черный концентрат отходов электродов LFP**: цена за точку лития составляет 2200-2350 юаней/точка Li.
- **Черный концентрат отходов аккумуляторов LFP**: цена за точку лития составляет 2000-2150 юаней/точка Li.
III. Обзор зарубежных рынков черного концентрата литий-ионных аккумуляторов
В Японии и Южной Корее также имеются линии по разборке/измельчению и гидрометаллургической переработке. Однако ограниченная внутренняя доступность производственных отходов и отработанных аккумуляторов ограничивает общий масштаб. Местный черный концентрат NMC использует систему коэффициентов, при этом цены в основном устанавливаются на основе международных цен на никель и кобальт.
В Европе и Северной Америке в основном производят NMC, NMC с низким содержанием кобальта и некоторые отходы потребительских аккумуляторов. У них есть определенные мощности по разборке/измельчению и гидрометаллургические проекты на стадии пилотных/лабораторных испытаний. Однако в октябре 2024 года Европейская комиссия пересмотрела свой список, определяющий отходы, подлежащие особому контролю, классифицируя черный концентрат и щелочные отработанные аккумуляторы как опасные отходы. После пересмотра такие продукты, как черный концентрат литий-ионных аккумуляторов и отработанные литий-ионные аккумуляторы, будут запрещены к экспорту в страны, не входящие в ОЭСР, включая Юго-Восточную Азию и Китай. Ранее большая часть европейского черного концентрата отправлялась в Японию, Южную Корею или Юго-Восточную Азию для предварительной обработки перед торговлей. Черный концентрат NMC, торгуемый в Юго-Восточной Азии, обычно оценивается на основе международных коэффициентов цен на никель и кобальт, хотя некоторые компании также ссылаются на внутренние китайские цены на платформу карбоната лития.
После официальной либерализации ожидается, что США и Юго-Восточная Азия станут крупными экспортерами черного концентрата NMC. Их системы ценообразования на черный концентрат, особенно для NMC, относительно зрелы по трем причинам: 1) черный концентрат NMC содержит три ценных металла, что обеспечивает ему более высокую стоимость и внимание со стороны рынка; 2) за рубежом отработанные транспортные средства в основном основаны на NMC, что придает отходам NMC более высокую долю рынка; 3) за рубежом цены на литиевую руду близки к минимальным затратам, а постоянно низкие цены на карбонат лития делают переработку черного концентрата LFP экономически нецелесообразной в краткосрочной перспективе, что приводит к менее зрелой системе ценообразования на черный концентрат LFP по сравнению с NMC.
IV. Проблемы
В стандарте для переработанного черного концентрата специально установлены предельные значения содержания водорастворимого фторида в двух категориях: ≤0,1% и ≤0,4%. Фторид в основном поступает из LiPF6 (гексафторфосфата лития) — растворителя в электролите (одного из четырех основных материалов для аккумуляторов). Ионы фторида легко разъедают оборудование, снижают выход соли при переработке и вызывают серьезное загрязнение окружающей среды. За рубежом гидрометаллургическая переработка отработанных литиевых аккумуляторов развивается медленно из-за сложностей в обработке сточных вод и выхлопных газов, содержащих фторид. Требования к содержанию фторида в новом стандарте относительно высоки, что затрудняет полное соответствие переработанного за рубежом черного концентрата импортно-экспортным стандартам.
Кроме того, хотя в таких регионах, как Северная Америка, Юго-Восточная Азия, Япония и Южная Корея, есть черный концентрат, доступный для экспорта, внутренние мощности Китая по переработке на всех этапах сильно превышают спрос и хронически убыточны. Импорт черного концентрата может смягчить нехватку поставок, но не сразу восстановит рентабельность дробильных и гидрометаллургических заводов. Только по мере постепенной рационализации мощностей и медленного прихода масштабной волны отработанных аккумуляторов, восстановления баланса спроса и предложения на рынке, прибыльность компаний по переработке может постепенно восстановиться.
Мнение SMM:
Выпуск этого стандарта обеспечивает мощную поддержку расширению каналов для таких ключевых переработанных сырьевых материалов, как черный концентрат литий-ионных аккумуляторов, в Китае. После получения проекта с просьбой о представлении замечаний в марте 2025 года (указывающего на возможное ослабление ограничений во второй половине года) большинство компаний, занимающихся гидрометаллургической переработкой, значительно усилили внимание к зарубежным торговцам черным концентратом литий-ионных аккумуляторов. Несколько компаний в настоящее время намерены сотрудничать с зарубежными торговцами для импорта местного черного концентрата, как только импорт и экспорт будут официально разрешены.
