SMM, 4 июня:
Рынок металлов:
Вчера вечером на внутреннем рынке цены на основные цветные металлы выросли: олово на SHFE подорожало на 1,54%, медь — на 0,5%, никель — на 0,25%, свинец — на 0,36%, алюминий — на 0,25%, цинк — на 0,52%. Кроме того, фьючерсы на глинозем с наибольшим объемом торгов выросли на 1,27%.
Вчера вечером цены на черные металлы также выросли: железная руда подорожала на 1,58%, нержавеющая сталь — на 0,2%, арматура — на 0,61%, горячекатаный прокат — на 1,15%. Что касается коксующегося угля и кокса: коксующийся уголь подорожал на 3,07%, кокс — на 2,05%.
Вчера вечером на зарубежном рынке металлов цены на основные цветные металлы на LME в основном выросли: медь подорожала на 0,23%, алюминий — на 0,18%, свинец — на 0,25%, цинк — на 0,5%, олово — на 2,41%, а никель подешевел на 0,4%.
Вчера вечером на рынке драгоценных металлов: золото на COMEX подешевело на 0,6%, серебро — на 0,05%. Золото на SHFE подешевело на 0,46%, а серебро — подорожало на 0,2%.
По состоянию на 8:22 4 июня, цены закрытия вчерашней сессии
》Нажмите, чтобы посмотреть информационную панель данных о фьючерсах SMM
Макроэкономика
Внутренние новости:
[Пять ведомств, включая Министерство коммерции, организуют кампанию по продвижению НЭА в сельской местности в 2025 году] Министерство промышленности и информатизации, Государственное комитета по делам развития и реформ (ГКДР), Министерство сельского хозяйства и сельских дел, Министерство коммерции и Государственное энергетическое управление организуют кампанию по продвижению новых энергетических автомобилей (НЭА) в сельской местности в 2025 году. В типичных городах уездного уровня с низким уровнем продвижения НЭА и значительным рыночным потенциалом будут проведены ряд специальных мероприятий, которые станут центрами для распространения влияния на окружающие города, с организацией ряда характерных мероприятий, основанных на региональных особенностях. Будет достигнута синергия с пилотными программами, такими как улучшение инфраструктуры для зарядки и замены аккумуляторов в уездах и пилотный проект «интеграции транспортного средства, дороги и облака» для интеллектуальных подключенных транспортных средств, содействуя распределению высококачественных ресурсов в сельские районы. Субъектам рынка в различных областях, включая производство, продажу, финансирование, зарядку и замену аккумуляторов, а также послепродажное обслуживание НЭА, рекомендуется совместное участие. Путем объединения таких политических инструментов, как политика обмена и улучшение инфраструктуры для зарядки и замены аккумуляторов в уездах, будет разработан комплексный план стимулирования продаж «скидки на покупку автомобиля + поддержка использования энергии + гарантии обслуживания», а также будет создана всеобъемлющая сеть послепродажного обслуживания, охватывающая весь жизненный цикл покупки, использования и технического обслуживания автомобиля.
[Два департамента: поддержка использования «зеленой» электроэнергии и поощрение крупных энергопотребителей к использованию «зеленой» электроэнергии] Государственное развитие и реформирование (ГДР) и Государственное управление по делам энергетики (ГУДЭ) выпустили мнения по вопросу углубления совершенствования уровня обслуживания в сфере «подключения к электросети» и всестороннего создания современной деловой среды для потребления электроэнергии. В частности, было отмечено, что следует поддерживать использование «зеленой» электроэнергии и облегчать подключение «зеленой» электроэнергии к электросети. Провинциальные органы по делам энергетики (электроэнергетики) возглавят организацию раскрытия информации об оценке пропускной способности распределенных фотоэлектрических систем, подключенных к электросети, и организуют электроснабжающие предприятия для разработки целенаправленных мер по совершенствованию с целью содействия скоординированному развитию распределительных сетей и распределенных источников новой энергии. Содействовать потреблению «зеленой» электроэнергии. Электроснабжающие предприятия должны создать и совершенствовать долгосрочный механизм обслуживания в сфере информационно-пропагандистской работы, поощрять и направлять крупных энергопотребителей к использованию «зеленой» электроэнергии и стимулировать потенциал потребления «зеленой» электроэнергии в обществе. Поддерживать «зеленые» поездки. Местные органы по делам энергетики (электроэнергетики) должны организовать электроснабжающие предприятия для оптимизации и совершенствования механизма обслуживания заявок на подключение к электросети для зарядных (сменных батарей) устройств электромобилей, дальнейшего упрощения документов для подачи заявок от домашних пользователей и постоянного повышения эффективности услуг по подключению к электросети. Электроснабжающие предприятия должны предоставлять услуги по подключению к электросети для зарядных устройств электровелосипедов в соответствии с требованиями политики «три нуля», полностью реализовать задачу комплексного устранения опасных неисправностей электровелосипедов и эффективно защищать потребности общественности в «зеленых» поездках.
[119 млн внутренних поездок совершено в период праздника Драконьих лодок 2025 года, что на 5,7% больше, чем годом ранее] Согласно подсчетам центра данных Министерства культуры и туризма, за трехдневный период праздника Драконьих лодок по всей стране было совершено 119 млн внутренних поездок, что на 5,7% больше, чем годом ранее; общие внутренние туристические расходы достигли 42,73 млрд юаней, что на 5,9% больше, чем годом ранее.
Доллар США:
Индекс доллара США за ночь вырос на 0,59% и закрылся на отметке 99,27. Рынок также внимательно следит за данными о занятости в несельскохозяйственном секторе США и выступлениями нескольких должностных лиц ФРС США в пятницу в поисках подсказок относительно политики процентных ставок. Во вторник опубликованные в США данные показали, что число вакансий в апреле выросло, но увольнения также увеличились, что свидетельствует о том, что рынок труда США охлаждается на фоне растущих опасений по поводу тарифов. Американский отчет по занятости за май, который будет опубликован в пятницу, может еще больше укрепить это ослабление доверия. Опросы экономистов показывают, что после увеличения числа рабочих мест на 177 000 в апреле ожидается, что число рабочих мест в несельскохозяйственном секторе в мае вырастет на 130 000. Уровень безработицы в США, как ожидается, останется стабильным на уровне 4,2%, но риск его повышения до 4,3% не является незначительным. Во вторник представители ФРС США вновь призвали к осторожности в денежно-кредитной политике, поскольку торговые споры продолжают вносить значительную неопределенность и риск экономического ослабления в экономические перспективы. Президент Федерального резервного банка Чикаго Остан Гулсби заявил во вторник, что инфляция, вызванная импортными тарифами США, может вскоре стать заметной, но он отметил, что потребуется больше времени, чтобы увидеть, как тарифы приведут к замедлению экономики США.
Другие валюты:
ОЭСР пересмотрела в сторону понижения свой прогноз ВВП Японии на 2025 год до 0,7% (с 1,1% ранее), повысив при этом прогноз на 2026 год до 0,4% (с 0,2% ранее); ожидается, что Банк Японии продолжит повышать процентные ставки. (Financial Link)
Годовая инфляция потребительских цен в еврозоне в мае снизилась до 1,9% с 2,2% в апреле и ниже ожиданий рынка в 2,0%. Это первый раз с сентября 2024 года, когда уровень инфляции опустился ниже целевого показателя ЕЦБ в 2,0%, что еще больше укрепило ожидания рынка относительно снижения процентной ставки ЕЦБ на 25 базисных пунктов на этой неделе, что может стать последним снижением ставки в текущем цикле смягчения. Основной причиной замедления инфляции стало значительное снижение инфляции в сфере услуг, которая упала с 4,0% в апреле до 3,2%, что является самым низким уровнем с марта 2022 года. Цены на энергоносители продолжили снижаться, упав на 3,6% в годовом исчислении, в то время как инфляция на неэнергетические промышленные товары осталась на уровне 0,6%. Цены на продукты питания, алкоголь и табак ускорились, выросши до 3,3% в годовом исчислении с 3,0% месяцем ранее. Базовая инфляция (за вычетом цен на продукты питания и энергоносители) снизилась до 2,3%, что является самым низким уровнем с января 2022 года. (Huitong Finance)
Аспекты данных:
Сегодня будут опубликованы данные, включая квартальные показатели скорректированного с учетом сезонности ВВП Австралии за первый квартал, годовые показатели ВВП Австралии за первый квартал, майский индекс PMI в сфере услуг SPGI России, окончательный майский индекс PMI в сфере услуг SPGI Великобритании, майские изменения в занятости по данным ADP США, общий объем резервных активов Канады за май, майский скорректированный с учетом сезонности индекс PMI в сфере услуг SPGI Бразилии, ставка овернайт-кредитования Банка Канады на 5 июня и майский индекс PMI в непроизводственном секторе США по данным ISM. Кроме того, среди заметных событий можно отметить следующие: член ФРС с правом голоса в 2025 году и президент Федерального резервного банка Чикаго Остан Гулсби примут участие в сессии вопросов и ответов; член ФРС с правом голоса в 2027 году и президент Федерального резервного банка Атланты Рафаэль Бостик вместе с членом совета управляющих ФРС Лизой Кук примут участие в мероприятии «Фед слушает»; Банк Канады объявит о своем решении по процентной ставке.
Аспекты, связанные с сырой нефтью:
Фьючерсы на сырую нефть WTI и Brent выросли: WTI подорожал на 1,31%, Brent — на 1,52%. Продолжающаяся напряженность в отношениях между Россией и Украиной, а также между США и Ираном вызвала опасения по поводу поставок, поддержав цены на нефть.
Россия является членом группы ОПЕК+ (включая Организацию стран — экспортеров нефти и ее союзников). Согласно данным энергетического ведомства США, Россия была вторым по величине производителем сырой нефти в мире в 2024 году, уступая только США. Иран является третьим по величине производителем сырой нефти в ОПЕК после Саудовской Аравии и Ирака. В Канаде, по оценкам, лесные пожары в провинции Альберта затронули более 344 000 баррелей добычи нефтяных песков в день, что составляет примерно 7% от общего объема добычи сырой нефти в стране.
Предварительные результаты опроса, опубликованные в понедельник, указывают на то, что запасы сырой нефти в США, вероятно, сократились на прошлой неделе, в то время как запасы дистиллятов и бензина, возможно, выросли. До выхода еженедельного отчета о запасах средний прогноз четырех опрошенных аналитиков заключался в том, что запасы сырой нефти в США сократились примерно на 900 000 баррелей за неделю, закончившуюся 30 мая. (Webstock Inc.)