Níquel SMM, 11 de setembro:
Notícias macro e de mercado:
(1) O PPI dos EUA em agosto superou as expectativas, com a probabilidade de um aumento de juros em setembro ultrapassando 70%. O PPI de agosto subiu 5,4% em relação ao ano anterior (esperado 5,3%, anterior 4,7%), e o núcleo do PPI subiu 4,6% em relação ao ano anterior. Após a divulgação dos dados, o mercado precificou uma chance superior a 70% de aumento de juros pelo Fed em setembro e precificou totalmente o primeiro aumento deste ciclo até outubro, no mais tardar. O rendimento do Tesouro dos EUA de 10 anos disparou 12 pontos-base para 4,967% (máxima de quase três anos), e o índice do dólar americano voltou a subir acima da marca de 99, para 99,08. O CPI de agosto desta noite é o veredicto final antes da reunião de política da próxima semana.
(2) O Banco Central Europeu elevou as taxas pela segunda vez neste ano. Todas as três taxas principais foram aumentadas em 25 pontos-base (a taxa de facilidade de depósito para 2,50%). Lagarde disse que o conflito no Oriente Médio está tornando a inflação mais persistente, espera que a inflação permaneça acima da meta por muito tempo e também elevou as expectativas de inflação para os próximos dois anos. O mercado está precificando mais três aumentos de juros pelo BCE até meados do próximo ano, com o movimento mais cedo possivelmente em outubro.
(3) Os preços do petróleo dispararam cerca de 8%, com WTI e Brent rompendo acima de US$ 100. As forças Houthi do Iêmen tomaram a cidade portuária de Mokha, no Mar Vermelho, e entraram nas Ilhas Hanish, aproximando-se do Estreito de Bab el-Mandeb, enquanto o transporte através de Hormuz e do Mar Vermelho permaneceu interrompido. A Arábia Saudita relatou que a produção de petróleo bruto em agosto despencou 1,9 milhão de barris por dia, para o menor nível desde 1990. O WTI fechou em alta de 6,73%, a US$ 100,59/barril, e o Brent subiu 6,71%, para US$ 106,3/barril, ambos atingindo novas máximas desde o final de maio. O diesel dos EUA rompeu acima de US$ 6/galão.
Mercado à vista:
Em 11 de setembro, o níquel refinado SMM #1 teve média de 127.600 yuans/tonelada, queda de 1.700 yuans/tonelada em relação ao dia de negociação anterior. Em termos de prêmios à vista, o níquel refinado Jinchuan #1 teve média de 2.400 yuans/tonelada, alta de 100 yuans/tonelada em relação ao dia de negociação anterior, enquanto as marcas nacionais convencionais de níquel eletrodepositado ficaram na faixa de -100 a 500 yuans/tonelada.
Mercado futuro:
O contrato de níquel mais negociado na SHFE (2610) abriu em baixa e recuou no início do pregão, fechando a sessão da manhã a 126.000 yuans/tonelada, queda de 1,88%.
Perspectiva de curto prazo:
Após o PPI dos EUA superar as expectativas, a precificação do Fedwatch para um aumento de juros em setembro ultrapassou 70%. Sob pressão da alta simultânea do dólar americano e dos rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA, os metais da LME despencaram em bloco durante a noite. Espera-se que o sentimento pessimista permaneça forte antes da divulgação do CPI dos EUA de agosto esta noite. No curto prazo, o contrato de níquel mais negociado na SHFE deve operar na faixa de 126.000-129.000 yuans/tonelada.
