O 15º Plano Quinquenal para o Desenvolvimento de Energias Renováveis foi recentemente publicado, acelerando o desenvolvimento em larga escala da indústria do hidrogénio. O plano não só integra formalmente o hidrogénio no sistema de abastecimento de energia não fóssil, como também estabelece uma meta quantitativa direta de produzir 2 milhões de toneladas de hidrogénio a partir de fontes renováveis até 2030. Isto marca o fim completo da fase inicial de demonstração e exploração da indústria chinesa do hidrogénio e a sua entrada oficial num período de avanço comercial centrado em "ampliar a escala e melhorar a qualidade, assegurando uma substituição confiável."
O plano enfrenta os pontos críticos do atual desenvolvimento do mercado do hidrogénio verde. Nos últimos anos, embora a indústria chinesa do hidrogénio tenha alcançado uma capacidade líder a nível mundial, ainda não ultrapassou o ponto de viragem técnico-económico. O custo de produção do hidrogénio verde mantém-se elevado, com a eletricidade a representar mais de 60%, não tendo qualquer vantagem de preço face ao hidrogénio cinzento tradicional. A produção de hidrogénio concentra-se na região "Três Nortes", enquanto a procura real nos setores industrial e de transportes se situa sobretudo na costa leste, fazendo do armazenamento e transporte a longa distância um estrangulamento crítico. Mais grave ainda, a maioria dos projetos ainda depende de subsídios para sobreviver, carecendo de um ciclo comercial fechado e autossustentável.
Rutura na Procura: Avaliações de Uso Não Elétrico Criam "Encomendas Garantidas"
A implementação do plano está a reformular o mercado do hidrogénio a partir da raiz. A mudança mais direta é que a política já não se limita a conceder subsídios; através de avaliações de uso não elétrico e de normas obrigatórias de mistura, gera "encomendas garantidas" do lado da procura. Quer se trate da co-combustão de amónia em centrais a carvão, da siderurgia à base de hidrogénio ou do metanol verde para o transporte marítimo, estes setores com elevada intensidade de carbono, tradicionalmente difíceis de transformar, estão agora a ser impulsionados por diretivas administrativas e mecanismos de mercado, abrindo diretamente lacunas de procura rígida de dezenas de milhões de toneladas para o amoníaco verde e o metanol verde. Yu Zhuoping, Professor da Universidade Tongji e Diretor do Comité de Especialistas da Aliança do Hidrogénio da China, delineou um caminho claro para a redução de custos: Durante o período do 15º Plano Quinquenal, o principal objetivo para o hidrogénio verde deverá ser reduzir o custo de produção para menos de 15 yuan/kg, baixar o custo de armazenamento e transporte a 100 km para 3-5 yuan/kg, alcançar a paridade de custo entre o hidrogénio para transportes e o combustível derivado do petróleo, e atingir a paridade de custo entre o hidrogénio industrial e o hidrogénio obtido a partir do gás natural. Isto resolve essencialmente o impasse de "primeiro a oferta ou primeiro a procura" desde a origem.
Reestruturação de Infraestruturas: Construir uma Rede de Transmissão e Distribuição para Superar o Desajuste Espacial
Em nível de infraestrutura, o plano também fornece um plano claro de engenharia. O foco da indústria muda totalmente de "produzir" para "transportar e usar". Por um lado, as unidades de produção de hidrogênio verde, amônia e metanol serão implantadas de forma centralizada em bases no nordeste da China, na curva "em forma de J" do Rio Amarelo e na região "deserto-gobi", aproveitando o efeito de escala da "integração eólica-solar-hidrogênio-amônia-metanol" para reduzir os preços de equipamentos centrais, como eletrolisadores. Por outro lado, as redes de gasodutos de hidrogênio inter-regionais foram colocadas na agenda. Desde o avanço do gasoduto de hidrogênio de Ulanqab a Pequim-Tianjin-Hebei até o estudo e demonstração de gasodutos dedicados ao metanol verde, uma rede de transmissão e distribuição combinando linhas tronco e ramais está tomando forma, superando completamente o descompasso espacial entre áreas ricas em recursos e mercados consumidores. Nesse sentido, Zheng Nanfeng, acadêmico da Academia Chinesa de Ciências e reitor da Faculdade de Energia da Universidade de Xiamen, apontou anteriormente que os atuais projetos de produção de hidrogênio por eletrólise da água e de amônia/metanol ainda seguem padrões da indústria química, fazendo com que o investimento em instalações prediais e utilidades seja mais de três vezes o dos equipamentos de processo, resultando em alto CAPEX. Se o transporte por dutos for usado, o custo por quilograma de hidrogênio ao longo de 1.000 quilômetros é de apenas cerca de 3 yuans, uma redução significativa em relação aos caminhões-tanque.
Atualização de Valor: Assumindo o Poder de Precificação de Ativos de Carbono Global
Ainda mais estratégico é o estabelecimento de um ciclo comercial fechado e do poder de precificação de ativos de carbono. O plano apoia explicitamente Xangai na construção de um centro internacional de abastecimento e comercialização de combustíveis verdes para navegação e começa a estabelecer um sistema de certificação de sustentabilidade para combustíveis verdes. Isso significa que a indústria de hidrogênio verde da China não mais apenas venderá produtos, mas exportará "luz solar líquida verde" com certificação completa de pegada de carbono para o mundo. Enfrentando barreiras externas como o Mecanismo de Ajuste de Carbono na Fronteira da UE, quem conseguir primeiro dominar a certificação internacional de ativos de carbono e a monetização de créditos de carbono com baixo ativo fixo capturará verdadeiramente o dividendo do prêmio de descarbonização global.
Nos próximos cinco anos, a certeza do mercado de energia de hidrogênio será fortalecida sem precedentes. Os lucros excessivos na cadeia industrial acelerarão em direção a dois polos: um é o segmento de P&D com barreiras de materiais essenciais, e o outro são os líderes que controlam o poder de precificação de ativos de carbono e as operações integradas. Empresas que expandem cegamente a capacidade de baixo valor agregado, carecem de garantia de eletricidade verde de baixo custo e não possuem cenários de consumo estáveis serão implacavelmente expulsas do mercado, enquanto apenas aquelas com capacidades de suporte em toda a cadeia industrial merecerão os dividendos explosivos desta trilha de trilhões de yuans.
