【SMM 분석】 2025년 반고체 ESS 배터리 두 가지 이정표, 2026년 대기업의 경쟁 구도 재편

SMM 1월 6일 뉴스:
핵심 요점: 반고체(고액 혼합) 배터리 에너지 저장이 기술 검증 단계에서 대규모 상용화로 전환되고 있습니다. 2025년 말까지 여러 100MW급 프로젝트가 가동되고 GWh급 주문이 확정된 것은, 본질 안전성과 사이클 수명을 강화함으로써 높은 기준이 요구되는 계통측 애플리케이션에서 차별화된 가치를 구축했음을 보여줍니다. 선두권 생산업체들이 양산 능력을 확대하고 비용이 빠르게 하락(시스템 가격 초기 진입 0.55위안/Wh)함에 따라, 이 기술은 안전과 긴 수명이 엄격하게 요구되는 고급 에너지 저장 시장에서 먼저 상업적 돌파구를 마련할 것으로 예상됩니다. 다만, 이미 0.3위안/Wh대에 진입한 기존 LFP 배터리와의 비용 격차는 지속적으로 좁혀야 할 과제입니다.
2025년 말까지 광둥 화뎬 산웨이 프로젝트(2025년 12월 29일 계통연계)와 중국녹색발전 우하이 프로젝트(2025년 12월 1일 계통연계)로 대표되는 대형 프로젝트의 집중적인 가동, 그리고 2025년 8월 11일 Narada Power가 314Ah 반고체 배터리를 사용하는 2.8GWh 독립형 에너지 저장 프로젝트 계약을 체결한 것은 반고체 배터리 에너지 저장 분야의 근본적인 전환점이 도래했을 가능성을 시사합니다. SMM은 여러 반고체 배터리 에너지 저장 프로젝트 정보를 수집하여 다음 측면에서 시장 상황을 분석합니다.
참고: 반고체 에너지 저장 배터리는 곧 고액 혼합형 에너지 저장 배터리로 명명되어 대·중·소규모 에너지 저장 프로젝트에 적용될 예정입니다.

I. 핵심 결론: 산업화 가속, 실증 프로젝트를 통한 상업적 가치 검증
지난 2년(2024~2025년) 동안 반고체 배터리 에너지 저장 프로젝트는 소규모 실증(예: 466kWh 사용자측 프로젝트)에서 중간 규모 하이브리드 검증(예: 신장 발리쿤 156MW/624MWh 프로젝트의 일부 용량), 그리고 더 나아가 100MW급 독립형 애플리케이션으로의 도약을 완료했습니다.
2025년 12월, 두 가지 획기적인 사건이 이 역사적 시기를 정의했습니다:
최대 규모: 우하이 200MW/800MWh 프로젝트는 현재 전 세계에 공개된 반고체 배터리 에너지 저장 발전소 중 가장 큰 규모입니다. 이 프로젝트의 가동은 단순한 프로젝트 성공을 넘어, 반고체 배터리가 GWh급 생산 능력을 기반으로 대규모 납품 역량을 갖추었음을 명확히 알리는 신호입니다.
최고 기술 인정: 산웨이 200MW/400MWh 프로젝트는 “국가에너지국 최초(세트) 100MW급 대용량 반고체 리튬이온 배터리 에너지 저장 프로젝트”로 지정되었습니다. 이 지정은 일반 시범 프로젝트를 크게 능가하며, 대규모 전력 시스템 에너지 저장 응용에서 이 기술 경로의 안전성, 신뢰성 및 기술적 진보에 대한 국가 차원의 최고 인정으로, 강력한 정책 지도 및 산업 지지 효과를 지닙니다.

II. 심층 분석: 반고체 배터리 에너지 저장 프로젝트의 4대 트렌드
1. 기술 경로 확정 및 선도 공급업체 부상
LFP 기반 반고체가 주류화: 최근 대형 프로젝트(우하이, 산웨이, 광둥 즈광 하청 프로젝트)는 모두 “반고체 LFP 배터리”를 명시적으로 채택했습니다. 이는 업계가 에너지 밀도, 안전성, 비용 간 현 최적 균형을 찾았음을 의미하며, 성숙한 LFP 시스템의 높은 안전성과 저비용을 기반으로 고체 전해질 개질을 통해 본질 안전성을 크게 향상시킨 것입니다.
칭타오에너지가 큰 승자로 부상: 표에서 보듯 칭타오에너지(쿤산 칭타오, 쑤저우 칭타오)는 게오르크 피셔 사용자측 프로젝트와 우하이 200MW/800MWh 프로젝트를 연이어 수주했으며, 산웨이 프로젝트에서도 핵심 역할을 했습니다. 이는 셀부터 시스템까지 완전한 납품 역량과 강력한 고객 신뢰를 구축했음을 나타내며, 규모 확대 트랙에서 확실한 선점 우위를 확보한 것입니다. 저장 룽취안 프로젝트 공급사인 웨이라이온 신에너지 등도 중요한 틈새를 차지하고 있습니다.
2. 응용 시나리오는 계통 측에 집중, 가치 제안이 명확
최근 대형 프로젝트는 모두 계통 측 독립형 에너지 저장 또는 재생에너지 연계 ESS입니다. 이는 반고체 배터리의 핵심 경쟁력이 에너지 저장에 대한 전력망의 “절대적 안전성”과 “장수명” 우려를 해소하는 데 있음을 부각시킵니다.
예를 들어, 화베이 유전 프로젝트는 “못 관통·총격 시험에서 폭발 없음”과 저온 성능을 강조했으며, 우하이와 산웨이 프로젝트는 10년 이상의 수명과 높은 사이클 횟수를 목표로 합니다. 이는 기존 액체 리튬 배터리 에너지 저장의 문제점을 해결합니다. 반고체 기술은 더 높은 안전 여유도와 사이클 수명을 통해 대규모 전력 에너지 저장의 핵심 요구를 직접 충족시켜, 높은 초기 투자에 대한 가치 근거를 제공합니다.
3. 시스템 통합 기술이 더욱 고도화되며, “1+1>2” 효과를 추구한다
혁신적인 ‘반고체+’ 통합이 화두로 떠올랐다. 산웨이 프로젝트는 ‘반고체 배터리+고압 캐스케이드 에너지저장’ 조합을 채택했다. 고압 캐스케이드 기술은 그 자체로 승압 변압기를 없애 효율을 높일 수 있으며, 반고체 배터리의 안전성 이점과 결합하여 효율과 안전성 모두에서 우수한 시스템 솔루션을 구성한다. 이는 향후 반고체 배터리가 단순한 셀 교체에 그치지 않고 에너지저장 시스템 아키텍처 전반의 최적화와 업그레이드를 이끌 것임을 시사한다.
4. 비용 절감 경로가 나타나고 경제성의 서광이 비치다
우하이 프로젝트 낙찰가는 중요한 신호를 제공했다. 쑤저우 칭타오가 배터리 시스템을 0.55위안/Wh의 단가로 낙찰받았다. 이 가격은 현재 최상위 액체 LFP 에너지저장 시스템(프로젝트 견적 기준 약 0.6~0.7위안/Wh, 셀 원가는 더 낮음)보다 여전히 높지만, 해당 규모(200MW/800MWh)의 첫 프로젝트이고 신기술을 적용했다는 점을 감안하면, 이 가격은 초기 시장 예상보다 훨씬 낮다. 이는 반고체 배터리 생산능력 확대와 산업 체인 성숙에 따라 고급 액체 배터리 대비 프리미엄이 수용 가능한 수준으로 좁혀지고 있음을 보여주며, 향후 더 큰 규모의 입찰 가격 책정에 중요한 참고자료가 된다.
2025년 8월 11일 Narada Power 공식 계정에서 발표된 총 용량 2.8GWh의 독립형 에너지저장 프로젝트 계약 체결 소식을 회상하면, 이 프로젝트에 Narada의 자체 개발 314Ah 반고체 에너지저장 배터리가 사용된 것이 분명하다. 이는 현재까지 세계 최대 규모의 반고체 배터리 에너지저장 프로젝트이며, 전 세계 GWh 규모 에너지저장 프로젝트에서 고체 배터리 기술의 첫 상업적 응용 사례다. 선전 지역 프로젝트 규모는 1.2GWh이며, 산웨이 지역에는 각각 800MWh 용량의 프로젝트 두 개가 배치된다. 비용 측면에서 Narada는 LFP 배터리 비용을 극한까지 낮췄다.

III. 향후 전망: 2026년 트랙 전망
생산능력과 납품이 새로운 초점이 될 것이다. 다수의 100MW급 프로젝트 가동에 따라, 2026년 시장은 칭타오, 웨이라이온 등 선도 기업들이 지속적이고 안정적이며 고품질의 GWh 규모 납품 능력을 갖추고 있는지 시험할 것이다. 생산능력 확대와 공급망 관리는 다음 단계의 핵심 경쟁 요소가 될 것이다.
표준 및 인증 시스템의 시급한 개발 필요: 신기술로서 업계는 에너지 저장 시나리오에서 "반고체" 또는 "고체-액체 하이브리드" 배터리에 대한 테스트 표준, 안전 사양 및 계통 연계 인증 시스템을 시급히 구축하여 시장 확산의 숨은 비용을 절감해야 한다.
더 많은 플레이어 진입, 경쟁 구도 변화: CATL, BYD와 같은 액체 배터리 거대 기업과 간펑 리에너지와 같은 전고체 배터리 제조사들은 2026년 반고체 루트의 에너지 저장 제품을 시장에 출시하고 실증 프로젝트를 두고 경쟁할 것으로 예상된다. 시장 경쟁이 심화되어 기술 혁신과 비용 절감을 더욱 촉진할 것이다.
해외로 확장될 응용 시나리오: 궁극의 안전성을 추구하기 때문에 반고체 배터리 에너지 저장은 유럽과 북미와 같이 화재 안전 기준이 매우 높은 해외 고급 시장에서 독특한 시장 진입 이점을 가질 수 있다. 2026년에는 첫 해외 실증 프로젝트가 등장할 것으로 예상된다.

IV. 요약
1. 저온 약점: 반고체 배터리 에너지 저장은 기존 LFP 에너지 저장 배터리의 약점, 즉 저온에서 경제성이 저하되는 문제를 해결해야 한다.
2. 비용 요구사항: 에너지 저장 시장은 엄격한 비용 요구사항을 가지고 있다. 기술 발전은 LFP 배터리의 에너지 밀도와 전반적인 성능을 높여 Wh당 비용을 절감하는 것을 목표로 한다. 많은 에너지 저장 프로젝트의 낙찰 가격이 0.3위안/Wh 이하로 하락하여 반고체 배터리가 이 트랙에서 경쟁하는 데 어려움을 주고 있다.
3. 경제성: 반고체 배터리 에너지 저장은 기존 LFP 배터리 대비 사이클 수명, 안정성 등에서 더 큰 개선을 이루어 경제적 요구사항을 충족해야 한다.
1. 저온 약점: 반고체 배터리 에너지 저장은 기존 LFP 에너지 저장 배터리의 약점, 즉 저온에서 경제성이 저하되는 문제를 해결해야 한다.
2. 비용 요구사항: 에너지 저장 시장은 엄격한 비용 요구사항을 가지고 있다. 기술 발전은 LFP 배터리의 에너지 밀도와 전반적인 성능을 높여 Wh당 비용을 절감하는 것을 목표로 한다. 많은 에너지 저장 프로젝트의 낙찰 가격이 0.3위안/Wh 이하로 하락하여 반고체 배터리가 이 트랙에서 경쟁하는 데 어려움을 주고 있다.
3. 경제: 반고체 배터리 에너지 저장은 경제성을 확보하려면 기존 LFP 배터리 대비 사이클 수명, 안정성 등에서 더 큰 개선이 필요합니다.

SMM 전망에 따르면, 2028년까지 전고체 배터리 출하량은 13.5GWh, 반고체 배터리 출하량은 160GWh에 이를 것으로 보입니다. 글로벌 리튬이온 배터리 수요는 2030년 약 2,800GWh에 달할 전망이며, 2024년부터 2030년까지 EV용 리튬이온 배터리 수요 CAGR은 약 11%, ESS용은 약 27%, 가전제품용은 약 10%로 예상됩니다. 글로벌 고체 배터리 침투율은 2025년 약 0.1%로 추정되며, 2030년 전고체 배터리 침투율은 약 4%, 2035년 글로벌 고체 배터리 침투율은 10%에 근접할 것으로 전망됩니다.

**참고:** 전고체 배터리 개발 관련 세부 사항이나 문의는 아래 연락처로 부탁드립니다:
전화: 021-20707860 (또는 WeChat: 13585549799)
담당자: 양차오싱. 감사합니다!