브라질, 첫 배터리 저장장치 경매 개시: 약 300GW 규모 참가 경쟁 [SMM 분석]

10월 27일, 브라질 국가전력청(ANEEL)은 12월 2일과 4일에 실시될 두 차례의 배터리 저장 용량 예비력 경매 입찰 서류를 만장일치로 승인했다. 이는 브라질 최초의 배터리 에너지 저장 중앙 집중식 조달이 될 것이다. 하루 전, 브라질 태양광 에너지 협회(ABSOLAR)는 재선된 룰라 정부에 2027~2030년 에너지 의제를 제출하며, 2030년까지 8GW의 유틸리티급 저장 용량과 연례 기술 중립적 용량 경매 메커니즘을 제안했고, 12월의 두 경매를 그 출발점으로 삼았다.

SMM은 첫 경매가 중요한 이유는 주로 브라질 유틸리티급 저장의 가격 및 계약 기준을 설정하기 때문이며, 단기 장비 수요는 광물에너지부(MME)가 최종 발표하는 조달 물량에 달려 있다고 본다. 국산 부품 경매가 우선하고 개방 경매가 나머지를 채우는 구조이므로, 수입 시스템은 현지 생산 능력이 공급하지 못하는 부분을 여전히 담당해야 한다. 중국 저장 공급업체는 현지 파트너십과 개방 경매라는 두 가지 경로로 시장에 진입할 것이다.

두 차례 경매: 국산 부품 우선, 개방 경매가 공백 보완

두 경매 모두 브라질 국가연계계통(SIN)에 연결된 신규 전기화학 저장 프로젝트에서 예비 용량을 조달한다. 12월 2일 ‘국가 저장’ 경매는 브라질개발은행(BNDES)의 최소 국산 부품 요건을 충족하는 프로젝트로 제한되며, MME가 정한 조달 수요를 충족하는 데 우선권을 가진다. 12월 4일 ‘저장’ 경매는 장비 원산지 요건이 없다. MME는 각각 연간 MW당 176만 헤알과 158만 헤알의 상한 가격을 설정하여, 국산 부품 경매가 약 11.4% 더 높다.

낙찰 프로젝트는 15년 계약을 체결하고 2028년 8월 1일부터 용량을 공급하기 시작한다. 가용 용량에 대해 연간 고정 지급금을 받으며, 급전 여부와 관계없이 12회 월 분할로 지급되고, 성과 미달 시 공제가 적용된다. 각 프로젝트는 최소 30MW 이상이어야 하며, 최대 출력을 4시간 유지하고, 하루 최대 2회, 연간 366회 이하로 운전하며, 6시간 내 완전 충전이 가능하고, 왕복 효율 85% 이상, 계통 형성(grid-forming) 능력을 갖추어야 한다. 중요 계통 접속점에 연결되는 프로젝트는 입찰에서 입지 가산점을 받는다.

6,000개 이상의 프로젝트 등록, 예상 조달 물량을 크게 상회

브라질 에너지연구소(EPE)에 따르면 두 차례 경매에 6,000개 이상의 프로젝트, 총 296.9GW가 등록했다. 광물에너지부(MME)는 아직 조달 물량을 발표하지 않았다. 브라질 에너지저장솔루션협회(ABSAE)는 2028년 브라질의 전력 부족분을 약 4.5GW로 추산하며, 등록 용량은 이 부족분의 약 66배에 달한다.

등록 시 환경 허가가 필요하지 않아 진입 장벽이 낮았으며, 등록 용량을 실질 공급량으로 해석해서는 안 된다. ANEEL은 입찰 보증금을 MW당 6만 헤알로, 이행 보증금과 최소 순자산 요건은 각각 MW당 60만 헤알로 설정했다. 사업자는 계통 연계 위험을 부담하며, 연계 설비 지연이 공급 개시일을 자동으로 연기하지는 않는다. 재무 건전성, 계통 접근성, 기자재 납품 역량이 프로젝트를 가르는 주요 기준이 될 것이다.

국산화 기준: 국내 생산능력으로 전체 수요를 감당하기 어려워

2027년 말까지 이어지는 1단계에서 BNDES는 저장 시스템을 8개 부품으로 구분하며, 그중 4개를 전략 부품으로 분류한다. 적격 시스템은 최소 3개 부품을 결합해야 하며, 그중 최소 1개는 전략 부품이어야 하고, 금액 기준 국산화율 15% 이상을 달성해야 한다. BNDES는 현재까지 BYD, 궈쉬안 하이테크, 모우라, TBEA, 트리나 스토리지, SecPower, WEG, 유온을 저장 시스템 공급업체로 인증했다.

공급 능력이 여전히 주요 제약 요인이다. ABSAE의 7월 초 조사에 따르면 기존 국산화 경로에 따른 예상 국내 생산능력은 약 12GWh, 즉 약 3GW 수준이다. 2028년 부족분 4.5GW를 전부 4시간용 배터리로 충당한다면 저장 수요는 약 18GWh가 되어, 국내 생산능력으로는 약 3분의 2만 감당할 수 있다. 나머지는 여전히 공개 경매에서 수입 시스템으로 조달해야 한다.

비용 격차도 뚜렷하다. SMM 조사에 따르면 국산화 시스템의 초기 견적가는 완전 수입 시스템보다 40~50% 높았으나, 이후 다소 완화되었다. 15년 계약 기준으로 BNDES 금융과 저금리 기후기금 대출을 활용하면, 국산화 시스템의 프리미엄을 약 25% 수준으로 억제할 경우 수입 시스템과 비슷한 프로젝트 수익률에 근접할 수 있다. 국산 부품 경매의 상한 가격은 공개 경매보다 약 11.4% 높은 수준에 불과해 장비 프리미엄을 크게 밑돈다. 용량 수익이 장비, 건설, 계통 연계, 금융 비용 전체를 충당해야 하므로, 국산 부품 프로젝트가 상한 가격 내에서 낙찰될 수 있을지는 저비용 금융이 장비 프리미엄을 얼마나 상쇄할 수 있는지에 크게 달려 있다.

미해결 쟁점: 조달 물량과 비용 분담

가장 큰 불확실성은 조달 물량과 비용 부담 주체다. MME는 아직 두 경매의 수요를 발표하지 않았다. 현행 규정상 용량 조달 비용은 전적으로 발전사업자에게 배분되며, ANEEL은 최근 검토에서도 이 방식을 유지했다. 일부 발전사업자는 이것이 기술 중립성에 위배된다고 주장하며 앞서 경매 연기를 요구했고, 의회에서는 비용을 전력 소비자에게 전가하는 법안이 발의되어 있다. ABSOLAR 의제는 다시 한번 관련 규정의 개정을 요구하고 있다.

ABSOLAR 의제: 8GW 목표, 연례 경매, 배터리 세제 감면

ABSOLAR의 의제는 세 가지 공약으로 구성된다. Bateria Brasil(배터리 브라질)은 2030년까지 8GW의 유틸리티급 저장설비, 기술 중립적 연례 용량 경매, 배터리 세금을 재생에너지 수준으로 인하하는 방안을 제안한다. ABSOLAR에 따르면 배터리에 부과되는 총 세금 부담은 84.8%에 달해 재생에너지의 두 배 이상이다. Energia que Emprega(일자리를 만드는 에너지)는 18GW 규모의 신규 유틸리티급 태양광을 위한 송전 계획과, 제한된 재생에너지 출력을 흡수할 데이터센터·그린수소·에너지 다소비 산업 유치를 제안한다. Sol para Todos(모두를 위한 태양광)는 태양광+저장 시스템을 300만 소비자 단위로 확대하고, 고립 계통의 디젤 발전기를 저장설비로 대체하는 방안을 제안한다.

ABSOLAR에 따르면 2026년 1분기 브라질에서 출력 제한으로 인해 잠재 태양광·풍력 발전량의 17.2%가 손실되었다. 협회는 법률에 따라 제한된 발전소에 보상이 이루어져야 하며, 기존 및 신규 태양광 발전소에 저장설비를 추가해야 한다고 요구한다. 높은 출력 제한과 저장설비에 대한 과중한 세금 부담이 업계가 정기적인 저장설비 조달을 요구하는 주요 근거다.

SMM 견해: 첫 경매가 기준을 설정하고, 연례 메커니즘이 시장 규모를 결정

SMM은 12월의 두 경매가 브라질 유틸리티급 저장설비의 첫 가격 및 계약 기준을 제시할 것으로 본다. 그러나 장비 수요에 대한 실제 영향은 MME가 발표하는 조달 물량과 낙찰 프로젝트가 2028년 8월까지 자금 조달, 건설, 계통 연계를 완료할 수 있는지에 달려 있다. ABSOLAR가 제안한 연간 경매 메커니즘이 채택되면 브라질은 예측 가능한 저장장치 조달 주기를 확립할 수 있으며, 4시간 시스템을 가정할 경우 2030년 목표 8GW는 약 32GWh의 저장장치 수요를 의미한다.

중국 저장장치 공급업체들의 시장 진입 경로는 갈리고 있다. BYD, 궈쉬안 하이테크, TBEA, 트리나 스토리지는 이미 BNDES 인증 목록에 등재되어 있으며, CATL은 Moura와, 진코 ESS는 UCB와, 하이퍼스트롱은 YOU.ON과 협력하고 있다. 이러한 협력을 통해 이들은 현지 조립과 우대 금융을 활용해 국산 부품 경매에 참여할 수 있다. 공개 경매는 완전 수입 시스템의 주요 창구로, 용량 단위당 비용, 납품 기간, 계통 형성 성능을 중심으로 경쟁이 벌어질 전망이다.

주요 관전 포인트는 다음과 같다. 첫째, MME가 발표하는 조달 물량과 두 경매 간 배분 방식, 둘째, 기술 심사를 통과한 프로젝트 수, 셋째, 두 경매의 낙찰 가격과 국산 부품 경매의 실제 프리미엄, 넷째, 비용 배분 규정 변경 여부, 다섯째, 재선된 정부가 연간 경매와 배터리 세금 인하를 정책으로 채택할지 여부이다. SMM은 경매를 지속적으로 추적할 예정이다.

출처: SMM
작성자:
Ryan Tey Tze Yang | SMM PV+ESS 애널리스트
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