달러 월봉 하락, 원유 월봉 24% 이상 급등, LME가 SHFE를 앞서, 구리·알루미늄·금 월봉 상승 마감 [야간 시장]

SMM 8월 1일 뉴스:

금속 시장에서:

지난주 금요일 야간장에서 국내 비철금속은 혼조세를 보였습니다. 상하이 구리 선물은 0.18% 하락했으며, 7월 월간 상승률은 2.9%를 기록했습니다. 상하이 알루미늄 선물은 톤당 23,665위안으로 보합세를 보였으며, 7월 월간 상승률은 4.63%였습니다. 상하이 납 선물은 1.41% 하락했고, 상하이 아연 선물은 0.64% 소폭 상승했으며, 상하이 주석 선물은 0.72% 올랐습니다. 상하이 니켈 선물은 0.24% 하락했습니다. 또한, 알루미나 최근월물은 0.04% 소폭 상승했고, 주조용 알루미늄 최근월물은 0.02% 올랐습니다.

지난주 금요일 야간장에서 철강 금속은 대체로 하락했습니다. 스테인리스는 0.17% 상승했고, 철광석은 2.85%, 철근은 0.83%, 열연코일은 0.74% 각각 하락했습니다. 원료탄 및 코크스 부문에서는 원료탄 최근월물이 1.38%, 코크스 최근월물이 1.51% 하락했습니다.

지난주 금요일 야간 해외 시장에서 LME 비철금속은 전반적으로 상승했습니다. LME 구리는 0.03% 소폭 상승했으며, 7월 월간 상승률은 3.16%를 기록했습니다. LME 알루미늄은 0.06% 올랐고, 7월 월간 상승률은 2.9%였습니다. LME 납은 0.69% 하락했습니다. LME 아연은 0.84%, LME 주석은 0.26% 상승했고, LME 니켈은 0.35% 하락했습니다.

지난주 금요일 야간 귀금속 시장: COMEX 금은 1.49% 하락했으나, 주간 차트는 2주 연속 상승하며 주간 0.68% 올랐고, 7월 월간 차트는 1.49% 상승했습니다. COMEX 은은 2.1% 하락했으며, 주간 차트는 1.92% 하락했고, 월간 차트는 2개월 연속 하락하며 7월에 3.58% 떨어졌습니다. 지난주 금요일 야간장에서 상하이 금 선물 최근월물은 0.89% 상승했고, 주간 차트는 2주 연속 상승하며 주간 0.55% 올랐으며, 7월 월간 차트는 1.52% 상승했습니다. 상하이 은 선물 최근월물은 1.01% 하락하며 2주 연속 상승세를 마감했지만, 주간으로는 0.98% 상승했고, 7월 월간 차트는 1.21% 올랐습니다.

8월 1일 오전 8시 16분 기준 지난주 금요일 야간장 종가:

거시 경제

중국:

[국무원 상무회의: 상반기 경제 상황과 하반기 경제 업무에 관한 시진핑 총서기의 중요 연설을 학습·관철] 회의는 경제 상황에 대한 당 중앙의 과학적 판단에 사상과 인식을 일치시키고, 보다 구체적인 조치를 취해 경제를 지속적으로 더 새롭고, 더 우수하며, 더 건전한 방향으로 이끌고, 15차 5개년 계획의 좋은 출발을 위해 노력해야 한다고 강조했습니다. 거시 정책 집행 효율을 효과적으로 제고하고, 기존 정책을 충분히 잘 활용하며, 실용적이고 효과적인 증분 정책을 신속히 마련·시행할 것을 촉구했습니다. 또한 국내 수요를 효과적으로 확대하고, 잠재력이 크고 견인력이 강한 분야에서 강력한 조치를 내놓으며, 15차 5개년 계획에서 지정된 주요 프로젝트 실행을 가속화하고, ‘6대 네트워크’ 인프라 계획·건설을 착실히 추진해야 한다고 강조했습니다. 내재적 발전 동력을 지속적으로 강화하고, 통일된 전국 시장 구축과 비즈니스 환경 개선에 더욱 구체적이고 효과적인 조치를 도입해야 합니다. 중점 분야의 위험을 지속적으로 방어·해소하고, 재해 예방·완화·구조 활동 및 안전 생산을 철저히 수행하며, 어려움에 처한 사람들에 대한 지원을 강화하고, 민생의 하한선을 지켜야 합니다. (CCTV)

[공업정보화부, 일부 자동차 제조사 방문 감독 검사] 자동차 산업의 경쟁 질서를 더욱 규율하고 자동차 제품의 생산 일치성과 품질 안전 수준을 높이기 위해, 공업정보화부 설비공업1사는 30일부터 31일까지 이틀간 체리자동차 유한공사, 니오 테크놀로지(안후이) 유한공사, 안후이 장화이자동차 그룹 유한공사를 방문하여 차량 제품의 안전 보증 능력과 생산 일치성에 대한 감독 검사를 실시했습니다. 앞으로 공업정보화부는 관계 부처와 함께 도로용 자동차 제품의 생산 일치성 및 품질 향상 조치를 더욱 추진하고, 자동차 제품의 ‘공격적’ 혁신 설계에 대한 진입 심사·시험 검증 관리를 강화하며, 자동차·모터사이클 제조사가 제품 안전 위험과 결함을 철저히 파악하도록 촉구하고, 제품 시험·검증·안전 평가를 강화하며, 마케팅·홍보 관행을 표준화하고, 제품 안전 하한선을 지키며, 소비자의 합법적 권익을 효과적으로 보호할 것이라고 합니다. (신화통신사)

[증감회, 코크스 옵션 등록 승인] 최근 증감회는 다롄상품거래소의 코크스 옵션 등록을 승인했습니다. 중국 증권감독관리위원회(CSRC)는 다롄 상품거래소가 코크스 옵션의 원활한 출범과 안정적 운영을 위해 모든 준비를 갖추도록 촉구할 것입니다.

미국 달러 관련:

지난 금요일, 야간 미국 달러 지수는 0.2% 하락해 99.78을 기록했습니다. 주간 차트 기준으로 달러 지수는 한 주간 1.65% 하락했으며, 월간 차트 기준으로는 한 달간 1.37% 하락했습니다.

뉴욕타임스 보도에 따르면, 워시 연준 의장은 연방준비제도이사회(연준)의 정기 금리 결정 회의 횟수를 줄이는 방안을 검토 중인 것으로 알려졌습니다. 이러한 움직임은 엄청난 파장을 일으킬 수 있으며, 최근 몇 년간 연준 운영 방식에 있어 가장 중대한 변화가 될 것입니다. 현재, 연준의 12명으로 구성된 연방공개시장위원회(FOMC)는 연 8회 회의를 열어 차입 비용 인상, 인하 또는 유지를 결정합니다. 이 사안에 정통한 네 명의 소식통에 따르면, 워시 의장은 이번 주 연준 회의에서 회의 빈도 조정을 제안했습니다. 이들에 따르면, 이번 주 회의에서 워시 의장은 연간 최소 개최해야 하는 회의 수와 관련해 연준이 준수해야 할 법적 근거와 조정 일정에 대해 논의했습니다. 소식통에 따르면, 월시 의장은 이번 주 회의 안건에 대한 전체 토론을 하는 대신 각 관계자들에게 개별 의견을 제출하도록 요청했습니다. (진10 데이터 앱)

월시 연준 의장은 이번 주 금리를 동결했지만, 세 명의 위원들이 반대표를 던지며 지속적인 인플레이션 위험에 대응하기 위해 즉각적인 금리 인상을 주장했습니다. PGIM 크레딧의 캐서린 나이스 글로벌 경제 부문 부대표는 월시 의장의 기자회견이 “기대에 못 미쳤다”고 말했으며, 미국 연준의 “매파적 전환”이 9월에 구체화되어 세 차례 연속 금리 인상이 단행될 수 있다고 전망했습니다. 브라운 브라더스 해리먼의 엘리아스 하다드는 다음과 같이 지적했습니다. 미국 경제 활동의 회복력이 달러를 지지했지만, 월시 의장이 매파적 인플레이션 발언을 실질적인 정책 조치로 이행하지 못하면서 그 지지가 상쇄되어 연준이 뒤처질 위험이 커졌습니다. CME 페드워치 도구에 따르면, 현재 시장은 9월 금리 인상 가능성을 65%로 반영하고 있으며, 이는 일주일 전 82%에서 후퇴한 수치입니다. (월스트리트 인사이트)

세 명의 연준 정책위원들은 이번 주 금리 인상에 찬성한 반대표가 완고한 인플레이션 압력에서 비롯된 것이라고 밝혀, 월시 연준 의장에 대한 내부 압력이 커지고 있음을 시사했습니다. 금요일 오전 공개된 성명에서 해먹과 카시카리는 현재 물가 상승이 트럼프 대통령의 관세 정책과 이란 전쟁 같은 단기 요인에서 비롯됐을 수 있지만, 인플레이션 상황은 이제 연준의 대응이 필요한 수준이라고 우려했다. 로건도 여기에 동참해 인플레이션이 다소 진정됐더라도 금리 인상 없이는 연준의 2% 목표로 완전히 되돌아가기 어려우며, 정책적 제약이 없다면 예상치 못한 충격이 올 때까지 인플레이션은 목표치를 계속 웃돌 수 있다고 밝혔다. 카시카리는 인플레이션이 끈질기게 유지된다면 더욱 고착화되는 것을 막기 위해 단 한 번의 인상이 아닌 일련의 금리 인상을 지지할 수 있다고 말했다. “상황을 지켜보다 결국 더 강력한 조치를 취해야 하는 것보다는 작은 정책 조정을 연속적으로 하는 편이 나을 수 있다”고 그는 설명했다. 해먹은 연준이 정책을 긴축하지 않으면 물가 상승 속도가 더 빨라질 수 있다고 말했다. “인플레이션은 5년 넘게 2%를 고집스레 웃돌았고, 저절로 우리 목표로 돌아갈 것이라고 확신하지 못한다”고 그녀는 밝혔다. (Jin10 Data APP)

연준의 바킨은 미국 연준이 인플레이션을 억제하기에 충분히 제약적인 수준으로 금리를 설정했는지는 “열린 질문”이라고 말하며, 이번 주 금리 인상을 주장하며 반대표를 던진 다른 세 명의 지역 연준 총재처럼 자신도 찬성표를 던졌을지 확신할 수 없다고 덧붙였다. 금요일 인터뷰에서 바킨은 “정책을 긴축하고 작년 금리 인하분 중 일부를 되돌릴 강력한 근거가 있다고 생각한다”고 말했다. 그는 6월 인플레이션 데이터 둔화를 고려할 때 “현재 정책 기조가 적절한지 판단할 시간이 다음 회의 전까지 있다고 주장할 수도 있다”고 지적했다. 바킨은 내년까지 금리 결정 투표권이 없다. 또한 바킨은 노동시장이 크게 강화됐다는 데 회의적이었다. 그는 “노동시장이 매우 타이트하다고 느껴지지 않는다”고 말했다. 또 물가 상승이 경제 전반에 고르게 전이되지 않아 얼마나 많은 인플레이션이 남아 있는지 가늠하기 어렵다고 짚었다. (Jin10 Data APP)

거시경제 측면:

이번 주에는 중국 7월 RatingDog 제조업 PMI, 스위스 7월 CPI 전월대비, 프랑스 7월 제조업 PMI 최종치, 독일 7월 제조업 PMI 최종치, 유로존 7월 제조업 PMI 최종치, 영국 7월 제조업 PMI 최종치, 미국 7월 S&P 글로벌 제조업 PMI 최종치, 미국 7월 ISM 제조업 PMI, 미국 6월 건설지출 전월대비, 미국 6월 무역수지, 미국 6월 JOLTS 구인건수, 미국 6월 공장수주 전월대비, 중국 7월 RatingDog 서비스업 PMI, 프랑스 6월 산업생산 전월대비, 프랑스 7월 서비스업 PMI 최종치, 독일 7월 서비스업 PMI 최종치, 유로존 7월 서비스업 PMI 최종치, 영국 7월 서비스업 PMI 최종치, 유로존 6월 PPI 전월대비, 미국 7월 ADP 고용변화, 미국 7월 S&P 글로벌 서비스업 PMI 최종치, 미국 7월 ISM 비제조업 PMI, 스위스 7월 계절조정 실업률, 유로존 6월 소매판매 전월대비, 미국 7월 챌린저 감원보고서, 미국 8월 1일 마감 주간 신규 실업수당 청구건수, 미국 7월 글로벌 공급망 압력지수, 미국 6월 도매판매 전월대비, 프랑스 2분기 ILO 실업률, 독일 6월 계절조정 산업생산 전월대비, 독일 6월 계절조정 무역수지, 영국 7월 핼리팩스 계절조정 주택가격지수 전월대비, 프랑스 6월 무역수지, 스위스 7월 소비자신뢰지수, 캐나다 7월 고용변화, 미국 7월 실업률, 미국 7월 계절조정 비농업고용자수, 미국 7월 시간당 평균임금 전년대비, 미국 7월 시간당 평균임금 전월대비, 미국 7월 뉴욕 연은 1년 기대인플레이션, 중국 7월 달러 기준 무역수지, 중국 7월 외환보유액, 중국 7월 무역수지, 중국 7월 CPI 전년대비, 중국 7월 PPI 전년대비 등의 데이터가 발표된다.

또한 이번 주에는 다음과 같은 사항에 주목해야 합니다: 스페이스X가 2026년 2분기 실적을 발표하고, 2028년 FOMC 투표권자인 세인트루이스 연은 총재 무살렘이 미국 경제 및 통화 정책에 대해 연설하며, 2027년 FOMC 투표권자인 리치몬드 연은 총재 바킨이 연설할 예정입니다.

원유:

지난주 금요일 야간 세션에서 두 원유 선물이 급등하여 WTI는 3.84%, 브렌트유는 4.79% 상승했습니다. 이번 주 기준으로 WTI 선물은 2.81% 하락했고 브렌트유 선물은 0.7% 하락했습니다. 월간 기준으로는 WTI 선물이 24.89%, 브렌트유 선물이 24.8% 폭등했습니다. 호르무즈 해협을 통과하는 선박 수가 감소하면서 전 세계 원유 수송에 대한 시장의 우려가 커졌습니다.

중동 원유 공급이 언제 정상화될지에 대한 불확실성은 계속되고 있습니다. 지난 6월 체결된 미국-이란 휴전 협정은 7월 초에 완전히 결렬되었습니다. 7월 중순부터 하순까지 세계에서 가장 중요한 에너지 무역 요충지인 호르무즈 해협은 심각한 차질을 빚으며 간헐적으로 봉쇄되기도 했습니다. 한편, 우크라이나의 장거리 드론 공격으로 러시아 정유소가 파괴되면서 러시아의 가동 정제 능력의 약 30~45%가 파괴되었고, 이에 유럽의 디젤 정제 마진이 배럴당 60달러를 넘어서며 전 세계 정제유 가격이 전시 최고 수준에 육박했습니다. (월스트리트 CN)

국제 해운 정보 플랫폼 ‘마린트래픽’이 7월 31일 발표한 자료에 따르면 30일 호르무즈 해협을 통과한 선박 수가 전날 22척에서 5척으로 77% 감소했습니다. 플랫폼 데이터에 따르면 5척 모두 이란 측 항로를 통해 호르무즈 해협을 통과했습니다. (진10 데이터 앱)

CBS 뉴스가 복수의 소식통을 인용해 보도한 바에 따르면 미국과 이스라엘은 이란의 에너지 인프라에 대해 ‘지금까지 가장 강력한 폭격 작전 중 하나’를 계획하고 있으며, 발전소와 정유소를 표적으로 삼을 가능성이 있고 작전은 주말까지 이어질 수 있다고 합니다. 이란 매체들은 8월 1일 이란 관리를 인용해 이란이 미국-이스라엘의 인프라 공격을 ‘무모한 행위’로 간주하며, ‘미국의 모든 무모한 행동’에 대응하기 위한 종합 계획을 수립했다고 보도했습니다. (진10 데이터 앱)

이란의 타스님 통신에 따르면 예멘 후티 반군은 ‘봉쇄에 대한 봉쇄’ 전략을 실행하며 사우디 유조선에 해상 제한을 가한 후, 사우디 유조선 8척이 항로를 변경해 희망봉을 돌아가도록 강요했다고 밝혔습니다. (Jin10 Data App)

또한 인터컨티넨털 익스체인지(ICE) 데이터에 따르면 7월 28일로 끝난 주 동안 브렌트유의 투기적 순매수 포지션은 6,948계약 감소한 185,083계약으로 줄었습니다. 디젤의 투기적 순매수 포지션은 2,654계약 증가한 87,194계약으로 늘었습니다. (Jin10 Data App)