【SMM 분석】 승인 절차 지연과 계절적 비수기가 NdFeB 수출에 부담; 6월 전망도 약세 유지

【데이터 개요】

SMM 통계에 따르면, 2026년 5월 중국의 네오디뮴 자석 수출량은 4,730톤으로 전월 대비 7.72% 감소했습니다. 그러나 전년 동기 대비 281.84% 급증했습니다. 이 급증은 2025년 5월 수출 통제로 인한 기저 효과 때문입니다. 반면 전월 대비 감소는 해외 수요의 계절적 약세와 국내 수출 허가 절차의 실질적인 변화를 반영합니다.

【5월 데이터 분석: 수요 감소와 통관 지연】

5월 수출 감소는 두 가지 주요 요인에 기인합니다.

첫째, 시장이 전형적인 계절적 비수기에 접어들었습니다. 유럽은 중국 네오디뮴 자석의 주요 수출 시장으로, 하류 부문(특히 자동차 및 산업용 모터 제조업체)의 수요가 여름 휴가 기간을 앞두고 둔화됩니다. 이로 인해 유럽 바이어들의 신규 발주가 감소했습니다.

더욱 심각한 것은 항구에서의 통관 절차가 비효율적으로 변한 점입니다. 5월 중미 고위급 회담에서 건설적인 분위기가 조성되었지만, 디스프로슘과 터븀과 같은 중희토류 함유 제품에 대한 규제 조사는 실제로 완화되지 않았습니다. 상무부의 이러한 등급 자석에 대한 수출 허가 발급 기간이 크게 길어졌습니다. 원래 5월 출하 예정이었던 일부 화물이 최종 승인을 기다리며 항구에 억류되어, 보고된 수출량이 공장 생산 일정 대비 낮게 집계되었습니다. 또한, 작년 통제 조치 당시 항구에 비축되었던 재고의 방출이 전년 대비 왜곡된 비교를 초래했습니다.

【6월 전망: 마찰 확대로 승인 제약 강화】

6월 들어, 중미 간 무역 마찰이 재개되면서 수출 압력이 심화되었습니다. 주요 자석 생산업체 대상 SMM 설문조사에 따르면, 수출량은 더 감소할 것으로 예상되며, 이전 예측치인 5,500톤에 도달하기 어려울 전망입니다.

이러한 전망은 주로 승인 절차의 현저한 지연 때문입니다. 최근 미국의 군사 조달 목록 및 관련 수출 제한 업데이트로 인해 중국 당국이 전략 물자 수출에 대해 신중한 태도를 취하게 되었습니다. 업계 피드백에 따르면, 중희토류 함유 자석 수출 허가 신청은 이제 더 긴 심사 기간과 더 큰 불확실성에 직면하고 있습니다. 해외 문의는 미래 공급 보안 우려로 인해 증가했지만, 실제 승인 선적로 전환되는 비율은 여전히 낮습니다.

공급망 조정도 데이터에 영향을 미치고 있습니다. 원자재 가용성에 대한 지속적인 불확실성으로 인해 일부 해외 가공업체들은 재고 수준을 낮추거나 동남아시아 등 지역으로 생산 능력을 이전하는 등 조달 전략을 수정하고 있습니다. 이러한 지역적 조정은 특정 중간재 및 반제품 자석 제품의 수출 감소 수치에 반영됩니다.

【시장 피드백 및 기업 대응】

제조업체 피드백에 따르면 납기 지연과 관련된 어려움이 커지고 있습니다. 이전에 2주가 걸리던 승인 절차가 이제 한 달 이상 소요될 수 있습니다. 이는 운전 자본 부담을 늘릴 뿐만 아니라 기업들이 장기 주문 약정 시 더욱 신중하게 만듭니다.

주목할 점은, 원자재 집약적 제품의 수출은 둔화되고 있지만 모터 및 자동차 부품과 같은 하류 완제품의 선적은 비교적 안정적으로 유지되고 있다는 것입니다. 이는 글로벌 공급망이 상류 변동성을 헤지하기 위해 완제품 수준에서 재고 완충을 늘리며 적응하고 있음을 시사합니다.

【전망】

단기적으로 보고되는 네오디뮴 자석 수출량은 계속해서 압박을 받을 것으로 보입니다. 시장 참가자들은 해외 문의량보다는 주요 병목 현상으로 부상한 수출 허가 승인의 실제 속도에 더 집중해야 합니다. 기업들은 관련 당국과의 소통을 강화하고, 자재 추적성을 위한 철저한 문서화를 확보하며, 승인 기간 연장에 대비해 생산 및 물류 계획을 조정하는 것이 좋습니다.