금속이 전반적으로 상승한 가운데, SHFE 주석은 2% 이상 올랐으며, SHFE 금과 은은 반등했지만 5주 연속 주간 하락세를 기록했고, SHFE 은은 주간 10% 이상 급락했다 [야간 시장].

SMM 6월 13일:

금속 시장:

지난 밤사이 국내외 비철금속은 대부분 상승했으며, LME 니켈만 0.03% 하락했습니다. SHFE 주석이 2.19% 상승하며 상승을 주도했고, LME 구리, LME 아연, LME 주석, SHFE 아연은 모두 1% 이상 상승했습니다. LME 구리는 1.02%, LME 아연은 1.63%, LME 주석은 1.75%, SHFE 아연은 1.48% 상승했습니다. 나머지 금속은 1% 이내의 상승폭을 기록했습니다. 또한 산화알루미늄 메인 계약은 0.86%, 주조 알루미늄 메인 계약은 0.45% 상승했습니다.

지난 밤사이 철금속은 철광석이 0.13% 하락한 것을 제외하고 대부분 상승했습니다. 철근은 0.44%, 열연코일은 0.59% 상승했습니다. 원료탄 및 코크스 부문에서는 원료탄이 0.22%, 코크스가 2.73% 상승했습니다.

지난 밤사이 귀금속은 일제히 반등했습니다. COMEX 금은 3.06%, COMEX 은은 6.44% 상승했습니다. 그러나 앞서 큰 폭으로 하락했기 때문에 COMEX 금은 주간 기준으로 2.87% 하락하며 2주 연속 하락세를 기록했습니다. COMEX 은은 주간 기준으로 1.42% 하락하며 5주 연속 하락했습니다. 국내 시장에서는 SHFE 금이 2.3%, SHFE 은이 5.22% 상승했습니다. 이중 SHFE 금은 주간 기준으로 6.79% 하락하며 역시 5주 연속 하락했습니다. SHFE 은은 주간 기준으로 10.14% 급락하며 5주 연속 하락세를 이어갔습니다.

중국은행은 공지를 통해 다음과 같이 밝혔습니다. 최근 글로벌 지정학적 리스크와 미국 연준의 통화 정책은 상당한 불확실성에 직면해 있습니다. 여러 요인의 영향으로 국내외 귀금속 가격 변동성이 더욱 심화되었습니다. 골드 적립, 이자부 골드 적립, 귀금속 계좌, 양방향 귀금속 계좌, 상하이금거래소 개인 거래 대행 서비스 등 귀금속 관련 업무에 참여하는 고객의 권익을 보호하기 위해, 당행은 특히 다음과 같은 사항을 알려드립니다. 시장 리스크를 경계하고, 본인의 재정 상태와 리스크 감수 능력에 기반하여 합리적으로 투자하며, 귀금속 포지션을 적절히 관리하고, 장기 투자를 통해 단기 가격 변동의 영향을 완화하여 시장 변동으로 인한 자본 손실 리스크를 방지하시기 바랍니다.

6월 13일 오전 8시 31분 기준 전일 종가:

매크로 동향

국내:

[인민은행: 1~5월 사회융자 총액 17조 4,800억 위안; 신규 대출 9조 1,100억 위안; 5월 M2 통화량 전년 동기 대비 8.6% 증가] 인민은행 잠정 통계에 따르면, 2026년 1~5월 누적 사회융자 규모 증가액은 17조 4,800억 위안으로 전년 동기 대비 1조 1,600억 위안 감소했습니다. 이 중 실물 경제에 대한 위안화 대출은 9조 위안 증가하여 전년 동기 대비 1조 3,800억 위안 감소했고, 위안화 환산 실물 경제 외화 대출은 1,153억 위안 증가하여 전년 동기 대비 2,116억 위안 증가했으며, 위탁 대출은 1,031억 위안 감소하여 감소폭이 전년 동기 대비 918억 위안 확대되었습니다. 신탁 대출은 57억 위안 증가하여 전년 동기 대비 570억 위안 감소했고, 미할인 은행 인수 어음은 172억 위안 감소하여 감소폭이 전년 동기 대비 1,514억 위안 확대되었으며, 기업 순채권 융자는 1조 6,700억 위안으로 전년 동기 대비 7,577억 위안 증가했고, 정부 순채권 융자는 5조 6,700억 위안으로 전년 동기 대비 6,340억 위안 감소했으며, 비금융 기업의 국내 주식 융자는 2,305억 위안으로 전년 동기 대비 799억 위안 증가했습니다. 1~5월 위안화 대출은 9조 1,100억 위안 증가했습니다. 부문별로는 가계 대출이 6,314억 위안 감소했으며, 이 중 단기 대출은 6,942억 위안 감소, 중장기 대출은 628억 위안 증가했습니다. 기업(기관) 대출은 9조 6,300억 위안 증가했으며, 이 중 단기 대출은 3조 7,700억 위안 증가, 중장기 대출은 4조 9,900억 위안 증가, 어음 융자는 6,999억 위안 증가했습니다. 비은행 금융 기관 대출은 2,797억 위안 감소했습니다. 중앙은행 데이터에 따르면 5월 말 기준 광의 통화(M2) 잔액은 353조 6,700억 위안으로 전년 동기 대비 8.6% 증가했습니다. 협의 통화(M1) 잔액은 114조 8,900억 위안으로 전년 동기 대비 5.5% 증가했으며, 유통 중 현금(M0) 잔액은 14조 6,900억 위안으로 전년 동기 대비 11.9% 증가했습니다. 올해 첫 5개월 동안 순현금 투입액은 5천907억 위안에 달했습니다.

중앙은행 공식 웹사이트에 따르면, 은행 시스템의 충분한 유동성을 유지하기 위해 인민은행은 2026년 6월 15일에 고정 수량, 금리 입찰, 복수가격 경매 방식을 통해 6천억 위안 규모의 역레포 조건부 매입을 6개월(183일) 만기로 실시하며, 2026년 12월 15일에 만기가 도래합니다.

미 달러화 관련:

전날 마감 기준 달러 인덱스는 0.1% 상승한 99.79를 기록했으나 주간 기준으로는 0.28% 하락했으며, 시장은 미국과 이란 간 평화 협상을 주시하고 있습니다.

12일, 여러 미국 매체는 미국 고위 관료가 이날 미국이 앞으로 며칠 내에 이란과 양해각서(MOU)를 체결할 가능성에 대해 “80%에서 85%”의 확신을 가지고 있다고 말했다고 보도했습니다. 또한 미국은 이스라엘이 이 미-이란 MOU를 지지할 것이라고 “확신”하고 있습니다. CNN, CBS 등의 보도에 따르면, 이 관료는 전화 기자 회견에서 “아직 결승선에 완전히 도달하지는 못했지만 매우 근접해 있다”고 말했습니다. 이 관료는 미-이란 MOU 서명의 구체적인 장소와 날짜는 아직 정해지지 않았지만 트럼프 미국 대통령이 앞서 유럽 국가에서 서명할 것을 제안했으며 그것이 하나의 옵션이 될 수 있다고 말했습니다. (신화통신)

12일 이란 매체는 이란 외무장관 아락치가 이란과 미국이 최종 협상 단계를 완료하면 MOU가 즉시 서명 및 발표될 것이라고 말했다고 보도했습니다. 첫 단계는 전자적 수단을 통해 원격으로 서명될 예정이며 “이는 앞으로 며칠 내에 이루어질 수 있다”고 합니다. (신화통신)

HSBC 애널리스트들은 보고서에서 현재 달러 환율이 시장의 미국 금리 기대치가 암시하는 수준보다 낮다고 지적했습니다. 이들은 최근 시장의 기대가 금리 인하 예상에서 인상 가능성으로 바뀌었음에도 달러의 반응이 상대적으로 제한적이었다고 언급했습니다. 이는 느슨한 미국 금융 여건과 중동 분쟁 해결에 대한 시장의 기대를 반영하는 것으로 보입니다. 이들은 달러가 통화 정책의 분명한 자극이 필요하다고 말하며, 만약 연준이 다음 주 회의에서 금리 인상 기대를 지지하지 못한다면 달러가 “곤경에 빠질 수 있다”고 했습니다. (진스 데이터 APP)

트레이더들은 연준이 금리를 3.5%에서 3.75%로 동결할 것으로 예상하지만, 연말 전 금리 인상 확률이 50%를 넘을 것으로 보고 있습니다. 목요일 트럼프의 잠재적 거래에 관한 발언 이후, 시장 가격이 소폭 하락했다.

기타 통화:

ING의 분석가 터너 크리스는 EUR/USD 추세에 대해, 연준의 다가오는 정책 회의가 목요일의 ECB 금리 인상 결정보다 더 중요할 수 있다고 말했다. ECB는 이미 추가 금리 인상을 시사했으며, 시장은 7월에 또 다른 인상을 예상하고 있다. 그러나 그는 시장이 이미 ECB의 공격적인 긴축 사이클을 반영했고 이러한 기대를 더 높이려 하지 않기 때문에, EUR/USD 환율은 1.16을 밑돌고 있다고 말했다. 게다가 시장은 연준이 올해 말에 금리를 인상할 것으로 믿고 있다. 그는 연준이 수요일 회의에서 이러한 기대를 반박하지 않는 한, 달러는 강세를 유지할 것이라고 말했다. (진스 데이터 APP)

데이터:

다음 주, 중국은 중국 5월 사회소비재총판매액 전년비, 중국 5월 규모이상 공업부가가치 전년비, 중국 5월 SWIFT 글로벌 결제 중 위안화 점유율, 중국 5월 전력 사용량 전년비 (확정 예정), 중국 5월 전력 사용량 (확정 예정) 등의 데이터를 발표한다; 미국은 6월 17일 기준 연준 금리 결정 (상한), 미국 6월 엠파이어스테이트 제조업 지수, 미국 5월 산업생산 전월비, 미국 6월 NAHB 주택시장 지수, 5월 30일 종료 주 ADP 고용 변동, 미국 5월 주택 착공 건수 (연율), 미국 5월 건축 허가 건수, 미국 5월 수입물가 지수 전월비, 미국 5월 소매 판매 전월비, 미국 4월 기업 재고 전월비, 미국 5월 잠정 주택 판매 지수 전월비, 6월 13일 종료 주 미국 신규 실업수당 청구건수, 미국 6월 필라델피아 연은 제조업 지수, 미국 5월 컨퍼런스보드 경기선행지수 전월비 등의 데이터를 발표한다; 영국은 영국 5월 소비자물가지수 전월비, 영국 5월 소매물가지수 전월비, 영국 ILO 기준 4월까지 3개월 실업률, 영국 5월 실업률, 영국 5월 실업수당 청구건수 변동, 6월 18일 기준 영국 영란은행 금리 결정, 영국 6월 Gfk 소비자 신뢰지수, 영국 5월 계절조정 소매판매 전월비 등의 데이터를 발표한다; 유로존은 유로존 4월 계절조정 무역수지, 유로존 4월 산업생산 전월비, 유로존 6월 ZEW 경기기대지수, 유로존 5월 최종 소비자물가지수 전년비, 유로존 5월 최종 소비자물가지수 전월비, 유로존 4월 계절조정 경상수지 등의 데이터를 발표한다; 스위스는 스위스 5월 소비자 신뢰지수, 스위스 5월 무역수지, 6월 18일 기준 스위스 SNB 정책 금리 등의 데이터를 발표한다; 일본은 6월 16일 기준 일본 일본은행 목표 금리, 일본 5월 근원 소비자물가지수 전년비 등의 데이터를 발표한다; 캐나다는 캐나다 4월 도매 판매 전월비, 캐나다 4월 소매 판매 전월비 등의 데이터를 발표한다; 독일 6월 ZEW 경기기대지수, 독일 5월 PPI 전월비, 6월 16일 기준 호주 RBA 금리 결정도 발표된다.

또한 6월 15일 중국에서는 7일물 역레포 2천185억 위안과 6개월물 아웃라이트 역레포 6천억 위안이 만기 도래한다. 국가에너지국은 매달 15일경 전국 전력 소비 데이터를 발표한다. 국가통계국(NBS)은 70개 대·중도시 주택가격 동향 월간 보고서를 공개한다. 국무원 신문판공실은 국가 경제 운용에 관한 기자회견을 개최한다. 중국정보통신연구원(CAICT)은 고품질 토큰 서비스 역량 등반 계획(TBD) 출범 세미나를 개최한다. 중국은 또한 새로운 유가 조정 창구를 연다.

6월 18일에는 연준 FOMC가 금리 결정과 경제 전망 요약을 발표하고, 연준 의장 파월이 통화정책 기자회견을 연다. ECB 총재 라가르드가 연설한다. 일본은행 부총재 우치다 신이치가 통화정책 기자회견을 열고, 일본은행이 금리 결정을 발표한다. 호주중앙은행 총재 블록이 통화정책 기자회견을 개최한다. 스위스 국립은행(SNB)이 금리 결정을, 영국은행(BOE)이 금리 결정 및 회의록을 발표한다. G7 정상회의가 개막해 6월 17일까지 진행된다.

원유:

전일 양대 시장에서 유가가 하락했으며, WTI는 3.9%, 브렌트유는 3.96% 내렸다. 미국-이란 평화 협상에 대한 기대감이 계속 고조되면서 유가에 하락 압력을 가했다. 주간 기준으로도 유가는 하락했으며, WTI는 6.9%, 브렌트유는 6.76% 하락했다.

미국 주식 초반 거래에서, CCTV에 따르면 이란 외무장관 아바스 아락치가 이슬라마바드 양해각서 체결이 “그 어느 때보다 가까워졌다”고 말하면서 유가가 급락하고 미국 주가지수는 장중 상승폭을 확대했다. 이란 외무부 대변인 바가에이는 현재 양측이 대부분의 쟁점에서 이해에 도달했으며, 이란이 내부적으로 양해각서 문안을 최종 확정 중이라고 밝혔다. 미국 정오 무렵, CCTV는 파키스탄 총리 셰바즈 샤리프가 “평화 협정의 최종 합의 문안이 완성되었다”고 말했으며, 양국이 후속 조치 이행을 진행 중이라고 보도했다. 유가는 계속 하락했다. 미국 거래 중 트럼프가 이란의 협상 조건 유출을 비판하자 주가가 잠시 하락했지만, 이후 월스트리트 인사이트가 아랍에미리트(UAE)가 이란에 대규모 자금을 풀어주기로 합의했고 초기 약 30억 달러가 이미 이체되었다고 보도하면서 합의 도출에 대한 낙관론이 더욱 고조되었다. (월스트리트 인사이트)

미국 에너지부 장관 라이트는 현재 하루 약 700만 배럴의 석유와 연료가 호르무즈 해협을 통과하고 있으며, 이는 이란 분쟁 초기에 좌초된 화물량의 절반 수준이라고 밝혔다. 라이트 장관은 현재 어떤 이란산 원유도 호르무즈 해협을 통해 선적될 수 없다고 말했다. 그는 합의가 이뤄지면 모든 제품이 페르시아만을 자유롭게 통과할 수 있을 것으로 기대한다고 덧붙였다. 라이트 장관은 합의에 이르지 못할 경우 미군이 해당 경로에서 수송을 재개할 것이라고도 언급했다. 그는 미국이 유가를 억제하기 위해 석유 수출 금지 조치를 취하지 않을 것이라고 밝혔다. (진스 데이터 APP)

미국 에너지부 장관 라이트는 현지 시간 금요일에 미국 정유업체들이 더 많은 베네수엘라산 원유를 소화할 수 있다고 말했다. 라이트 장관은 현재 베네수엘라가 하루 총 수출량 120만 배럴의 약 절반을 미국으로 보내고 있으며, 향후 몇 달간 이 비중이 증가할 수 있다고 밝혔다. 또한 라이트 장관은 이란이 현재 석유나 정제 제품을 전혀 수출하지 않고 있다고 말했다. 중동 분쟁 기간 동안 미국은 석유 수출 부족분을 적극적으로 메워왔다. (진스 데이터 APP)