원유 주간 13% 이상 하락, 달러 5거래일 연속 약세, 비철금속 전반 상승, LME 구리·알루미늄·스테인리스 및 SHFE 은 상승 주도 [전일 해외 시장]

SMM 4월 11일 뉴스:

금속 시장:

지난 금요일 국내 야간 시장 비철금속은 혼조세를 보였습니다. SHFE 구리는 1.04% 상승. SHFE 알루미늄은 0.32% 상승, SHFE 납은 0.54% 하락. SHFE 아연은 0.59% 하락. SHFE 주석은 0.09% 하락. SHFE 니켈은 0.04% 하락. 또한 주력 산화알루미늄 선물 계약은 0.15% 상승, 주력 주조용 알루미늄 연속 계약은 0.59% 상승했습니다.

지난 금요일 야간 철금속은 대체로 상승했습니다. 철광석 0.27% 상승, 스테인리스 스틸 2.01% 상승, 철근 0.03% 하락, 열연코일 0.06% 상승. 강점결탄 및 코크스: 강점결탄 0.19% 상승, 코크스 0.18% 하락.

지난 금요일 야간 해외 시장 금속: LME 비철금속이 일제히 상승했습니다. LME 구리 1.27% 상승. LME 알루미늄 1.8% 상승, LME 납 0.26% 상승. LME 아연 0.3% 상승. LME 주석 0.89% 상승. LME 니켈 0.44% 상승.

지난 금요일 야간 귀금속:COMEX 금 0.98% 하락, 주간 기준 2주 연속 상승하며 주간 1.95% 상승; COMEX 은 0.54% 하락, 주간 기준 3주 연속 상승하며 주간 4.25% 상승. 지난 금요일 야간 SHFE 금 0.12% 하락, 주간 기준 2주 연속 상승하며 주간 1.22% 상승; SHFE 은 1.47% 상승, 주간 기준 3주 연속 상승하며 주간 3.65% 상승.

ANZ와 골드만삭스 등 기관들은 중동 분쟁으로 시장이 혼란을 겪고 있음에도 불구하고 금값은 장기적으로 반등할 가능성이 크다고 밝혔습니다. 이들 기관의 애널리스트들은 중앙은행의 견조한 수요, 지속되는 지정학적 불확실성, 미 연준의 금리 인하 기대, 달러 표시 자산에서 벗어난 다각화 등이 장기 상승세를 뒷받침하는 요인이라고 분석했습니다. ANZ의 애널리스트 소니 쿠마리와 대니얼 하인스는 경제성장률과 인플레이션이 악화되는 거시적 조합으로 인해 중앙은행이 금리 인하를 재개할 수 있게 되면 결국 가격이 반등할 것으로 예상했습니다. ANZ는 연말 금값이 5,800달러에 도달할 것이라는 전망을 유지했습니다. 애널리스트들은 중앙은행의 금 매입이 여전히 주요 지지 기둥으로 남을 것으로 예상하며, 2026년 공식 매입량은 약 850톤으로 추산된다고 적었습니다. ANZ의 강세 전망은 3월 초 골드만삭스와 RBC가 내놓은 유사한 예측과 맥을 같이합니다. 골드만삭스는 중앙은행의 금 매입 지속과 올해 미 연준의 50bp 금리 인하 기대를 근거로 금값 전망치를 5,400달러로 유지했습니다. 골드만삭스 분석가들은 호르무즈 해협의 혼란이 지속될 경우 단기적으로 금이 전술적 하방 리스크에 직면할 수 있다고 밝혔습니다. 하지만 장기화된 분쟁은 전통적 서방 자산으로부터의 다각화를 가속화해 장기적으로 금값을 지지할 수 있습니다. (진10 데이터)

4월 11일 오전 8시 31분 기준, 지난주 금요일 야간 종가:

거시경제 부문

중국:

[리창, 전문가·기업가와 경제정세 좌담회 주재]중국 공산당 중앙정치국 상무위원회 위원 겸 국무원 총리인 리창은 4월 10일 오후 전문가·기업가들과 경제정세 좌담회를 주재하며 현재 경제 상황과 향후 경제 작업에 대한 의견 및 제안을 청취했습니다. 리창은 서비스업의 고품질·고효율 발전을 촉진해야 하며, 국민의 전 생애주기 수요와 기업의 생산·경영 전 과정 수요를 충족시켜야 한다고 강조했습니다. 그는 서비스업의 역량 확대 및 품질 향상 계획을 철저히 시행하고, 발전과 규제를 조화시키며, 더 많은 '중국 서비스' 브랜드를 육성할 것을 촉구했습니다. 동시에 'AI+'를 심화·확대하고, 제조업의 디지털·지능형 전환을 가속화하며, 선진 제조업과 현대 서비스업의 깊은 융합과 상호 강화를 통해 산업 시스템의 전반적인 업그레이드를 지원해야 한다고 말했습니다. 도시·농촌 주민의 고용 및 소득 증대를 위해 더 큰 노력을 기울이고, 다양한 채널과 부문에서 고용 잠재력을 발굴하며, 새로운 직업과 일자리를 적극 육성하고, 고용 개념의 전환과 직업 기술 향상을 도모하며, 도시·농촌 주민 소득 증대 계획을 수립·시행하여 주민 소득 증가, 내수 확대, 경제 발전의 선순환을 강화해야 합니다. (신화통신)

[국무원 신문판공실, 4월 14일 2026년 1분기 수출입 상황 관련 기자회견 개최 예정]국무원 신문판공실은 2026년 4월 14일(화요일) 오전 10시에 기자회견을 열고, 왕쥔 해관총서 부서장을 초청하여 2026년 1분기 수출입 상황을 소개하고 기자들의 질문에 답변할 예정입니다.

[공업정보화부: 효율적이고 통일된 AI 칩 컴퓨팅 상호연결 생태계 구축 가속화 및 태양광 산업의 '인볼루션식' 경쟁 단호히 근절] 공업정보화부는 4월 10일 후베이성 우한에서 2026년 전국 전자정보 제조업 고품질 발전 회의를 개최했습니다. 회의에서는 가치 지향을 견지하고, 첨단 컴퓨팅 산업의 고품질 발전을 추진하며, 효율적이고 통일된 AI 칩 컴퓨팅 상호연결 생태계 구축을 가속화하고, 산업 사슬이 더 높은 가치 단계로 나아가도록 추진할 것을 강조했습니다. 또한 문제 지향을 견지하고, 현재 산업이 직면한 어려움을 심층 분석하며, 목표 지향적인 발전 로드맵을 제시하고, 태양광 산업의 '인볼루션식' 경쟁을 단호히 근절하며, 중점 산업 사슬과 공급 사슬의 회복 탄력성과 안전 수준을 강화할 것을 강조했습니다.

[증감회: 차이넥스트 관련 ETF, 옵션 상품 확대 및 차이넥스트 주가지수 선물 적기 출시]중국증권감독관리위원회 대변인이 《차이넥스트 개혁 심화로 신질 생산력 발전 더 잘 지원하는 데 관한 의견》에 대한 기자 질문에 답변했습니다. 여기에는 제품 및 서비스 체계 강화가 언급되었는데, 차이넥스트 관련 지수 편제 최적화, 차이넥스트 관련 ETF 및 옵션 상품 확대, 차이넥스트 주가지수 선물 적기 출시, 차이넥스트 ETF 구성 관련 펀드 투자 자문 업무 지원, 차이넥스트 ETF의 펀드 시스템 편입 추진 등을 통해, 다양한 투자자의 자산 배분 및 리스크 관리 수요를 더 잘 충족시키고 투자 편의성과 매력을 높이는 내용이 포함되었습니다.

[전국 광산 안전 리스크 모니터링 조기 경보 '단일 네트워크' 기본 구축] 국가광산안전감찰국이 연 정례 기자회견에서 밝힌 바에 따르면, 전국 광산 안전 리스크 모니터링 조기 경보 '단일 네트워크'가 기본적으로 구축되었습니다. 정상 생산·건설 중인 모든 탄광, 급경사 고지 노천 광산, 광미댐, 그리고 정상 생산·건설 중인 비탄광 지하 광산의 84%에서 발생한 안전 감지 데이터가 국가 광산 안전 위험 모니터링 및 조기 경보 시스템에 전면 통합되었습니다. (신화사)

[SSE: 메인보드 위험 플래그 지정 종목의 가격 제한 비율 5%에서 10%로 조정]상하이증권거래소(SSE)는 상하이증권거래소 거래 규칙 개정에 대해 공개적으로 의견을 수렴했습니다. 개정 내용은 주로 다음과 같습니다. 첫째, 장후 고정가 거래 가능 증권의 범위를 커촹반 종목에서 모든 A주와 상장지수오픈엔드펀드로 확대했습니다. 이 조정은 투자자들의 종가 거래 수요를 충족시키고 관련 상품의 거래 시간을 연장하며 중장기 자금의 시장 진입을 용이하게 합니다. 둘째, 펀드의 종가 결정 시 거래 방식을 연속 경매에서 종가 단일가 경매로 변경하여 상장 주식과 동일한 방식으로 단일가 경매를 통해 종가를 결정하도록 했습니다. 셋째, 규칙 변경과 업무 요구에 맞춰 적응적 수정을 가했으며, 메인보드 위험 플래그 종목의 가격 제한 비율을 5%에서 10%로 조정하고 규칙 문언을 정비하며 징계 조치 조항을 최적화했습니다. (진10 데이터)

[남부 5개 성의 신에너지 전력 및 발전량 사상 최고치 기록]중국남방전력망에 따르면, 광둥, 광시, 윈난, 구이저우, 하이난 등 5개 성의 신에너지 전력 및 발전량이 최근 사상 최고치를 기록했습니다. 최대 발전 용량은 처음으로 1억 kW를 넘어섰으며, 일일 발전량은 14억 kWh에 달해 총 일일 발전량의 30%를 차지했습니다. (신화사)

미국 달러:

지난 금요일, 미국 달러 지수는 이전 4거래일의 하락세를 이어가며 0.11% 추가 하락하여 98.69로 마감했습니다. 주간 기준으로 달러 지수는 2주 연속 하락세를 보이며 한 주간 1.49% 하락했습니다. 미국의 3월 인플레이션이 급등했으며, 이란과의 전쟁으로 인해 휘발유 가격은 1967년 이후 최대 월간 상승폭을 기록하며 전반적인 가격 압력을 크게 심화시켰습니다. 금요일 미국 노동통계국이 발표한 데이터에 따르면,3월 소비자물가지수(CPI)는 전월 대비 0.9% 상승하여 시장 예상과 일치하며 2022년 6월 이후 최대 월간 상승폭을 기록했고, 전년 동기 대비 3.3% 상승하여 2월의 2.4%에서 크게 가속화되어 2024년 이후 최고치를 기록했습니다. 휘발유 가격은 1967년 이후 사상 최대 단월 상승폭을 기록하며 전체 월간 상승을 거의 단독으로 이끌었고, 월간 상승분의 거의 4분의 3을 차지했다.식품과 에너지를 제외한 근원 CPI는 전월 대비 0.2% 상승에 그쳐 시장 예상치 0.3%를 하회하며 시장에 다소 안도감을 주고 단기 금리 인하 베팅을 부추겼다. 그러나 경제학자들은 이번 에너지 충격의 2차 효과가 아직 근원 인플레이션에 완전히 반영되지 않았으며, 4월 데이터는 추가 상승 위험이 있다고 경고했다. 데이터 발표 후 미국 달러는 하락했다.

미시간대학교 4월 소비자심리지수 예비치가 3월의 53.3에서 47.6으로 급락해 사상 최저치를 기록했다. 현재여건지수는 50.1로 하락해 사상 최저치를 기록했고; 기대지수는 1980년 이후 가장 약한 수준으로 떨어졌으며; 현재 재무상황에 대한 인식은 2009년 이후 최악의 수치와 동률을 이뤘다. 소비자들은 향후 1년간 물가가 연율 4.8% 상승할 것으로 예상했다. 이 수치는 3월보다 1%포인트 급등했으며, 1년 전 트럼프 대통령이 대규모 관세 인상을 발표한 이후 최대 단월 상승폭을 기록했다.

샌프란시스코 연은 총재 데일리(2027년 FOMC 투표권자): 인플레이션을 2%로 낮추는 것은 매우 중요하지만, 고용을 희생시키면서 그렇게 하면 가계가 어려운 상황에 처할 것이다. 미국 경제 펀더멘털은 "견고하며" 노동시장은 더 안정적이다. 연준의 완전고용과 인플레이션 목표에 대한 위험은 균형을 이루고 있다. 분쟁이 어떻게 전개되고 기업들이 가격 인상을 어떻게 전가하는지 지켜볼 필요가 있다. 정책은 인플레이션에 하방 압력을 가할 만큼 충분히 제한적이며, 동시에 안정적인 노동시장을 뒷받침할 만큼 충분히 균형 잡혀 있다. 정책이 좋은 위치에 있어 분쟁이 어떻게 해결되고 유가가 어떻게 변할지 관찰할 시간을 더 벌어주고 있다. 높은 CPI 데이터는 누구에게도 놀라운 일이 아닐 것이다. 진짜 질문은 휴전이 지속될 수 있는지 여부이며, 만약 그렇다면 높은 CPI는 "옛 뉴스"가 될 것이다. (Wallstreetcn)

거시경제 측면:

이번 주 발표될 데이터로는 미국 3월 기존주택 판매 연율 총건수, 미국 3월 NFIB 소기업 낙관지수, 미국 3월 PPI 전년동월비, 미국 3월 PPI 전월비, 중국 3월 무역수지(달러 기준), 중국 3월 무역수지, 프랑스 3월 CPI 전월비 확정치, 유로존 2월 산업생산 전월비, 캐나다 2월 도매판매 전월비, 미국 4월 뉴욕연은 제조업지수, 미국 3월 수입물가지수 전월비, 미국 4월 NAHB 주택시장지수, 호주 3월 계절조정 실업률, 중국 3월 사회소비품 소매총액, 중국 3월 규모이상 공업부가가치, 영국 2월 3개월 GDP 전월비, 영국 2월 제조업 생산 전월비, 영국 2월 계절조정 상품무역수지, 영국 2월 산업생산 전월비, 유로존 3월 CPI 전년동월비 확정치, 유로존 3월 CPI 전월비 확정치, 미국 4월 11일 주간 신규 실업수당 청구건수, 미국 4월 필라델피아 연은 제조업지수, 미국 3월 산업생산 전월비, 유로존 2월 계절조정 경상수지, 유로존 2월 계절조정 무역수지 등이 포함됩니다.

이번 주 주목할 다른 행사로는: 국무원 신문판공실이 2026년 4월 14일 화요일 오전 10시에 기자회견을 열었으며, 왕쥔 해관총서 부서장이 2026년 1분기 수출입 실적을 설명하고 기자 질문에 답변했습니다. 국제통화기금(IMF)과 세계은행은 4월 17일까지 춘계 회의를 개최했습니다. 우에다 가즈오 일본은행 총재는 4월 13일부터 18일까지 미국을 방문하여 G20 및 국제통화금융위원회 회의에 참석했습니다. IMF는 세계경제전망 보고서를 발표했습니다. 미 연준 이사회는 “Strengthening the US Economy Through Rural Investment: A Working Forum”을 개최했습니다. 베일리 영란은행 총재는 컬럼비아대학교 패널 토론에 참여했습니다. 2027년 FOMC 투표권자인 굴스비 시카고 연은 총재는 Semafor 2026 세계경제회의 사전 패널 토론에 참여했습니다. 바 미 연준 이사는 미 연준 이사회 주최 실무 포럼에서 개회사를 했습니다. 폴슨 필라델피아 연은 총재, 바킨 리치몬드 연은 총재, 콜린스 보스턴 연은 총재, 바 미 연준 이사가 미 연준 이사회 실무 포럼의 대담에 참여했습니다. 라가르드 유럽중앙은행 총재가 연설했습니다. 국가에너지국은 매월 15일경 전력 소비량 데이터를 발표했습니다. 보우먼 미 연준 이사가 국제금융협회 포럼에서 연설했습니다. 미 연준은 경기 동향 보고서 베이지북을 발표했습니다. 베일리 영란은행 총재는 IMF 회의 계기 글로벌 경제 불균형에 관한 연설을 했습니다. 국가통계국은 70개 대·중도시 주택 판매 가격 월간 보고서를 발표했습니다. 국무원 신문판공실은 국민 경제 실적에 관한 기자회견을 열었습니다. 상임 FOMC 투표권자인 윌리엄스 뉴욕 연은 총재가 연설했습니다. G20 재무장관·중앙은행 총재 회의가 개최되었습니다. 2027년 FOMC 투표권자인 바킨 리치몬드 연은 총재가 연설했습니다. (진10 데이터)

원유:

지난 금요일 양대 유가 선물 모두 야간 하락했으며, WTI는 2.29%, 브렌트유는 1.73% 하락했습니다. 주간 기준으로 WTI 선물은 14.26% 하락했고, 브렌트유는 13.55% 하락했습니다. 시장은 미국-이란 평화 협상 진전에 주목했습니다.

, 트레이더들이 주말을 앞둔 가운데 원유 선물 가격은 비교적 작은 변동을 보였으며, 미국과 이란은 중동 휴전 유지 여부를 결정할 수 있는 회담을 계획하고 있습니다. TP ICAP의 스콧 셸턴은 “트레이더들은 사실상 시장에서 철수했습니다. 어제와 같은 7달러의 변동은 인간 트레이더의 개입이 거의 없이 발생한 것으로 보입니다. 그들이 한 것은 필요한 헤지나 포지션 정리로 위험 노출을 더 줄이는 것뿐이었습니다.”라고 말했습니다. 그는 또한 “아마 이번 주말이 지나면 이란과 미국 간의 격차가 너무 커서 합의에 도달할 수 없을지에 대해 더 명확해질 것입니다.”라고 말했습니다. (진스 데이터)

이란 이슬람 공화국 방송(IRIB)은 10일 소셜미디어를 통해 지난 24시간 동안 호르무즈 해협을 통과한 선박은 이란 유조선 1척과 러시아 유조선 1척을 포함해 단 4척뿐이라고 밝혔습니다. (신화통신)

베이커 휴즈 데이터에 따르면 미국 시추 기업들이 4주 만에 세 번째로 석유·가스 시추 리그를 감축했습니다. 백악관 고위 관리는 백악관 내부에 회의론이 만연해 있다고 말했습니다. 이 관리는 트럼프 대통령이 최근 보좌관들과의 대화에서 호르무즈 해협이 단기간에 완전히 재개되기는 어렵다는 점을 인정한 것으로 보인다고 전했습니다. 그러나 동시에 트럼프 대통령은 목요일 소셜미디어에 석유 공급이 곧 회복될 것이라고 게시했지만 더 자세한 설명은 하지 않았습니다. 미국 에너지부(DOE)는 전략비축유에서 850만 배럴의 원유를 4개 기업에 대여할 예정입니다. 케빈 해셋 백악관 국가경제위원회 위원장은 “현재 휘발유 가격이 매우 높습니다. 휘발유 가격 급등이 다른 분야에 영향을 미치지 않기를 바랍니다.”라고 말했습니다. 미국 상품선물거래위원회(CFTC): 4월 7일 마감 주 기준으로 WTI 원유 선물의 투기적 순매수 포지션이 5,520계약 증가한 109,227계약을 기록했습니다. (진스 데이터)