2025년 말, 탄산리튬 가격의 계속된 상승이 리튬 이온 배터리 비용을 끌어올렸다. 나트륨 이온 배터리의 미래 비용 우위에 대한 기대감으로 대체 기대감이 계속 뜨거워지면서 산업 체인의 계절적 성수기 수요를 직접 촉발했다. 이러한 배경 속에서 나트륨 이온 배터리 산업의 각 부문은 차별화된 성장 추세를 보였다. 소재에서 배터리 셀 최종 사용자에 이르기까지 핵심 제품의 주문과 생산량이 동시에 혜택을 입었다. 기업들은 잦은 재고 확보와 해외 확장 활동에 나서며 2026년 산업 발전을 위한 견고한 기반을 마련했다.
양극재: 12월 NFPP 주문 강세, 긍정적 시장 심리
12월, 나트륨 이온 배터리 양극재 생산량은 호조를 보이며 전월 대비 10% 증가, 전년 동기 대비 156% 급증했다. 이 중 폴리음이온계 NFPP의 점유율은 81%로 전월 대비 5%포인트 상승했으며, 안정적인 성능과 비용 적응성이 대체 수요에서 더 큰 우위를 제공했다. NFPP 주문은 이 달 내내 높은 수준을 유지했으며, 생산업체들은 다가오는 춘절 연휴에 대비해 동시에 적극적으로 재고를 확보하여 연휴 기간 중 예상치 못한 주문도 적시에 납품할 수 있도록 준비했다. 반면 층상 산화물 O3형 제품 출하량은 만족스럽지 못했다. 관련 대형 트럭 지원 프로젝트 지연과 주문 연기로 인해 12월 층상 산화물 양극재 생산량은 큰 개선을 보이지 않았다. 주목할 점은 폴리음이온 시스템의 또 다른 중요한 루트인 황산철나트륨(NFS)이 최근 홍보 조짐을 보이며 여러 기업이 연이어 NFS 생산능력 계획을 발표했으며, 탄산리튬 가격이 계속 오르는 상황에서 성장 공간을 더욱 열어줄 것으로 기대된다. 1월을 전망하면, 나트륨 이온 배터리 양극재 기업들은 수주 잔량을 기준으로 생산 계획을 세우면서 동시에 재고를 비축할 것이다. 1월 생산량은 전월 대비 3% 감소하겠지만 전년 동기 대비 177%의 큰 폭으로 증가할 전망이다.
하드카본 음극재: 12월 주문 수요 견조, 생산능력 가속화 적응
12월, 나트륨 이온 배터리 음극재 생산량은 성장세를 이어가며 전월 대비 10%, 전년 동기 대비 63% 증가했다. 핵심 제품인 하드카본 음극재 주문이 강세를 보이며 일부 기업은 납품이 빡빡한 상황에 직면하기도 했다. 주문은 ESS(에너지저장장치) 및 시동 정지 시스템 등 비용 민감형 응용 분야에 집중되었다. 현재 국산 하드카본 제품은 비교적 명확한 기능별 세분화가 이루어졌으며, 가격대도 뚜렷하게 구분되어 다양한 고객의 비용 및 성능 요구에 더 잘 대응할 수 있다. 국내 배터리 셀 제조사로부터의 주문 확보뿐만 아니라 하드카본 음극재 기업들은 해외 고객 주문에도 적극적으로 대응하여 시장 공간을 넓히고 있다. 하류 수요에 대한 지속적인 낙관 전망에 힘입어 나트륨 이온 배터리 하드카본 음극재 시장은 더욱 확대될 전망이며, 생산능력 확장이 최우선 과제가 되었다. 현재 생산능력이 여전히 다소 부족하지만 업계는 일부 공정 외부 위탁을 통해 단기적인 생산능력 부족을 보완할 수 있다. 1월 하드카본 시장은 소폭의 조정기를 거칠 것으로 예상되며, 생산량은 전월 대비 12% 감소하지만 전년 동기 대비 63% 증가할 전망이다.
나트륨 이온 배터리 전해액: 안정적인 국내 구도, 해외 주문 돌파 가능성
12월, 나트륨 이온 배터리 전해액 생산량은 전월 대비 4%, 전년 동기 대비 61% 증가했다. 이전 LiPF6 가격 상승의 영향으로 12월 NaPF6 가격도 올랐다. 현재 NaPF6 생산능력은 제한적이며 주로 상위 기업에 집중되어 협상력이 강하다. 한편 국내 전해액 기업들은 적극적으로 해외 나트륨 이온 배터리 전해액 시장을 개척하고 있으며, 2026년 이 시장으로 확대하여 새로운 성장 동력을 발굴할 계획이다. 12월, 나트륨 이온 배터리 전해액 기업들은 주문에 따라 생산을 조직했으며, 탄산리튬 가격 상승 속에 하류 배터리 셀 기업들의 연말 연간 목표 달성을 위한 수요 방출의 혜택을 받았다. 전해액 공장들도 이에 발맞추어 생산했지만 대체로 재고 비축은 낮은 수준이었다. 1월 전해액 생산량은 전월 대비 13% 감소하고 전년 동기 대비 99% 증가할 것으로 예상된다.
배터리 셀 및 최종 사용자: ESS 부문, 연말 탄력; 시동 정지 시장, 겨울철 시험 직면
12월, 나트륨 이온 배터리 셀 생산량은 큰 폭으로 증가하여 전월 대비 15%, 전년 동기 대비 140% 늘었다. 이 부문에서 탄산리튬 가격 상승의 영향이 가장 직접적으로 나타났다. 12월 탄산리튬 가격의 급등이 LFP 및 기타 리튬 이온 배터리 시스템의 비용을 높여 중하류 업체들의 생산 심리에 영향을 주었기 때문이다. 나트륨 이온 배터리의 비용 우위는 2026년에 더욱 두드러질 수 있으며, 2025년 말 나트륨 이온 ESS 프로젝트 주문이 급증했다. 배터리 셀 기업들은 공급과 납품을 보장했으며 일부 주문은 2월까지 예정되어 있다. 이러한 비용 우위에 더해 나트륨 이온 배터리의 2026년 발전에 대한 업계의 기대감이 크게 높아졌다. 현재 시동 정지 전원의 응용은 여전히 주로 2차 시장에 머물러 있다. 낮은 겨울 온도의 도전에 직면하여 나트륨 이온 시동 정지 시장은 우수한 겨울 사용 데이터를 통해 평판을 쌓아 향후 수요 확대와 OEM 시스템 진입의 기반을 마련해야 한다. 또한, LFP 비용 상승(탄산리튬 및 인산철 가격 상승과 연계)의 영향으로 주행거리 연장/플러그인 하이브리드 부문이 2026년 나트륨 이온 배터리의 중요한 돌파 방향이 될 것으로 예상된다. 1월 나트륨 이온 배터리 셀 생산량은 감소할 것으로 보이며, 전월 대비 13% 줄겠지만 전년 동기 대비 228% 증가할 전망이다.
산업 체인 종합 요약
요약하면, 12월 나트륨 이온 배터리 산업 체인의 뛰어난 성과는 연말 ESS 프로젝트 집중 납품 성수기 효과에 힘입어 ‘비용 주도 + 수요 뒷받침’이라는 이중 혜택 구도를 형성했다. 구체적으로, 양극재의 NFPP 루트는 성능과 비용 우위로 계속 선도하고 있으며, 하드카본 음극재는 ESS 및 시동 정지 부문의 대체 수요로 인한 강력한 주문 수혜를 받고 있다. 전해액 산업은 안정된 국내 구도를 유지하면서도 해외 시장 개척에 적극 나서고 있다. 배터리 셀 측면에서는 직접적인 대체 수요가 높은 생산 증가로 이어졌다. 단기적으로는 춘절 연휴로 인해 1월 모든 부문의 생산량이 전월 대비 조정될 가능성이 크지만, 탄산리튬 가격 상승이 촉발한 시장 연쇄 반응이 지속된다면 나트륨 이온 배터리는 전년 동기 대비 여전히 새로운 돌파구를 찾을 수 있을 것이다. 장기적으로 탄산리튬 가격 중심이 높게 유지된다면 나트륨 이온 배터리의 비용 우위를 더욱 강화할 것이다. NFS 등 신소재 루트의 발전, 해외 시장 돌파, 그리고 주행거리 연장 하이브리드 등 새로운 응용 시나리오 확대가 결합되어 2026년 나트륨 이온 배터리 산업은 규모와 품질 모두에서 향상될 것으로 기대된다. 비용 우위와 시나리오 적응력이 업계 경쟁의 핵심 열쇠가 될 것이다.
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