폴리실리콘 생산은 어느 정도 증가할 것으로 예상되며, 주요 태양광 모듈 제조사들은 가격 고수를 고집하고 있다 [SMM 주간 리뷰]

폴리실리콘: 이번 주 N형 폴리실리콘 가격 지수는 34위안/kg, N형 재충전 폴리실리콘 가격은 33~36위안/kg입니다. 폴리실리콘 가격은 계속 하락하여, 혼합 폴리실리콘 주류 가격이 약 33위안/kg까지 떨어졌습니다. 잉곳 성장 업체들은 폴리실리콘 시장 상황과 자체 원가로 인해 여전히 가격 인하 심리를 유지하고 있습니다. 또한 폴리실리콘 업체들은 재고 문제를 겪고 있으며, 7월 초에 두 개의 신규 생산/재가동 기지가 추가될 수 있습니다. 현재 시장에서는 향후 폴리실리콘 공급 증가 가능성이 높게 점쳐지고 있습니다. 시장은 내몽골 지역의 생산 재개 상황을 지속적으로 주시할 것입니다.

웨이퍼: 이번 주 N형 183 웨이퍼 가격은 0.88~0.92위안/장, 210R 웨이퍼는 1.03~1.07위안/장, 210 웨이퍼는 1.23~1.28위안/장입니다. 웨이퍼 가격은 소폭 하락했으며, 주 초에 일부 183 웨이퍼 가격이 0.9위안/장 선 아래로 떨어졌습니다. 저가는 주로 중소업체에 집중되었으며, 시장 분위기는 여전히 비관적입니다. 6월 웨이퍼 생산 일정에는 큰 변동이 없었고, 선두 업체들이 감산을 고려할 수 있지만 현재 그 폭은 제한적입니다. 최종 수요는 여전히 약세이며, 공급-수요 관계가 향후 주요 시장 과제로 남아 있습니다.

셀: P형 셀의 경우, 고효율 PERC182 태양전지 가격은 0.265~0.27위안/W입니다. 이는 주로 수출 주문용으로, 일부 생산업체는 생산 라인 자원을 통합하고 주문 상황에 따라 가동 또는 중단하고 있습니다. N형 셀의 경우, 우선 TOPCon 고효율 태양전지 중 183N 주류 가격은 0.23~0.24위안/W, 210RN 주류 거래 가격은 0.265위안/W, 210N 주류 가격은 0.255~0.26위안/W입니다. 둘째, HJT 셀의 경우, HJT 30% 은코팅동(효율 25% 이상)의 주류 시세는 0.35~0.36위안/W이며, 시장 수요 변동과 원가 관리로 가격이 소폭 상승했습니다.

TOPCon 태양전지 수요는 전반적으로 여전히 부진합니다. 사이즈별로 보면, 주 초 가격 하락 후 183N 가격은 최근 0.23위안/W에서 안정세를 보이고 있습니다. 여러 기업이 이미 감산 조치를 취해 재고를 조절하거나 해외 수출 채널을 확대해 출하량을 늘리면서 이전의 하락세는 일시적으로 멈췄습니다. 210N의 가격 추세는 183N과 유사하게 수요 부진과 공급 과잉의 도전에 직면해 있어 여전히 하방 압력이 존재합니다. 210RN의 상황은 비교적 낙관적이며 충분한 수요가 뒷받침되고 있습니다. 하지만 월초 제조업체들이 생산 라인 전환 및 개조 속도를 높이면서 210RN의 생산량이 점차 증가하고 있어 수급 균형이 새로운 도전에 직면할 것으로 보입니다. 중고효율 제품군에서는 이미 0.26위안/W의 거래 가격이 나타나고 있습니다.

모듈: 이번 주 PV 모듈 시장의 가격 격차가 확대되었습니다. 대기업은 대체로 가격 고수 태도를 유지하는 반면 중소기업의 가격은 하락세를 더욱 뚜렷하게 보이고 있습니다. 현재 집중식 프로젝트의 신규 모듈 출하가 거의 없으며 대부분 기존 주문에 따른 인도만 이루어지고 있습니다. 분산형 프로젝트의 출하량은 더욱 감소했습니다. 전반적인 모듈 재고는 아직 관리 가능한 수준이지만 구조적 차이가 나타나고 있습니다. 590W 전후의 72형 모듈 재고는 비교적 높은 반면 66형 고출력 모듈 재고는 전반적으로 낮은 상태입니다. 현재 집중식 프로젝트용 N형 182mm 모듈의 주력 거래 가격은 0.653~0.662위안/W이며 N형 210mm 모듈은 0.668~0.677위안/W입니다. TOPCon 분산형 182mm 모듈 가격은 0.679~0.696위안/W이며 분산형 210mm 모듈은 0.684~0.701위안/W입니다. 이상의 모든 가격은 운송비를 포함합니다.

EVA: 이번 주 PV급 EVA 가격은 9,500~9,750위안/mt 범위를 보였으며 평균 가격은 전주 대비 300위안/mt 하락했습니다. PV급 EVA 가격은 지속적인 약세를 나타내고 있습니다. 공급 측면에서는 일부 석유화학 기업이 정기 보수 및 생산 전환에 나서면서 PV급 EVA의 전반적인 공급이 비교적 타이트해졌습니다. 시장의 전반적인 거래 분위기는 활기가 없으며 필름 제조업체들은 즉시 필요한 물량만 구매하고 있습니다. 매수자와 매도자 간의 줄다리기는 지속되고 있습니다. 수요 측면에서는 모듈 예정 생산량이 감소하여 수요가 부진한 상태입니다. 수급 약세 기조 속에서 PV급 EVA 가격은 단기적으로 저점 횡보할 전망입니다.

필름: EVA 필름 주류 가격대는 12,300~12,500위안/톤, EPE 필름은 13,900~14,000위안/톤입니다. 이번 주 필름 가격은 약세를 이어갔습니다. 모듈 업체들은 PV급 EVA의 향후 가격 추이를 예의주시하고 있습니다. 비용 측면에서 PV급 EVA 가격이 약세를 보이며 지지력이 약하고, 수요 측면에서는 모듈 예정 생산량이 감소하며 기대치에 못 미치고 있습니다. 비용과 수요의 이중 압력으로 필름 가격은 약세를 지속할 전망입니다.

POE: POE 국내 출고가(공장 인도 기준)는 12,000~14,000위안/톤 수준입니다. 수요 측면에서 모듈 예정 생산량이 줄며 수요가 부진하고, 공급 측면에서는 향후 신규 캐파가 가동되면서 수급이 점차 완화될 것입니다. 수요 약세와 공급 증가의 이중 압력으로 PV급 POE 가격은 하락할 것으로 예상됩니다.

PV 유리: 이번 주 일부 PV 유리 업체의 견적이 지속 하락했습니다. 현재 중국 내 2.0mm 단면 코팅 PV 유리 주류 견적은 11.4위안/m²이며, 일부 업체는 11.2위안/m²를 제시했습니다. 3.2mm 단면 코팅 PV 유리 주류 견적은 19.0위안/m², 2.0mm 후면 코팅 PV 유리는 10.8위안/m²입니다. 이번 주 국내 PV 유리 견적은 지속 하락하며 현재 2.0mm 단면 코팅 PV 유리 견적은 11.2~11.6위안/m²를 기록했습니다. 이번 주 국내 유리 업체 재고는 전주 대비 소폭 감소했습니다. 모듈 업체들이 매수에 나서며 거래량이 다소 회복되었고, 일부 국내 유리 업체는 최근 가마 봉쇄로 감산에 돌입했습니다. 공급 측면 기대치가 하락하며 향후 공급 과잉 정도가 완화될 것입니다. 하류 모듈 업체의 저가 매수 움직임이 증가하며 유리 가격은 바닥 횡보할 가능성이 높습니다.

고순도 석영사: 이번 주 국내 고순도 석영사 견적은 일시적으로 안정세를 보였습니다. 현 시세는 내층사 60,000~68,000위안/톤, 중간층사 31,000~42,000위안/톤, 외층사 17,000~24,000위안/톤입니다. 수입 모래 트레이더의 현물 주문 가격이 소폭 하락했습니다. 최근 웨이퍼 측 수요가 여전히 부진해 도가니 가격도 이번 주 하락 조짐을 보였습니다. 석영 모래 수요는 약세를 보이고 있습니다. 공급 측면에서는 일부 고순도 석영 광석 유입으로 국내 석영 모래 생산량이 소폭 증가했습니다. 해외에서는 향후 대형 기업들의 생산능력 확대에 따라 장기적으로 공급이 늘어날 전망입니다. 수급 불일치로 인해 향후 석영 모래 가격은 소폭 하락할 것으로 예상됩니다.

태양광 발전 시장: 이번 주 태양광 발전 시장은 수량 증가와 가격 하락 현상을 보였습니다. SMM 통계에 따르면 중국 내 총 32개 프로젝트 중 20개 프로젝트의 설치 용량이 공개되었습니다. 이번 주 조달 및 낙찰된 태양광 모듈의 주요 유형은 N형과 P형 태양광 모듈이었습니다. 태양광 모듈 낙찰 가격 분포 범위는 0.67~0.84위안/W에 집중되었으며, 주간 가중 평균 가격은 0.75위안/W로 나타났습니다. 주간 평균 낙찰 가격은 0.74위안/W로 지난주 대비 0.06위안/W 상승했습니다. 단일 주간 낙찰 총 조달 용량은 123.89MW로, 지난주 대비 388.42MW 감소했습니다.