Analisis Baterai Solid-state September dan Tinjauan Kuartalan: Kebijakan dan Modal Memanas, Spot Material Mendingin, Industrialisasi Bergerak dari "kg" ke "mt" [Analisis SMM]

SMM, 30 September:

Poin-poin utama: Pada Q3 2026, industri baterai solid-state berada pada tahap kritis transisi dari "verifikasi percontohan" menuju "pra-produksi massal." Rencana khusus tingkat nasional telah diterapkan, dan sistem standar semakin dipercepat penyempurnaannya. Di sisi material, sulfida mengalami "pertumbuhan volume dengan harga yang menurun," memasuki masa transisi peningkatan volume "tingkat ton." Di sisi teknologi, baterai solid-cair (semi-solid-state) memimpin dalam kendaraan komersial, penyimpanan energi, eVTOL, dan skenario aplikasi lainnya, sementara jalur percontohan untuk baterai all-solid-state sedang dibangun secara intensif. Modal dan industri selaras secara mendalam, pesanan peralatan terus diperoleh, dan skenario aplikasi hilir berkembang di berbagai bidang. Pada saat yang sama, risiko seperti tingkat utilisasi kapasitas yang tidak memadai, keterlambatan pesanan, serta hambatan antarmuka dan manufaktur masih ada, sehingga diperlukan pandangan rasional terhadap laju industrialisasi.

Kata Pengantar: Analisis harga material – sisi kebijakan panas, sisi spot dingin; sulfida mengalami "pertumbuhan volume dengan harga yang menurun"
Pada Q3 2026, sektor baterai solid-state menunjukkan divergensi yang mencolok antara "sisi kebijakan yang panas dan sisi spot material yang dingin." Pada 28 September, Kementerian Perindustrian dan Teknologi Informasi serta enam departemen lainnya menerbitkan "Rencana Lima Tahun ke-15 untuk Pengembangan Industri Baterai Tipe Baru," yang menetapkan aplikasi skala besar awal baterai all-solid-state pada tahun 2030, sehingga mendorong sektor baterai dan sektor baterai solid-state naik pada 29 September. Namun, di sisi spot material, acuan harga yang berpusat pada bahan kimia litium bergerak turun secara sepihak, dan elektrolit sulfida menunjukkan pola khas "pertumbuhan volume dengan harga yang menurun."
Untuk bahan kimia litium, harga spot rata-rata litium karbonat tingkat baterai pada Q3 sekitar 148.000 yuan/mt. Kuotasi akhir kuartal: litium karbonat tingkat baterai berada di 123.000 yuan/mt pada 29 September, turun 22,9% secara kumulatif pada Q3.
Untuk material khusus baterai solid-state, elektrolit sulfida merupakan segmen dengan "keruntuhan harga" paling nyata pada kuartal ini. Dari Januari hingga Agustus 2026, produksi kumulatif elektrolit sulfida Tiongkok mencapai 70 ton, naik 119,7% YoY, sudah melampaui total setahun penuh 2025 sebesar 58,29 ton, tetapi hanya 19,6% dari target perkiraan tahunan 360 ton yang tercapai. Pada Agustus, tingkat utilisasi kapasitas hanya 5,82%, dan harga produk terus merosot, dengan LPSC turun lebih dari 24% dalam satu bulan. Litium sulfida meningkat seiring: pada Agustus, produksi litium sulfida tingkat baterai Tiongkok adalah 7,79 ton, naik 3,6% MoM dan 143% YoY. Total kumulatif Januari–Agustus adalah 52,9 ton, sudah melampaui total global setahun penuh 2025 sebesar 34 ton. Produksi Tiongkok menyumbang sekitar 95% dari total global, dan produksi bulanan diperkirakan naik menjadi 9–10 ton pada Q4, dengan total setahun penuh 85–95 ton.

Di sisi pasokan, Q3 menyaksikan peluncuran terkonsentrasi lini produksi "tingkat seratus ton": lini percontohan litium sulfida dan elektrolit padat tingkat seratus ton Tinci selesai dibangun dan mulai berproduksi pada Q3; lini produksi elektrolit padat 150 ton/tahun Shandong Chuanglu menyelesaikan pemasangan dan komisioning; elektrolit oksida Capchem dijadwalkan menghadirkan kapasitas tingkat seribu ton secara daring pada 2026. Namun, pasokan dan permintaan litium sulfida serta elektrolit sulfida sama-sama lemah pada H1, dan tekanan harga menjadi tema utama Q3. Anoda relatif tangguh, sementara aditif kuat secara struktural. Secara keseluruhan, sektor material baterai padat telah memasuki fase transisi dari "transaksi tingkat kilogram" ke "transaksi tingkat ton," dengan pusat harga bergerak lebih rendah. Q4 perlu memverifikasi kualitas peningkatan volume tingkat ton.

I. Material baterai padat
1. Elektrolit: Pelepasan kapasitas hulu sulfida tetapi harga tertekan, kapasitas oksida pertama yang meningkat skala, cadangan halida dipercepat
Rute sulfida adalah arah paling intensif untuk ekspansi kapasitas sisi material pada Q3. Anak perusahaan pengendali SEMCORP telah menyelesaikan pembangunan lini percontohan litium sulfida kemurnian tinggi, dengan rencana mencapai produksi massal tingkat kiloton elektrolit padat sulfida-halida dari 2026 hingga 2027. Tinci Materials telah menyelesaikan pembangunan jalur produksi percontohan litium sulfida dan elektrolit padat skala 100 metrik ton dan memulai produksi uji coba pada kuartal ketiga, menggunakan metode fase cair yang dikembangkan sendiri dengan biaya 30%–40% lebih rendah dibandingkan metode fase padat arus utama. XTC New Energy Materials (Xiamen) telah memasuki tahap produksi uji coba litium sulfida kemurnian tinggi. Jalur percontohan litium sulfida Yahua Group telah memasuki tahap studi kelayakan dan desain, dan sampel telah dikirimkan. Proyek percontohan litium sulfida 50 metrik ton milik Tianqi Lithium sedang dalam pembangunan, dengan penyelesaian diharapkan pada paruh kedua; preparasi elektrolit sulfida jenis litium argirodit telah menyelesaikan sebagian besar langkah proses di luar kotak sarung tangan. Anak perusahaan pengendali Gotion High-tech telah meluncurkan jalur produksi litium sulfida kemurnian tinggi tingkat 10 ribu ton pertama di dunia di Anqing, dengan rencana menyelesaikan pengujian percontohan pada akhir 2026 dan mencapai produksi massal penuh pada 2027, dengan kemurnian mencapai 99,99%. Proyek litium sulfida 3.000 metrik ton milik Qinghai Weixiang telah menyelesaikan pengajuan, dengan Tahap I sebesar 500 metrik ton dan Tahap II sebesar 2.500 metrik ton, direncanakan selesai pada Juli 2027. Elektrolit sulfida Easpring Technology telah memasuki tahap validasi skala kecil dengan klien baterai solid-state tingkat atas dan perusahaan memiliki kemampuan pasokan skala besar. Sinocera Materials telah menyelesaikan jalur produksi otomatis untuk elektrolit padat sulfida, dengan fokus strategis pada sulfida. LionGo New Energy telah mencapai kapasitas tingkat 100 metrik ton untuk elektrolit padat sulfida dan halida, dengan rencana berikutnya untuk kapasitas tingkat ribuan ton atau bahkan 10 ribu ton. Tengyuan Cobalt sedang membangun jalur percontohan litium sulfida bersama Hunan Sulphur Lithium.

Rute oksida memimpin dalam rekayasa dan kapasitas. LionGo New Energy telah mencapai kapasitas tingkat 10 ribu ton untuk elektrolit padat oksida; perusahaan investee Shenzhen Senior Technology Material, Shenzhen Xinyuanbang, memiliki kapasitas tingkat ribuan ton dan pengiriman elektrolit oksida tingkat 100 metrik ton; proyek elektrolit padat seribu ton senilai RMB530 juta milik Yibin Chenfeng telah ditandatangani dan berlokasi di Heyuan, Guangdong, berfokus pada elektrolit padat oksida, dengan produksi direncanakan dimulai pada Oktober 2027; elektrolit oksida Capchem sudah dalam produksi massal dan penjualan, dengan kapasitas tingkat ribuan ton akan dioperasikan pada 2026; basis Huzhou milik Kunlun New Materials secara bertahap melepaskan kapasitas tingkat ribuan ton untuk elektrolit hibrida padat-cair oksida; Mitsubishi Chemical berencana menginvestasikan sekitar JPY15 miliar pada jalur produksi elektrolit padat oksida baru dengan kapasitas tahunan 1.000 metrik ton, dijadwalkan beroperasi pada kuartal pertama 2028. Orient Zirconic bubuk zirkonia telah mendapat pengakuan awal dari beberapa produsen material baterai solid-state dalam uji coba R&D; MGL telah memperoleh paten invensi untuk elektrolit solid-state oksida skala nano; elektrolit solid-state LATP Jiuwu Hi-Tech telah lulus uji overcharge dan overdischarge ekstrem; rute oksida Great Power Energy telah mencapai densitas energi laboratorium melebihi 400Wh/kg, dengan suhu operasi dari -40°C hingga 105°C.

Rute halida sedang dipercepat penerapannya sebagai alternatif potensial. Elektrolit solid-state halida generasi kedua Xinyuren telah berhasil diproduksi uji coba dan memasuki pengujian awal; Sumitomo Chemical berencana memproduksi massal elektrolit solid-state halida pada FY2028; Shanghai Jiao Tong University telah melakukan tender publik untuk sistem preparasi dan pengujian elektrolit solid-state halida cerdas.

2. Katoda: Nikel tinggi, nikel ultra-tinggi, dan berbasis mangan kaya litium berjalan paralel, katoda solid-cair pertama kali ditingkatkan skalanya, katoda all-solid-state memasuki validasi tingkat mt
BTR telah mencapai cakupan penuh tiga material inti untuk baterai solid-state - katoda, anoda, dan elektrolit. Untuk baterai hybrid solid-cair, mengadopsi solusi komposit polimer + oksida; untuk baterai all-solid-state, fokus pada elektrolit sulfida, dan telah mengembangkan material kerangka tiga dimensi berkinerja tinggi pertama di industri yang cocok dengan anoda komposit litium-karbon untuk baterai all-solid-state.

Material katoda all-solid-state Easpring Technology telah lulus pengujian oleh beberapa pemain papan atas dan memasuki validasi terpasang di kendaraan, dengan pengiriman kumulatif 50mt; material katoda untuk baterai solid-cair telah mencapai pengiriman kumulatif tingkat kt, dan material katoda solid komposit dua fase telah mencapai pengiriman bulanan stabil lebih dari 100mt; elektrolit solid-state sulfida tipe baru memiliki kemampuan pasokan skala besar. Material katoda baterai solid-state Ronbay Technology telah menerima umpan balik pengujian klien yang positif, dengan pangsa pengiriman nikel tinggi seri 9 naik menjadi 35%, permintaan diperkirakan mencapai tingkat 100mt tahun ini, dan lini produksi elektrolit solid-state tingkat 10mt direncanakan selesai dalam tahun ini. GEM telah mencapai pengiriman katoda nikel tinggi, nikel ultra-tinggi, dan berbasis mangan kaya litium untuk baterai solid-state pada tingkat mt atau lebih tinggi, serta telah mendirikan laboratorium bersama material katoda baterai solid-state dengan tim Akademisi Sun Xueliang. Anak perusahaan Canmax, Jiangsu Yili, telah meluncurkan lini produksi massal material katoda baterai solid-state, merencanakan katoda terner nikel tinggi tingkat 10kt dengan lini pilot tingkat kt pendukung. Pemasangan lini pilot elektrolit solid-state Zhenhua New Materials hampir selesai, sambil memajukan industrialisasi material terner nikel menengah tegangan tinggi, nikel tinggi, nikel ultra-tinggi, dan berbasis mangan kaya litium. Universitas Sichuan telah merilis hasil baterai all-solid-state nikel ultra-tinggi, dengan katoda nikel ultra-tinggi mencapai kapasitas spesifik pengosongan 0,1C melebihi 240mAh/g, densitas energi baterai solid-state melebihi 400Wh/kg, dan umur siklus lebih dari 800 siklus.

Secara keseluruhan, material katoda berkembang ke arah nikel tinggi, nikel ultra-tinggi, dan berbasis mangan kaya litium; katoda baterai semi-solid/solid-liquid pertama kali ditingkatkan skalanya, sementara katoda all-solid-state masih dalam tahap validasi tingkat mt dan validasi terpasang pada kendaraan.

3. Anoda: Industrialisasi anoda karbon silikon semakin cepat, pengujian pilot anoda logam litium terus berlanjut, anoda komposit/kerangka tiga dimensi muncul sebagai arah baru
BTR telah mengembangkan material struktur kerangka tiga dimensi berkinerja tinggi pertama di industri yang dipadukan dengan anoda komposit litium-karbon untuk baterai all-solid-state. Anoda karbon silikon Dowstone Technology telah mencapai pengiriman batch, nanotube karbon dinding tunggal dipasok secara batch ke beberapa produsen sel baterai, dan elektrolit solid-state dipasok dalam jumlah kecil ke beberapa klien. Anoda karbon silikon CVD Xiangfenghua berada pada tahap sertifikasi klien, dengan validasi produk yang sedang berlangsung bersama Qingtao Energy. Proyek anoda karbon silikon Litan telah mencapai produksi massal, dengan kapasitas tahunan 6.500 mt, Tahap I sebesar 1.500 mt, dan diperkirakan akan menguasai 30% pangsa pasar Tiongkok setelah mencapai produksi penuh. Yibin telah menandatangani proyek anoda karbon berpori 5.000 metrik ton dan anoda karbon silikon khusus baterai solid-state 1.000 metrik ton. Furi Co. mengakuisisi 78,80% saham Bosailisi senilai RMB399,6 juta; Bosailisi telah memasuki pasokan produksi massal untuk Gotion High-tech dan Yinrui Battery Materials, dengan kapasitas tahunan sekitar 540 metrik ton. Zhihua Energy telah menyelesaikan pendanaan Seri C untuk memperluas anoda karbon silikon. Shanshan Co. sedang mengembangkan anoda untuk baterai solid-state dan anoda komposit elektrolit solid-state. Anoda karbon silikon, anoda logam litium, dan elektrolit solid-state (LLZO/LATP) milik PTL semuanya dapat diterapkan pada baterai solid-state/solid-liquid. Tianqi Lithium dapat memproduksi strip logam litium ultra-tipis roll-to-roll selebar 300mm, yang langsung memasok produsen baterai solid-state sebagai material anoda logam. Ganfeng Lithium sedang mengembangkan rute anoda karbon silikon dan logam litium.

4. Lainnya: Peralatan terlebih dahulu, separator/film aluminium-plastik/perekat/aditif pendukung menyusul
Segmen peralatan merupakan salah satu area paling aktif untuk industrialisasi pada Q3. Naknor telah meluncurkan peralatan kalandering strip litium, mesin terintegrasi komposit suplemen litium, peralatan pencetakan transfer elektrolit, dan peralatan pengepresan isostatik, dengan sebagian memasuki validasi klien atau pengiriman, dan pesanan yang ada senilai RMB2,718 miliar. Lead Intelligent Equipment telah menyelesaikan alur proses penuh untuk produksi massal baterai all-solid-state, mencapai cakupan penuh solusi turnkey dan peralatan kunci untuk semua tahap proses, dan terus memperoleh pesanan dari klien papan atas pada Q3, mencakup elektroda kering, pelapisan elektrolit, pencetakan transfer, penumpukan solid-state, dan pengepresan isostatik. Proyek lini turnkey all-solid-state Lyric telah menyelesaikan penerimaan bertahap, dengan peralatan pengepresan isostatik hangat mencapai standar pengiriman produksi massal, dan telah menerima pesanan untuk model mesin kunci dan lini percontohan dari dua klien papan atas. Golden Milky Way berencana mengumpulkan tidak lebih dari RMB1,5 miliar melalui penempatan privat, menargetkan R&D peralatan cerdas kelas atas untuk baterai solid-state. UW Laser telah mengirimkan lini perakitan all-solid-state kepada klien papan atas untuk produksi uji coba. PTL telah mengirimkan peralatan elektroda baterai proses kering dan solid-state kepada klien-klien terkemuka di Tiongkok dan luar negeri, dengan total pesanan kumulatif melebihi RMB200 juta. Anak perusahaan ST Funeng, Chaoye Precision, telah mencapai pengiriman batch kecil peralatan terkait baterai solid-state.

Pada bahan penunjang, film plastik aluminium baterai solid-state milik Crown New Materials telah menyelesaikan uji coba sampel klien, mampu menahan suhu tinggi 120°C; film BOPA khusus baterai solid-state milik Zhonglun New Materials telah dikirim untuk validasi sampel; Shenzhen Senior Technology Material sedang mengembangkan bersama membran elektrolit padat berkinerja tinggi dengan Reasolid New Material; SEMCORP sedang menyiapkan litium sulfida, elektrolit sulfida, dan separator berlapis oksida untuk baterai padat-cair; perekat anoda baterai litium dan perekat konduktif termal milik Huitian New Materials kompatibel dengan baterai padat-cair (semi-padat); Tinci Materials sedang mengirimkan sampel batch kecil perekat rangka UV untuk baterai solid-state.

II. Teknologi baterai solid-state
1. Teknologi: Sulfida mengejar konduktivitas tinggi dan tekanan rendah, oksida memimpin dalam rekayasa, polimer unggul dalam kemampuan proses, dan antarmuka padat-padat serta manufaktur berkelanjutan tetap menjadi hambatan inti
Teknologi sulfida: Elektrolit argirodit halida campuran yang didoping boron mencapai konduktivitas ionik 7,53mS/cm, dengan toleransi udara dan reversibilitas deposisi/pengupasan litium yang ditingkatkan; Institut Bioenergi dan Teknologi Bioproses Qingdao, Akademi Ilmu Pengetahuan Tiongkok, telah membuat terobosan dalam proses elektroda kering untuk baterai all-solid-state sulfida, menggunakan perekat berbasis poliamida untuk ikatan leleh; tim Tu Jiangping dan Zhong Yu di Universitas Zhejiang telah mencapai sintesis fase cair skala kilogram elektrolit sulfida konduktivitas tinggi, dengan LSPS0.45 mencapai konduktivitas suhu ruang 5,42mS/cm; FAW Group, bekerja sama dengan Eastern Institute of Technology, telah mengembangkan antarmuka ion-elastomer, memungkinkan siklus stabil sel baterai all-solid-state sulfida berkapasitas besar pada tekanan rendah 5MPa; lapisan antara LiYO2 yang direkayasa cacat meningkatkan kompatibilitas antara katoda nikel tinggi dan elektrolit sulfida; kontrol redoks dinamis membangun antarmuka adaptif mandiri untuk menstabilkan anoda logam litium; tim Akademisi Sun Xueliang telah mengungkap bahwa konduktivitas elektronik elektrolit padat adalah "pembunuh tersembunyi" dari self-discharge, dengan kehilangan kapasitas mencapai 94,5% setelah satu bulan istirahat ketika ketebalan elektrolit dikurangi menjadi 20μm; Stanford/SLAC telah menemukan bahwa kompresi mekanis dapat memaksa dendrit litium untuk meluas secara horizontal; Universitas Purdue telah mengungkap mekanisme pembentukan cacat antarmuka.

Teknologi oksida: Baterai rute oksida laboratorium Great Power Energy mencapai densitas energi lebih dari 400Wh/kg, dengan rentang suhu operasional -40°C hingga 105°C; Changan Automobile telah menyelesaikan validasi baterai solid-state komposit oksida-polimer 20Ah, dengan konduktivitas elektrolit tipe baru >4,5mS/cm, densitas energi >350Wh/kg, dan suhu hot-box 250°C; baterai solid-state borida Baima Lake Laboratory mencapai densitas energi 400Wh/kg, lebih dari 2.000 siklus, suhu hot-box 180°C, dan tekanan operasional diturunkan hingga di bawah 5MPa, dengan produksi uji coba sel baterai 20Ah selesai; elektrolit padat LATP Jiuwu Hi-Tech telah lulus uji overcharge dan over-discharge ekstrem.

Teknologi polimer: Baterai all-solid-state polimer Sunwoda "Xin Bixiao" mencapai densitas energi 400Wh/kg, 1.200 siklus pada tekanan ultra-rendah, lulus uji hot-box 200°C, dan berencana menyelesaikan jalur percontohan 0,2GWh pada akhir 2025; baterai all-solid-state berbasis polimer kelas otomotif 51Ah Ion Energy mencapai densitas energi 520Wh/kg, mendukung pengisian ultra-cepat 6 menit, beroperasi pada rentang suhu penuh -45°C hingga 120°C, lebih dari 3.500 siklus, dan lulus GB38031-2025.

Teknologi halida: Xinyuren telah berhasil memproduksi uji coba elektrolit padat halida generasi kedua; Sumitomo Chemical berencana memproduksi massal elektrolit halida pada tahun fiskal 2028.

Secara keseluruhan, fokus persaingan teknologi telah meluas dari "formulasi material" menjadi "rekayasa antarmuka + operasi tekanan rendah + manufaktur kontinu + kontrol konduktivitas elektronik". Kontak antarmuka padat-padat, reaksi samping, porositas, manufaktur kontinu, dan self-discharge tetap menjadi hambatan inti untuk industrialisasi baterai all-solid-state.

2. Produk: Terobosan dalam sel baterai berkapasitas besar kelas otomotif, dengan baterai padat-cair (semi-padat) mendarat lebih dulu, baterai all-solid-state dalam jumlah kecil pada 2027, dan peningkatan skala awal pada 2030
Baterai all-solid-state sulfida CATL memiliki densitas energi 500Wh/kg dan umur siklus melebihi 2.000 siklus. Sampel telah memasuki pengujian pemasangan kendaraan, dengan produksi batch kecil direncanakan pada 2027. Chairman Zeng Yuqun menyatakan terus terang bahwa kemungkinan pemasangan jutaan unit baterai solid-state penuh pada kendaraan sebelum 2030 sangat kecil. BYD mengonfirmasi akan meluncurkan kendaraan demonstrasi baterai solid-state pada 2027. Sel baterai solid-state Rhino milik Chery memiliki densitas energi 400Wh/kg, dengan versi hibrida padat-cair akan dipasang pada kendaraan pada Q4 2026 dan validasi solid-state penuh pada kendaraan pada 2027. Geely Holding menargetkan baterai solid-state penuh 500Wh/kg, dengan pemasangan percontohan lintas merek pada kendaraan pada 2027. Changan Automobile telah menyelesaikan validasi baterai solid-state komposit polimer-oksigen 20Ah. Dongfeng Motor menargetkan peluncuran 100 kendaraan demonstrasi baterai solid-state pada akhir 2026, dengan produksi massal skala kecil sekitar 2030. Baterai hibrida padat-cair G Yuan milik Gotion High-tech telah memiliki kemampuan produksi massal, dengan densitas energi sel baterai prismatik 197Ah sebesar 300Wh/kg dan tingkat sistem 235Wh/kg, serta merencanakan kapasitas 12GWh di Tongcheng; baterai solid-state penuh Jinshi telah lulus berbagai uji keamanan. Baterai solid-state penuh "Longquan No.3" dan "Longquan No.4" milik EVE telah keluar dari lini produksi dengan kapasitas 60Ah, mencapai terobosan kelas otomotif. Baterai solid-state penuh sulfida generasi pertama milik Farasis Energy memiliki densitas energi 400Wh/kg, sementara generasi kedua menggunakan katoda berbasis mangan kaya litium/nikel tinggi terner dan anoda logam litium, mencapai 500Wh/kg. Produk 10Ah kelas 500Wh/kg milik Ganfeng Lithium sedang dalam produksi massal batch kecil, dan baterai 400Wh/kg-nya telah mencapai umur siklus lebih dari 1.100 siklus. Baterai keramik litium Gen3.5 milik ProLogium Technology telah memasuki produksi massal, dengan densitas energi sel baterai 185,4Ah sebesar 381Wh/kg dan 903Wh/L, lulus sertifikasi TÜV, dan diklasifikasikan sebagai baterai solid-state penuh berdasarkan GB/T43568-2026; fase pertama pabrik Dunkirk di Prancis direncanakan 4GWh, dengan total kapasitas jangka panjang 44GWh. Samsung SDI telah menetapkan target produksi massal baterai solid-state penuh pada H2 2027, dengan aplikasi komersial pertama kemungkinan berasal dari robot humanoid. LG Energy Solution berencana membangun lini percontohan elektroda kering all-solid-state pada H2. Panasonic diperkirakan akan memulai pengambilan sampel baterai all-solid-state pada Q4 2026.

III. Proyek baterai solid-state: Q3 bergerak dari "lini percontohan" ke "lini produksi massal", dengan proyek peralatan dan material yang terkonsentrasi
Aktivitas proyek Q3 menunjukkan tiga karakteristik utama: pertama, proyek material berkembang dari skala kilogram/puluhan ton menjadi ratusan ton, ribuan ton, dan puluhan ribu ton; kedua, proyek sel baterai maju dari lini percontohan laboratorium ke lini produksi massal kelas GWh; ketiga, pesanan peralatan bergerak dari validasi ke pengiriman.

Proyek-proyek utama pada bulan September meliputi: BTR mencapai cakupan penuh dari tiga material inti katode, anode, dan elektrolit; peralatan baterai solid-state inti NAKNOR memasuki validasi atau pengiriman klien; SEMCORP menyelesaikan lini percontohan litium sulfida kemurnian tinggi dan merencanakan produksi massal ribuan ton dari 2026 hingga 2027; Jinyinhe merencanakan penempatan swasta untuk mengumpulkan tidak lebih dari 1,5 miliar yuan untuk peralatan baterai solid-state cerdas kelas atas; proyek elektrolit solid-state ribuan ton Yibin Chenfeng senilai 530 juta yuan berlokasi di Heyuan; Kawasan Industri Sirkular Zhongke di Yingkou, Liaoning dimulai, dengan rencana produksi tahunan 2GWh baterai solid-state dan 5.000 mt material elektrolit solid-state; proyek industrialisasi baterai all-solid-state prismatik canggih Suzhou merencanakan lini percontohan 0,2GWh dan lini produksi massal PACK 4GWh; lokasi R&D dan produksi Ion Energy di Wuhan mulai beroperasi, dengan baterai all-solid-state berbasis polimer bergerak menuju produksi massal skala besar; baterai komposit oksida-polimer solid-cair (semi-solid) Dongfeng memasuki tahap produksi massal; proyek baterai solid-state tingkat C tinggi Yinrui Technology untuk drone merencanakan 1GWh pada fase pertama.

Proyek-proyek utama pada bulan Agustus meliputi: proyek baterai solid-state 10GWh Qingsong Guneng berlokasi di Dongtai dengan total investasi 3 miliar yuan; Tuoyi Guneng menginvestasikan 6 miliar yuan di Mongolia Dalam untuk membangun proyek baterai solid-state 30GWh; Xinjie Energy menyelesaikan putaran Seri B lebih dari $100 juta dan menambah lini produksi massal baterai solid-state 3GWh; Shen'an Lithium Energy menginvestasikan 200 juta yuan di basis Shaoxing untuk membangun lini produksi sel baterai 500MWh; Guangdong Shanhui menginvestasikan 2 miliar yuan untuk membangun proyek produk jadi baterai all-solid-state 3GWh; fase pertama proyek baterai ESS all-solid-state 6GWh Hukou Chunli New Energy diperkirakan akan memulai produksi percobaan pada akhir September; lokasi produksi paket baterai canggih 2GWh Enpower di Wuxi mulai beroperasi; WELION New Energy mendirikan kawasan industri paket baterai solid-state 3GWh dan truk berat listrik di Qingyang, Gansu.

Proyek-proyek utama pada bulan Juli meliputi: proyek baterai solid-state Yaoshi Lithium Battery dengan output tahunan 20 juta baterai solid-state berdensitas energi tinggi ditandatangani di Nanping, Fujian; proyek baterai solid-state 10GWh Guosheng Global (Tieling) memasuki tahap pemasangan peralatan lini pertama di bengkel; lini percontohan manufaktur cerdas baterai all-solid-state domestik pertama SEVC POWER diperkirakan selesai pada akhir tahun; lini produksi GWh baterai all-solid-state Daoketesi mulai beroperasi dengan densitas energi 350Wh/kg; pangkalan Zaozhuang Sunwoda fase ketiga menyiapkan dua lini produksi baterai solid-state.

Secara keseluruhan, investasi proyek baterai solid-state Q3 terkonsentrasi pada elektrolit sulfida, elektrolit oksida, anoda silikon karbon, peralatan solid-state, dan lini sel baterai kelas GWh, tetapi permintaan efektif aktual masih dalam periode peningkatan, dengan beberapa proyek menghadapi risiko "kapasitas mendahului pesanan".

IV. Pembiayaan dan kerja sama baterai solid-state: tim nasional dan modal industri meningkatkan kepemilikan saham, kerja sama luar negeri semakin dalam
Pembiayaan dan kerja sama Q3 berlangsung aktif. Jinyu New Energy menyelesaikan pembiayaan strategis putaran B+, dengan investor termasuk Dana Jaminan Sosial Nasional, BOC Asset Management, ABC Capital, Zhechuang Investment, dan Hangzhou Capital; lini produksi baterai solid-state 1,2GWh-nya mulai beroperasi pada Januari 2026. SEVC POWER menyelesaikan pembiayaan ratusan juta yuan untuk elektrolit sulfida, baterai keamanan tinggi, sel baterai all-solid-state, dan konstruksi lini produksi PACK. Xinjie Energy menyelesaikan putaran Seri B lebih dari $100 juta yang dipimpin oleh Puhua Capital dan menambah lini produksi massal baterai solid-state 3GWh. Guxin Energy menyelesaikan putaran pembiayaan tingkat 100 juta yuan yang dipimpin oleh Toukong Donghai, dengan peningkatan strategis yang berlabuh pada AI terwujud, ekonomi ketinggian rendah, dan kedirgantaraan komersial. Ruizhi New Energy menerima pembiayaan modal milik negara puluhan juta yuan dalam putaran Pre-A+. HYLIC menyelesaikan putaran Seri A ratusan juta yuan yang dipimpin oleh Xiaomi Yangtze River Fund. Zhihua Energy menyelesaikan putaran Seri C untuk meningkatkan investasi pada anoda silikon karbon. Yili Technology menyelesaikan putaran Seri A dengan partisipasi dari Skyworth Group dan lainnya.

Dalam hal kerja sama, GEM bergabung dengan tim Akademisi Sun Xueliang untuk mendirikan laboratorium bersama bahan katode baterai solid-state; Tinci Materials bertukar pikiran dengan Samsung SDI mengenai lini produksi litium sulfida dan elektrolit sulfida; Factorial Energy bermitra dengan Mitsui Kinzoku untuk memajukan produksi massal skala besar elektrolit solid-state sulfida; WELION New Energy menandatangani perjanjian kerangka proyek penyimpanan energi solid-cair (semi-solid) 150MWh dengan Szermann Kft dari Hungaria dan menandatangani kerja sama penyimpanan energi 50MWh dengan HOSTIX Zso dari Rumania; Mercedes-Benz menandatangani perjanjian pengujian bersama dengan ProLogium, mengamankan hak pengujian prioritas untuk baterai solid-state anorganik penuh Gen4; SK Innovation menginvestasikan $30 juta di Solid Power untuk bersama-sama mengembangkan baterai all-solid-state; Kyushu Electric Power merencanakan investasi strategis di ProLogium Technology; China Automotive New Energy menandatangani perjanjian kerja sama teknis dengan Leap Motor untuk melakukan kolaborasi R&D pada baterai solid-state dan bidang terdepan lainnya; Tengyuan Cobalt bermitra dengan Hunan Sulphur Lithium untuk membangun lini percontohan litium sulfida.

Secara keseluruhan, modal terkonsentrasi pada perusahaan material, peralatan, dan sel baterai terkemuka, dengan tim nasional, modal industri, dan investor strategis luar negeri bersama-sama mendorong industrialisasi baterai solid-state.

V. Kemajuan baterai solid-state di luar negeri: Jepang, Korea Selatan, AS, dan Eropa maju di berbagai lini, dengan sulfida dan oksida berlomba lebih cepat
Di luar negeri, Hyundai Motor Group menegaskan kembali bahwa mereka tidak akan meninggalkan pengembangan baterai all-solid-state. Mercedes-Benz menandatangani perjanjian pengujian bersama dengan ProLogium, mengamankan hak pengujian prioritas untuk baterai solid-state anorganik penuh Gen4; pabrik Taoyuan ProLogium menyelesaikan validasi manufaktur kelas GWh, dan baterai keramik litium Gen3.5 telah memasuki produksi massal. Schaeffler mengumumkan kemajuan dalam proses pelapisan elektrolit solid-state, mencatat bahwa elektrolit solid-state adalah salah satu komponen paling mahal dari baterai all-solid-state. SK Innovation menginvestasikan $30 juta di Solid Power untuk bersama-sama mengembangkan baterai all-solid-state. Samsung SDI menetapkan target produksi massal baterai semua-padat pada H2 2027, dengan aplikasi komersial pertama kemungkinan berasal dari robot humanoid, dan mengunjungi lini produksi Jiujiang milik Tinci untuk memeriksa elektrolit sulfida domestik. LG Energy Solution berencana meluncurkan lini percontohan elektroda kering semua-padat pada H2. Panasonic diperkirakan akan memulai pengambilan sampel baterai semua-padat pada Q4 2026, awalnya menargetkan mesin industri dan sensor otomotif. EcoPro BM telah membentuk tim baterai semua-padat yang mencakup rantai penuh "bahan baku-material-sel baterai", menargetkan komersialisasi pada 2027; lini percontohan elektrolit padat sulfida EcoPro telah beroperasi, bertujuan untuk produksi massal pada 2027. Solid Power berencana mendirikan perusahaan patungan di Korea Selatan, merencanakan lokasi produksi elektrolit padat dengan kapasitas maksimum 20.000 mt/tahun. Factorial Energy menerima pesanan baterai drone komersial pertamanya dan bermitra dengan TulipTech untuk memajukan penerapan komersial baterai padat untuk drone. QuantumScape mengirimkan sel baterai QSE-5 kepada kontraktor pertahanan utama AS dan menjalin kemitraan baru dengan Honda. Perusahaan AS seperti Amprius, SES, dan Enovix melaporkan pertumbuhan pendapatan atau penyempitan kerugian dalam hasil keuangan mereka. Mitsubishi Chemical berencana memperluas produksi elektrolit oksida, dan Sumitomo Chemical berencana memproduksi massal elektrolit halida pada FY2028. ITEN berpartisipasi dalam proyek SOLIMED untuk memajukan penyimpanan energi padat untuk perangkat implan medis. Gelion bermitra dengan Mitsui Kinzoku untuk memajukan material katoda belerang berenkapsulasi nano. Korea Marine Drone Technology menandatangani kerja sama strategis dengan Solitec untuk mengembangkan baterai padat kelas 500Wh/kg untuk drone.

Secara keseluruhan, Jepang dan Korea Selatan bergerak dengan tegas pada baterai semua-padat sulfida dan jadwal produksi massal, AS memimpin dalam skenario khusus seperti logam litium, anoda silikon, serta pertahanan dan kedirgantaraan, dan Eropa mempercepat validasi melalui kerja sama produsen mobil-startup. Tiongkok memiliki keunggulan dalam rantai pasokan material, peralatan, dan produksi massal padat-cair (semi-padat), tetapi tekanan meningkat dari validasi pelanggan terkemuka luar negeri dan persaingan paten.

VI. Suara industri baterai solid-state dan pendapat para ahli: solid-cair (semi-solid) lebih dulu mendarat menjadi konsensus, all-solid-state masih menunggu terobosan di antarmuka dan manufaktur
Wan Gang mengusulkan strategi kemajuan tiga tingkat: "memperdalam riset dan pengembangan serta aplikasi industri baterai all-solid-state; mempercepat riset dan pengembangan serta aplikasi skala besar teknologi baterai hibrida solid-cair; terus mengoptimalkan dan meningkatkan baterai cair, serta mendorong riset dan pengembangan serta aplikasi baterai ion natrium tipe baru dan lainnya." Akademisi Ouyang Minggao menunjukkan bahwa jalur teknologi ganda tidak dapat diabaikan, bahwa terobosan baterai all-solid-state sangat bergantung pada platform riset dan pengembangan AI, dan bahwa lima tahun ke depan adalah jendela kritis bagi riset dan pengembangan baterai untuk beralih dari model tradisional ke riset dan pengembangan cerdas berbasis AI, dengan pengiriman baterai ion litium Tiongkok diperkirakan melampaui 3.600GWh pada tahun 2030. Zhang Jinhua mengusulkan bahwa industri akan membentuk pola eselon tiga tingkat "cair sebagai fondasi, solid-cair sebagai jembatan, dan solid-state sebagai terobosan", dengan baterai all-solid-state diperkirakan memasuki jendela aplikasi skala besar sekitar tahun 2035. Yin Tongyue mengungkapkan bahwa sel baterai solid-state Chery memiliki kepadatan energi 400Wh/kg, dengan pemasangan hibrida solid-cair pada Q4 2026 dan validasi kendaraan all-solid-state pada tahun 2027. Yang Hongxin meyakini bahwa baterai all-solid-state tidak mungkin mencapai popularisasi skala besar sebelum tahun 2030, dan bahwa baterai hibrida solid-cair akan berfungsi sebagai solusi transisi dan menjadi yang pertama mengalami pertumbuhan tingkat penetrasi yang cepat; perusahaan sebaiknya mengadopsi jalur "hibrida solid-cair lebih dulu, all-solid-state kemudian". Miao Lixiao menyatakan secara blak-blakan bahwa baterai all-solid-state sedang "didorong maju dengan keras", dengan dua rintangan berupa antarmuka solid-solid dan manufaktur berkelanjutan yang belum teratasi. Wang Fang menunjukkan bahwa baterai solid-state menghadapi tantangan baru seperti kontak antarmuka solid-solid dan reaksi samping, impedansi, dan porositas, serta membantah rumor bahwa CATARC telah membuat penentuan kepatuhan terhadap perusahaan baterai solid-state. Yuan Wenjing meyakini bahwa elektrolit padat masih merupakan komponen yang paling belum matang, dan baterai hibrida padat-cair lebih kompetitif untuk industrialisasi. Zeng Yuqun menyatakan bahwa kemungkinan pemasangan baterai semua-padat pada jutaan unit kendaraan sebelum 2030 sangat kecil. Wu Kai dari CATL menyatakan bahwa baterai padat diperkirakan akan mencapai produksi batch kecil pada 2027. SMM memprediksi bahwa biaya per Wh baterai semua-padat akan turun di bawah 1 yuan dari 2030 hingga 2031, setara dengan baterai terner nikel tinggi saat ini.

Konsensus industri secara bertahap menjadi jelas: baterai semi-padat/padat-cair akan diterapkan lebih dulu dari 2026 hingga 2027, kendaraan penumpang semua-padat akan melihat pengenalan skala kecil dari 2027 hingga 2028, aplikasi skala besar awal akan terjadi pada 2030, dan popularisasi skala besar pada 2035. Hambatan terkonsentrasi pada antarmuka padat-padat, manufaktur berkelanjutan, operasi tekanan rendah, self-discharge yang disebabkan oleh konduktivitas elektronik, serta biaya dan hasil produksi.

VII. Kebijakan dan regulasi baterai padat: beralih dari mendorong R&D ke memandu produksi massal, dengan standar dan jendela pembebasan pajak berjalan paralel
Kuartal ketiga melihat kebijakan intensif, menandai pergeseran baterai padat dari "dorongan R&D" ke "panduan produksi".

Pada 28 September, Kementerian Perindustrian dan Teknologi Informasi (MIIT) dan enam departemen lainnya menerbitkan Rencana Lima Tahun ke-15 untuk Pengembangan Industri Baterai Tipe Baru, rencana khusus tingkat nasional pertama, yang secara eksplisit menargetkan aplikasi skala besar awal baterai semua-padat pada 2030. Pada 17 September, MIIT dan Komisi Pembangunan dan Reformasi Nasional (NDRC) menerbitkan Rencana Lima Tahun ke-15 untuk Pengembangan Industri Manufaktur Informasi Elektronik, mengusulkan terobosan berkelanjutan dalam bahan-bahan kunci seperti baterai padat, elektrolit tipe baru, katoda nikel tinggi, dan anoda berbasis silikon, serta mempercepat pengujian percontohan dan pemasangan kendaraan demonstrasi baterai padat. Pada 9 September, MIIT dan delapan departemen lainnya menerbitkan Rencana Lima Tahun ke-15 untuk Pengembangan Industri Kendaraan Energi Baru Cerdas Terhubung, memasukkan baterai padat otomotif ke dalam sistem standar khusus dan mempercepat pasokan standar teknologi mutakhir. Pada 16 September, Panduan Aplikasi, Item Uji, dan Kondisi untuk Baterai Padat Ion-Litium Sekunder untuk Penggerak Kendaraan Listrik, yang diusulkan di bawah kepemimpinan Tiongkok, berhasil disetujui sebagai proyek di IEC, menjadi standar internasional pertama di dunia di bidang baterai padat.

Terkait pajak konsumsi, mulai 1 September 2026, baterai lithium-ion dikenakan pajak konsumsi sebesar 2%, naik menjadi 4% mulai 1 September 2027; baterai ion natrium, baterai solid-state, dan sel bahan bakar dibebaskan hingga 31 Desember 2028, dengan pembebasan tersebut bergantung pada kepatuhan terhadap standar nasional terkait. Pada 1 Juli, standar nasional pertama di dunia untuk baterai solid-state otomotif, GB/T43568-2026 Baterai Solid-State untuk Kendaraan Listrik – Bagian 1: Terminologi dan Klasifikasi, mulai berlaku; GB38031-2025 Persyaratan Keselamatan untuk Baterai Traksi Kendaraan Listrik juga telah diterapkan. Rapat peninjauan persetujuan proyek diadakan untuk dua standar kelompok tentang baterai solid-state untuk robot AI berwujud. MIIT, bersama dengan departemen terkait, telah menetapkan terobosan teknis pada empat komponen utama – katoda, anoda, elektrolit, dan separator – sebagai fokus utama dalam inisiatif khusus untuk “meningkatkan daya saing manufaktur inti”.

Secara keseluruhan, sisi kebijakan mencakup rencana khusus nasional + sistem standar + pembebasan pajak konsumsi + standar internasional, yang memberikan dukungan regulasi dan dividen periode jendela untuk industrialisasi baterai solid-state.

Ringkasan dan Fokus Kuartal IV
Pada kuartal III 2026, industri baterai solid-state menunjukkan pola “kebijakan dan modal menghangat, pasar spot material mendingin, teknologi dan produk berakselerasi, serta proyek dan peralatan memimpin”. Pada bulan September, kebijakan diluncurkan secara intensif, standar internasional mencapai terobosan, pesanan peralatan terus diperoleh, material sulfida mengalami “volume naik, harga turun”, kapasitas oksida meningkat, industrialisasi anoda silikon-karbon dipercepat, dan katoda berbasis nikel tinggi/litium kaya mangan memasuki validasi tingkat metrik ton. Baterai semi-solid/cair-padat memimpin dalam kendaraan komersial, penyimpanan energi, eVTOL, robotika, dan skenario aplikasi lainnya, sementara baterai all-solid-state masih berada pada tahap pengujian percontohan dan validasi kendaraan.

Area utama yang perlu diperhatikan pada kuartal IV: Pertama, apakah rata-rata produksi bulanan elektrolit sulfida pada kuartal IV dapat memenuhi ekspektasi peningkatan 10–20 metrik ton; kedua, kemajuan pengadaan material yang bergeser dari “tingkat kilogram” ke “tingkat metrik ton” menjelang periode pemasangan kendaraan baterai solid-state tahun 2027; ketiga, apakah terobosan rekayasa tercapai pada hambatan inti seperti antarmuka padat-padat, manufaktur berkelanjutan, operasi tekanan rendah, dan self-discharge pada baterai all-solid-state; keempat, apakah pemain papan atas mempercepat penguncian kapasitas dan pesanan untuk baterai solid-state dalam jendela pembebasan pajak konsumsi.
 

Daftar Peserta Konferensi Baterai Solid-State SMM (Sebagian)

Catatan: Jika Anda memiliki tambahan untuk detail yang disebutkan dalam artikel ini atau sedang mengikuti perkembangan baterai solid-state, jangan ragu untuk menghubungi kami kapan saja. Informasi kontak sebagai berikut:

Telp: 021-20707860 (atau tambahkan WeChat: 13585549799) Yang Chaoxing, terima kasih!

Bacaan Terkait