SMM, 27 Juni:
Pasar Logam:
Menjelang penutupan sesi siang, logam dasar domestik sebagian besar menguat dengan SHFE timbal sebagai penurun tunggal (-0,46%). SHFE tembaga (+1,5%) dan SHFE seng (+1,15%) keduanya memperpanjang kemenangan beruntun lima sesi, sementara SHFE aluminium naik 0,98% dan SHFE timah naik 0,82%. Kontrak utama alumina melonjak 1,74%, dengan kontrak utama pengecoran aluminium naik 0,51%.
Selain itu, kontrak utama karbonat litium melonjak 3,33%, kontrak utama polisilikon melonjak 6,01%, dan kontrak utama logam silikon naik 4,02%. Kontrak berjangka pengiriman kontainer utama (rute Eropa) naik 2,33% menjadi 1.805.Z5/>Seri logam feros sebagian besar menguat, dengan stainless steel turun 0,04%. Bijih besi naik 1,99%, sementara HRC (+0,94%) dan rebar (+0,98%) keduanya naik lebih dari 0,9%. Di sektor batu bara kokas dan kokas, batu bara kokas melonjak 4,89% dan kokas naik 2,52%.
Pasar luar negeri: Pada pukul 15:03, logam dasar luar negeri sebagian besar melemah dengan LME seng sebagai penguat tunggal (+0,27%). LME timah turun 0,59%, dengan logam lainnya menunjukkan fluktuasi yang relatif kecil.
Logam mulia: Pada pukul 15:03, emas COMEX turun 1,33% dan perak COMEX turun 0,73%. Domestik, emas SHFE turun 0,87% sementara perak SHFE naik 0,55%.
Ringkasan pasar per 15:03 hari ini
》Klik untuk melihat dasbor pasar SMM
Front Makro
Pembaruan Domestik:
[Biro Statistik Nasional: Laba perusahaan industri utama Januari-Mei turun 1,1% YoY] Data Biro Statistik Nasional menunjukkan laba Januari-Mei perusahaan industri utama di atas skala tertentu turun 1,1% YoY. Selama periode ini, perusahaan milik negara melaporkan laba 870,95 miliar yuan (-7,4% YoY), perusahaan saham gabungan 2,017 triliun yuan (-1,5% YoY), perusahaan dengan investasi asing/HK-Macao-Taiwan 685,68 miliar yuan (+0,3% YoY), dan perusahaan swasta 759,25 miliar yuan (+3,4% YoY). Yu Weining, kepala divisi statistik industri Biro Statistik Nasional, menganalisis: Total laba Januari-Mei mencapai 2,72 triliun yuan dengan penurunan YoY, ditandai oleh: berbagai faktor yang mempengaruhi kontraksi laba industri; pertumbuhan laba kotor dan pendapatan yang berkelanjutan; manufaktur peralatan sebagai penstabil; momentum pembangunan berkualitas tinggi di sektor aeroangkasa/maritim; dan efek kebijakan lanjutan dari program peningkatan peralatan skala besar dan program pertukaran barang konsumsi. Keuntungan perusahaan swasta dan bermodal asing mempertahankan pertumbuhan. Pada fase berikutnya, perlu untuk menerapkan secara menyeluruh keputusan dan penempatan Komite Sentral PKC dan Dewan Negara, menerapkan kebijakan makro yang lebih proaktif dan efektif, fokus pada penguatan sirkulasi domestik, meningkatkan pengembangan berbasis inovasi, secara stabil mempromosikan pengembangan industri berkualitas tinggi, dan meletakkan fondasi yang kuat untuk pemulihan profitabilitas perusahaan industri. 》Klik untuk melihat detailZ14/>[Ukuran Pasar Logistik China Melampaui 360 Triliun Yuan untuk Pertama Kalinya, Menempati Peringkat Pertama Global selama 9 Tahun Berturut-turut]
Federasi Logistik & Pengadaan China merilis "Laporan Pengembangan Logistik dan Rantai Pasokan China (2024-2025)" hari ini (27 Juni). Menurut laporan tersebut, ukuran pasar logistik China telah menempati peringkat pertama dunia selama sembilan tahun berturut-turut, dengan logistik modern semakin memperkuat peran pendukungnya dalam perekonomian nasional. Laporan tersebut menunjukkan bahwa total volume logistik sosial China melampaui 360 triliun yuan untuk pertama kalinya pada 2024, dengan total pendapatan logistik tahunan mencapai 13,8 triliun yuan. Pada akhir 2024, jumlah perusahaan logistik tingkat A di China melampaui 10.000 untuk pertama kalinya, termasuk lebih dari 500 perusahaan tingkat 5A yang mewakili standar domestik tertinggi. Industri ini umumnya bertransisi dari pengembangan "logistik" ke "rantai pasokan". Jaringan simpul logistik nasional awal telah terbentuk. Survei taman logistik nasional menunjukkan jumlah taman logistik berskala besar mencapai 2.769.
Per pukul 15:03, indeks dolar AS turun 0,12% menjadi 97,17, mencatat penurunan beruntun kelima dan bergerak di dekat level terendah sejak Maret 2022. Pembacaan akhir tingkat triwulanan tahunan PDB riil AS kuartal pertama turun 0,5% (vs. -0,2% diperkirakan, -0,2% sebelumnya). Ekspor barang AS turun 5,2% MoM pada Mei, penurunan terbesar sejak 2020. Klaim pengangguran awal AS mencapai 236.000 pekan lalu, dengan angka sebelumnya direvisi dari 245.000 menjadi 246.000.
Perpecahan internal muncul dalam Fed AS. Gubernur Fed Waller dan Bowman, yang keduanya diangkat oleh Trump, baru-baru ini menyatakan mereka tetap terbuka untuk potensi pemotongan suku bunga sedini Juli. Namun, Barkin, Collins, Daly, dan Goolsbee menyatakan pada Kamis bahwa Juli terlalu dini. Ketua Fed Powell menyatakan keinginan untuk melihat lebih banyak data sebelum mengambil tindakan. Perhatian beralih ke rilis data PCE AS malam ini. (Wenhua Comprehensive)
Sorotan Makro:
Rilis data kunci hari ini meliputi pengeluaran pribadi AS bulan ke bulan Mei, indeks harga PCE inti AS tahun ke tahun Mei, bacaan akhir sentimen konsumen Michigan AS Juni, indeks kepercayaan industri zona Euro Juni, indeks kepercayaan ekonomi zona Euro Juni, bacaan akhir sentimen konsumen zona Euro Juni, CPI Tokyo Jepang tahun ke tahun Juni, tingkat pengangguran Jepang Mei, PDB Kanada disesuaikan musiman tahun ke tahun April, dan indikator lainnya. Selain itu, Presiden Bank Sentral Eropa Christine Lagarde akan menyampaikan pidato, sementara anggota FOMC 2026 dan Presiden Fed Cleveland Loretta Hamrick serta Gubernur Fed Lisa Cook akan menghadiri acara "Fed Listens".
Sektor minyak mentah:
Pada pukul 15:03, harga minyak di kedua pasar naik bersama, dengan minyak mentah WTI dan Brent masing-masing naik 0,52%. Namun, grafik mingguan menunjukkan potensi penurunan mingguan terbesar sejak Maret 2023, karena konflik geopolitik gagal menyebabkan gangguan pasokan besar, yang menyebabkan hilangnya premi risiko.
Analis Macquarie menulis dalam catatan riset Kamis: "Tanpa ancaman gangguan pasokan yang signifikan, kami mempertahankan pandangan bahwa minyak secara fundamental kelebihan pasokan, dengan keseimbangan 2025 kami menunjukkan surplus sekitar 2,1 juta barel per hari." Macquarie memprediksi harga WTI akan rata-rata sekitar $67 per barel tahun ini dan $60 per barel tahun depan, dengan setiap proyeksi direvisi naik $2 setelah memperhitungkan premi risiko geopolitik.
Pada paruh kedua pekan ini, harga naik tipis karena data pemerintah AS menunjukkan penurunan persediaan minyak mentah dan bahan bakar satu pekan sebelumnya, bersamaan dengan peningkatan aktivitas penyulingan dan permintaan. "Pasar mulai menyerap fakta bahwa persediaan minyak mentah tiba-tiba menjadi sangat ketat," kata Phil Flynn, analis senior Price Futures Group. (Wenhua Comprehensive)
Tinjauan Harian SMM
►[Tinjauan Harian MHP SMM] 27 Juni: Harga MHP Indonesia sedikit meningkat
►[Tinjauan Harian Nikel Sulfat SMM] 27 Juni: Harga garam nikel stabil
Tinjauan Mingguan SMM
►Produksi yang ketat membuat harga bismut stabil [Tinjauan Mingguan Spot Bismut SMM]
►Peningkatan tender produsen melemahkan pasar galium [Tinjauan Mingguan Spot Galium SMM]